SKRIPSI
ANALISIS FAKTOR – FAKTOR YANG MEMPENGARUHI TERJADINYA NON PERFORMING LOAN (NPL) PADA PERBANKAN YANG GO PUBLIC
DI BURSA EFEK INDONESIA
OLEH
VERA YOHANA BR SITORUS 100523014
PROGRAM STUDI EKONOMI PEMBANGUNAN DEPARTEMEN EKONOMI PEMBANGUNAN
FAKULTAS EKONOMI
UNIVERSITAS SUMATERA UTARA MEDAN
ABSTRAK
Penelitian ini berjudul “Analisis Faktor-faktor yang Mempengaruhi Terjadinya Non Performing Loan (NPL) pada Perbankan yang Go Public di Bursa Efek Indonesia”. Tujuan penelitian ini adalah untuk menjawab beberapa pertanyaan sekitar faktor-faktor yang mempengaruhi terjadinya Non Performing Loan pada perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia. Kredit bermasalah selalu ada dalam kegiatan perkreditan bank, oleh karena itu setiap bank berusaha menekan seminimal mungkin besarnya kredit bermasalah agar tidak melebihi ketentuan Bank Indonesia sebagai pengawas perbankan. Kredit bermasalah adalah jumlah keseluruhan dari kredit kurang lancar, ditambah kredit diragukan dan kredit macet. Jika kredit yang disalurkan mengalami kemacetan, maka akan berdampak pada berkurangnya sebagian besar pendapatan. Kredit macet tidak menghasilkan pendapatan bunga sama sekali, sehingga pendapatan berkurang.
Pengujian hipotesis dilakukan dengan analisis data panel, yaitu dengan menggunakan data cross section dan time series untuk mengetahui pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM), Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) dan Loan to Deposit Ratio (LDR) terhadap terjadinya NPL pada perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia. Pengolahan data menggunakan program Eviews 5.1.
Data yang digunakan dalam penelitian ini diperoleh dari dokumen-dokumen dan laporan keuangan tahunan perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia melalui situs resmi di website Bursa Efek Indonesia. Periode data yang diteliti dari tahun 2005 hingga tahun 2011 (7 tahun).
Hasil penelitian menunjukkan bahwa Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) secara langsung berpengaruh terhadap Loan to Deposit Ratio
(LDR). Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) secara langsung berpengaruh terhadap Non Performing Loan (NPL).
ABSTRACT
This research entitled “Analysis of Factors influence Non Performing Loan (NPL) at Go Public Bank at Indonesia Stock Exchange”. This research aims to respond any questions about factors influence the Non Performing Loan at the go public bank at Indonesia Stock Exchange. The bad loan is always found in banking loan activity. Therefore the bank always minimizes the bad loan to fulfill the requirement of Central Bank as the bank supervisors. The bad loan is total debt loan plus the doubt loan and debt credit. If the loan is in bad condition if cause the less of earning. The bad credit did not provide the interest and the earning is lower.
The hypothesis is tested by panel data analysis, i.e. by using the cross section data and time series to study the influence of Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM), Operational Cost for Operational Earning (BOPO) and Loan to Deposit Ratio (LDR) to the NPL at the go public bank in Indonesia Stock Exchange. The data is processed using Eviews 5.1 program.
The data applied in this research is collected from document and annual financial reports of the go public banks at Indonesia Stock Exchange through the formal website of Indonesia Stock Exchange. The period of data is from 2005 up to 2011 (7 years).
The result of research indicates that the Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) and Operational Cost of Operational Earning (BOPO) influence the Loan to Deposit Ratio (LDR). Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) and Operational Cost of Operational Earning (BOPO) that totally influence the Non Performing Loan (NPL).
KATA PENGANTAR
Segala puji dan syukur ke hadirat Tuhan Yesus Kristus atas berkat, kasih
karunia serta kemurahan hati-Nya yang senantiasa menyertai sejak masa perkuliahan
sampai dengan selesainya penulisan skripsi yang berjudul “Analisis Faktor-Faktor
yang Mempengaruhi Terjadinya Non Performing Loan pada Perbankan yang Go
Public di Bursa Efek Indonesia”.
Dalam penulisan skripsi ini, penulis banyak menerima bimbingan, saran,
motivasi dan doa dari berbagai pihak selama penulisan skripsi ini. Oleh karena itu,
penulis ingin menyampaikan rasa terima kasih yang sebesar-besarnya kepada semua
pihak yang telah meluangkan waktunya memberikan bantuan dan bimbingan, yaitu
kepada:
1. Kedua orang tua penulis yang terkasih, Ayahanda E. Sitorus dan Ibunda R. Br.
Tamba yang selama ini telah banyak memberikan semangat, materi dan doa yang
tak pernah putus yang selalu membimbing penulis dalam setiap langkah sehingga
penulis dapat menyelesaikan skripsi ini. Juga buat abang dan adik saya terkasih,
dr. Andrew Ludig Sitorus, Christian Mangatur Sitorus dan Amida Sitorus.
2. Bapak Drs. Jhon Tafbu Ritonga, M.Ec., selaku Dekan Fakultas Ekonomi
Universitas Sumatera Utara.
3. Bapak Wahyu Ario Pratomo, SE, M.Ec., selaku ketua, dan Bapak Drs.Syahrir
Hakim Nasution, M.Si., selaku Sekretaris Departemen Ekonomi Pembangunan
4. Bapak Irsyad Lubis, SE, M.Soc.Sc, Ph.D, selaku ketua dan Bapak Paidi Hidayat,
SE, M.Si., selaku Sekretaris Program Studi Ekonomi Pembangunan S1 Fakultas
Ekonomi Universitas Sumatera Utara.
5. Bapak Prof. Dr. Ramli, SE, MS, selaku Dosen Pembimbing skripsi yang telah
meluangkan waktu dalam memberikan masukan, saran dan bimbingan baik mulai
dari awal penulisan hingga selesainya skripsi ini.
6. Bapak Kasyful Mahali, SE, M.Si., selaku Dosen Pembaca Penilai yang telah
memberikan saran dan masukan bagi penulis dalam rangka penyempurnaan
skripsi ini.
7. Seluruh staf pengajar dan pegawai di Fakultas Ekonomi terkhusus Departemen
Ekonomi Pembangunan atas pengajaran, bimbingan, dan bantuannya kepada
penulis selama mengikuti perkuliahan.
8. Teman-teman seperjuangan Penulis di Ekstensi Ekonomi Pembangunan Stambuk
2010 yang telah banyak membantu penulis dan memberikan sumbangan ide.
Medan, Februari 2013
Penulis
Vera Yohana Br Sitorus
DAFTAR ISI
BAB II TINJAUAN PUSTAKA 2.1 Bank ... 12
2.2.5 Prinsip-prinsip Pemberian Kredit ... 30
2.2.6 Aspek-aspek dalam Penilaian Kredit ... 33
2.2.7 Prosedur dalam Pemberian Kredit ... 35
2.3 Non Performing Loan ... 38
2.3.1 Pengertian Non Performing Loan (NPL) ... 38
2.3.2 Faktor-faktor Penyebab Terjadinya NPL ... 41
2.3.3 Indikasi Kredit Bermasalah ... 46
2.3.4 Penyelamatan Kredit Bermasalah ... 47
2.3.5 Dampak Non Performing Loan ... 49
2.5 Capital Adequacy Ratio (CAR) ... 52
2.5.1 Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR) ... 53
2.6 Return on Assets (ROA) ... 53
2.7 Net Interest Margin (NIM) ... 54
2.8 Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) ... 55
2.9 Penelitian Terdahulu ... 55
2.10 Kerangka Konseptual ... 57
2.11 Hipotesis ... 58
BAB III METODE PENELITIAN 3.1 Jenis Penelitian ... 60
3.6.2 Kerangka Model Analisis Jalur (Path Analysis) ... 68
3.6.2.1 Direct Effect ... 69
BAB IV HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN 4.1 Data Penelitian ... 76
4.2 Analisis Deskriptif ... 77
4.2.1 Deskriptif nilai variabel Capital Adequacy Ratio .... 77
4.2.2 Deskriptif nilai variabel Return on Assets ... 80
4.2.3 Deskriptif nilai variabel Net Interest Margin ... 83
4.2.4 Deskriptif nilai variabel BOPO ... 86
4.2.5 Deskriptif nilai variabel Loan to Deposit Ratio ... 89
4.2.6 Deskriptif nilai variabel Non Performing Loan ... 92
4.3 Analisis Hasil Penelitian ... 95
4.3.1 Hasil Pengolahan Data Model Persamaan I ... 95
4.3.1.1 Direct Effect/Pengaruh Langsung ... 95
4.3.1.2 Interprestasi Model Persamaan ... 96
4.3.2 Hasil Pengolahan Data Model Persamaan II ... 97
4.3.2.1 Direct Effect/Pengaruh Langsung ... 98
4.4 Test of Goodness of Fit (Uji Kesesuaian) ... 99
4.4.1 Koefisien Determinasi (R-square) ... 99
4.4.2 Uji F-Statistik ... 100
4.4.2.1 Uji F-Statistik Model Persamaan I ... 100
4.4.2.2 Uji F-Statistik Model Persamaan II ... 101
4.4.3 Uji t-Statistik (Uji Parsial) ... 102
4.4.3.1 Uji t-Statistik Model Persamaan I ... 102
4.4.3.2 Uji t-Statistik Model Persamaan II ... 107
BAB V KESIMPULAN DAN SARAN 5.1 Kesimpulan ... 112
5.2 Saran ... 113
DAFTAR TABEL
No. Tabel Judul Halaman
2.1 Ringkasan Penelitian Terdahulu ... 56
4.1 Capital Adequacy Ratio (CAR) Perusahaan Perbankan yang Go
Public di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2005-2011
(dalam persen) ... 77
4.2 Return on Assets (ROA) Perusahaan Perbankan yang Go
Public di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2005-2011
(dalam persen) ... 80
4.3 Net Interest Margin (NIM) Perusahaan Perbankan yang Go
Public di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2005-2011
(dalam persen) ... 83
4.4 Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) Perusahaan
Perbankan yang Go Public di Bursa Efek Indonesia Periode
Tahun 2005-2011 (dalam persen) ... 86
4.5 Loan to Deposit Ratio (LDR) Perusahaan Perbankan yang Go
Public di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2005-2011
(dalam persen) ... 89
4.6 Non Performing Loan (NPL) Perusahaan Perbankan yang Go
Public di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2005-2011
(dalam persen) ... 92
4.7 Hasil Estimasi Variabel X1, X2, X3, X4 dengan variabel Y1 ... 95
DAFTAR GAMBAR
No. Gambar Judul Halaman
2.1 Kerangka Konseptual ... 58
3.1 Kerangka Analisis Jalur ... 66
3.2 Kerangka Analisis Direct Effect ... 69
3.3 Kerangka Analisis Indirect Effect ... 70
3.4 Kerangka Analisis Total Effect ... 71
3.5 Kurva Pengambilan Keputusan Uji F-statistik ... 74
3.6 Kurva Pengambilan Keputusan Uji t-statistik ... 75
4.1 Hasil Estimasi Analisis Direct Effect Variabel X1, X2, X3, X4 dengan Variabel Y1 ... 96
4.2 Hasil Estimasi Analisis Direct Effect Variabel X1, X2, X3, X4 dengan Variabel Y2 ... 98
4.3 Kurva Pengambilan Keputusan Uji F-Statistik Persamaan I ... 101
4.4 Kurva Pengambilan Keputusan Uji F-Statistik Persamaan II ... 102
4.5 Kurva Pengambilan Keputusan Uji t-Statistik X1 Persamaan I ... 104
4.6 Kurva Pengambilan Keputusan Uji t-Statistik X2 Persamaan I ... 105
4.7 Kurva Pengambilan Keputusan Uji t-Statistik X3 Persamaan I ... 106
4.9 Kurva Pengambilan Keputusan
Uji t-Statistik X1 Persamaan II ... 108
4.10 Kurva Pengambilan Keputusan
Uji t-Statistik X2 Persamaan II ... 109
4.11 Kurva Pengambilan Keputusan
Uji t-Statistik X3 Persamaan II ... 110
4.12 Kurva Pengambilan Keputusan
DAFTAR LAMPIRAN
No. Lampiran Judul Halaman
1 Indikator Penelitian ... 130
2 Hasil Regresi Variabel X1, X2, X3, X4 dengan Variabel Y1 ... 134
ABSTRAK
Penelitian ini berjudul “Analisis Faktor-faktor yang Mempengaruhi Terjadinya Non Performing Loan (NPL) pada Perbankan yang Go Public di Bursa Efek Indonesia”. Tujuan penelitian ini adalah untuk menjawab beberapa pertanyaan sekitar faktor-faktor yang mempengaruhi terjadinya Non Performing Loan pada perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia. Kredit bermasalah selalu ada dalam kegiatan perkreditan bank, oleh karena itu setiap bank berusaha menekan seminimal mungkin besarnya kredit bermasalah agar tidak melebihi ketentuan Bank Indonesia sebagai pengawas perbankan. Kredit bermasalah adalah jumlah keseluruhan dari kredit kurang lancar, ditambah kredit diragukan dan kredit macet. Jika kredit yang disalurkan mengalami kemacetan, maka akan berdampak pada berkurangnya sebagian besar pendapatan. Kredit macet tidak menghasilkan pendapatan bunga sama sekali, sehingga pendapatan berkurang.
Pengujian hipotesis dilakukan dengan analisis data panel, yaitu dengan menggunakan data cross section dan time series untuk mengetahui pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM), Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) dan Loan to Deposit Ratio (LDR) terhadap terjadinya NPL pada perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia. Pengolahan data menggunakan program Eviews 5.1.
Data yang digunakan dalam penelitian ini diperoleh dari dokumen-dokumen dan laporan keuangan tahunan perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia melalui situs resmi di website Bursa Efek Indonesia. Periode data yang diteliti dari tahun 2005 hingga tahun 2011 (7 tahun).
Hasil penelitian menunjukkan bahwa Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) secara langsung berpengaruh terhadap Loan to Deposit Ratio
(LDR). Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) secara langsung berpengaruh terhadap Non Performing Loan (NPL).
ABSTRACT
This research entitled “Analysis of Factors influence Non Performing Loan (NPL) at Go Public Bank at Indonesia Stock Exchange”. This research aims to respond any questions about factors influence the Non Performing Loan at the go public bank at Indonesia Stock Exchange. The bad loan is always found in banking loan activity. Therefore the bank always minimizes the bad loan to fulfill the requirement of Central Bank as the bank supervisors. The bad loan is total debt loan plus the doubt loan and debt credit. If the loan is in bad condition if cause the less of earning. The bad credit did not provide the interest and the earning is lower.
The hypothesis is tested by panel data analysis, i.e. by using the cross section data and time series to study the influence of Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM), Operational Cost for Operational Earning (BOPO) and Loan to Deposit Ratio (LDR) to the NPL at the go public bank in Indonesia Stock Exchange. The data is processed using Eviews 5.1 program.
The data applied in this research is collected from document and annual financial reports of the go public banks at Indonesia Stock Exchange through the formal website of Indonesia Stock Exchange. The period of data is from 2005 up to 2011 (7 years).
The result of research indicates that the Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) and Operational Cost of Operational Earning (BOPO) influence the Loan to Deposit Ratio (LDR). Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) and Operational Cost of Operational Earning (BOPO) that totally influence the Non Performing Loan (NPL).
BAB I PENDAHULUAN
1.1 Latar Belakang Masalah
Perbankan mempunyai peran yang sangat vital dalam pencapaian tujuan
nasional yang berkaitan dalam peningkatan dan pemerataan taraf hidup masyarakat
serta menunjang berjalannya roda perekonomian baik secara mikro maupun secara
makro mengingat fungsinya sebagai lembaga intermediasi, penyelenggara transaksi
pembayaran, serta alat transmisi kebijakan moneter. Mengingat begitu pentingnya
peranan perbankan di Indonesia, pengambilan keputusan perlu dilakukan untuk
mengevaluasi kinerja perbankan secara memadai.
Bank merupakan suatu lembaga yang berperan sebagai perantara keuangan
(financial intermediary) antara pihak-pihak yang memiliki dana (surplus unit) dengan pihak-pihak yang memerlukan dana (defisit unit) serta sebagai lembaga yang berfungsi memperlancar aliran lalu lintas pembayaran. Bank juga mempunyai peran
sebagai pelaksanaan kebijakan moneter dan pencapaian stabilitas sistem keuangan,
sehingga diperlukan perbankan yang sehat, transparan dan dapat
dipertanggungjawabkan (Booklet Perbankan Indonesia 2009). Bank dalam
menjalankan usahanya menghimpun dana dari masyarakat dan menyalurkannya
kembali dana tersebut kepada masyarakat yang membutuhkannya dalam bentuk
kredit maupun dalam berbagai alternatif investasi. Sehubungan dengan fungsi
karakteristik usahanya tersebut, maka bank merupakan suatu segmen usaha yang
kegiatannya banyak diatur oleh pemerintah (Siamat, 2005 : 275).
Menurut Undang-Undang RI Nomor 10 Tahun 1998 tentang perbankan,
perbankan adalah segala sesuatu yang menyangkut tentang bank, mencakup
kelembagaan, kegiatan usaha, serta cara dan proses dalam melaksanakan kegiatan
usahanya. Sedangkan bank adalah badan usaha yang menghimpun dana dalam
bentuk simpanan dan menyalurkannya kepada masyarakat dalam bentuk kredit dan
atau bentuk-bentuk lainnya dalam rangka meningkatkan taraf hidup masyarakat
banyak. Dari pengertian tersebut dapat dijelaskan bahwa bank adalah perusahaan
yang bergerak dalam bidang keuangan dan aktivitasnya pasti berhubungan dengan
masalah keuangan.
Kondisi perbankan telah banyak mengalami perubahan hingga saat ini.
Perubahan tersebut selain disebabkan perkembangan internasional dunia perbankan
juga tidak terlepas dari pengaruh perkembangan nasional baik dari sektor internal
perbankan maupun dari sektor lain, sektor rill dalam perekonomian, politik, sosial,
hukum, pertahana dan keamanan.
Perkembangan industri perbankan khususnya sejak adanya Paket 27 Oktober
1988 (Pakto 1988), meningkat cukup pesat baik dari jumlah bank, jaringan kantor,
volume usaha, maupun variasi jasa dan produk yang ditawarkan bank pada
masyarakat. Dengan perkembangan tersebut, aset perbankan memiliki potensi cukup
besar untuk memainkan perannya sebagai salah satu sumber pembiayaan sektor
masyarakat yang cukup besar menuntut tersedianya kuantitas dan kualitas pelayanan
yang baik dalam segala segi dari dunia perbankan. Oleh karena itu sangat diharapkan
terciptanya iklim perbankan yang kuat dan tangguh sehingga dapat diandalkan dalam
menunjang kegiatan perekonomian Indonesia.
Secara umum kondisi makro ekonomi Indonesia hingga tahun ini belum
menunjukkan perbaikan secara signifikan, misalnya ditandai dengan masih tingginya
suku bunga dan gejolak kurs yang belum stabil, kondisi ini mempengaruhi bank
dalam mengucurkan kreditnya, ada kecenderungan bank untuk mempertahankan
likuiditasnya daripada mengucurkan kredit. Disamping itu bank mengalami kesulitan
dalam melakukan penilaian akurat mengenai resiko kredit maupun resiko pasar
akibat beberapa hal (Siamat, 2005 : 79), seperti :
1. Adanya jaminan terselubung dari bank sentral atas kelangsungan hidup
suatu bank untu mencegah kegagalan sistematik dalam industri perbankan.
Jaminan yang ada menggiring perbankan untuk mengambil utang yang
berlebihan dan memberikan kredit kepada sektor-sektor yang beresiko
tinggi.
2. Sistem pengawasan oleh bank sentral kurang efektif karena belum
sepenuhnya dapat mengimbangi pesat dan kompleksnya kegiatan
operasional perbankan.
3. Besarnya pemberian kredit dan jaminan baik secara langsung maupun tidak
langsung kepada individu/kelompok usaha yang terkait dengan bank telah
4. Lemahnya kemampuan manajerial bank.
5. Kurang transparannya informasi mengenai kondisi perbankan.
Dalam keadaan seperti ini perbankan tidak dapat melaksanakan fungsinya
sebagai sumber pembiayaan bagi perekonomian terutama dalam menggerakan sektor
rill. Kompleksitas usaha perbankan yang tinggi dapat meningkatkan resiko yang
dihadapi oleh bank-bank yang ada di Indonesia. Permasalahan perbankan di
Indonesia antara lain disebabkan depresiasi rupiah, peningkatan suku bunga
Sertifikat Bank Indonesia (SBI) sehingga menyebabkan meningkatnya kredit
bermasalah. Lemahnya kondisi internal bank seperti manajemen yang kurang
memadai, pemberian kredit kepada kelompok atau group usaha sendiri serta modal
yang tidak dapat mengcover terhadap resiko-resiko yang dihadapi oleh bank tersebut
menyebabkan kinerja bank menurun. Kegiatan ekonomi menjadi terhambat yang
berakibat semakin memperbesar jumlah Non Performing Loan (NPL).
Pada era awal tahun 1990an, dana yang berhasil dihimpun sektor perbankan
cukup besar jumlahnya sebagai akibat meningkatnya pengerahan dana masyarakat,
sedangkan dilain pihak perbankan dihadapkan kenyataan untuk segera menyalurkan
dana tersebut secara cepat guna menghasilkan pendapatan dalam bentuk bunga.
Tuntutan yang sedemikian besar, semakin cepat mendorong terjadinya
penyimpangan dalam hal pemberian kredit dan cenderung mengabaikan
prinsip-prinsip pemberian kredit yang sehat dan prudent. Bilamana hal tersebut tidak
ditangani dengan serius akan berdampak pada siklus hidup perbankan itu sendiri
Sebagai sebuah institusi, dalam menjalankan fungsi-fungsinya sebuah bank
membutuhkan dana, oleh karena itu, setiap bank selalu berusaha untuk memperoleh
dana yang optimal tetapi dengan cost of money yang wajar. Semakin banyak dana yang dimiliki suatu bank, semakin besar peluang bagi bank tersebut untuk
melakukan kegiatan-kegiatannya dalam mencapai tujuannya. Peranan bank sebagai
lembaga keuangan tidak pernah luput dari masalah kredit. Penyaluran kredit
merupakan kegiatan utama bank, oleh karena itu sumber pendapatan utama bank
berasal dari kegiatan ini.
Walaupun kredit dianggap sebagai salah satu sumber pendapatan yang besar,
namun bukan berarti perbankan lancar dalam kegiatan penyaluran kreditnya. Kredit
bermasalah cukup mendapat perhatian serius dalam operasioanl perbankan. Indikasi
munculnya kredit bermasalah ini menjadi momok yang cukup mempengaruhi kinerja
perbankan dimana dengan makin tingginya rasio kredit bermasalah ini akan turut
memperlambat pertumbuhan kredit.
Semakin besarnya jumlah kredit yang diberikan, maka akan membawa
konsekuensi semakin besarnya resiko yang harus ditanggung oleh bank yang
bersangkutan. Non Performing Loan (NPL) merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur kemampuan bank dalam mengcover resiko kegagalan pengembalian kredit
oleh debitur. NPL mencerminkan resiko kredit, semakin tinggi tingkat NPL maka
semakin besar pula resiko kredit yang ditanggung oleh pihak bank.
Kredit bermasalah yang besar dalam industri perbankan membawa dampak
bank. Sedangkan dari sudut pandang makro mengingat sebagian dana yang dihimpun
bank digunakan untuk menutup kewajiban baik jangka pendek atau panjang maka
kemampuan bank dalam memberikan kredit baru menjadi berkurang sehingga
menutup kemungkinan calon debitur baru memperoleh fasilitas kredit bank yang
bersangkutan. Dampak lainnya adalah bank akan cenderung terlalu berhati-hati
dalam memberikan kredit. Dengan makin selektifnya pemberian kredit, berakibat
proses pemberian kredit cenderung lama dari prosedur normal dan ekspansi kredit
menjadi turun sehingga mengakibatkan biaya dana dan bunga kredit menjadi lebih
tinggi.
Semakin besarnya jumlah kredit yang diberikan, maka akan membawa
konsekuensi semakin besarnya resiko yang harus ditanggung oleh bank yang
bersangkutan. Loan to Deposito Ratio (LDR) merupakan rasio yang menyatakan seberapa jauh bank telah menggunakan uang para penyimpan (depositor) untuk memberikan pinjaman kepada para nasabahnya, dengan kata lain jumlah uang yang
dipergunakan untuk memberikan pinjaman adalah uang yang berasal dari titipan para
penyimpan (Pandia, 2012 : 118). Besarnya LDR sebuah bank, mampu
menggambarkan besar peluang munculnya kredit. Artinya semakin tinggi LDR
sebuah bank, maka semakin tinggi pula peluang resiko kredit yang akan terjadi, dan
sebaliknya.
Untuk mengurangi resiko yang terjadi dari masalah kredit, maka bank
menyediakan dana untuk keperluan pengembangan usaha dan menampung resiko
Adequacy Ratio (CAR). Semakin tinggi CAR, maka semakin besar pula kemampuan bank dalam meminimalisir resiko kredit yang terjadi, artinya bank tersebut mampu
menutupi resiko kredit yang terjadi dengan besarnya cadangan dana yang diperoleh
dari perbandingan modal dan Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR).
Untuk mengetahui seberapa efisien suatu bank dalam pengelolaan aset dan
dalam melakukan kegiatan usahanya, maka digunakan rasio Return on Assets (ROA). Rasio ini merupakan indikator kemampuan perbankan untuk memperoleh laba atas
sejumlah aset yang dimiliki oleh bank atau mengindikasikan seberapa besar
keuntungan yang dapat diperoleh rata-rata terhadap setiap rupiah asetnya. ROA dapat
diperoleh dengan cara menghitung rasio antara laba setelah pajak dengan total aktiva.
Semakin besar ROA akan menunjukkan kinerja keuangan yang semakin baik, karena
tingkat kembalian (return) semakin besar.
Selain faktor tersebut, rasio Net Interest Margin (NIM) merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur kemampuan manajemen bank dalam mengelola
aktiva produktifnya untuk menghasilkan pendapatan bunga bersih (Pandia, 2012 :
71). Dengan demikian besarnya NIM akan mempengaruhi laba-rugi bank yang pada
akhirnya mempengaruhi kinerja bank tersebut. Semakin besar rasio ini maka akan
meningkatkan pendapatan bunga atas aktiva produktif yang dikelola bank sehingga
kemungkinan suatu bank bermasalah semakin kecil, yang utamanya mengenai kredit
macet.
Untuk mengetahui seberapa efektif penyaluran kredit bank, yang salah satunya
Pendapatan Operasional (BOPO). Rasio ini digunakan untuk mengukur kemampuan
manajemen bank dalam mengendalikan biaya operasional terhadap pendapatan
operasional (Pandia, 2012 : 72). Efisiensi operasi dilakukan oleh bank dalam rangka
untuk mengetahui apakah bank dalam operasinya yang berhubungan dengan usaha
pokok bank dilakukan dengan benar serta digunakan untuk menunjukkan apakah
bank telah menggunakan semua faktor produksinya dengan tepat guna. Semakin
kecil rasio ini berarti semakin efisien biaya operasional yang dikeluarkan bank
bersangkutan sehingga kemungkinan suatu bank dalam kondisi bermasalah semakin
kecil karena tersedianya pendapatan untuk menutupi kegiatan operasional penyaluran
kredit.
Berdasarkan uraian-uraian diatas, maka peneliti tertarik untuk melakukan
penelitian dengan judul: “Analisis Faktor-faktor yang Mempengaruhi Terjadinya Non Performing Loan (NPL) pada Perbankan yang Go Public di Bursa Efek Indonesia”.
1.2 Perumusan Masalah
Dalam penyusunan penelitian ini, penulis terlebih dahulu merumuskan masalah
sebagai dasar kajian penelitian yang akan dilakukan. Bertitik tolak dari uraian yang
telah dijelaskan diatas, maka dapat dirumuskan suatu rumusan masalah yang akan
diteliti yaitu:
1. Apakah variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA),
(BOPO) secara langsung berpengaruh terhadap Loan to Deposit Ratio
(LDR) pada perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia?
2. Apakah variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA),
Net Interest Margin (NIM) dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) secara langsung berpengaruh terhadap terjadinya Non Performing Loan (NPL) pada perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia?
1.3 Tujuan Penelitian
Tujuan yang diharapkan dari penelitian ini dibandingkan dengan
penelitian-penelitian terdahulu berkaitan dengan masih tingginya rasio Non Performing Loan
(NPL) pada perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia adalah:
1. Untuk mengetahui pengaruh masing-masing variabel Capital Adequacy
Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Loan to Deposit Ratio (LDR) pada perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
2. Untuk mengetahui pengaruh masing-masing variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Return on Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM) dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap terjadinya
1.4 Manfaat Penelitian
Manfaat yang diharapkan dari hasil kajian penelitian ini pada masa yang akan
datang adalah sebagai berikut:
1. Memberikan temuan dan bukti empiris yang dapat dipertanggungjawabkan
mengenai faktor-faktor yang secara signifikan mempengaruhi arah
hubungan terjadinya NPL pada perbankan yang go public di Bursa Efek
Indonesia.
2. Memberikan penjelasan yang relevan dan memadai kepada setiap pengambil
kebijakan, baik pada pihak pemerintah dalam hal ini selaku pemegang
otoritas tertinggi dalam bidang ekonomi dan moneter maupun pada pihak
praktisi perbankan mengenai arti pentingnya sensitifitas faktor-faktor yang
mendorong terjadinya NPL.
3. Mendorong berbagai pihak yang terkait dengan mata rantai kegiatan
ekonomi dan perbankan untuk mematuhi dan melaksanakan setiap
ketentuan-ketentuan yang telah diberlakukan baik oleh pemerintah maupun
Undang-Undang yang terkait dengan perbankan khususnya dalam hal
perkreditan, sehingga terjadinya NPL dapat ditekan menjadi seminimal
mungkin.
4. Sebagai sumbangan pemikiran dan untuk menambahkan, melengkapi, dan
sekaligus sebagai pembanding hasil-hasil penelitian sebelumnya, serta
referensi bagi pihak-pihak yang ingin melakukan penelitian-penelitian
5. Sebagai tambahan ilmu pengetahuan dan wawasan ilmiah serta menambah
pengalaman penulis agar dapat mengembangkan ilmu yang diperoleh
selama mengikuti perkuliahan di Fakultas Ekonomi Universitas Sumatera
BAB II
TINJAUAN PUSTAKA
2.1 Bank
2.1.1 Pengertian Bank
Menurut Undang-Undang Republik Indonesia Nomor 7 Tahun 1992 tentang
perbankan yang telah diubah dengan Undang-Undang Nomor 10 Tahun 1998
menyebutkan:
- Bank adalah badan usaha yang menghimpun dana dari masyarakat dalam
bentuk simpanan dan menyalurkan kepada masyarakat dalam bentuk kredit
dan/atau bentuk-bentuk lainnya dalam rangka meningkatkan taraf hidup
rakyat banyak.
- Perbankan adalah segala sesuatu yang menyangkut tentang bank, mencakup
kelembagaan, kegiatan usaha, serta cara dan proses dalam melaksanakan
kegiatan usahanya.
Adapun defenisi bank secara umum, bank merupakan sebuah lembaga
keuangan yang beroperasi secara aktif maupun pasif. Secara aktif, dalam hal ini bank
menyalurkan dana kepada masyarakat yang membutuhkan. Sedangkan secara pasif,
bank dalam hal ini menghimpun dana dari masyarakat dalam bentuk giro, tabungan,
2.1.2 Jenis-jenis Bank
Dalam praktik perbankan di Indonesia saat ini terdapat beberapa jenis
perbankan yang diatur dalam Undang-Undang perbankan antara lain (Kasmir, 2009 :
34):
1. Dilihat dari Segi Fungsinya
Menurut Undang-Undang Pokok Perbankan Nomor 14 Tahun 1967 jenis
perbankan menurut fungsinya terdiri dari:
a. Bank Umum
b. Bank Pembangunan
c. Bank Tabungan
d. Bank Pasar
e. Bank Desa
f. Lumbung Desa
g. Bank Pegawai
h. Dan bank lainnya
Namun setelah keluar UU Pokok Perbankan Nomor 7 Tahun 1992 dan
ditegaskan lagi dengan keluarnya Undang-Undang RI Nomor 10 Tahun
1998 maka jenis perbankan terdiri dari:
a. Bank Umum
Bank umum adalah bank yang melaksanakan kegiatan usaha secara
konvensional dan atau berdasarkan prinsip syariah yang dalam
b. Bank Perkreditan Rakyat (BPR)
Bank Perkreditan Rakyat (BPR) adalah bank yang melaksanakan
kegiatan usaha secara konvensional dan atau berdasarkan prinsip syariah
yang dalam kegiatannya tidak memberikan jasa dalam lalu lintas
pembayaran.
2. Dilihat dari Segi Kepemilikannya
Ditinjau dari segi kepemilikannya maksudnya adalah siapa saja yang
memiliki bank tersebut. Kepemilikan ini dapat dilihat dari akte pendirian
dan penguasaan saham yang dimiliki bank yang bersangkutan. Jenis bank
dilihat dari segi kepemilikan tersebut adalah:
a. Bank milik pemerintah
Dimana baik akte pendirian maupun modalnya dimiliki oleh pemerintah
sehingga seluruh keuntungan bank ini dimiliki oleh pemerintah pula.
b. Bank milik swasta nasional
Bank jenis ini seluruh atau sebagian besarnya dimiliki oleh swasta
nasional serta akte pendiriannya pun didirikan oleh swasta, begitu pula
pembagian keuntungannya untuk keuntungan swasta pula.
c. Bank milik koperasi
Kepemilikan saham-saham bank ini dimiliki oleh perusahaan yang
d. Bank milik asing
Bank jenis ini merupakan cabang dari bank yang ada di luar negeri, baik
milik swasta asing atau pemerintah asing. Jelas kepemilikannya pun
dimiliki oleh pihak luar negeri.
e. Bank milik campuran
Kepemilikan saham bank campuran dimiliki oleh pihak asing dan pihak
swasta nasional. Kepemilikan sahamnya secara mayoritas dipegang oleh
warga negara Indonesia.
3. Dilihat dari Segi Status
Kedudukan atau status ini menunjukkan ukuran kemampuan bank dalam
melayani masyarakat baik daari segi jumlah produk, modal maupun kualitas
pelayanannya. Status bank yang dimaksud adalah:
a. Bank devisa
Merupakan bank yang dapat melaksanakan transaksi ke luar negeri atau
yang berhubungan dengan mata uang asing secara keseluruhan.
b. Bank non devisa
Merupakan bank yang belum mempunyai izin untuk melaksanakan
transaksi sebagai bank devisa sehingga tidak dapat melaksanakan
transaksi seperti halnya bank devisa, dimana transaksi yang dilakukan
4. Dilihat dari Segi Cara Menentukan Harga
a. Bank yang berdasarkan prinsip konvensional
b. Bank yang berdasarkan prinsip syariah, aturan perjanjian berdasarkan
hukum Islam antara bank dengan pihak lain untuk menyimpan dana atau
pembiayaan usaha atau kegiatan perbankan lainnya.
2.1.3 Tugas dan Fungsi Bank
Pada dasarnya tugas pokok bank menurut Undang-Undang Nomor 19 Tahun
1998 adalah membantu pemerintah dalam hal mengatur, menjaga, dan memelihara
stabilitas nilai rupiah, mendorong kelancaran produksi dan pembangunan serta
memperluas kesempatan kerja guna peningkatan taraf hidup rakyat banyak.
Sedangkan fungsi bank pada umunya (Siamat, 2005 : 276):
1. Menyediakan mekanisme dan alat pembayaran yang lebih efisien dalam
kegiatan ekonomi.
2. Menciptakan uang.
3. Menghimpun dana dan menyalurkan kepada masyarakat.
4. Menawarkan jasa-jasa keuangan lain.
2.1.4 Kegiatan-kegiatan Bank
Adapun kegiatan-kegiatan perbankan yang ada di Indonesia dewasa ini adalah
sebagai berikut (Siamat, 2005 : 276):
1. Menghimpun dana dari masyarakat.
3. Membeli, menjual atau menjamin atas resiko sendiri maupun untuk
kepentingan dan atas perintah nasabahnya.
4. Memindahkan uang baik untuk kepentingan sendiri maupun nasabah,
menempatkan dana pada, meminjamkan dana dari, atau meminjamkan dana
pada pihak lain, menyediakan tempat untuk menyimpan barang dan surat
berharga, melakukan kegiatan penitipan untuk kepentingan pihak lain
berdasarkan suatu kontrak.
5. Melakukan kegiatan anjak piutang maupun kartu kredit.
6. Menyediakan pembiayaan dengan prinsip bagi hasil.
7. Melakukan kegiatan lain seperti kegiatan dalam valuta asing, melakukan
penyertaan modal pada bank atau perusahaan lain di bidang keuangan
seperti sewa guna usaha, modal ventura, perusahaan efek dan asuransi.
2.1.5 Sasaran Manajemen Bank
Dalam melaksanakan kegiatan operasionalnya, bank memiliki sasaran yang
dapat dibedakan berdasarkan jangka waktu, yaitu (Siamat, 2005 : 277):
1. Sasaran Jangka Pendek
Sasaran jangka pendek berkaitan dengan penggunaan waktu dalam
operasional bank untuk mencapai tujuan yang bersifat jangka pendek,
misalnya pemenuhan likuiditas, menyediakan jasa-jasa lalu lintas
pembayaran dan penanaman dana dalam bentuk surat-surat berharga jangka
2. Sasaran Jangka Panjang
Sasaran jangka panjang manajemen bank adalah bagaimana memperoleh
keuntungan dari kegiatan bank untuk meningkatkan nilai perusahaan dan
memaksimalkan kekayaan pemilik bank.
Secara umum bahwa sasaran pokok manajemen bank pada dasarnya adalah
untuk memaksimalkan nilai investasi dari pemilik bank. Oleh karena itu dalam upaya
mencapai sasaran tersebut, manajemen bank harus memperhatikan dan menguasai
prinsip pengelolaan bank baik aktiva maupun kewajiban-kewajibannya.
2.1.6 Resiko Usaha Bank
Resiko usaha merupakan tingkat ketidakpastian mengenai pendapatan yang
diperkirakan akan diterima. Resiko usaha yang dapat dihadapi oleh bank antara lain
(Siamat, 2005 : 279):
1. Resiko kredit (Default risk), yaitu resiko akibat kegagalan atau ketidakmampuan nasabah mengembalikan jumlah pinjaman yang diperoleh
dari bank beserta bunganya sesuai dengan jangka waktu yang telah
ditentukan atau dijadwalkan.
2. Resiko investasi (Invesment risk), yaitu berkaitan dengan kemungkinan terjadinya kerugian akibat suatu penurunan nilai portofolio surat-surat
berharga, misalnya obligasi dan surat-surat berharga lainnya yang dimiliki
3. Resiko likuiditas (Liquidity risk), yaitu resiko yang mungkin dihadapi oleh
bank untuk memenuhi kebutuhan likuiditasnya dalam rangka memenuhi
permintaan kredit dan semua penarikan dana oleh penabung pada suatu
waktu.
4. Resiko operasional (Operating risk), yaitu berupa kemungkinan kerugian dari operasi bank bila terjadi penurunan keuntungan yang dipengaruhi oleh
struktur biaya operasional bank dan terjadinya kegagalan atas jasa-jasa dan
produk-produk baru yang diperkenalkan.
5. Resiko penyelewengan (Fraud risk), yaitu berkaitan dengan kerugian-kerugian yang dapat terjadi akibat ketidakjujuran, penipuan, atau moral dan
perilaku yang kurang baik dari pejabat, karyawan dan nasabah bank.
6. Resiko fidusia (Fiduciary risk), yaitu resiko ini akan timbul akibat usaha bank dalam memberikan jasa dengan bertindak sebagai wali amanat baik
untuk individu maupun badan usaha.
7. Resiko tingkat bunga (Interest rate risk), yaitu resiko yang timbul akibat berubahnya tingkat bunga yang pada gilirannya akan menurunkan nilai
pasar surat-surat berharga dan pada saat yang sama bank membutuhkan
likuiditas.
8. Resiko solvensi (Solvency risk), yaitu resiko yang disebabkan oleh ruginya
9. Resiko valuta asing (Foreign currency risk), yaitu resiko ini terutama
dihadapi oleh bank-bank devisa yang melakukan transaksi dalam valuta
asing, baik dari sisi aktiva maupun dari sisi pasiva (kewajiban).
10.Resiko persaingan (Competitive risk), yaitu resiko yang dihadapi bank dalam upaya memberi pelayanan pada nasabahnya, dimana bank akan
bersaing dengan bank lain secara profesional dan paling baik untuk
kelangsungan operasional bank itu sendiri.
2.1.7 Sumber Dana Bank
Sumber dana bank merupakan dana yang diperoleh oleh bank, baik bersumber
dari masyarakat luas, dana dari bank itu sendiri, maupun dana dari lembaga
keuangan lainnya, seperti BLBI. Sesuai defenisi tersebut, maka sumber dana bank
terdiri atas tiga sumber, yaitu (Kasmir, 2004 : 45):
1. Dana yang bersumber dari bank itu sendiri
Perolehan dana dari sumber bank itu sendiri (modal sendiri) maksudnya
adalah dana yang diperoleh dari dalam bank. Perolehan dana ini biasanya
digunakan apabila bank mengalami kesulitan untuk memperoleh dana dari
luar. Adapun pencarian dana yang bersumber dari bank itu sendiri terdiri
dari:
a. Setoran modal dari pemegang saham yaitu, merupakan modal dari para
pemegang saham lama atau pemegang saham baru.
b. Cadangan laba, yaitu merupakan laba yang setiap tahun dicadangkan
c. Laba bank yang belum dibagi, merupakan laba tahun berjalan tapi belum
dibagikan kepada para pemegang saham.
2. Dana yang berasal dari masyarakat luas
Dana tersebut merupakan dana yang dihimpun oleh bank yang berasal dari
kegiatan pasifnya, yaitu menghimpun dana dari masyarakat baik dalam
bentuk giro, tabungan dan deposito.
3. Dana yang bersumber dari lembaga lain
a. Bantuan Likuiditas Bank Indonesia (BLBI), merupakan kredit yang
diberikan Bank Indonesia kepada bank-bank yang mengalami kesulitan
likuiditasnya.
b. Pinjaman antar bank (call money). Biasanya pinjaman ini diberikan
kepada bank-bank yang mengalami kalah kliring di dalam lembaga
kliring data tidak mampu untuk membayar kekalahannya. Pinjaman ini
bersifat jangka pendek dengan bunga yang relatif tinggi dibandingkan
dengan pinjaman lainnya.
c. Pinjaman dari bank-bank luar negri. Merupakan pinjaman yang diperoleh
perbankan dari pihak luar negeri.
d. Surat Berharga Pasar Uang (SBPU). Dalam hal ini pihak perbankan
menerbitan SBPU kemudian diperjualbelikan kepada pihak yang
berminat, baik perusahaan keuangan maupun non keuangan. SBPU
diterbitkan dan ditawarkan dengan tingkat suku bunga sehingga
2.2 Kredit
2.2.1 Pengertian Kredit
Kata kredit berasal dari bahasa yunani, yaitu credere, yang berarti kepercayaan. Jadi istilah kredit memiliki arti khusus yaitu meminjamkan uang
(penundaan pembayaran). Dalam arti luas kredit ini didasarkan atas komponen
kepercayaan, resiko dan pertukaran ekonomi masa yang akan datang.
Menurut Undang-Undang Perbankan Nomor 10 Tahun 1998 menyebutkan
bahwa kredit adalah penyediaan uang atau tagihan yang dapat dipersamakan dengan itu, berdasarkan persetujuan atau kesepakatan pinjaman meminjam antara bank dan pihak lain yang mewajibkan dengan pihak peminjam untuk melunasi utangnya selama jangka waktu tertentu dengan pemberian bunga.
Pengertian kredit secara umum merupakan pemberian, baik uang, barang,
maupun jasa yang dilakukan oleh pihak kreditur, yang didasari dengan unsur
kepercayaan kepada debiturnya, serta terdapat kesepakatan antara kreditur dengan
debitur, baik mengenai jangka waktu pengembalian barang, jasa dan uang, maupun
kesepakatan mengenai balas jasa (bunga) yang diperoleh dari operasi tersebut.
2.2.2 Unsur-unsur kredit
Unsur-unsur yang terkandung dalam pemberian suatu fasilitas kredit adalah
sebagai berikut (Kasmir, 2009 : 98):
1. Kepercayaan
Yaitu suatu keyakinan pemberi kredit bahwa kredit yang diberikan (berupa
masa datang. Kepercayaan ini diberikan oleh bank, dimana sebelumnya
sudah dilakukan penelitian dan penyelidikan nasabah baik secara intern
maupun ekstern. Penelitian dan penyelidikan tentang kondisi masa lalu dan
sekarang terhadap nasabah pemohon kredit.
2. Kesepakatan
Disamping unsur percaya didalam kredit juga mengandung unsur
kesepakatan antara si pemberi kredit dengan si penerima kredit.
Kesepakatan ini dituangkan dalam suatu perjanjian dimana masing-masing
pihak menandatangani hak dan kewajibannya masing-masing.
3. Jangka waktu
Setiap kredit yang diberikan memiliki jangka waktu tertentu, jangka waktu
ini mencakup masa pengembalian kredit yang telah disepakati. Jangka
waktu tersebut bisa berbentuk jangka pendek, jangka menengah atau jangka
panjang.
4. Risiko
Adanya suatu tenggang waktu pengembalian akan menyebabkan suatu
risiko tidak tertagihnya/macet pemberian kredit. Semakin panjang suatu
kredit semakin panjang risikonya demikian pula sebaliknya. Risiko ini
menjadi tanggungan bank, baik risiko yang disengaja oleh nasabah yang
lalai, maupun risiko yang tidak disengaja. Misalnya terjadi bencana alam
5. Balas jasa
Merupakan keuntungan atau pemberian suatu kredit atau jasa tersebut yang
kita kenal dengan nama bunga. Balas jasa dalam bentuk bunga dan biaya
administrasi kredit ini merupakan keuntungan bank. Sedangkan bagi bank
yang berdasarkan prinsip syariah balas jasanya ditentukan dengan bagi hasil.
2.2.3 Tujuan dan Fungsi Kredit
Kasmir (2009 : 100) menyebutkan bahwa pemberian suatu fasilitas kredit
mempunyai tujuan tertentu. Tujuan pemberian kredit tersebut tidak akan terlepas dari
misi bank tersebut. Adapun tujuan utama pemberian suatu kredit antara lain:
1. Mencari keuntungan
Yaitu bertujuan untuk memperoleh hasil dari pemberian kredit tersebut
terutama dalam bentuk bunga yang diterima oleh bank sebagai balas jasa
dan biaya administrasi kredit yang dibebankan kepada nasabah.
2. Membantu usaha nasabah
Yaitu untuk membantu usaha nasabah yang memerlukan dana, baik dana
investasi maupun dana untuk modal kerja. Maka pihak debitur akan dapat
mengembangkan dan memperluaskan usahanya.
3. Membantu pemerintah
Bagi pemerintah semakin banyak kredit yang disalurkan oleh pihak
perbankan, maka semakin baik, karena akan meningkatkan penerimaan
pajak, membuka kesempatan kerja, meningkatkan jumlah barang dan jasa,
Kemudian disamping tujuan diatas suatu fasilitas kredit memiliki fungsi
sebagai berikut:
1. Untuk meningkatkan daya guna uang.
Dengan adanya kredit dapat meningkatkan daya guna uang maksudnya jika
uang hanya disimpan saja tidak akan menghasilkan sesuatu yang berguna.
Dengan diberikannya kredit uang tabungan tersebut menjadi berguna untuk
menghasilkan barang atau jasa oleh si penerima kredit.
2. Untuk meningkatkan peredaran dan lalu lintas uang.
Dalam hal ini uang yang diberikan atau disalurkan akan beredar dari satu
wilayah ke wilayah lain sehingga suatu daerah yang kekurangan uang
dengan memperoleh kredit maka daerah tersebut akan memperoleh
tambahan uang dari daerah lainnya.
3. Untuk meningkatkan daya guna barang.
Kredit yang diberikan oleh bank akan dapat digunakan oleh si debitur untuk
mengolah barang yang tidak berguna menjadi berguna atau bermanfaat.
4. Meningkatkan peredaran barang.
Kredit dapat pula menambah atau memperlancar arus barang dari satu
wilayah ke wilayah lainnya sehingga jumlah barang yang beredar dari satu
wilayah ke wilayah lain bertambah atau kredit dapat pula meningkatkan
5. Sebagai alat stabilitas ekonomi.
Dengan memberikan kredit dapat dikatakan sebagai stabilitas ekonomi
karena dengan adanya kredit yang diberikan akan menambah jumlah barang
yang diperlukan oleh masyarakat. Kemudian kredit dapat pula membantu
dalam mengekspor barang dari dalam negri ke luar negri sehingga
meningkatkan devisa negara.
6. Untuk meningkatkan kegairahan berusaha.
Bagi si penerima kredit tentu akan dapat meningkatkan kegairahan
berusaha, apalagi bagi si nasabah yang memang modalnya pas-pasan.
7. Untuk meningkatkan pemerataan pendapatan.
Semakin banyak kredit yang disalurkan, akan semakin baik, terutama dalam
hal meningkatkan pendapatan. Jika sebuah kredit diberikan untuk
membangun pabrik, maka pabrik tersebut akan membutuhkan tenaga kerja
sehingga dapat pula mengurangi pengangguran. Di samping itu, bagi
masyarakat sekitar pabrik juga akan dapat meningkatkan pendapataannya
seperti membuka warung dan menyewakan rumah kontrakan atau jasa lain.
8. Untuk meningkatkan hubungan internasional.
Dalam hal pinjaman internasional akan dapat meningkatkan saling
membutuhkan antara si penerima kredit dan si pemberi kredit. Pemberian
2.2.4 Jenis-jenis Kredit
Kredit yang diberikakn bank umum dan bank perkreditan rakyat untuk
masyarakat terdiri dari berbagai jenis. Secara umum jenis-jenis kredit dapat dilihat
dari berbagai segi antara lain (Kasmir, 2009 : 103):
1. Dilihat dari segi kegunaan
a. Kredit investasi
Biasanya digunakan untuk keperluan perluasan usaha atau membangun
proyek/pabrik baru atau untuk keperluan rehabilitasi. Contoh kredit
investasi misalnya untuk membangun pabrik atau membeli mesin-mesin.
b. Kredit modal kerja
Digunakan untuk keperluan meningkatkan produksi dalam operasinya.
Sebagai contoh kredit modal kerja diberikan untuk membeli bahan baku,
membayar gaji pegawai atau biaya-biaya lainnya yang berkaitan dengan
proses produksi perusahaan.
2. Dilihat dari segi tujuan kredit
a. Kredit produktif
Kredit yang digunakan untuk peningkatan usaha atau produksi atau
investasi. Kredit ini diberikan untuk menghasilkan barang atau jasa.
Sebagai contohnya kredit untuk membangun pabrik yang nantinya akan
b. Kredit konsumtif
Kredit yang digunakan untuk dikonsumsi secara pribadi. Dalam kredit ini
tidak ada pertambahan barang dan jasa yang dihasilkan, karena memang
untuk digunakan atau dipakai oleh seseorang atau badan usaha. Sebagai
contoh kredit untuk perumahan.
c. Kredit perdagangan
Kredit yang digunakan untuk perdagangan, biasanya untuk membeli
barang dagangan yang pembayarannya diharapkan dari hasil penjualan
barang dagang tersebut. Kredit ini sering diberikan kepada supplier atau
agen-agen perdagangan yang akan membeli barang dalam jumlah besar.
3. Dilihat dari segi jangka waktu
a. Kredit jangka pendek
Merupakan kredit yang memiliki jangka waktu kurang dari 1 tahun atau
paling lama 1 tahun dan biasanya digunakan untuk keperluan modal
kerja. Contohnya kredit untuk peternakan ayam atau jika untuk pertanian
misalnya tanaman padi atau palawija.
b. Kredit jangka menengah
Jangka waktu kreditnya berkisar antara 1 tahun sampai 3 tahun, biasanya
untuk investasi. Contohnya kredit untuk pertanian seperti jeruk, atau
c. Kredit jangka panjang
Merupakan kredit yang masa pengembaliannya paling panjang. Kredit
jangka panjang waktu pengembaliannya di atas 3 tahun atau 5 tahun.
Contohnya kredit untuk perkebunan karet, kelapa sawit atau manufaktur
dan untuk kredit konsumtif seperti kredit perumahan.
4. Dilihat dari segi jaminan
a. Kredit dengan jaminan
Kredit yang diberikan dengan suatu jaminan, jaminan tersebut dapat
berupa barang berwujud atau tidak berwujud atau jaminan orang.
b. Kredit tanpa jaminan
Merupakan kredit yang diberikan tanpa jaminan barang atau orang
tertentu. Kredit ini diberikan dengan melihat prospek usaha dan karakter
serta loyalitas atau nama baik si calon debitur selama ini.
5. Dilihat dari segi sektor usaha
a. Kredit pertanian, merupakan kredit yang dibiayai untuk sektor
perkebunan atau pertanian rakyat.
b. Kredit peternakan, dalam hal ini untuk jangka pendek misalnya untuk
peternakan ayam dan jangka panjang kambing atau sapi.
c. Kredit industri, yaitu kredit untuk membiayai industri kecil, menengah
atau besar.
d. Kredit pertambangan, jenis usaha tambang yang dibiayai biasanya dalam
e. Kredit pendidikan, merupakan kredit yang diberikan untuk membangun
sarana dan prasarana pendidikan atau dapat pula berupa kredit untuk para
mahasiswa.
f. Kredit profesi, diberikan kepada profesional seperti dosen, dokter atau
pengacara.
g. Kredit perumahan, yaitu kredit untuk membiayai pembangunan atau
pembelian perumahan.
h. Dan sektor-sektor lainnya.
2.2.5 Prinsip-prinsip Pemberian Kredit
Dalam melakukan penilaian kriteria-kriteria serta aspek penilaian tetap sama.
Begitu pula dengan ukuran-ukuran yang ditetapkan sudah menjadi standar penilaian
setiap bank. Biasanya kriteria penilaian yang harus dilakukan oleh bank untuk
mendapatkan nasabah yang benar-benar menguntungkan dilakukan dengan analisa 5
C dan 7 P (Kasmir, 2009 : 108).
Adapun penjelasan untuk analisis dengan 5 C kredit adalah sebagai berikut:
1. Character
Suatu keyakinan bahwa sifat atau watak dari orang-orang yang akan
diberikan kredit benar-benar dapat dipercaya, hal ini tercermin dari latar
belakang si nasabah baik yang bersifat latar belakang pekerjaan maupun
2. Capacity
Untuk melihat nasabah dalam kemampuannya dalam bisnis yang
dihubungkan dengan pendidikannya, kemampuan bisnis juga diukur dengan
kemampuannya dalam memahami tentang ketentuan-ketentuan pemerintah.
Begitupula dengan kemampuannya dalam menjalankan usahanya selama ini.
Pada akhirnya akan terlihat “kemampuannya” dalam mengembalikan kredit
yang disalurkan.
3. Capital
Untuk melihat penggunaan modal apakah efektif, dilihat laporan keuangan
(neraca dan laporan laba rugi) dengan melakukan pengukuran seperti dari
segi likuiditas, solvabilitas, rentabilitas dan ukuran lainnya.
4. Colleteral
Merupakan jaminan yang diberikan calon nasabah baik yang bersifat fisik
maupun non fisik. Jaminan hendaknya melebihi jumlah kredit yang
diberikan. Jaminan juga harus diteliti keabsahannya, sehingga jika terjadi
suatu masalah, maka jaminan yang dititipkan akan dapat dipergunakan
secepat mungkin.
5. Condition
Dalam menilai kredit hendaknya juga dinilai kondisi ekonomi dan politik
sekarang dan dimasa yang akan datang sesuai sektor masing-masing, serta
Kemudian penilaian kredit dengan metode analisis 7 P adalah sebagai berikut:
1. Personality
Yaitu menilai nasabah dari segi kepribadian atau tingkah lakunya sehari-hari
maupun masa lalunya. Selain itu juga mencakup sikap, emosi, tingkah laku
dan tindakan nasabah dalam menghadapi masalah.
2. Party
Yaitu mengklasifikasikan nasabah kedalam golongan-golongan tertentu
berdasarkan modal, loyalitas serta karakternya. Sehingga nasabah dapat
digolongkan ke golongan tertentu dan akan mendapatkan fasilitas yang
berbeda dari bank.
3. Perpose
Yaitu untuk mengetahui tujuan nasabah dalam mengambil kredit, termasuk
jenis kredit yang diinginkan nasabah.
4. Prospect
Yaitu untuk menilai usaha nasabah di masa yang akan datang
menguntungkan atau tidak, atau dengan kata lain mempunyai prospek atau
tidak.
5. Payment
Merupakan ukuran bagaimana cara nasabah mengembalikan kredit yang
6. Profitability
Untuk menganalisis bagaimana kemampuan nasabah dalam mencari laba.
Profitability diukur dari periode ke periode apakah akan tetap sama atau
akan semakin meningkat, apalagi dengan tambahan kredit yang
diperolehnya.
7. Protection
Tujuannya adalah bagaimana menjaga agar usaha dan jaminan mendapatkan
perlindungan. Perlindungan dapat berupa jaminan barang atau orang atau
jaminan asuransi.
2.2.6 Aspek-aspek dalam Penilaian Kredit
Di samping menggunakan 5 C dan 7 P, maka penilaian suatu kredit layak atau
tidak untuk diberikan dapat dilakukan dengan menilai seluruh aspek yang ada.
Aspek-aspek yang dinilai antara lain sebagai berikut (Kasmir, 2009 : 111):
1. Aspek Yuridis/Hukum
Yang dinilai dalam aspek ini adalah masalah legalitas badan usaha serta
izin-izin yang dimiliki perusahaan yang mengajukan kredit. Penilaian
dimulai dengan akte pendirian perusahaan sehingga dapat diketahui
siapa-siapa pemilik dan besarnya modal masing-masing pemilik.
2. Aspek Pemasaran
Dalam aspek ini yang dinilai adalah permintaan terhadap produk yang
dihasilkan sekarang ini dan di masa yang akan datang prospeknya
3. Aspek Keuangan
Aspek yang dinilai adalah sumber-sumber dana yang dimiliki untuk
membiayai usahanya dan bagaimana penggunaan dana tersebut.
4. Aspek Teknis/Operasi
Aspek ini membahas masalah yang berkaitan dengan produksi seperti
kapasitas mesin yang digunakan, masalah lokasi, lay out ruangan, dan
mesin-mesin termasuk jenis mesin yang digunakan.
5. Aspek Manajemen
Untuk menilai struktur organisasi perusahaan, sumber daya manusia yang
dimiliki serta latar belakang pengalaman sumber daya manusianya.
Pengalaman perusahaan dalam mengelola berbagai proyek yang ada dan
pertimbangan lainnya.
6. Aspek Sosial Ekonomi
Menganalisis dampaknya terhadap perekonomian dan masyarakat umum
seperti meningkatkan ekspor barang, mengurangi pengangguran,
meningkatkan pendapatan masyarakat, tersedianya sarana dan prasarana
serta membuka isolasi daerah tertentu.
7. Aspek Amdal
Menyangkut analisis terhadap lingkungan baik darat, air, atau udara jika
proyek atau usaha tersebut dijalankan. Analisis ini dilakukan secara
mendalam apakah apabila kredit tersebut disalurkan, maka proyek yang
2.2.7 Prosedur dalam Pemberian Kredit
Prosedur pemberian dan penilaian kredit oleh dunia perbankan secara umum
antara bank yang satu dengan bank yang lain tidak jauh berbeda. Yang menjadi
perbedaan mungkin hanya terletak dari prosedur dan persyaratan yang ditetapkannya
dengan pertimbangan masing-masing. Prosedur pemberian kredit secara umum dapat
dibedakan antara pinjaman perseorangan dengan pinjaman oleh suatu badan hukum.
Kemudian dapat pula ditinjau dari segi tujuan apakah untuk konsumtif atau
produktif.
Secara umum akan dijelaskan prosedur pemberian kredit oleh badan hukum
sebagai berikut (Kasmir, 2009 : 114):
1. Pengajuan berkas-berkas
Dalam hal ini pemohon kredit mengajukan permohonan kredit yang
dituangkan dalam suatu proposal. Kemudian dilampiri dengan
berkas-berkas lainnya yang dibutuhkan. Pengajuan proposal kredit hendaknya yang
berisi antara lain:
a. Latar belakang perusahaan seperti riwayat hidup singkat perusahaan,
jenis bidang usaha, identitas perusahaan, nama pengurus berikut
pengetahuan dan pendidikannya, perkembangan perusahaan serta
relasinya dengan pihak-pihak pemerintah dan swasta.
b. Maksud dan tujuan. Apakah untuk memperbesar omset penjualan atau
meningkatkan kapasitas produksi atau mendirikan pabrik baru
c. Besarnya kredit dan jangka waktu. Penilaian kelayakan besarnya kredit
dan jangka waktunya dapat dilihat dari cash flow serta laporan keuangan
tiga tahun terakhir.
d. Cara pemohon mengembalikan kredit, dijelaskan secara rinci cara-cara
nasabah dalam mengembalikan kreditnya apakah dari hasil penjualan
atau cara lainnya.
e. Jaminan kredit. Hal ini merupakan jaminan untuk menutupi segala risiko
terhadapa kemungkinan macetnya suatu kredit baik yang ada unsur
kesengajaan atau tidak. Selanjutnya proposal ini dilampiri dengan
berkas-berkas yang telah dipersyaratkan seperti akte notaris, tanda daftar
perusahaan, nomor pokok wajib pajak, neraca dan laporan rugi laba tiga
tahun terakhir, bukti diri dari pimpinan perusahaan dan foto kopi
sertifikat jaminan.
2. Penyelidikan berkas pinjaman
Tujuannya adalah untuk mengetahui apakah berkas yang diajukan sudah
lengkap sesuai persyaratan dan sudah benar.
3. Wawancara I
Merupakan penyidikan kepada calon peminjam dengan langsung
berhadapan dengan calon peminjam, untuk meyakinkan apakah
4. On the Spot
Merupakan kegiatan pemeriksaan ke lapangan dengan meninjau berbagai
objek yang akan dijadikan usaha atau jaminan.
5. Wawancara II
Merupakan kegiatan perbaikan berkas, jika mungkin ada
kekurangan-kekurangan pada saat telah dilakukan on the spot dilapangan. 6. Keputusan kredit
Dalam hal ini menentukan apakah kredit akan diberikan atau ditolak, jika
diterima, maka disiapkan administrasinya, biasanya keputusan kredit yang
akan mencakup jumlah uang yang diterima, jangka waktu kredit dan
biaya-biaya yang harus dibayar. Begitu pula bagi kredit yang ditolak, maka
hendaknya dikirim surat penolakan sesuai dengan alasannya
masing-masing.
7. Penandatanganan akad kredit/perjanjian lainnya
Kegiatan ini merupakan kelanjutan dari diputuskannya kredit, maka
sebelum kredit dicairkan maka terlebih dulu calon nasabah menandatangani
akad kredit, mengikat jaminan dengan hipotek dan surat perjanjian atau
pernyataan yang dianggap perlu. Penandatanganan dilaksanakan antara bank
8. Realisasi kredit
Realisasi kredit diberikan setelah penandatanganan surat-surat yang
diperlukan dengan membuka rekening giro atau tabungan di bank yang
bersangkutan.
9. Penyaluran/penarikan dana
Adalah pencairan atau pengambilan uang dari rekening sebagai realisasi dari
pemberian kredit dan dapat diambil sesuai ketentuan dan tujuan kredit yaitu
sekaligus atau secara bertahap.
2.3 Non Performing Loan
2.3.1 Pengertian Non Performing Loan (NPL)
Setiap bank akan menjumpai pinjaman yang membawa resiko lebih besar
daripada yang diperkirakan saat memberikan persetujuan permohonan kredit dalam
fortopolio kreditnya, bahkan juga pinjaman yang mungkin membawa resiko jauh
lebih besar daripada yang lazimnya masih bisa dihadapi. Pinjaman-pinjaman yang
demikian dikategorikan dalam pinjaman yang bermasalah.
Kredit bermasalah atau problem loan dapat diartikan sebagai pinjaman yang
mengalami kesulitan pelunasan akibat adanya faktor kesengajaan dan atau karena
faktor eksternal di luar kemampuan kendali debitur. Kredit bermasalah sering juga
disebut non performing loan yang dapat diukur dari kolektibilitasnya. Kolektibilitas merupakan gambaran kondisi pembayaran pokok dan bunga pinjaman serta tingkat
berharga. Penilaian kolektibilitas kredit digolongkan kedalam 5 kelompok yaitu
(Kasmir, 2009 : 123):
1. Lancar (pas)
Suatu kredit dapat dikatakan lancar apabila:
a. Pembayaran angsuran pokok dan/atau bunga tepat waktu.
b. Memiliki mutasi rekening yang aktif.
c. Bagian dari kredit yang dijamin dengan agunan tunai (cash collateral). 2. Dalam perhatian khusus (special mention)
Dikatakan dalam perhatian khusus apabila memenuhi kriteria antara lain:
a. Terdapat tunggakan pembayaran angsuran pokok dan atau bunga yang
belum melampui 90 hari.
b. Kadang-kadang terjadi cerukan.
c. Jarang terjadi pelanggaran terhadap kontrak yang diperjanjikan.
d. Mutasi rekening relatif aktif.
e. Didukung dengan pinjaman baru.
3. Kurang lancar (substandard)
Dikatakan kurang lancar apabila memenuhi kriteria diantaranya:
a. Terdapat tunggakan pembayaran angsuran pokok dan atau bunga yang
telah melampaui 90 hari.
b. Sering terjadi cerukan.
c. Terjadi pelanggaran terhadap kontrak yang diperjanjikan lebih dari 90
d. Frekuensi mutasi rekening relatif rendah.
e. Terdapat indikasi masalah keuangan yang dihadapi debitur.
f. Dokumen pinjaman yang lemah.
4. Diragukan (doubtful)
Dikatakan diragukan apabila memenuhi kriteria diantaranya:
a. Terdapat tunggakan pembayaran angsuran pokok dan atau bunga yang
telah melampaui 180 hari.
b. Terjadi cerukan yang bersifat permanen.
c. Terjadi wanprestasi lebih dari 180 hari.
d. Terjadi kapitalisasi bunga.
e. Dokumen hukum yang lemah, baik untuk perjanjian kredit maupun
pengikatan jaminan.
5. Macet (loss)
Dikatakan macet apabila memenuhi kriteria antara lain:
a. Terdapat tunggakan pembayaran angsuran pokok dan atau bunga yang
telah melampaui 270 hari.
b. Kerugian operasional ditutup dengan pinjaman baru.
c. Dari segi hukum dan kondisi pasar, jaminan tidak dapat dicairkan pada
nilai yang wajar.
NPL mencerminkan resiko kredit, semakin kecil NPL semakin kecil pula
Bank Indonesia menetapkan kriteria rasio NPL net di bawah 5%. NPL dapat
diperoleh dengan cara menghitung rasio antara kredit bermasalah dengan total kredit.
Rumus: NPL
=
KreditBermasalahTotalKredit x 100%
Sumber. SEBI No.6/23/DPNP Tahun 2004
Rasio ini menunjukkan kemampuan manajemen bank dalam mengelola kredit
bermasalah yang diberikan oleh bank. Artinya, semakin tinggi rasio ini maka akan
semakin buruk kualitas kredit bank yang menyebabkan jumlah kredit bermasalah
semakin besar maka kemungkinan suatu bank dalam kondisi bermasalah semakin
besar yaitu kerugian yang diakibatkan tingkat pengembalian kredit macet.
2.3.2 Faktor-faktor Penyebab Terjadinya Non Performing Loan
Dari sisi perspektif bank, terjadinya kredit bermasalah disebabkan oleh
berbagai faktor yang dapat dibedakan sebagai berikut (Siamat, 2005 : 360):
1. Faktor Internal
Faktor internal kredit bermasalah berhubungan dengan kebijakan dan
strategi yang ditempuh pihak bank, yaitu:
a. Kebijakan perkreditan yang ekspansif
Bank yang memiliki kelebihan dana (excess liquidity) sering menetapkan kebijaksanaan perkreditan yang terlalu ekspansif yang melebihi
pertumbuhan kredit secara wajar, yaitu dengan menetapkan sejumlah
target kredit yang harus dicapai untuk waktu tertentu yang cenderung
mendorong pejabat kredit menempuh langkah-langkah yang lebih agresif
dalam memilih calon debitur dan kurang menerapkan prinsip-prinsip
perkreditan yang sehat dalam menilai permohonan kredit sebagaimana
seharusnya.
b. Penyimpangan dalam pelaksanaan prosedur perkreditan
Pejabat bank sering tidak mengikuti dan kurang disiplin dalam
menerapkan prosedur perkreditan sesuai dengan pedoman dan tata cara
pemberian kredit dalam suatu bank. Hal yang sering terjadi, bank tidak
mewajibkan calon debitur membuat studi kelayakan dan menyampaikan
data keuangan yang lengkap. Penyimpangan sistem dan prosedur
perkreditan tersebut bisa disebabkan karena jumlah dan kualitas sumber
daya manusia yang menangani masalah perkreditan belum memadai,
maupun karena adanya pihak dalam bank yang sangat dominan dalam
pemutusan kredit.
c. Lemahnya sistem administrasi dan pengawasan kredit
Hal ini dapat dilihat dari dokumen kredit yang seharusnya diminta dari
debitur tapi tidak dilakukan oleh bank, berkas perkreditan tidak lengkap
dan tidak teratur, pemantauan terhadap usaha debitur tidak dilakukan
secara rutin, termasuk peninjauan langsung pada lokasi usaha debitur
secara periodik. Lemahnya sistem administrasi dan pengawasan tersebut
menyebabkan kredit yang secara potensial akan mengalami masalah
d. Lemahnya sistem informasi kredit
Sistem informasi kredit yang tidak berjalan sebagaimana seharusnya
akan memperlemah keakuratan pelaporan bank yang pada gilirannya
akan sulit melakukan deteksi dini. Hal tersebut dapat menyebabkan
terlambatnya pengambilan langkah-langkah yang diperlukan untuk
mencegah terjadinya kredit bermasalah.
e. Itikad kurang baik dari pihak bank
Pemilik atau pengurus bank seringkali memanfaatkan keberadaan
banknya untuk kepentingan kelompok bisnisnya dengan sengaja
melanggar ketentuan kehati-hatian perbankan terutama ketentuan legal lending limit. Skenario lain adalah pemilik dan atau pengurus bank memberikan kredit kepada debitur yang sebenarnya fiktif hanya untuk
kepentingan pemilik atau pengurus bank.
2. Faktor Eksternal
Faktor eksternal ini sangat terkait dengan kegiatan usaha debitur yang
menyebabkan terjadinya kredit bermasalah antara lain terdiri dari:
a. Penurunan kegiatan ekonomi dan tingginya tingkat bunga kredit
Kegiatan usaha debitur rentan terhadap terjadinya penurunan kegiatan
ekonomi dan dalam waktu yang sama tingkat suku bunga mengalami
kenaikan yang tinggi. Penurunan kegiatan ekonomi dapat disebabkan
oleh adanya kebijakan penyejukan ekonomi atau akibat kebijakan
