iv ABSTRAK
PENGARUH HARI PERDAGANGAN TERHADAP RETURN SAHAM LQ-45 DI BURSA EFEK INDONESIA
Tujuan dari penelitian ini adalah untuk mengetahui pengaruh hari perdagangan terhadap return saham LQ-45 di Bursa Efek Indonesia dan juga untuk mengetahui apakah terdapat perbedaan return saham pada setiap hari perdagangan.
Penelitian ini dilakukan terhadap perusahaan LQ-45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode Januari sampai dengan Desember 2014. Penentuan sampel menggunakan puposive sampling dan sampel penelitian sebanyak 33 perusahaan yang tetap terdaftar dalam Indeks LQ-45 selama Januari 2014 – Desember 2014. Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder.
Pengujian return saham menggunakan regresi linear berganda tanpa intercept (multiple regression through origin) dan Analysis of Variance (ANOVA). Hasil penelitian menunjukkan bahwa hari perdagangan berpengaruh signifikan terhadap return saham LQ-45 di Bursa Efek Indonesia., namun penelitian tidak berhasil membuktikan adanya perbedaan return saham disetiap hari perdagangan.
Kata kunci: return saham, hari perdagangan
v ABSTRACT
THE EFFECT OF DAY TRADING ON STOCK RETURN LQ-45 IN INDONESIA STOCK EXCHANGE
The purpose of this research is to obtain empirical evidence about the effect of the trading day on stock return LQ-45 in Indonesia Stock Exchange and to compare the differences of stock return in every trading day.
The research done with company LQ-45 in Indonesia Stock Exchange for the range of time of January up to Desember 2014. The samples method using purposive sampling and research samples are 33 companies that remain listed in LQ-45 during January 2014 – December 2014. Data used in this research is secondary data.
Examination of stocks return use multiple linear regression with no intercept (multiple regression through origin) and Analysis of variance (ANOVA). The results of the study indicate that day trading effects significantly stock returns LQ-45 in Indonesia Stock Exchange but the study failed to prove the difference of stock return in every trading day.
Keywords: stock return, trading day
