کیفیة احتساب مؤشر مرکّب للشمول المالي والتعرف علی محدداتھ

(1)

ميدقت

أ.

د . بجر نب نيدلا للاج ةينفلاو ةيداصتقلاا ةرئادلا

8 - 9 ربمفون 2017

1

(2)

لوـمشلا موهفم

ةيناكمإ لوصحلا

ىلع تامدخلا

ةيلاملا لكل

حئارشلا

ةيناكسلا يف

عمتجملا امب

يف كلذ تائفلا

ةيناكسلا تاذ

لخدلا دودحملا

كلذكو

تاعاطقلا ةيداصتقلاا

ةشهلا

.

(3)

ثحبلا ةيلاكشإ

ددعت

تارشؤملا ةيئزجلا

لومشلل يلاملا

ىضفي ىلإ

فينصت

فلتخم نادلبلل

بسح ةجرد

لومشلا يلاملا

، يلاتلابو بجو

داجيإ

ةيجهنم ةيملع

ةدحوم نكمت

نم باستحا

رشؤم بّكرم

لومشلل

يلاملا .

3

(4)

ثحبلا ةيمهأ

يف ثحبلا اذه ةيمهأ نمكت

:

• ىلع ىربك ةيمهأ يستكي عوضومل هلوانت ةيلحملا تايوتسملا

ةيلودلاو ةيرطقلاو ةشيعملا نيسحت نم يلاملا لومشلا نكمي ثيح

اهتاذ ةيلاملا ةمظنلأا ةملاس يف ًاضيأ مهسيو .

• ةيمكلا تاساردلا ةردن لاجملا اذه يف

.

(5)

ثحبلا فادهأ

باستحا • بّكرُم رشؤم

لومشلل يلاملا

نكمي نم

لوصحلا ىلع

ةروص رثكأ

ًلاماكت ًلاومشو

عضول لومشلا

يلاملا يف

لودلا

،ةيبرعلا كلذ

دامتعاب

تايجهنم ةيملع

ةمدقتم .

• ريدقت لماعم

ةقلاعلا نيب

لومشلا يلاملا

و بيصن درفلا

نم جتانلا يلحملا

يلامجلإا يف

لودلا ةيبرعلا

يف

،نيهاجتلاا مادختساب

جذومن تلاداعملا

،ةينلآا ىلا

بناج فرعتلا

ىلع رثأ

تاددحم ىرخا

ىلع لومشلا

،يلاملا

رشؤمك زكرتلا

يفرصملا رشؤمو

ةلوهس ةسرامم

ةطشنأ

،لامعلأا فدهب

ةدعاسملا ىلع

عضو ططخ

لمع ةبسانم

ديزمل لوصولا

ىلإ رثكأ جامدإ

. يلام

5

(6)

ةحاتُملا تانايبلا ةعيبط

• ردصم تانايبلا

: رفوي كنبلا

يلودلا ةعومجم

ةريبك نم

تارشؤملا ةيئزجلا

سايقل لومشلا

يلاملا ىلع

عقوملا يلاتلا

org/globalfindex : .

worldbank .

//www :

. http

• دادعإ حسملا

هليومتو :

دعأ حسملا ةسسؤم

بولاغ Gallup Organization (

هل ّومتو )

ةسسؤم ليب

ادنيلمو ستيج

ةرتفل رشع

تاونس .

• ةنيعلا :

مضت 140000 صخش

ابيرقت نومتني

148 ىلإ داصتقا

، و يطغت 97

% نم نيينعملا

حسملاب (

نيغلابلا نيذلا

زواجتت مهرامعأ

15 ةنس )

، دامتعاب ةغل 141

.

• ةدمتعملا ةيجهنملا عجرم - :

world -

/gallup 178667

http://www.gallup.com/

work.aspx -

. poll

(7)

لولأا دعُبلا :

ةيفرصملا تاباسحلا مادختسا

• ةبسن نيغلابلا

نيذلا مهل

باسح يلام

يف تاسسؤملا ةيمسرلا

لثم ؛ ) ىرغصلا ليومتلا تاسسؤم وأ ديربلا بتاكمو ،كونبلا

• ضرغلا نم

تاباسحلا (

ةيصخش وأ

ةيراجت )

؛

• ددع تلاماعملا

( عاديلإا بحسلاو

)

؛

• ةقيرط لوصولا

ىلإ تاباسحلا

ةيفرصملا (

لثم ةزهجأ

فارصلا

،يللآا عورف

كنبلا )

.

7

(8)

يناثلا دعُبلا :

راـــخدلاا

ةبسنلا • ةيوئملا

نيغلابلل نيذلا

اوماق راخداب

للاخ 12

رهش ةيضاملا

مادختساب تاسسؤملا

ةيلاملا ةيمسرلا

( لثم

،كونبلا بتاكمو

ديربلا وأ

) MFI

• ةبسنلا ةيوئملا

نيغلابلل نيذلا

اوماق راخداب

للاخ 12

رهش ةيضاملا

مادختساب يدان

ريفوت ريغ

يمسر وأ

يأ صخش جراخ

ةرسلأا .

• ةبسنلا ةيوئملا

نيغلابلل نيذلا

اوماق راخداب

فلاخ كلذ

( ىلع ليبس

،لاثملا

(9)

ثلاثلا دعُبلا :

ضارتقلاا

يف اوضرتقا نيذلا نيغلابلل ةيوئملا ةبسنلا •

12 نم ةيضاملا رهش

ةيمسر ةيلام ةسسؤم .

يف اوضرتقا نيذلا نيغلابلل ةيوئملا ةبسنلا •

12 نم ةيضاملا رهش

ةيمسر ريغ رداصم (

ءاقدصلأا و ةرسلأا كلذ يف امب )

.

9

(10)

عبارلا دعُبلا :

تاعوفدملا

• ةبسنلا ةيوئملا

نيغلابلل نيذلا

اومدختسا باسح

يمسر يقلتل

روجلأا

وأ تاعوفدملا ةيموكحلا

يف 12 رهش

ةيضاملا .

ةبسنلا •

ةيوئملا نيغلابلل

نيذلا اومدختسا

باسح يمسر

يقلتل وأ

لاسرإ

لاوملأا ىلإ

دارفأ ةرسلأا

نيذلا نوشيعي

يف نكامأ ىرخأ

للاخ 12

ارهش ةيضاملا

.

ةبسنلا •

ةيوئملا نيغلابلل

نيذلا اومدختسا

فتاهلا لومحملا

عفدل

ريتاوف

(11)

سماخلا دعُبلا :

نيمأتلا

• مهسفنأ نيماتب نوموقي نيذلا نيغلابلل ةيوئملا ةبسنلا .

ةبسنلا •

ةيوئملا نيغلابلل

نيذلا نولمعي

يف ةعارزلا

تاباغلاو وأ

ديص كامسلأا

نوموقيو نيماتب

مهتطشنأ (

،مهليصاحم

مهيشاومو )

دض ثراوكلا

ةيعيبطلا (

لوطه

،راطملأا فصاوع

) .

11

(12)

 ةبارق 190

نويلم نطاوم

يبرع غلاب

لا رفوتت مهل

تامدخلا ةيلاملا

ةيمسرلا 72 (

% نم ناكس

لودلا ةيبرعلا

نيغلابلا )

.

 نم نيب 74 نويلم نطاوم

يبرع غلاب

نيذلا رفوتي

مهل تاباسح ىدل

تاسسؤم ةيلام

،ةيفرصمو

لقأ نم مهعبر طقف

نومدختسي هذه

تاسسؤملا تاونقك

،ةيراخدا لصت

هذه ةبسنلا دحاول

يف ةئاملا

طقف نيب بابشلا .

 ةبسن 5

% طقف نم نيغلابلا يف

ملاعلا

،يبرعلا ءانثتساب

ةقطنم جيلخلا

،يبرعلا أجلت

ضارتقلال نم

تاونقلا

،ةيمسرلا ثيح

اودمتعي ىلع

رداصملا ةيتاذلا

نم براقلأا ءاقدصلأاو

. اموهو لثمي

ىلعأ

ةوجف ىلع ىوتسم ملاعلا

نيب ىوق ضرعلا بلطلاو

ليومتل ضورقلا

ةيصخشلا .

عقاو يلاملا لومشلا

ةيبرعلا لودلا يف

(13)

دمتعملا رشؤملا بسح فينصتلا فلاتخا

13

(14)

(15)

15

http://www.worldbank.org/globalfindex ^:ردصملا

(16)

(17)

Country

Account at a financial institution

(% age 15+) Rank

Saved at a financial institution (% age

15+) Rank

Borrowed from a financial institution (%

age 15+) Rank

United Arab Emirates 1 2 3

Bahrain 2 1 1

Kuwait 3 3 4

Saudi Arabia 4 5 6

Algeria 5 6 13

Lebanon 6 4 2

Tunisia 7 8 7

Jordan 8 12 5

West Bank and Gaza 9 10 10

Mauritania 10 7 8

Sudan 11 9 11

Egypt 12 11 9

Iraq 13 13 12

Yemen 14 14 14

17

(18)

• ةيسيئرلا تانوكملا ليلحت ةقيرط (Principle Component

Analysis)

• يمرهلا يدوقنعلا ليلحتلا Hierarchical clustring (

)

• رادحنلإا ددعتملا يطخلا

Multiple Linear Regression ( )

• هلا تلاداعملا جذومن ةيلكي

( Structural Equations Model )

• ةينلآا تلاداعملا جذومن (Simultaneous Equations Model (

ماع رشؤم ىلع لوصحلل ةدمتعملا ةيملعلا ةيجهنملا

(19)

ةيسيئرلا تانوكملا ليلحت ةقيرط دامتعا

Principle Component Analysis = PCA

نكمت نم

راصتخا تانايبلا

كلذو ليوحتب

ددعلا ريبكلا

نم تارشؤملا

ةيئزجلا لومشلل

يلاملا (

تاريغتم ةيلصأ

) ىلإ ددع

ريغص نم

تانوكملا

ةيسيئرلا (

تاريغتم ةيليخت

) .

ةسارد هباشت

نادلبلا بسحب

دحاو وا

نانثا نم

تارشؤملا

،ةساقملا نوكي

نم

للاخ ليثمت

ينايب طيسب

ىلع ميقتسم

وا ناميقتسم ثيح

براقتت هيف

نادلبلا

وا دعابتت بسح

براقت وا

دعابت ميق

تارشؤملا .

19

(20)

داعبلأا يئانث ىوتسم

اضوع نع

طاقسإ ةطقنلا

ةلثمملا لكل

دلب بسح رشؤم

ام ىلع ميقتسم

،دادعلأا موقن

اهليثمتب نمض

يوتسم يئانث

داعبلأا هتانيس

ريشت ىلإ

رشؤملا

"

ب

"

اميف هتانيع

لثمت رشؤملا

"

ج

"

، ىقبي موهفم

رواجتلا تاهباشتملل

دعابتلاو تافلتخملل

امئاق احيحصو

امك وه

حضوم يف

لكشلا يلاتلا

. دنع

ءاقلإ ةرظن

رثكأ لايصفت

ةفاضإب ةفص

ةيناث عيطتسن

اهنيح قيرفتلا

نيب نيدلب

امهل ةميق

ةفلتخم بسح

رشؤملا لولأا

ىلع مغرلا

نم امهنأ ناكلتمي

اميق

ةبراقتم بسح

رشؤملا يناثلا

.

(21)

يمرهلا يدوقنعلا ليلحتلا

كمي ن نم فينصت

نادلبلا اهبيترتو

لخاد ديقانع

( تاعومجم )

بسح ةجرد

لومشلا

،يلاملا ثيحب

نوكت نادلبلا

ةفنصملا لخاد

ةعومجم ةنيعم

ةسناجتم اميف

قلعتي ةجردب

لومشلا يلاملا

ةفلتخمو نع

نادلبلا يتلا

يمتنت ىلإ

تاعومجملا ىرخلأا

.

21

(22)

ةيلكيهلا ةلداعملا جذومن

ّكمي ن نم ديدحت

ةجرد طابترلاا

نيب دعبلا

يساسلأا يليختلا

( لومشلا يلاملا

ريغلا لباق

دصرلل )

ةعومجمو تارشؤملا

ةنوكملا

،هل ةجتانلا نع

قيبطت ةقيرط

ليلحت تانوكملا

ةيسيئرلا

.

(23)

ةيسيئرلا تانوكملا ليلحت ةقيرط

(Principle Component Analysis)

23

(24)

KMOﺮﺷﺆﻣ رابتخاو

"

Barlett

"

Indice de Kaiser-Meyer-Olkin pour la mesure de la qualité d'échantillonnage.

0.798

Test de sphéricité de Bartlett Khi-deux approx.

63.574

ddl 15

Signification

0.000

(25)

يلماعلا ليلحتلا يف لماوعلا ديدحت

Component

Eigen values

Total

Percentage of variance

Cumulative percentage

1 3.997 66.619 66.619

2 1.245 20.743 87.362

3 0.363 6.058 93.420

4 0.248 4.126 97.546

5 0.107 1.786 99.331

6 0.040 0.669 100.000

25

(26)

تاريغتملاب صاخلا ينايبلا مسرلا

(27)

ةيلكيهلا ةلداعملا جذومن جئاتن

Financial Inclusion .88

account1 e1

.94

.88 saving1

e2

.94

.89 payment1

e3

.94

.15 borrow1

e4

-.39

ظحلان نا

ضارتقلاا نم

تاونقلا ريغلا

ةيمسرلا لثمي

اقئاع ماما لومشلا يلاملا

( يلاملا لومشلا عم ةبلاس طابترا ةجرد =

0.39 - )

27

(28)

نييسيئرلا نيروحملا ىلع نادلبلا طاقسإ ةجيتن

(29)

يمرهلا يدوقنعلا ليلحتلا

29

(30)

رادحنلاا جذومن دامتعاب هتاددحمو يلاملا لومشلا نيب ةيئاصحلإا ةقلاعلا ةغايص نكمي يلاتلا ماعلا يطخلا :

يلاملا لومشلل ب كرُملا رشؤملا Financial inclusion

يلامجلإا يلحملا جتانلا نم درفلا بيصن GDPPC

يفرصملا زكرتلا رشؤم Bank concentration





    

 log( ) log( ) log( )

.

₀ ₁

GDPPC

₂

bankc

₃

doing

incl Financial

جذومن رادحنلإا

ددعتملا يطخلا

Multiple Linear Regression

(31)

31

Yemen Iraq

Jordan Egypt

State of Palestine Sudan

Tunisia

Mauritania

Algeria

Saudi Arabia Lebanon

Kuwait United Arab Emirates

-1 012

Global Financial Inclusion Index

8 9 10 11

Log(GDP per Capita)

REGR factor score 1 for analysis 4 Fitted values

Relationship between Global Financial Inclusion Index & Log(GDP per Capita)

(32)

يفرصملا زكرتلا رشؤم

Yemen Iraq

Jordan

Egypt State of Palestine

Sudan Tunisia

Mauritania Algeria Saudi Arabia Lebanon

Kuwait

United Arab Emirates

-2-1 012

-3 -2.5 -2 -1.5 -1 -.5

Log(Bank Concentration)

Relationship between Global Financial Inclusion Index & Bank Concentration

(33)

33

Yemen Iraq

Jordan Egypt

Tunisia

Mauritania

Algeria

Kuwait

-1 012

3.8 3.9 4 4.1 4.2 4.3

Ease of Doing Business Index

Relationship between Global Financial Inclusion Index & Ease of Doing Business Index

(34)

ددعتملا يطخلا رادحنلاا ةلداعم ريدقت جئاتن

lbankconc -.4566532 .1604654 -2.85 0.025 -.8360936 -.0772128 lGDPPC .3338836 .1429284 2.34 0.052 -.0040883 .6718554 FININC Coef. Std. Err. t P>|t| [95% Conf. Interval]

Total 8.34477409 10 .834477409 Root MSE = .34709 Adj R-squared = 0.8556 Residual .84330207 7 .120471724 R-squared = 0.8989 Model 7.50147202 3 2.50049067 Prob > F = 0.0007 F( 3, 7) = 20.76 Source SS df MS Number of obs = 11 . reg FININC lGDPPC lbankconc ldoing

(35)

ظحلاي نم

للاخ لودجلا قباسلا

نأ جئاتن ريدقت جذومنلا لكك

،ةديج ثيح ريشي رابتخا

F

ىلإ ةيونعملا ةماهلا

جذومنلل pvalue=0.0007)

) .

امك نأ ةردق جذومنلا ىلع

ريسفت نيابتلا

يف رشؤملا يلكلا

لومشلل يلاملا

غلبت . 9 89

ةئاملاب . ىلإ بناج راشتنلاا يئاوشعلا

يقاوبلل ةيرايعملا

ةبوسحملا يتلا

رهظت مدع تابث

نيابتلا يف

جذومن رادحنلاا

يطخلا .

35

Yemen

Iraq

Jordan Egypt

Tunisia Mauritania

Algeria

Kuwait

-.6-.4-.2 0.2.4

Residuals

-1 0 1 2

REGR factor score 1 for analysis 4

Chart of residuals vs fitted Global Financial Inclusion Index

(36)

رابتخاب مايقلاب ةجيتنلا هذه نم دكاتلا نكمي Breusch-Pagan

يلاتلا لودجلا يف حضوملا

نيابتلا تابث رهضي يذلاو .

Prob > chi2 = 0.5906 chi2(1) = 0.29

Variables: fitted values of FAC1_4 Ho: Constant variance

Breusch-Pagan / Cook-Weisberg test for heteroskedasticity . estat hettest

(37)

• ظحلاي نأ

جئاتنلا ةعقوتم

ثيح نأ

بيصن درفلا

نم جتانلا ىلحملا

يلامجلإا هل

ريثأت يدرط

بجوم ىلع

لومشلا يلاملا

كلذكو لاحلا

ةبسنلاب ىلا

رشؤم ةلوهس

ةسرامم ةطشنأ

لامعلأا .

امأ

ةبسنلاب رشؤمل

زكرتلا

،يفرصملا ريثأتلاف

يسكع بلاس

.

• ريشي

رابتخا ىلإ T

نأ ميقلا ةيونعملا اعمل

لم جذومنلا ةديج

ةبسنلاب بيصنل

درفلا نم

جتانلا

ىلحملا يلامجلإا

pvalue = 0.052 ( )

كلذكو زكرتلا

يفرصملا value = 0.025 (

) . امأ اميف

قلعتي رشؤمب

ةلوهس ةسرامم

ةطشنأ

،لامعلأا ةجيتنلاف

ربتعت ةلوبقم

ايئاصحإ pvalue = (

0.088 )

.

• دامتعلااب ىلع

جئاتنلا ةقباسلا

حضتي نا

ةدايزلا ةبسنب

1 ةئاملاب يف

بيصن درفلا

نم جتانلا ىلحملا

يلامجلإا يدؤت

ىلا ةدايز ةبسنب

0.41 ةئاملاب يف

رشؤملا يلكلا

لومشلل يلاملا

. امك نأ عافترلاا

ةبسنب 1

ةئاملاب يف

زكرتلا يفرصملا

بترتي هنع

عجارت يف

رشؤملا يلكلا

لومشلل يلاملا

ةبسنب . 57

ةئاملاب 0 .

امأ ةدايزلا ةبسنب

1 ةئاملاب يف

رشؤم ةلوهس

ةسرامم ةطشنأ

لامعلأا رجني

اهنع نسحت يف

رشؤم لومشلا

يلاملا ةبسنب

ردقت 2.68 ةئاملاب

.

37

(38)

ةينلآا تلاداعملا جذومن قيبطت Simultaneous Equations ((

Model (SEM )

يلاملا لومشلا تاددحم ىلع فرعتلل

يموكحلا قافنلإا gvtex

لاملا لومشلل بّكرُملا رشؤملا ي

Financial inclusion :

لامجلإا يلحملا جتانلا نم درفلا بيصن ي

GDPPC :

فرصملا زكرتلا رشؤم ي

Bank concentration :

لامعلأا ةطشنأ ةسرامم ةلوهس رشؤم Doing Business :





    

 log( ) log( ) log( )

. ₀ ₁ GDPPC ₂ bankconc ₃ doing

incl Financial





   

 . log( )

)

log( GDPPC

₀ ₁

Financial incl

₂

gvtex

(39)

Exogenous variables: ldoing lbankconc lgvtex

Endogenous variables: lGDPPC FININC

_cons -13.51016 2.820855 -4.79 0.000 -19.03893 -7.98138 ldoing 2.007994 .9635442 2.08 0.037 .1194816 3.896506 lbankconc -.3641106 .1220347 -2.98 0.003 -.6032942 -.1249271 lGDPPC .4708175 .205959 2.29 0.022 .0671453 .8744898 FININC

_cons 8.888454 .4807424 18.49 0.000 7.946216 9.830692 lgvtex .4628233 .2834847 1.63 0.103 -.0927965 1.018443 FININC .6157187 .2473692 2.49 0.013 .1308841 1.100553 lGDPPC

Coef. Std. Err. z P>|z| [95% Conf. Interval]

FININC 11 3 .2971259 0.8836 84.75 0.0000 lGDPPC 11 2 .5342082 0.6898 21.48 0.0000 Equation Obs Parms RMSE "R-sq" chi2 P Three-stage least-squares regression

. reg3 ( lGDPPC FININC lgvtex) ( FININC lGDPPC lbankconc ldoing), 3sls inst( ldoing lbankconc lgvtex)

ىرغصلا تاعبرملا ةقيرط مادختساب ةيلكيهلا تلاداعملا لماعم ميق ريدقت ثلاثلا لحارملا تاذ

3 SLS

39

(40)

نم أ ةساردلا هذه جئاتن مه :

• نكميلا فوقولا

ىلع عضو لومشلا

يلاملا دامتعلااب

ىلع تارشؤملا ةيئزجلا

،طقف لب بجي باستحا

رشؤم بّكرم

نكمي نم لوصحلا ىلع

ةروص ةلماش

ةقستمو لومشلل

يلاملا . نم تازيم اذه

رشؤملا

ديدحتلا يئاصحلاا

ةمهاسمل لك

دعب نم داعبا لومشلا يلاملا

يف رشؤملا بّكرملا

.

• ظحلان نم

للاخ رشؤملا

بّكرملا نأ

ضارتقلاا نم

تاونقلا ريغلا

ةيمسرلا لثمي

ًاقئاع مامأ لومشلا

يلاملا ثيح

نأ ةجرد هطابترا لومشلاب

يلاملا ةبلاس

( 0.39 - ) .

ربتعي • بيصن درفلا

نم جتانلا ىلحملا

يلامجلإا نم

مهأ تاددحم لومشلا

،يلاملا هنكل

يف لباقملا رثاتي

لومشلاب

،يلاملا يلاتلاب

تاريدقتلا ةدنتسملا

ىلع جذامن ةنوكم

نم ةلداعم ةدحاو

لا يفت

،ضرغلاب

ثيح قلعتي اميف ةئاملاب 29 قوفت ةبسنب باوصلا نم لقا تاريدقت يطعت اهنا جئاتنلا للاخ نم حضتي ريثاتب

ةصلاخلا

(41)

عامتسلااو ةعباتملا نسح ىلع مكل اركش

41