More than 500m from Haram Less than 500m from Haram
31% 69%
Market Cap SAR 594mn
Outstanding Units 66,000,000 Market Unit Price
**SAR 9.00
NAV
***628.31mn
NAV Per Unit
****SAR 9.52 Portifolio Value SAR 792mn
Listing Date 30/4/2017
Fund Term 99 Years
Dividend Frequency Semi Annual
Tadwaul Ticker 4332
Bloomberge Ticker JADWA AB EQUITY Management Fee's 1% of NAV Custodian Fee's 0.025% of NAV Administrator Fee's 0.02% of NAV
Other Fund Fee's up to 0.5% of NAV
** Closing price as of 30 September 2020.
*** NAV : Net Asset Value
**** The NAV per unit is based on fair value of portfolio Valuations as of 30 June 2020.
Material changes:
1- The fund manager has received a notification on 28/12/1441H corresponding to 18/08/2020 G from Tharwat Al-Mashaer Real Estate Development and Investment Company in its capacity as the tenant of Tharawat Al-Taqwa Hotel owned by Jadwa REIT Al-Haramain Fund to terminate the lease contract in accordance with the lease contract terms and conditions. The lease contract stated that the lessee has the right to terminate the contract after a period of four Hijri years from the date of the beginning of the lease term “1 Jumada Al-Awwal 1439 AH” (the mandatory lease period) by notifying the lessor in writing of the termination request in a period of no less than 12 Hijri months prior to the date of termination. Therefore, the end of the contract period will be on 01/05/1443 AH, equivalent to sixteen months from the date of notification.
2- On 12/08/2020, Jadwa Investment Company has announced significant changes on the terms and conditions of Jadwa REIT Al Haramain Fund. The changes are to take effect on 22/09/2020G corresponding to 05/02/1442H.
Details of the significant changes include updating the cover page in compliance with the Real Estate Investment Traded Funds Instructions, important notice section has been updated in compliance with the Real Estate Investment Traded Funds Instructions, updates to the definitions list, updates to the administrator fees, updates to the voting rights section, updates to the description of the initial assets section, updates on the summary of the Fund’s strategy, updates in the risk of investing in the Fund section, updates on ‘’ member suitability’’ point under Fund board section, updates on the material conflicts of interest under Fund manager section, updates on financial statement section, updates on conflict of interest section, update on reporting to unitholders section and other information section has been updated to include ‘’ unitholders meetings’’ in compliance with the Real Estate Investment Traded Funds Instructions
Contact info:
(966) 11 279 1111 P.O. BOX 60677 Riyadh 11555
Sky Towers, King Fahd Road. Kingdom of Saudi Arabia www.jadwa.com
Disclaimer:
Jadwa Investment or its directors, staff, or affiliates makes no warranty, representation or undertaking whether expressed or implied, nor does it assume any legal liability, whether direct or indirect, or responsibility for the accuracy, completeness, or usefulness of any information that is contained in this material. It is not the intention of this material to be used or deemed as an advice, option or for any action that may take place in future. Unless otherwise stated, all information contained in this material shall not be reproduced, in whole or in part, without the specific written permission of Jadwa Investment.
The content of this document is for information purposes only. Jadwa Investment does not hold itself out as providing legal, financial or other advice via this document. Investments in Jadwa's products are governed by their Terms and Conditions. Some products are exposed to foreign currencies and changes in currency exchange rates which may have an adverse effect on the value and price. The product’s value is subject to fluctuations and the investor may not receive the full amount that is originally invested. The information provided in this document may be changed at any time without prior notice.
Past performance is not an indicative of future returns. Jadwa Investment is authorized and regulated by the Capital Market Authority of Saudi Arabia.
Key Highlights
Rental income for the period
1SAR 0
Total expenses for the period* SAR 338,587 Annualized rental income to NAV per unit 0.00%
Annualized dividend yield 0.00%
Annualized expense ratio* 0.34%
Loan-to-value ratio 23.10%
Jadwa REIT Al Haramain Fund is a closed-ended Sharia compliant real estate invetsment- traded fund listed in the Saudi Stock Exchange (Tadawul) .The primary objective of the fund is to provide its investors with current income by investing in income-generating real estate assets in Saudi Arabia, with a primary focus on the Holy cities of Makkah and Medina.
Fund Fact Sheet Q3 2020
1 Rental income is income post temporary suspension of lease contracts due to COVID 19 restrictions.
* Total expenses excludes financial charges, depreciation and amortization.
The numbers represent the position as of 30 September 2020 and are unaudited.
Retail Properties Under Development Hospitality
19% 78%
3%
Pharmacy
Building Properties Under
Development Tharawat
Al Taqwa Hotel Tharawat
Al Andalosiya Hotel
3% 19% 31% 47%
Net Asset Value (SAR per Unit)
Dividend Distribution (SAR per Unit)
Portfolio Allocation by Asset
Portfolio Allocation by Proximity
Portfolio Allocation by Sector
10.13
2020 Q1 10.79
2019 Q4 10.68
2019 Q3 10.81
2019 Q2 10.71
2019 Q1 10.86
2018 Q4 10.72
2018 Q3 10.87
2018 Q2 10.73
2018 Q1 10.86
2017 Q4 10.76
2017 Q3 10.63
2017 Q2
10.11
2020 Q2
9.52
2020 Q3
2017 0.10
H1
2017 0.26
H2
2018 0.28
H1
2018 0.28
H2
2019 0.26
H1
2019 0.20
H2
*The fund will not distribute dividends for H1 2020.
١
ةرتفلل يريجأتلا لخدلا يدوعس لاير ٠
*
ةرتفلل تافورصملا يلامجإ يدوعس لاير ٣٣٨٫٥٨٧
يونس لكشب ةدحو لكل لوصلأا ةميق يفاص ىلإ يريجأتلا لخدلا ةبسن
%٠ . ٠٠
يونس لكشب حابرلأا تاعيزوت ةبسن
%٠ . ٠٠
*
يونس لكشب تافورصملا يلامجإ ةبسن
%٠ . ٣4
لوصلأا يلامجإ ىلإ نيدلا ةبسن
%2٣ . 1٠
.19 انوروك دويق ببسب اتقؤم تاراجيلإا دوقع قيلعت دعب دئاعلا وه يريجأتلا لخدلا نم دئاعلا -1 .ضورقلا ىلع حابرلأاو موسرلا ،ءافطلإا ،كلاهلإا نمضتي لا تافورصملا يلامجإ*
ةققدم ريغ يهو 2020 ربمتبس ٣0 خيرات يف ةلاحلا لثمت ماقرلأا
ةيقوسلا ةميقلا يدوعس لاير نويلم ٥94
تادحولا ددع 66٫٠٠٠٫٠٠٠
**
ةدحو لكل ةيقوسلا ةميقلا يدوعس لاير 9٫٠٠
لوصلأا ةميق يفاص يدوعس لاير نويلم 62٨٫٣1
لكل لوصلأا ةميق يفاص
***
ةدحو يدوعس لاير 9٫٥2
ةيراقعلا ةظفحملا ةميق يدوعس لاير نويلم ٧92
جاردلإا خيرات 2٠1٧/4/٣٠
قودنصلا ةرتف ةنس 99
حابرلأا عيزوت ةسايس يونس فصن لكشب
لوادت يف قودنصلا زمر 4٣٣2
غربمولب زمر JADWA AB EQUITY
ةرادلإا باعتأ لوصلأا ةميق يفاص نم %1
ظفحلا نيمأ باعتأ لوصلأا ةميق يفاص نم %٠٫٠2٥
يرادلإا ريدملا باعتأ لوصلأا ةميق يفاص نم %٠٫٠2
ىرخأ فيراصم يفاص نم %٠٫٥ ىتح لصت
لوصلأا ةميق
2020 ربمتبس ٣0 خيرات يف امك قلاغلإا رعس**
يف امك تاراقعلا ةظفحمل ةلداعلا ةميقلا ىلإ ةدحو لكل لوصلأا ةميق يفاص دنتست***
2020 وينوي ٣0
:ةيرهوجلا تاريغتلا
ةكرش لبق نم م2٠2٠/٠٨/1٨ قفاوملا ـه1441/12/2٨ خيراتب اًراطخإ قودنصلا ريدم ىﻘلت -1 ىوﻘتلا تاورث قدنفل رجأتسملا اهتفصب يراﻘعلا رامثتسلااو ريوطتلل رعاشملا تاورث قودنصلا عم مربملا راجيلإا دﻘع ءاهنلإ نيمرحلا تير ىودج قودنص لبق نم كولمملاو دعب دﻘعلا ءاغلإ رجأتسملل قحي هنأ ىلع راجيلإا دﻘع صني ثيح ،راجيلإا دﻘعل اًﻘفو "ـه14٣9 ىلولأا ىدامج 1" راجيلإا ةدم ةيادب خيرات نم ةيرجه تاونس ةعبرأ ةدم يضم لﻘت لا ةرتفب ءاغللإا يف هتبغرب اًيطخ رجؤملا راطخإ دعب كلذو )ةيمازللإا راجيلإا ةدم(
خيرات يف دﻘعلا ةدم ةياهن نوكتس اذهبو ،ءاهنلإا خيرات لبق اًيرجه اًرهش 12 نع .راطخلإا خيرات نم اًرهش رشع ةتس لداعي ام يأ ـه144٣/٠٥/٠1 طورش يف ةمهم تارييغت نع رامثتسلال ىودج ةكرش تنلعأ م2٠2٠/٠٨/24 خيرات يف -2 قفاوملا ــه1442/٠2/٠٥ خيراتب نم اًرابتعا كلذو نيمرحلا تير ىودج قودنص ماكحأو عم قفاوتي امب فلاغلا ليدعت لمشت ةمهملا تارييغتلا ليصافتو م2٠2٠ /٠9/22 ريدم تارارقإ ليدعت ،ةلوادتملا ةيراﻘعلا رامثتسلاا قيدانصب ةصاخلا تاميلعتلا ،ةلوادتملا ةيراﻘعلا رامثتسلاا قيدانصب ةصاخلا تاميلعتلا عم قفاوتي امب قودنصلا ،تيوصتلا قح دنب ليدعت ،يرادلإا ريدملا باعتأ ليدعت ،تاحلطصملا ةمئاق ليدعت ،قودنصلا تايجيتارتسا صخلم ليدعت ،ةيئدبملا ةيراﻘعلا لوصلأا فصو ثيدحت سلجم دنب يف ءاضعلأا تلاهؤم ةرﻘف ليدعت ،قودنصلا يف رامثتسلاا رطاخم ثيدحت ليدعت ،ةيلاملا مئاوﻘلا دنب ليدعت ،ةيرهوجلا تابراضتلا ةرﻘف ليدعت ،قودنصلا ةرادإ ليدعت ىلا ةفاضلإاب تادحولا يكلامل ريراﻘتلا عفر دنب ليدعت ،حلاصملا براضت دنب تاميلعتلا عم قفاوتي امب تادحولا يكلام تاعامتجا ةرﻘف ةفاضإو ىرخأ تامولعم دنب .ةلوادتملا ةيراﻘعلا رامثتسلاا قيدانصب ةصاخلا
:لاصتلاا تامولعم
)966( 11 2٧9 1111 11٥٥٥ ضايرلا - 6٠6٧٧ ديرب قودنص ةيدوعسلا ةيبرعلا ةكلمملا دهف كلملا قيرط ،ياكس جاربأ www.jadwa.com
:ةيلوئسم ءلاخإ
تانامض ةيأ ةعباتلا اهتاكرش وأ اهوفظوم وأ اهؤاردم وأ رامثتسلال ىودج ةكرش مدﻘت لا ةرشابم ،ةينوناق ةيلوئسم ةيأ لمحتت لاو .ةينمض وأ تناك ةحيرص تامازتلا وأ تادهعت وأ وأ اهلامتكا وأ ةداملا هذه اهنمضتت تامولعم ةيأ ةقد نع ةيلوئسملا وأ ،ةرشابم ريغ وأ رايتخا وأ ةراشتسا اهرابتعا وأ اهمادختسا ةداملا هذهب دصﻘي لاو .اهنم ةوجرملا ةدئافلا خسن مدع بجوتي هنإف ،كلذ فلاخ هيلع صنلا متي مل امو .لابﻘتسم ثدحي دق طاشن يلأ ةكرشل ةددحملا ةيطخلا ةﻘفاوملا نودب ،ايئزج وأ ايلك ةداملا هذه يف ةدراولا تامولعملا ةكرشلا ربتعت لاو ،طﻘف علاطلاا ضرغل وه ةﻘيثولا هذه ىوتحم نلأ ،رامثتسلال ىودج هذه للاخ نم ىرخأ تاراشتسا ةيأ وأ ةيلاملا وأ ةينوناﻘلا تاراشتسلال ةمدﻘم اهسفن ،ةرطاخملا يف مكتبغرل اﻘفو مكل هتمءلامو قودنصلل حضاولا مهفلا ضرغلو .ةﻘيثولا نهر ىودج تاجتنم يف رامثتسلاا نإ ،ةصصختم ةيرامثتسا ةراشتسا بلطب يصون ةيسيئرلا رطاخملا ىلإ عوجرلا اهتءارق للاخ مكنم لمأن يتلا اهماكحأو اهطورشب يف تاريغتلاو ةيبنجلأا تلامعلا رطاخمل ةضرعم تاجتنملا ضعب نلأ جتنملا يف رامثتسلال .اهرعسو اهتميق ىلع ةيبلس تاريثأت اهل نوكي دق ىرخأ رطاخم ىلإ ةفاضإ اهفرص راعسأ يذلا غلبملا لماك ملتسي لا دق رمثتسملا نإف ،تابلﻘتلل عضخت جتنملا ةميق نأ ثيحو نودب تقو يأ يف ةﻘيثولا هذه يف ةدراولا تامولعملا رييغت نكميو .لصلأا يف هرمثتسا .ةيلبﻘتسم دئاوع ةيأ ىلع ارشؤم رامثتسلال ىودجل قباسلا ءادلأا دعي لاو .قبسم راعشإ يف ةيلاملا قوسلا ةئيه لبق نم ةصخرمو ةمظنم ةكرش رامثتسلال ىودج نإو اذه .ةيدوعسلا ةيبرعلا ةكلمملا
ةعيرــشلا طــباوض عــم قــفاوتم لــفﻘم لوادــتم يراــﻘع رامثتــسا قودــنص وــه نــيمرحلا تــير ىودــج قودــنص يراــﻘعلا رامثتــسلاا قــيدانص ةــحئلال اــ ًﻘفو قودــنصلا لــمعيو .”لوادــت“ ةيدوعــسلا ةــيلاملا قوــسلا يــف جردــمو ةيملاــسلإا فدــهلا نــمكيو .ةــيلاملا قوــسلا ةــئيه نــع ةرداــصلا ةــلوادتملا ةــيراﻘعلا رامثتــسلاا قــيدانصب ةــصاخلا تاــميلعتلاو لــخدلل ةردــم ةــيراﻘع لوــصأ يــف رامثتــسلاا قــيرط نــع تادــحولا يــكلامل يرود لــخد رــيفوت ىــلإ قودــنصلل يــسيئرلا يــف كــلذو ةروــنملا ةــنيدملاو ةــمركملا ةــكم يــتنيدم يــف دــيدحتلابو ةيدوعــسلا ةــيبرعلا ةــكلمملا يــف ةدــجاوتم .ةــيراﻘعلا تاــعاطﻘلا فــلتخم
يونس عبرلا نايبلا 2020 ثلاثلا عبرلا - قودنصلل
ةيساسأ قئاقح
)ةدحولل لاير( ةدحو لكل لوصلأا ةميق يفاص
)ةدحولل لاير( حابرلأا تاعيزوت
لوصلأا بسح ةظفحملا عيزوت
عقوملا بسح ةظفحملا عيزوت
عاطقلا بسح ةظفحملا عيزوت
%٣1 %69
مرحلا نع م ٥٠٠ نم لقا دعبت
ةفايضلا
ةئزجتلا ريوطتلا تحت تاراﻘع
مرحلا نع م ٥٠٠ نم رثكأ دعبت
ةيسلدنلأا تاورثقدنف ىوﻘتلا تاورثقدنف
ةيلديصلاىنبم تاراﻘع
ريوطتلا تحت
%٣ %19 %٣1 %4٧
٢٠١٧ ٠.٢٦
ﻒﺼﻨﻟا ﻲﻧﺎﺜﻟا
٢٠١٧ ٠.١٠
ﻒﺼﻨﻟا لوا
٢٠١٨ ٠.٢٨
ﻒﺼﻨﻟا لوا
٢٠١٨ ٠.٢٨
ﻒﺼﻨﻟا ﻲﻧﺎﺜﻟا
٢٠١٩ ٠.٢٦
ﻒﺼﻨﻟا لوا
٢٠١٩ ٠.٢٠
ﻒﺼﻨﻟا ﻲﻧﺎﺜﻟا
%19 %٧٨
%٣
١٠.٦٣
ﻲﻧﺎﺜﻟا ﻊﺑﺮﻟا
٢٠١٧
لوا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.١٣
٢٠٢٠
ﻊﺑاﺮﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٧٩
٢٠١٩
ﺚﻟﺎﺜﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٦٨
٢٠١٩
ﻲﻧﺎﺜﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٨١
٢٠١٩
لوا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٧١
٢٠١٩
لوا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٧٣
٢٠١٨
ﺚﻟﺎﺜﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٧٢
٢٠١٨
ﻲﻧﺎﺜﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٨٧
٢٠١٨
ﻊﺑاﺮﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٨٦
٢٠١٧
ﺚﻟﺎﺜﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٧٦
٢٠١٧
ﻊﺑاﺮﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.٨٦
٢٠١٨
ﻲﻧﺎﺜﻟا ﻊﺑﺮﻟا
١٠.١١
٢٠٢٠
ﺚﻟﺎﺜﻟا ﻊﺑﺮﻟا
٩.٥٢
٢٠٢٠
.2020 نم لولأا فصنلل حابرأ عيزوتب قودنصلا موقي نل *
