Magister Manajemen Univ. Muhammadiyah Yogyakarta

(1)

Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 206

X

.

_.

M

_M

a

_a

n

_n

a

_a

j

_j

e

_e

m

_m

e

_e

n

_n

P

_P

i

_i

u

_u

t

_t

a

_a

n

_n

g

_g

P

e

n

d

a

h

u

l

u

a

n

Penjualan secara kredit merupakan salah satu upaya untuk meningkatkan penjualan pada kondisi persaingan yang semakin ketat, oleh sebab itu manajemen perlu mempertimbangkan kebijakan penjualan secara kredit. Agar kebijakan ini tidak merugikan perusahaan, manajemen perlu menganalisis dengan mempertimbangkan dduuaa hal, yaitu:

1. Tambahan keuntungan karena menjual secara kredit:

a. Kenaikan kuantitas yang terjual. b. Kenaikan harga jual per unit.

2. Tambahan biaya: a. Biaya modal yang tertanam dalam piutang.

(2)

Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 207 c. Biaya karena piutang tidak tertagih (bad-debt).

BBiiaayyaa mmooddaall yyaanngg tteerrttaannaamm ddaallaamm ppiiuuttaanngg ddiippeennggaarruuhhii o

olleehh::

a. Opportunity cost.

b. Jangka waktu kredit karena semakin lama jangka waktu kredit akan semakin besar dana yang tertanam dalam piutang.

C

Conontotohh

CV Berkah yang bergerak di bidang kerajinan dari limbah kayu jati saat ini menjual barang dagangan secara tunai. Oleh karena persaingan yang sangat ketat, pimpinan perusahaan mempertimbangkan menjual secera kredit. Adapun data sebagai berikut:

(3)

Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 208 D Daatata ppeenjnjuuaalalann kekebibijjaakakan n ttuunnaai i Penjualan Rp50.000.000,- Bad-debt 0% Marjin kontribusi 4400%% ddaarrii ppeennjjuuaallaann ttuunnaaii D Daatata ppeenjnjuuaalalann kekebibijjaakakan n kkrreedditit Penjualan Rp110.000.000,-

Bad-debt 5% dari penjualan kredit

Marjin kontribusi 4040%% ddaarrii ppenenjjuauallaan n kkrreedditit Biaya penagihan 5% dari penjualan kredit

Apakah kebijakan penjualan kredit dapat dilaksanakan (asumsi 1 tahun 360 hari).

P

Peenynyeelleesasaiaian n Tambahan penjualan =

[110.000.000 – 50.000.000] Rp60.000.000,-Tambahan laba = 40% x 60.000.000 Rp24.000.000,-Harga pokok produk = 60% x 60.000.000

(4)

Rp36.000.000,-Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 209 Perputaran piutang = [360hari/_{120 hari}] 3 kali

Nilai piutang = [60.000.000/₃] Rp20.000.000,-Dana yang tertanam dalam piutang

= 60% x 20.000.000

Rp12.000.000,-Biaya penggunaan dana (opportunity cost)

= 20% x 12.000.000 =

Rp2.400.000,-Bad-debt = 5% x 110.000.000 =

Rp5.500.000,-Biaya penagihan = 5% x 110.000.000 = Rp5.500.000.-Total tambahan biaya

= 2.400.000+5.500.000+5.500.000 = Rp13.400.000,-Kesimpulan Tambahan laba Rp24.000.000,- Tambahan biaya Rp13.400.000,- Selisih _{Rp10.600.000,-} K Keebbiijjaakkaann ppeennjjuuaallaann kkrreeddiitt ddaappaatt ddiillaakkssaannaakkaann..

(5)

Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 210 S

Sooaall 11

Perusahaan ABC-1 menetapkan kebijakan penjualan kredit dengan syarat:

a. 2/₁₀ net 30 b.5/30 net 60 c. 10/₃₀ net 90 Hitunglah waktu pengumpulan piutang jika 40% pembeli memanfaatkan potongan. P Peennyyeelleessaaiiaann a. [40% x 10] + [60% x 30] = 22 hari b. [40% x 30] + [ 60% x 60] = 48 hari c. [40% x 30] + [60% x 90] = 66 hari

(6)

Sooaall 22

PT ABC-2 setiap bulan mampu menjual barang sebanyak Rp100.000.000,- secara kredit dengan syarat penjualan sebagai berikut:

X _{Penjualan bulan Januari dibayar Pebruari 40%, dibayar}

Maret 35%, dibayar April 25%.

X Penjualan bulan Pebruari diabayar Maret 40%, dibayar April

35%, dibayar Mei 25%.

X _{Dan seterusnya untuk penjualan bulan berikutnya.}

Hitunglah:

a. Nilai piutang perusahaan.

(7)

Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 212 P

Peennyyeelleessaaiiaann

Nilai piutang perusahaan

Januari [100% - 0%] x 100.000.000 = Rp100.000.000,-Pebruari [100% - 40%] x 100.000.000 = Rp60.000.000,-Maret [100% - 40% - 35% ] x

100.000.000 =

Rp25.000.000,-Jumlah

Rp185.000.000,-Dana yang tertanam dalam piutang

(100% − 25%) x 185.000.000 = Rp138.750.000,-

S

Sooaall 33

PT ABC-3 setiap bulan mampu menjual barang sebanyak Rp100.000.000,- secara kredit dengan syarat penjualan sebagai berikut:

X _{Penjualan bulan Januari dibayar Januari 50%, dibayar}

Pebruari 25%, dibayar Maret 25%.

X Penjualan bulan Pebruari dibayar Pebruari 50%, dibayar

(8)

X _{Dan seterusnya untuk penjualan bulan berikutnya.}

Hitunglah:

a. Nilai piutang perusahaan.

b. Dana yang tertanan dalam piutang jika laba kotor 30%. P

Nilai piutang perusahaan

Januari [100% - 50%] x 100.000.000 = Rp50.000.000,-Pebruari [100% - 50% - 25%] x 100.000.000 = Rp25.000.000,-Maret [100% - 50% - 25% - 25%] x

100.000.000 =

Rp0,-Jumlah

(100% − 30%) x 75.000.000 = Rp52.500.000,-

(9)

Sooaall 44

CV Adji Dolanan yang menjual mainan anak-anak secara kredit dalam satu tahun mampu menjual barang sebesar Rp50.000.000,- dengan laba kotor sebesar 40%. Barang tersebut dijual dengan tempo 90 hari. Piutang tidak tertagih sebesar 10% dan opportunity cost per tahun 20%. Apakah kebijakan menjual barang secara kredit dapat dilaksanakan.

P

Penjualan kredit

Rp50.000.000,-Laba = 40% x 50.000.000 Rp20.000.000,-Harga pokok produk = 60% x 50.000.000 Rp30.000.000,-Perputaran piutang = [360hari/_{90 hari}] 4 kali

Nilai piutang = [50.000.000/₄] Rp12.500.000,-Dana yang tertanam dalam piutang

= 60% x 12.500.000

(10)

Rp1.500.000,-Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 215

Bad-debt = 10% x 50.000.000 =

Rp5.000.000,-Total tambahan biaya = 1.500.000 + 5.000.000 =

Rp6.500.000,-Kesimpulan

Laba karena menjual kredit

Rp20.000.000,-Biaya karena menjual kredit

Rp6.500.000,-Selisih

Rp13.500.000,-K

Keebbiijjaakkaann mmeennjjuuaall sseeccaarraa kkrreeddiitt ddaappaatt ddiillaakkssaannaakkaann..

S

Sooaall 55

CV Kondang Asesori saat ini menjual barang dagangan secara tunai. Oleh karena persaingan yang sangat ketat, pimpinan mempertimbangkan menjual secera kredit.

(11)

Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 216 D Daattaa ppeennjjuuaallaann kkeebbiijjaakkaann ttuunnaaii Penjualan Rp50.000.000,- Bad-debt 0% Marjin kontribusi 2200%% ddaarrii ppeennjjuuaallaann ttuunnaaii D Daattaa ppeennjjuuaallaann kkeebbiijjaakkaann kkrreeddiitt Penjualan Rp110.000.000,- Bad-debt 10% Marjin kontribusi 3300%% ddaarrii ppeennjjuuaallaann kkrreeddiitt Opportunity cost 20%

Jangka waktu kredit 120 hari

Apakah kebijakan penjualan kredit dibenarkan.

P

Laba penjualan tunai = [20% x 50.000.000] = Rp10.000.000,-Laba penjualan kredit = [30% x 110.000.000] =

Rp33.000.000,-Tambahan laba karena perubahan kebijakan =

(12)

Wihandaru Sotya Pamungkas _{Manajemen Piutang} 217 Harga pokok produk (kredit)

= 70% x 110.000.000

Rp77.000.000,-Perputaran piutang = [360hari/_{120 hari}] 3 kali

Nilai piutang = [110.000.000/3]

= 60% x 77.000.000

Rp46.200.000,-Biaya penggunaan dana = 20% x 46.200.000

Rp9.240.000,-Bad-debt = 10% x 110.000.000 = Rp11.000.000,-Total biaya = 9.240.000 + 11.000.000 = Rp20.240.000,- Kesimpulan Tambahan laba Rp23.000.000,-Tambahan biaya Rp20.240.000,-Selisih Rp2.760.000,-K Keebbiijjaakkaann ppeennjjuuaallaann kkrreeddiitt ddiibbeennaarrkkaann..