IDX Statistics Closing
JCI 4302.444
Transaction Value (Rp t) 7,338
Transaction Volume (mn shares) 6,473 Foreign net buy (sell) (Rp b) 419.73 Total Market Capitalization (Rp t) 3,838.00
Key Indices Closing 1 day return
JCI 4,302.44 0.62% LQ 45 733.67 0.94% EIDO 30.21 0.83% IDX 28.91 0.80% DOW JONES 12,965.60 -0.46% YTD Change % 12.57% 8.93% 3.07% 1.55% 6.12% NASDAQ 3,002.20 -0.27% 15.24% FTSE 5,871.24 0.08% 5.37% NIKKEI 9,438.63 -0.21% 11.63% HANG SENG 21,767.85 -1.19% 18.08% STRAITS TIMES 3,065.74 -0.14% 15.85% KLSE 1,607.35 -0.22% 5.01% S&P 500 1,409.46 -0.47% 12.07%
FOREX RATE (IDR) CHANGE
USD/IDR 9,613.80 -3.80 EUR/IDR 12,524.60 6.76 JPY/IDR 116.91 0.61 SGD/IDR 7,875.62 -3.71 AUD/IDR 10,010.89 -18.63 GBP/IDR 15,427.00 -9.08 Previous Day:
Pada penutupan perdagangan hari Senin (3/12), IHSG naik sebanyak 26,303 poin (0,62%) ke level 4302,444. Ada sebanyak 110 saham yang naik, 131 saham yang mengalami koreksi, dan 85 saham yang tidak bergerak. Total perdagangan hari ini sebanyak Rp 7,338 triliun. LQ45 naik 6,854 poin (0,94%) ke level 733,669. Sektor-sektor perdagangan di zona hijau adalah Sektor-sektor keuan-gan naik 2,39%, sektor infrastruktur naik 1,07% dan sektor industri dasar naik 0,59%. Sektor-sektor perda-gangan di zona merah adalah sektor pertambangan tu-run 0,83%, sektor perdagangan tutu-run 0,71%, dan sektor aneka industri turun 0,71%. Foreign nett buy sebesar Rp miliar. Indeks Komposit Shanghai naik 1,03%. Indeks Hang Seng turun 1,19%. Indeks Nikkei menanjak 0,13%. Indeks Straits Times melemah 0,12%.
Today’s Market:
Pada perdagangan hari Selasa (4/12), secara teknikal indeks diperkirakan akan bergerak mixed di kisaran 4250 -4330. Pembicaraan mengenai bujet serta angka manufaktur di Amerika Serikat (AS) akan memberikan sentimen terhadap pergerakan indeks. Selain itu, antisipasi terhadap isu fiscal cliff masih memberikan sentimen tambahan.
Top Technical Buys:
GGRM, SMGR, JPFA, INDYDH
DAILY RESEARCH
TUESDAY, DECEMBER 4, 2012
Commodities Price 1 day return
CRUDE OIL / BARREL 88.92 -0.19%
COAL / MT 92.90 -0.11% NATURAL GAS / mmBtu 3.61 0.47% GOLD / OUNCE 1,714.95 -0.06% NICKEL / MT 17,500.00 -0.85% TIN / MT 21,855.00 0.05% CPO (MYR) / MT 2,101.00 -2.05% RUBBER /KG 250.00 0.00% YTD Change% -10.03% -16.23% 20.71% 9.68% -6.47% 13.83% -33.83% 1.01%
UNDERVALUED GEMS 2012:
CORPORATE NEWS
PT Tunas Baru Lampung Tbk (TBLA) menganggarkan belanja modal Rp 900 miliar
ta-hun depan. Belanja modal akan digunakan untuk menambah kapasitas pabrik. Belanja
modal akan menggunakan dana kas internal sebesar 65% dan sisanya dari pinjaman
per-bankan. Belanja modal tahun depan akan digunakan untuk membangun pabrik kelapa
sawit berkapasitas 45 ton per jam di Lampung dengan biaya sebesar Rp 60-75 miliar.
Se-lain itu perseroan juga akan menambah kebun kelapa sawit dengan dana investasi Rp 300
miliar. Belanja modal juga akan digunakan untuk penanaman intensif kebun tebu.Target
pertumbuhan pendapatan tahun depan sebesar 10% menjadi Rp 4,2 tirliun dari tahun ini
sebesar Rp 3,8 triliun. (Positive)
PT Citra Marga Nusaphala Tbk (CMNP) akan mengerjakan proyek sejumlah ruas tol di
luar kawasan Jakarta dengan total nilai proyek Rp 7,6 triliun. Perseroan akan menambah
kepemilikan saham di PT Jasa Sarana yang menguasai 45% proyek jalan tol Bogor Ring
Road, Ciawi-Sukabumi. Saat ini Jasa Sarana juga akan menggarap jalan tol Soreang-Pasir
Koja dengan dana sebesar Rp 1,6 triliun, ruas Cileunyi-Sumedang-Dawuan (Cisumdawu)
Rp 6 triliun. Target laba bersih tahun depan diprediksi turun menjadi Rp 262,4 miliar
seir-ing dengan penerbitan obligasi senilai Rp 1,2 triliun tahun depan. (Positive)
PT Bakrie & Brothers Tbk (BNBR) akan mengurangi utang hingga sebesar Rp 5,1
tril-iun selama 2012-2013. Tahun ini perseroan akan melunasi utang Rp 3,6 triltril-iun dan tahun
depan Rp 1-1,5 triliun. Perserona akan melepas 40-80% saham PT Bakrie Pipe Industries
dan South East Asia Pipe Industries kepada investor dari Thailand, Tiongkok, dan Jepang.
Perseroan juga mengulas penerbitan obligasi senilai Rp 1 triliun. (Positive)
PT Wijaya Karya Tbk (WIKA) menggarap proyek Rp 1,5 triliun untuk menambah
ka-pasitas listrik sebesar 100MW-150MW tahun depan. Biaya investasi untuk mendanai
proyek tersebut diproyeksi sekitar Rp 1,5 triliun. Pembangkit listrik yang sedang
dikem-bangkan saat ini adalah pembangkit listrik tenaga minihidro dengan kapasitas 25 MW.
Proyek tersebut mengeluarkan biaya sebesar US$ 37,5 juta. Dana diperoleh dari kas
in-ternal sebesar 30% dan pinjaman bank 70%. Tahun depan, perseroan akan membangun
minihidro di Lampung dan Sumatera Utara. Minihidro ini direncanakan dapat berkontribusi
pada tahun 2014 sebesar Rp 4 triliun. (Positive)
PT Intiland Development Tbk (DILD) menargetkan laba bersih dan pendapatan usaha
sebesar 30% lebih tinggi dibandingkan tahun ini. Pertumbuhan didukung oleh penjualan
proyek residensial dan superblock yang dikembangkan perseroan saat ini. Tahun depan
laba bersih ditargetkan mencapai Rp 218,4-227,5 miliar. Pendapatan diproyeksi hingga Rp
1,56 triliun. Marketing sales tahun depan meningkat 30% dari Rp 1,6 triliun menjadi Rp
2,08 triliun. Anggaran belanja modal tahun depan sebesar Rp 1,96 triliun yang diambil
dari kas internal, pre-sales, dan pinjaman bank. Belanja modal akan digunakan untuk
pengembangan proyek baru. (Positive)
DH
Dia Untr3672900 2 2000Icbp Bsde Yup…..Dal buat cpiI 2809 09 Kerja dulu ya om lagi nguli Ya hxTLah Bisa tembus Lho
TRADING VIEW Tuesday,Desember 04 2012
These recommendations are more based on technical and just for one day trading
RESEARCH DEPARTMENT
By: Eddy Wijaya (+6221-3925550)
TICKER RECOMMENDATION PRICE ENTRY EXIT S2 S1 R1 R2 EXPLANATION
AGRICULTURE
AALI Buy on Weakness 17900 17800 18050 17650 17800 18050 18200 Doji
LSIP Buy on Weakness 1900 1880 1930 1850 1880 1930 1960 Stoc osc : Reversal BWPT Trading Sell 1360 1360 1350 1330 1350 1390 1410 Long black candle
BANK & FINANCE
BMRI Buy on Weakness 8450 8350 8550 8250 8350 8550 8650 Rsi : reversal BBRI Trading Sell 7050 7050 6950 6850 6950 7150 7300 Macd : downtrend BBNI Buy on Weakness 3650 3600 3700 3550 3600 3700 3800 Black spinning top BBCA Trading Buy 9500 9500 9750 9000 9250 9750 10000 Long white candle BDMN Buy on Weakness 5700 5650 5800 5550 5650 5800 5900 White spinning top BJBR Buy on Weakness 1070 1050 1080 1030 1050 1080 1100 Rsi : reversal
CONSUMER GOODS
INDF Trading Buy 5900 5900 6000 5700 5800 6000 6100 Macd : uptrend GGRM Trading Buy 53750 53750 54250 52900 53400 54250 54800 Morning star UNVR Buy on Weakness 26200 26000 26400 25800 26000 26400 26600 Rsi : downtrend MYOR Buy on Weakness 20900 20800 21200 20600 20800 21200 21450 Black spinning top CPIN Buy on Weakness 3400 3325 3450 3250 3325 3450 3575 White spinning top ICBP Buy on Weakness 7450 7350 7550 7250 7350 7550 7650 White spinning top
INDUSTRY
ASII Buy on Weakness 7200 7050 7300 6950 7050 7300 7450 Black spinning top UNTR Buy on Weakness 17100 16850 17250 16650 16850 17250 17450 Rsi : reversal SMGR Trading Buy 15150 15150 15300 14700 14900 15300 15500 White spinning top INTP Buy on Weakness 23100 22850 23300 22600 22850 23300 23500 Macd : golden cross
INFRASTRUCTURE
TLKM Trading Sell 8850 8850 8650 8450 8650 9100 9300 Black spinning top ISAT Buy on Weakness 6150 6000 6250 5900 6000 6250 6400 Stoc osc : downtrend PGAS Buy on Weakness 4550 4500 4600 4450 4500 4600 4675 Long legged doji AKRA Trading Sell 4175 4175 4100 4000 4100 4225 4300 Black spinning top
MINING
BUMI Buy on Weakness 570 560 590 540 560 590 620 Cci : neutral PTBA Buy on Weakness 13900 13700 14200 13550 13700 14200 14400 Black spinning top ADRO Trading Sell 1320 1320 1300 1280 1300 1340 1380 Gravestone doji ITMG Trading Sell 38800 38800 38450 38200 38450 39100 39700 Stoc osc : downtrend MEDC Buy on Weakness 1490 1470 1520 1440 1470 1520 1550 Stoc osc : Golden cross INCO Trading Buy 2175 2175 2225 2075 2125 2225 2275 Inverted hammer BORN Buy on Weakness 600 590 620 570 590 620 650 Stoc osc : uptrend ANTM Trading Buy 1270 1270 1290 1220 1240 1290 1320 Morning star doji TINS Trading Buy 1350 1350 1370 1310 1330 1370 1390 Morning star
PROPERTY
ASRI Buy on Weakness 610 590 620 580 590 620 640 Inverted hammer JSMR Buy on Weakness 5750 5650 5800 5550 5650 5800 5900 Long legged doji BSDE Buy on Weakness 1240 1220 1260 1200 1220 1260 1290 Long legged doji
DH
Global Equity Indices YTD Change 12/4/2012 Forward 2012 P/E Ratio (Best Est.)
DJIA 6.12% 12,965.60 12.43 S&P500 12.07% 1,409.46 13.56 Euro Stoxx 11.47% 2,582.36 11.11 FTSE 100 5.37% 5,871.24 11.56 CAC 40 12.87% 3,566.59 11.13 DAX 26.06% 7,435.21 10.94 Nikkei 225 11.63% 9,438.63 17.73 Hang Seng 18.08% 21,767.85 11.36 Shanghai Composite -10.90% 1,959.77 9.34 ASX 200 11.40% 4,519.00 13.77 KOSPI 5.80% 1,931.70 11.60 STI 15.85% 3,065.74 14.26 LQ45 8.93% 733.67 15.54 JCI 12.57% 4,302.44 15.88
Selected Indonesian Equities YTD Change 12/4/2012
AALI -17.5% 17,900 LSIP -15.6% 1,900 BWPT 21.4% 1,360 BMRI 25.2% 8,450 BBRI 4.4% 7,050 BBNI -3.9% 3,650 BBCA 18.8% 9,500 BDMN 39.0% 5,700 BJBR 17.6% 1,070 INDF 28.3% 5,900 GGRM -13.4% 53,750 UNVR 39.4% 26,200 MYOR 46.7% 20,900 CPIN 58.1% 3,400 ICBP 43.3% 7,450 ASII -2.7% 7,200 UNTR -35.1% 17,100 SMGR 32.3% 15,150 INTP 35.5% 23,100 TLKM 26.5% 8,850 ISAT 8.8% 6,150 PGAS 43.3% 4,550 AKRA 38.0% 4,175 BUMI -73.8% 570 PTBA -19.9% 13,900 ADRO -25.4% 1,320 ITMG 0.4% 38,800 MEDC -38.6% 1,490 INCO -32.0% 2,175 BORN -27.7% 600 ANTM -21.6% 1,270 TINS -19.2% 1,350 ASRI 32.6% 610 JSMR 36.9% 5,750 BSDE 26.5% 1,240
DIVIDEN
RIGHT ISSUE
STOCK SPLIT
UPCOMING IPO
DH
Ticker Status DPS (IDR) Cum Date Ex Date Recording PaymentBWPT Interim 12 8 November 2012 9 November 2012 13 November 2012 27 November 2012 BBLD Interim 30 19 November 2012 20 November 2012 22 November 2012 6 Desember 2012 BATA Interim 1565 3 Desember 2012 4 Desember 2012 6 Desember 2012 14 Desember 2012 TBLA Interim 12 28 November 2012 29 November 2012 3 Desember 2012 14 Desember 2012 BBCA Interim 43.5 3 Desember 2012 4 Desember 2012 6 Desember 2012 20 Desember 2012 SMSM Interim 30 3 Desember 2012 4 Desember 2012 6 Desember 2012 20 Desember 2012 BATA Interim 1565 3 Desember 2012 4 Desember 2012 6 Desember 2012 20 Desember 2012 GEMS Interim 17.5 6 Desember 2012 7 Desember 2012 11 Desember 2012 20 Desember 2012 HMSP Interim 500 6 Desember 2012 7 Desember 2012 11 Desember 2012 27 Desember 2012 MAIN Interim 25 6 Desember 2012 7 Desember 2012 11 Desember 2012 27 Desember 2012 UNVR Interim 300 10 Desember 2012 11 Desember 2012 13 Desember 2012 20 Desember 2012 INCO Interim US$ 0.0025 6 Desember 2012 7 Desember 2012 11 Desember 2012 27 Desember 2012
Ticker Ratio Price Cum Date Ex Date Recording Trading
BNLI 2:11 1215 29 November 2012 30 November 2012 4 Desember 2012 6 Desember 2012 COWL 109:20 220 23 November 2012 26 November 2012 28 November 2012 6 Desember 2012 CNKO 122:110 500 13 Desember 2012 14 Desember 2012 18 Desember 2012 28 Desember 2012 BBTN 94943:555000 1235 14 November 2012 19 November 2012 21 November 2012 23 November 2012
Ticker OS:NS Record Trade
ACES 1:10 5 November 2012 1 November 2012
BRNA 1:5 8 November 2012 6 November 2012
IDKM 1:5
Company Business Offering Date Share Price Listing Date
Waskita Karya Infrastruktur 12 Desember 2012 3082315000 320-405 19 Des 2012 Wismilak Inti Makmur Rokok 10 Desember 2012 629962240 575-800 18 Des 2012
Nirwana Kharisma Real Estate 333.333.500 110-140
Molindo Raya Industrial Kimia 650.000.000 450-750
Mitrasurya Cemerlang Real Estate 300.000.000 120
KHI Pipe Industry Pipe
DISCLAIMER
This material is issued by PT Sinarmas Sekuritas, a member of Indonesia Stock Exchanges, represent the opinion of PT Sinarmas Sekuritas, derived its judgement from sources deemed reliable, however, PT Sinarmas Sekuritas and its affiliated cannot guarantee its accuracy and completeness. PT Sinarmas Sekuritas or its affiliates may be involved in transactions contrary to any opinion herein or have positions in the securities recommended herein and may seek or will seek investment banking or other business relationships with the companies in this material. PT Sinarmas Sekuritas, its employees and its affili-ates, expressly disclaim any and all liability for representation or warranties, expressed or implied, here in or omission there from or for any loss how so ever arising from any use of this material or its contents or otherwise arising in connection there with. Opinion expressed in this material are our present view and are subject to change without notice.
DH
FOREX RATE (USD) CHANGE
IDR/USD 0.104183 0.000049 EUR/USD 1.305 -0.0003 JPY/USD 0.012176 0.000018 SGD/USD 0.8202 -0.0001 AUD/USD 1.0421 0 GBP/USD 1.6089 -0.0001
ASUMSI MACRO APBN 2013 APBN-P 2012 APBN 2012
GDP (%) 6.8 6.5 6.7
Inflation (%) 4.9 7 5.3
IDR/USD (IDR) 9,300 9,000 8,800
SBI—3 Bulan (%) 5.0 5.0 6.0
Crude Oil (USD/brl) 100.00 105.00 90.00
Oil Production (bpd) 900,000 930,000 950,000
Total APBN (IDR Trillion) 1,683 1,292.90 1,418.50
DESCRIPTION NOVEMBER OCTOBER
Inflation YTD (%) 3,73 3,66
Inflation YOY (%) 4.32 4.61
Inflation MOM (%) 0.07 0.16
Foreign Reserve (USD) 111,300 110,297
GDP (IDR Tn) 2,122,000
DUAL LISTED PRICE (IDR) CHANGE
TLKM (US) 8791.82 -350.90
ISAT (US) 7707.86 302.83
ANTM (GR) 23.79 -0.96
BLTA (SP) 0.00 0.00
Global Reference Rates
FED Rate (%) 0,25 BI Rate (%) 5,75 ECB Rate (%) 0,75 BOJ Rate (%) 0,1 BOE Rate (%) 0,5 PBOC Rate (%) 6,0
Lending & Deposit Rates
JIBOR (IDR) 4.70 LIBOR (GBP) 0.54 SIBOR (USD) 0.24 SBI (1M) 4.28 SBI (3M) 4.53 SBI (6M) 4.25
RESEARCH TEAM
KANTOR CABANG
Produk Asset Management
Reksadana Pasar Uang : Danamas Rupiah
Danamas Rupiah Plus Riau Liquid Fund
Reksadana Pendapatan Tetap : Danamas Dollar
Simas Danamas Mantap Plus
Simas Danamas Instrumen Negara
Danamas Stabil Riau Income Fund
DH
Email Address Yahoo Messenger
Eddy Wijaya eddy.wijaya@sinarmassekuritas.co.id
James Wahjudi james.wahjudi@sinarmassekuritas.co.id
Riani Nugroho riani.nugroho@sinarmassekuritas.co.id
Rheza Mihardja rheza.mihardja@sinarmassekuritas.co.id smsresearch1@yahoo.com
Tiesha Putri tiesha.putri@sinarmassekuritas.co.id
Cabang Jabodetabek Wilayah Jawa Timur
No Lokasi Telepon No Lokasi Telepon
1
Plaza BII Menara 3
Lt, 7 021-3925550 19 Surabaya 031-5619788
2 Mangga Dua 021-6257970 20 Surabaya Beverly 031-7341900/ 7344595
3 Kelapa Gading 021-4502357 21 Malang 0341 - 335888
4 Tangerang 021-5377098
5 Bekasi 021-88961718 Wilayah Bali
6 Epicentrum (Jakarta) 021-29941127 No Lokasi Telepon
7 Pantai Indah Kapuk 021-36888833 22 Denpasar 0361-229933 8 Permata Hijau 021-53663651
Wilayah Jawa Barat Wilayah Sumatra
No Lokasi Telepon No Lokasi No. Telp.
9 Bandung 022-4212536 23 Medan 061-4564132
10 Cirebon 0231-238805 24 Jambi 0741-7554987
11 Pekalongan 0285-412449
12 Tasikmalaya 0265-311771 Kalimantan
13 Cimahi 022-6646860 No Lokasi Telepon
25 Pontianak 0561-585218
No Lokasi Telepon
14 Semarang 024-8502683 Wilayah Sulawesi
15 Yogya 0274-581653 No Lokasi No. Telp.
16 Solo 0271-622259 26 Manado 0431-860678
17 Tegal 0283-320184 27 Makassar 0411-456789
18 Magelang 0293-360999 28 Gorontalo (0435) 823566
