PENGARUH PENERAPAN
MEKANISME GOOD CORPORATE GOVERNANCE TERHADAP KINERJA KEUANGAN PERBANKAN KONVENSIONAL YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA TAHUN 2009-2011
Skripsi
Diajukan Kepada Fakultas Ekonomi Universitas Negeri Yogyakarta untuk Memenuhi Sebagian Persyaratan guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi
Disusun oleh:
DEWI FERINA RUSMARYATI 08412141017
PROGRAM STUDI AKUNTANSI JURUSAN PENDIDIKAN AKUNTANSI
FAKULTAS EKONOMI
UNIVERSITAS NEGERI YOGYAKARTA 2012
v MOTTO
“Keajaiban adalah nama lain dari kerja keras.” (Anonim).
“Setinggi apapun posisi mu, selalu lihatlah ke bawah. Dengan begitu, kamu tidak akan lupa untuk selalu bersyukur.” (Anonim).
“In this life we cannot always do great things. But we can do small thingswith great love.” (Mother Teresa).
“If there are people who are in despair in front of us. We needto be great strength to help them get up again. Because they will need the hand of a family.”(SM Town – Dear My Family).
“Seberat apapun rintangan itu, kita hanya perlu menghadapinya dan melakukan yang terbaik. Hidup hanya sesederhana itu. ” (Penulis).
vi
PERSEMBAHAN
Dengan mengucapkan alhamdulillah, karya sederhana ini penulis persembahkan kepada :
1. Kakekku tercinta, Alm. Hadi Sumarto yang telah merawat aku sejak kecil. 2. Kedua orangtuaku, Sri Pujiyati dan Sumartono yang tak pernah lelah
mencurahkan kasih sayang serta untaian doa yang selalu mengiringi langkahku hingga aku menjadi seorang yang berhasil.
3. Almamaterku tercinta Universitas Negeri Yogyakarta yang banyak memberikan pelajaran dan pengalaman yang sangat berharga.
4. Dosen penasihat akademik, dosen pembimbing skripsi, serta dosen narasumber skripsi yang selalu memberikan bimbingan, pengarahan dan semangat untuk penyusunan tugas akhir skripsi ini.
vii
HALAMAN BINGKISAN
Mbak ah, yang sudah memberikan support dan selalu disisiku sampai saat ini.
Kedua adik saya, Desi Apriliana dan Devi Aisyah dan keponakanku, Yayang yang selalu memberikan motivasi kepada saya.
Tyas, Mita, Putri, Nuri, Era, Alima, Anisa, Astuti, Ega dan Ana yang selalu mendampingi saya untuk selalu berjuang dan tidak pernah meyerah. Buat kakak tingkatku Kadek, Monica, Badar, Faisal dan yang lain belum
saya sebut namanya, terima kasih bimbinganya dan bantuannya. Buat HIMA Akuntansi terima kasih bantuanya selama ini.
viii
PENGARUH PENERAPAN MEKANISME GOOD CORPORATE GOVERNANCE TERHADAP
KINERJA KEUANGAN PERBANKAN KONVENSIONAL YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA TAHUN 2009-2011
Oleh:
DEWI FERINA RUSMARYATI NIM. 08412141017
ABSTRAK
Penelitian ini bertujuan untuk memperoleh bukti empiris mengenai pengaruh penerapan mekanisme Good Corporate Governance terhadap kinerja keuangan perbankan konvensional yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2009-2011.
Penelitian ini merupakan penelitian kasual komparatif dan ex post facto. Sampel diambil dengan menggunakan teknik purposive sampling. Jumlah sampel sebanyak 29 perusahaan perbankan dari 81 perusahaan perbankan yang tercatat diBursa Efek Indonesia periode 2009-2011. Dengan demikian data yang dianalisis berjumlah 87. Metode analisis yang digunakan adalah regresi linear berganda.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa : (1) Keberadaan pemegang saham pengendali menunjukkan pengaruh yang negatif dan tidak signifikan terhadap kinerja keuangan perbankan.(2) Ukuran dewan komisaris menunjukkan pengaruh positif dan signifikan terhadap kinerja keuangan perbankan. (3) Ukuran dewan direksi menunjukkan pengaruh yang positif namun tidak signifikan terhadap kinerja keuangan perbankan. (4) Proporsi dewan komisaris independen menunjukkan pengaruh yang negatif dan signifikan terhadap kinerja keuangan perbankan. (5) Auditor eksternal menunjukkan pengaruh yang positif dan signifikan terhadap kinerja keuangan perbankan. (6) Komite audit menunjukkan pengaruh yang negatif dan tidak signifikan terhadap kinerja keuangan perbankan. Kata kunci : Good Corporate Governance, Kinerja Keuangan Perbankan.
ix
KATA PENGANTAR
Segala puji syukur penulis panjatkan kehadirat Allah SWT, atas segala limpah, rahmat, dan hidayah-Nya, sehingga penulis dapat menyelesaikan Tugas Akhir Skripsi yang berjudul “Pengaruh Penerapan Mekanisme Good Corporate Governance Terhadap Kinerja Keuangan Perbankan Konvensional yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2009-2011” berjalan dengan lancar. Skripsi ini adalah salah satu syarat untuk memenuhi gelar sarjana ekonomi di Universitas Negeri Yogyakarta. Penulis menyadari bahwa skripsi ini jauh dari sempurna, tanpa bimbingan dari berbagai pihak, Tugas Akhir Skripsi ini tidak akan dapat diselesaikan dengan baik. Oleh karena itu pada kesempatan ini penulis mengucapkan banyak terimakasih yang tulus kepada:
1. Prof. Dr. Rochmat Wahab., M.Pd., M.A., Rektor Universitas Negeri Yogyakarta.
2. Dr. Sugiharsono, M.Si., Dekan Fakultas Ekonomi Universitas Negeri Yogyakarta.
3. Sukirno, Ph. D., Ketua Jurusan Pendidikan Akuntansi Universitas Negeri Yogyakarta.
4. Dhyah Setyorini, M.Si. Ak, Ketua Koordinator Studi Akuntansi Universitas Negeri Yogyakarta.
5. Mimin Nur Aisyah, M. Sc., Ak., dosen pembimbing yang telah memberi bimbingan dan arahan dalam penyelesaian Tugas Akhir Skripsi ini.
6. Ngadirin Setiawan, M. S., dosen narasumber yang telah memberikan saran yang membangun untuk menyempurnakan skripsi ini.
x
7. Bapak Ibu dosen Program Studi Akuntansi UNY yang telah memberikan sumbangan ilmu yang sangat banyak kepada penulis.
8. Seluruh Staf Program Studi Akuntansi, Fakultas Ekonomi Universitas Negeri Yogyakarta, yang telah membantu dalam kelancaran penyelesaian Tugas Akhir Skripsi ini.
9. Seluruh Staf Pusat Informasi Pasar Modal (PIPM) Jalan Mangkubumi 111 Yogyakarta yang telah membantu dalam pengumpulan data penelitian.
10. Semua pihak yang tidak dapat disebutkan satu persatu yang telah memberikan dorongan serta bantuan selama penyusunan tugas akhir ini.
Semoga semua amal baik mereka dicatat sebagai amalan yang terbaik oleh Allah SWT. Penulis menyadari dalam penulisan Tugas Akhir Skripsi ini masih terdapat banyak kekurangan dan jauh dari sempurna. Oleh karena itu, penulis mengharapkan banyak kritik dan saran yang membangun. Semoga hasil penelitian ini banyak memberikan manfaat bagi semua pihak.
Yogyakarta, 8 September 2012 Penulis,
Dewi Ferina Rusmaryati NIM. 08412141017
xi DAFTAR ISI
HALAMAN JUDUL ... i
HALAMAN PENGESAHAN ... ii
PERNYATAAN KEASLIAN SKRIPSI ... iv
MOTTO ... v
PERSEMBAHAN ... vi
ABSTRAK ... vii
KATA PENGANTAR ... ix
DAFTAR ISI ... xi
DAFTAR TABEL ... xiv
DAFTAR GAMBAR ... xv
DAFTAR LAMPIRAN ... xvi
BAB I. PENDAHULUAN ... 1
A. Latar Belakang Masalah ... 1
B. Identifikasi Masalah ... 4
C. Batasan Masalah ... 5
D. Rumusan Masalah ... 5
E. Tujuan Penelitian... 6
F. Manfaat Penelitian ... 6
BAB II. KAJIAN PUSTAKA ... 8
A. Deskripsi Teori ... 8
1. Kinerja ... 8
2. Pengertian dan Pengelompokan Bank ... 9
xii
b. Pengelompokan Bank ... 9
3. Kinerja Perbankan ... 11
4. Kinerja Keuangan Perbankan ... 16
5. Good Corporate Governance ... 22
6. Prinsip Good Corporate Governance ... 26
a. Keterbukaan ... 26 b. Akuntabilitas ... 27 c. Tanggung Jawab ... 28 d. Independensi ... 28 e. Kewajaran ... 28 7. Governance Structure ... 29
a Pemegang Saham Pengendali ... 29
b Dewan Komisaris dan Direksi ... 31
c Auditor Eksternal dan Komite Audit ... 36
B. Penelitian yang Relevan ... 39
C. Kerangka Berpikir ... 42
D. Paradigma Penelitian ... 44
E. Hipotesis Penelitian ... 46
BAB III. METODOLOGI PENELITIAN ... 48
A. Desain Penelitian ... 48
B. Jenis Variabel ... 48
C. Definisi Operasional Variabel ... 49
1. Variabel Independen ... 49
2. Variabel Dependen ... 53
D. Populasi dan Sampel Penelitian ... 53
E. Instrumen Penelitian ... 54
F. Teknik Pengumpulan Data ... 54
G. Teknik Analisis Data ... 55
1. Menghitung Rasio CAEL ... 55
2. Uji Asumsi Klasik ... 55
xiii
4. Uji Hipotesis ... 57
BAB IV. HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN ... 59
A. Deskripsi Objek Penelitian ... 59
B. Analisis Data ... 61
1. Kinerja Keuangan Perbankan ... 61
2. Analisis Statistik Deskriptif ... 70
3. Uji Asumsi Klasik ... 73
a. Uji Normalitas ... 73
b. Uji Heteroskedastisitas ... 76
c. Uji Multikolinearitas ... 76
d. Uji Autokorelasi ... 77
4. Analisis Regresi Linear Berganda ... 79
a. Uji Koefisien Determinasi ... 79
b. Uji Signifikansi Simultas ... 80
c. Uji Signifikansi Parsial ... 81
d. Pengujian Hipotesis ... 84
C. Pembahasan ... 92
1. Pengaruh Pemegang Saham Pengendali terhadap Kinerja Keuangan Perbankan ... 92
2. Pengaruh Ukuran Dewan Komisaris terhadap Kinerja Keuangan Perbankan ... 92
3. Pengaruh Ukuran Dewan Direksi terhadap Kinerja Keuangan Perbankan ... 93
4. Pengaruh Proporsi Dewan Komisaris Independen terhadap Kinerja Keuangan Perbankan ... 94
5. Pengaruh Auditor Eksternal terhadap Kinerja Keuangan Perbankan ... 94
6. Pengaruh Komite Audit terhadap Kinerja Keuangan Perbankan ... 95
xiv
7. Pengaruh Pemegang Saham Pengendali, Ukuran Dewan Komisaris, Ukuran Dewan Direksi, Proporsi Dewan Komisaris Independen, Komite Audit dan Auditor Eksternal terhadap
Kinerja Keuangan Perbankan ... 95
D. Keterbatasan Penelitian ... 96
BAB V. KESIMPULAN DAN SARAN ... 97
A. Kesimpulan ... 97
B. Saran ... 99
DAFTAR PUSTAKA ... 101
xv
DAFTAR TABEL
Tabel Halaman
1. Daftar Perusahaan Perbankan ... 59
2. Statistik Deskriptif Variabel Non Dummy ... 70
3. Statistik Deskriptif Variabel Dummy ... 72
4. Hasil Uji Kolmogorov-Sminov ... 75
5. Hasil Uji Multikolinearitas ... 77
6. Hasil Uji Autokorelasi ... 78
7. Durbin-Waston Test Bound ... 78
8. Nilai R dan Koefisien Determinasi ... 80
9. Hasil uji F ... 81
xvi
DAFTAR GAMBAR
Gambar Halaman
1. Paradigma Penelitian ... 45
2. Histogram Uji Normalitas ... 74
3. Normal P-P Plot ... 74
xvii
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran Halaman
1. Daftar Sampel Perusahaan ... 105
2. Data CAEL Tahun 2009 ... 107
3. Data CAEL Tahun 2010 ... 115
4. Data CAEL Tahun 2011 ... 123
5. Data Pemegang Saham Pengendali ... 131
6. Data Ukuran Dewan Komisaris ... 132
7. Data Ukuran Dewan Direksi ... 133
8. Data Dewan Komisaris Independen ... 134
9. Data Komite Audit ... 135
10. Data Auditor Eksternal ... 136
11. Uji Asumsi Klasik ... 137
