i
PENGARUH RASIO PROFITABILITAS, STRUKTUR MODAL, ALIRAN KAS, DAN RISK
PROFILE TERHADAP PERTUMBUHAN LABA
PADA PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA (BEI)
PERIODE 2015-2018
Skripsi ini diajukan sebagai salah satu syarat untuk menyelesaikan jenjang pendidikan Strata Satu (S1)
pada Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muria Kudus
Oleh : NOOR FAIZAH
NIM. 201612012
PROGRAM STUDI AKUNTANSI FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS MURIA KUDUS
TAHUN 2021
ii
HALAMAN PENGESAHAN
PENGARUH RASIO PROFITABILITAS, STRUKTUR MODAL, ALIRAN KAS, DAN RISK PROFILE
TERHADAP PERTUMBUHAN LABA PADA
PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA (BEI) PERIODE 2015-2018
Skripsi ini disetujui dan dipertahankan di hadapan Tim Penguji Ujian Skripsi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muria Kudus
Kudus, 13 Februari 2021 Mengetahui,
Ketua Progra Studi Akuntansi Pembimbing I
Sri Mulyani, SEI, M.Si Dr. Dwi Soegiarto, SE. MM
NIDN.0611018202 NIDN.0620117103
Mengetahui,
Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Pembimbing II
Dr. H. Mochamad Edris, Drs. MM Sri Mulyani, SEI, M.Si
NIDN.0608127602 NIDN.0611018202
iii
HALAMAN PENGESAHAN PENGUJI
PENGARUH RASIO PROFITABILITAS, STRUKTUR MODAL, ALIRAN KAS, DAN RISK PROFILE TERHADAP
PERTUMBUHAN LABA PADA PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA (BEI)
PERIODE 2015-2018
Oleh:
NOOR FAIZAH NIM: 201612012
Telah disetujui dan dipertahankan di Depan Dewan Penguji pada hari Kamis 25 Februari 2021 dan telah dinyatakan memenuhi syarat untuk diterima
SUSUNAN DEWAN PENGUJI Dosen Pembimbing (Merangkap Penguji I)
Dr. Dwi Soegiarto, SE. MM NIDN.0620117103
Penguji II Penguji III
Sri Mulyani, SEI, M.Si Dianing Ratna W, SE. M.Si.Akt
NIDN.0611018202 NIDN.0608048804
Mengetahui,
Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Dr. H. Mochamad Edris, Drs. MM NIDN.0608127602
iv
MOTTO DAN PERSEMBAHAN
Motto :
“Sesungguhnya menuntut ilmu itu wajib atas tiap-tiap orang islam”
-HR. Muslim
“Barang siapa keluar untuk mencari ilmu maka dia berada di jalan Allah”
- HR. Turmidzi
“Kita berdoa kalau kesusahan dan membutuhkan sesuatu, mestinya kita juga berdoa dalam kegembiraan besar dan saat rezeki melimpah.”
-Kahlil Gibran
Persembahan :
1. Kedua orangtuaku yang tercinta 2. Seluruh keluargaku
3. Teman seperjuanganku
4.
Almamaterku,UniversitasMuria Kudus
v
PERNYATAAN KEASLIAN SKRIPSI
PENGARUH RASIO PROFITABILITAS, STRUKTUR MODAL, ALIRAN KAS, DAN RISK PROFILE TERHADAP PERTUMBUHAN LABA PADA
PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA (BEI) PERIODE 2015-2018
Dengan ini saya menyatakan bahwa skripsi dengan judul: “PENGARUH RASIO PROFITABILITAS, STRUKTUR MODAL, ALIRAN KAS, DAN RISK PROFILE TERHADAP PERTUMBUHAN LABA PADA PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA (BEI) PERIODE 2015-2018” adalah hasil tulisan saya sendiri, tidak terdapat karya yang pernah diajukan untuk memperoleh gelar kesarjanaan disuatu Perguruan Tinggi dan sepanjang sepengetahuan saya juga tidak terdapat karya atau pendapat yang pernah ditulis atau diterbitkan oleh orang lain, kecuali yang tertulis diacu dalam naskah ini dan disebutkan dalam daftar pustaka.
Kudus, 2021 Penyusun
NOOR FAIZAH NIM. 201612012
vi ABSTRAK
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui dan menganalisis secara empiris Pengaruh Rasio Profitabilitas, Struktur Modal, Aliran Kas, dan Risk Profile Terhadap Pertumbuhan Laba Pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (BEI) Periode 2015-2018. Jenis penelitian ini bersifat kausatif. Penelitian ini bertujuan untuk memberikan bukti pengaruh independen Rasio profitabilitas, Struktur Modal, aliran Kas, dan Risk Profile Terhadap Pertumbuhan Laba. Metode analisis yang digunakan yakni analisis regresi linier berganda, dengan pengujian yang dilakukan yakni uji statistik deskriptif, uji normalitas data, uji asumsi klasik, dan uji hipotesis dengan mengunakan bantuan program analisis SPSS 23. Hasil penelitian menunjukkan bahwa rasio keuangan berpengaruh positif dan signifikan terhadap pertumbuhan laba, struktur modal berpengaruh negatif dan signifikan terhadap pertumbuhan laba, aliran kas tidak berpengaruh positif dan tidak signifikan terhadap pertumbuhan laba, dan risk profile tidak berpengaruh negatif dan tidak signifikan terhadap pertumbuhan laba
Kata Kunci: Rasio Profitabilitas, Struktur Modal, Aliran Kas, Risk Profile, Pertumbuhan Laba.
vii ABSTRACT
This study aims to identify and empirically analyze the effect of profitability ratios, capital structure, cash flow, and risk profile on profit growth in banking companies listed on the Indonesia Stock Exchange (IDX) for the 2015-2018 period.
This type of research is causative. This study aims to provide evidence of the independent influence of profitability ratios, capital structure, cash flow, and risk profile on profit growth. The analytical method used is multiple linear regression analysis, with tests carried out namely descriptive statistical tests, data normality tests, classical assumption tests, and hypothesis testing using the help of the SPSS 23 analysis program. The results show that financial ratios have a positive and significant effect on growth. profit, capital structure has a negative and significant effect on profit growth, cash flow has no positive and insignificant effect on profit growth, and risk profile has no negative and insignificant effect on profit growth.
Keywords: Profitability Ratios, Capital Structure, Cash Flow, Risk Profile, Profit Growth.
viii
KATA PENGANTAR
Segala puji dan syukur kehadirat Allah SWT yang telah melimpahkan hidayah, rahmat, dan karunia–Nya, sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi, yang berjudul “Pengaruh Rasio Profitabilitas, Struktur Modal, Aliran Kas, Dan Risk Profile Terhadap Pertumbuhan Laba Pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (BEI) Periode 2015-2018”. Skripsi ini disusun oleh penulis sebagai salah satu syarat untuk dapat menyelesaikan pendidikan program strata satu (S1) pada program studi Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muria Kudus.
Dalam penyusunan skripsi ini, penulis menyadari sepenuhnya jika penulis telah mendapatkan pengarahan, bantuan, dukungan, bimbingan, semangat serta doa dari berbagai pihak. Oleh karena itu, pada kesempatan ini dengan setulus hati penulis menyampaikan rasa hormat dan terima kasih sedalam – dalamnya kepada:
1. Bapak dan Ibu kedua orang tua saya yang telah memberikan support, semangat dan perhatian dalam membuat skripsi ini.
2. Dr. H. Mochamad Edris., Drs., MM, selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muria Kudus.
3. Sri Mulyani., SEI., M.Si, selaku Kaprogdi Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muria Kudus sekaligus Dosen Pembimbing II yang telah meluangkan waktu, tenaga, dan pikiran untuk memberikan bimbingan, arahan, dan motivasi selama penulisan skripsi ini.
4. Dr. Dwi Soegiarto, S.E., M.M, selaku Dosen Pembimbing I yang telah meluangkan waktu, tenaga, pikiran untuk memberikan bimbingan arahan dan motivasi selama penulisan skripsi ini.
5. Bapak dan Ibu Dosen Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muria Kudus yang telah memberikan bantuan dan ilmu yang sangat berguna untuk penulisan skripsi ini.
ix
6. Teman-teman saya kelas A akuntansi tahun 2016 yang telah menemani saya dalam perkuliahan dan pembuatan skripsi.
7. Teman-teman grup saya “Calon istri idaman, EEK, Kosan kita, Nganu squed, Tim ghibah” yang tidak bisa saya sebutkan namanya satu persatu.
Semoga semua bantuan yang telah diberikan selama penyusunan skripsi ini dicatat sebagai amalan baik dan di terima Allah SWT. Penulis menyadari sepenuhnya jika Skripsi ini masih jauh dari kata sempurna dikarenakan terbatasnya pengalaman dan pengetahuan penulis. Oleh karena itu, penulis mengharapkan kirtik dan saran yang membangung dari berbagai pihak untuk penliti guna perbaikan dimasa yang akan datang.
Semoga skripsi ini dapat memberikan manfaat bagi penulis dan para pembaca serta berbagai pihak lain yang memerlukan skripsi ini sebagai bahan acuan.
Kudus, 2021 Penulis,
NOOR FAIZAH NIM. 201612012
x DAFTAR ISI
Halaman
HALAMAN JUDUL ... i
HALAMAN PENGESAHAN ... ii
MOTTO DAN PERSEMBAHAN ... iii
SURAT PERNYATAAN KEASLIAN ... iv
ABSTRAK ... v
ABSTRACT ... vi
KATA PENGANTAR ... vii
DAFTAR ISI ... ix
DAFTAR TABEL ... xiii
DAFTAR GAMBAR ... xiv
DAFTAR LAMPIRAN ... xv
BAB I PENDAHULUAN ... 1
1.1. Latar Belakang ... 1
1.2. Ruang Lingkup ... 9
1.3. Perumusan Masalah ... 9
1.4. Tujuan Penelitian ... 10
1.5. Manfaat Penelitian ... 10
BAB II TINJAUAN PUSTAKA ... 12
2.1. Landasan Teori ... 12
2.1.1. TeoriSinyal (Signalling Theory) ... 12
2.1.2. RasioProfitabilitas ... 14
2.1.3. Struktur Modal ... 16
2.1.4. Aliran Kas ... 17
2.1.5. Risk Profile ... 19
2.1.6. PertumbuhanLaba ... 21
xi
2.2. Hasil PenelitiaanTerdahulu ... 22
2.3. KerangkaPemikiran ... 24
2.4. Hipotesis ... 25
BAB III METODE PENELITIAN ... 31
3.1. RancanganPenelitian ... 31
3.2. VariabelPenelitian ... 31
3.2.1. VariabelIndependen ... 31
3.2.2. VariabelDependen ... 32
3.3. DefinisiOperasional dan PengukuranVariabel ... 32
3.4. Jenis dan Sumber Data ... 36
3.5. Populasi dan Sampel ... 36
3.6. MetodePengumpulan Data ... 38
3.7. MetodePengolahan Data ... 39
3.8. Analisis Data ... 39
BAB IV HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN ... 45
4.1. Gambaran UmumObjekPenelitian ... 45
4.2. Hasil AnalisisStatistikDeskriptif ... 46
4.3. Deskripsi Data Penelitian ... 47
4.4. Uji AsumsiKlasik ... 48
4.5. AnalisisRegresi Linear Berganda ... 51
4.6. Uji Hipotesis ... 53
4.7. Hasil Analisis dan Pembahasan ... 58
BAB V KESIMPULAN ... 64 DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
xii
DAFTAR TABEL
Halaman
Tabel 2.1. Penelitian Terdahulu ... 22
Tabel 3.1. Seleksi Sampel ... 38
Tabel 4.1. Seleksi Sampel Perusahaan ... 45
Tabel 4.2. Uji Statistik Deskriptif ... 50
Tabel 4.3. Uji Normalitas Sebelum Tranforasi Data ... 52
Tabel 4.4. Uji NormalitasSesudahTransformasi Data ………. . 53
Tabel 4.5 Uji Multikolonieritas ... 54
Tabel 4.6. Uji Heterokedastisitas ... 55
Tabel 4.7. Uji Autokorelasi ……… 56
Tabel 4.8 Hasil Analisis Regresi Linear Berganda ... 57
Tabel 4.9 Uji Parsial ... 59
Tabel 4.10 Hasil Uji Statistik F ... 61
Tabel 4.11 Koefisien Detereminasi ... 62
xiii
DAFTAR GAMBAR
Halaman Gambar 2.1. Kerangka Pemikiran Penelitian ... 25
