ANALISIS KINERJA KEUANGAN PERUSAHAAN PT. ASURANSI JIWASRAYA (PERSERO)
CABANG SULAWESI SELATAN
MUH IQBAL TAWAKKAL 10572 02223 10
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH MAKASSAR
MAKASSAR
2014
ANALISIS KINERJA KEUANGAN PERUSAHAAN PT. ASURANSI JIWASRAYA (PERSERO)
CABANG SULAWESI SELATAN
MUH IQBAL TAWAKKAL 10572 02223 10
Untuk Memenuhi Persyaratan Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi Pada Jurusan Manajemen
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH MAKASSAR
MAKASSAR
2014
HALAMAN PERSETUJUAN
Judul Skripsi : ANALISIS KINERJA KEUANGAN PERUSAHAAN PT. ASURANSI JIWASRAYA (PERSERO) CABANG SULAWESI SELATAN
Nama Mahasiswa : MUH. IQBAL TAWAKKAL No. Stambuk/Nim : 10572 02223 10
Jurusan : MANAJEMEN
Fakultas : EKONOMI DAN BISNIS
Perguruan Tinggi : UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH MAKASSAR
Makassar, Mei 2014 Menyetujui
Pembimbing I Pembimbing II
Dr. Andi Jam’an. SE. MM Abd. Salam HB. SE. M.Si. Ak KTAM. 497 794 NBM :
Mengetahui
Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Ketua Jurusan Manajemen
Dr. H. Mahmud Nuhung, M.A Moh. Aris Pasigai, SE., M.Si
KTAM. 497 794 NBM. 10 934 85
ABSTRAK
MUH. IQBAL TAWAKKAL. 2014. Analisis terhadap kinerja keuangan perusahaan sangat penting dilakukan untuk mengetahui sejauh mana tingkat pencapaian yang telah diperoleh perusahaan sebagaimana tujuan perusahaan dalam menjalankan proses produksi (operasi) perusahaan.
Analisis terhadap kinerja keuangan perusahaan juga sangat membantu dalam proses pengambilan keputusan yang akan dibuat para pemakai laporan keuangan yang didasarkan pada data keuangan yang disajikan dalam laporan keuangan perusahaan tersebut. Untuk itu diperlukan suatu alat ukur atau teknik analisis yang dapat digunakan dalam menganalisis laporan keuangan perusahaan.
Kata Kunci: Kinerja Keuangan, Teknik Analisis, Laporan Keuangan.
KATA PENGANTAR
Puji dan syukur penulis panjatkan kepada Allah SWT. Atas limpahan rahmat dan taufik-Nya kepada penulis sehingga skripsi ini dapat diselesaikan sesuai dengan waktu yang telah direncanakan. Skripsi ini berjudul Analisis Kinerja Keuangan Perusahaan PT.
Asuransi Jiwasraya (persero) Cabang Sulawesi Selatan.
Dalam penulisan skripsin ini penulis banyak dapat bantuan dari berbagai pihak terutama dati Dr. Andi Jam’an. SE. MM. dan Abd. Salam HB. S.E. M.Si. Ak. Masing- masing sebagai pembimbing I dan pembimbing II, yang penuh dengan kesabaran telah meluangkan waktu untuk memberikan bimbingan mulai penyusunan proposal hingga penyelesaian skripsi ini.
Ucapan terima kasih pula penulis sampaikan kepada Dr. H. Irwan Akib, M.Pd., Rektor Universitas Muhammadiah Makassar, Dr. H. Mahmud Nuhung, S.E., M.A., Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Moh. Aris Pasigai. S.E., M.Si., Ketua Jurusan Manajemen Fakultas Ekonomi dan Bisnis UniversitAS Muhammadiah Makassar, para Dosen dan Staf Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiah Makassar.
Terkhusus , ucapan terima kasih penulis sampaikan kepada kedua orang tua atas dorongan dan doanya sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi ini. Harapan penulis, semoga segala bantuan yang diberikan oleh berbagai pihak mendapat pahala yang berlipat ganda di sisi Allah SWT. Amin.
Makassar, Juli 2014
Muh. Iqbal Tawakkal
DAFTAR ISI... i
DAFTAR TABEL………...……….. ii
DAFTAR DAFTAR GAMBAR ... iii
BAB I PENDAHULUAN ... 1
A. Latar Belakang ... 1
B. Perumusan Masalah ... 3
C. Tujuan dan Manfaat Penelitian ... 4
D. Hipotesis ... 5
BAB II TINJAUAN PUSTAKA ... 6
A. Pengertian Laporan Keuangan ... 6
B. Tujuan Laporan Keuangan ... 7
C. Penggunaan Laporan Keuangan ... 9
D. Bentuk Laporan Keuangan ... 9
E Pengertian Kinerja dan Penilaian Kinerja ... 11
F. Asuransi ... 15
G. Analisis Laporan Keuangan ... 20
H. Kerangka Pikir ... 25
BAB III METODE PENELITIAN ... 26
A. Rancangan Penelitian ... 26
B. Lokasi Penelitian dan Waktu Penelitian ... 26
C. Metode Pengumpulan Data ... 26
D. Jenis Data dan Sumber Data ... 27
E. Metode Analisis ... 27
F. Definisi Operasional ... 31
BAB IV HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN ... 33
A. Pengujian Hipotesis ... 33
B. Analisis Kinerja Keuangan ... 34
BAB V PENUTUP ... 41
A. Kesimpulan ... 41
B. Saran ... 41
DAFTAR PUSTAKA ... 42
ii
DAFTAR TABEL
Halaman
Tabel 4.1 Perhitungan Rasio Lancar (Current Ratio) ... 34
Tabel 4.2 Perhitungan Rasio Cepat (Quick Ratio)... 35
Tabel 4.3 Perhitungan Rasio Kas (Cash Ratio) ... 36
Tabel 4.4 Gross Profit Margin ... 37
Tabel 4.5 Return on Equity ... 38
Tabel 4.6 Total Debt to Equity Ratio ... 39
Tabel 4.7 Total Debt to Total Asset Ratio ... 40
iii
DAFTAR GAMBAR
Halaman 2.1 Gambar Bagan Konsep Analisis Kinerja Keuangan……… 14
2.2 Langkah-langkah Analisis Laporan Keuangan………. 24
1
BAB I PENDAHULUAN
A. Latar Belakang
Bidang keuangan merupakan bidang yang sangat penting dalam suatu perusahaan.
Banyak perusahaan yang berskala besar atau kecil akan mempunyai perhatian yang besar di bidang keuangan,terutama dalam perkembangan dunia usaha yang semakin maju.
Persaingan antara perusahaan yang semakin ketat, dan kondisi perekonomian yang tidak menentu menyebabkan banyak perusahaan yang tiba- tiba mengalami keruntuhan. Oleh karena itu, agar perusahaan dapat bertahan atau bahkan bisa tumbuh dan berkembang perusahaan harus mencermati kondisi dan kinerja perusahaan.
Salah satu perusahaan yang masih bertahan ditengah - tengah persaingan yang ketat adalah PT. Asuransi Jiwasraya ( Persero ). Perusahaan ini awalnya terbentuk dari beberapa perusahaan milik Belanda yang terkena nasionalisasi. Kegiatan utama perusahaan ini adalah melaksanakan program pemerintah dibidang ekonomi dan pembangunan melalui usaha perasuransian jiwa.
Dalam menjalankan usahanya tersebut manajemen perusahaan di tuntut untuk selalu berhati- hati dalam mengambil keputusan. Keputusan - keputusan itu haruslah tidak keluar dari tujuan perusahaan. Salah satu tujuan utamanya adalah memperoleh laba. Oleh karena itu, manajemen dituntut untuk selalu peka terhadap setiap perubahan, baik yang berasal dari lingkungan sendiri maupun yang berasal dari luar perusahaan. Suatu tujuan akan tercapai jika perusahaan dikelola secara baik, sehingga sesuai dengan yang diharapkan dan itu berarti penetapan suatu kebijakan dan pengambilan keputusan yang tepat adalah sangat penting. Untuk mengambil keputusan dan penetapan suatu kebijakan
6
BAB II
TINJAUAN PUSTAKA
A. Pengertian Laporan Keuangan
Laporan keuangan adalah bentuk dasar untuk memahami posisi keuangan perusahaan, dan untuk menilai kinerja keuangan perusahaan yang telah lampau dan prospeknya di masa mendatang.
Laporan keuangan menggambarkan dampak keuangan dari transaksi-transaksi dan peristiwa lain yang diklasifikasikan dalam beberapa kelompok besar menurut karakteristik ekonominya. Kelompok besar ini merupakan unsur laporan keuangan.Unsur yang berkaitan langsung dengan pengukuran posisi keuangan adalah aktiva, kewajiban dan ekuitas.Sedangkan unsur yang berkaitan dengan pengukuran kinerja dalam laporan laba rugi adalah penghasilan dan beban.
Menurut Dahlan Forum Laporan keuangan merupakan hasil dari suatu proses pencatatan, yang merupakan suatu ringkasan dari transaksi-transaksi keuangan yang terjadi selama tahun buku bersangkutan. Penyusunan laporan keuangan disiapkan mulai dari berbagai sumber data, terdiri dari faktur-faktur, bon-bon, nota kredit, salinan faktur penjualan, laporan bank dan sebagainya.Laporan keuangan diharapkan disajikan secara layak, jelas, dan lengkap, yang mengungkapkan kenyataan-kenyataan ekonomi mengenai eksistensi dan operasi perusahaan tersebut.
Jadi laporan keuangan merupakan hasil tindakan perbuatan ringkasan data perusahaan.
Laporan keuangan ini disusun dan ditafsirkan untuk kepentingan manajemen dan pihak lain yang menaruh perhatian atau mempunyai kepentingan dengan data keuangan perusahaan.
26
BAB III
METODE PENELITIAN
A. Rancangan Penelitian
Penelitian ini menggunakan metode deskriptif yang bersifat kuantitatif karena berkaitan dengan objek penelitian yaitu pada perusahaan dengan kurun waktu tertentu dengan mengumpulkan data dan informasi yang berkaitan dengan perusahaan dan disesuaikan dengan tujuan penelitian tersebut.
B. Lokasi Penelitian dan Waktu peneliian
Penelitian ini dilakukan di kota Makassar, yaitu pada PT. Asuransi
Jiwasraya (PERSERO) yang berlokasi di Jl. Dr. Sam Ratulangi No. 9. Makassar 90113, sedangkan waktu penelitian sampai dengan penyusunan laporan dilakukan selama 2 bulan, yaitu pada bulan Maret sampai dengan bulan Mei.
C. Metode Pengumpulan Data
Dalam penulisan ini peneliti menggunakan metode pengumpulan data sebagai berikut :
a. Penelitian Pustaka, yaitu pengumpulan data secara teoritis dengan cara menelaah berbagai buku literature dan bahan teori lainnya yang berkaitan dengan masalah yang dibahas.
b. Penelitian Lapangan, yaitu pengumpulan data di lapangan dengan cara sebagai berikut:
aObservasi, yaitu pengumpulan data yang dilakukan langsung ketempat penelitian dan mengumpulkan data yang diperlukan
33
BAB IV
HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
A. Pengujian Hipotesis
1. Dari hasil penelitian diatas maka ketiga rasio likuiditas yaitu perhitungan Rasio Lancar, Rasio Cepat dan Rasio Kas pada tahun 2008-2013 adalah 84,99%. Rasio lancar yang digunakan sebagai titik tolak untuk analisis, yaitu sebesar 200%. Rasio lancar sebesar 200% kadang-kadang sudah memuaskan bagi suatu perusahaan.
Rasio cepat pada umumnya semakin mendekati 100% menunjukkan posisi likuiditas perusahaan baik. Sedangkan rasio kas pada umumnya 300% itu sebabnya bahwa kinerja keuangan PT. Asuransi Jiwasraya (Persero) tahun 2008-2013 ternyata tidak optimal.
2. Dari hasil penelitian diatas bahwa perhitungan dari kedua Rasio Rentabilitas yaitu perhitungan Gross Profit Margin dan Return On Equity adalah 67,01%. Ternyata tidak optimal setiap tahunnya artinya margin laba kotor dan margin laba berubah- ubah kadang mengalami kenaikkan kadang mengalami penurunan.
3. Dari hasil penetian tersebut diatas bahwa perhitungan dari kedua Rasio Solvabilitas yaitu perhitungan Total Debt to Equity Ratio dan Total Debt to Total Asset Ratio adalah 8,67% ternyata tidak optimal setiap tahunnya artinya rasio hutang terhadap ekuitas dan rasio hutang terhadap aktiva berubah kadang mengalami kenaikkan kadang mengalami penurunan.
41
BAB V PENUTUP
A. Kesimpulan
1. Dapat ditarik kesimpulan bahwa berdasarkan analisis rasio secara horizontal antara tahun 2008-2013 didapatkan hasil yang kurang baik. Khususnya pada jangka waktu selama tiga tahun terakhir 2011, 2012 dan 2013 hal tersebut dideteksi dari penurunan dari beberapa parameter kinerja keuangan. Diantaranya Rasio Likuiditas, Quick Ratio, Cash Ratio yang terus menurun.
2. Namun pada rasio Solvabilitas seperti perputaran piutang mengalami peningkatan yaitu diketahui tahun 2008 Rasio hutang terhadap ekuitas 2,00% pada tahun 2009 naik menjadi 2,54% kemudian pada tahun 2010 meningkat menjadi 23,97%.
3. Berdasarkan analisis tersebut hanya beberapa rasio yang mengalami kenaikan kinerja diantaranya Gross Profit Margin dan Return on Equity
B. Saran
Dari kesimpulan diatas, maka penulis ingin memberikan saran dan masukan yang mungkin berguna bagi manajemen PT. Asuransi Jiwasraya adapun saran adalah:
Melihat penurunan kinerja keuangan perusahaan pada laba bersih setelah pajak penghasilan perusahaan yang menurun pada tahun 2013, bila dibandingkan tahun sebelumnya yaitu tahun 2012, maka seharusnya dengan segera manajemen memperbaiki dan meningkatkan kinerjanya agar efektif dan efisien, sehingga hasil pengembalian dari penjualan dan investasi dapat kembali meningkat.
42
DAFTAR PUSTAKA
Astuti, Dewi. 2004. Manajemen Keuangan Perusahaan. Jakarta: Ghalia Indonesia Dahlan. 2008. Forum Positif. Pengertian Laporan Keuangan, (Online),
(http://dahlanforum.wordpress.com/2008/04/21/pengertian-laporan- keuangan/)
Djojosoedarso Soeisno. 2003. Prinsip-Prinsip Manajemen Risiko dan Asuransi.
Jakarta: Salemba Empat
Effendy Eka Juliana (2003). Analisis Kinerja Keuangan PT. Bank Syariah Muamalat Indonesia, TBK. Makassar: Program Strata Satu (S1) Fakultas Ekonomi Universitas Hasanuddin
Harmono, DR. 2009. Manajemen Keuangan Berbasis Balanced Scorecard Pendekatan Teori, Kasus, dan Riset Bisnis. Jakarta: Bumi Aksara
Jarwanto. 2011. Metode dan Teknik Analisa Laporan Keuangan. (online) (http://id.shvoong.com/writing-and-speaking/2159912-metode-dan-teknik- analisa-laporan/)
Keown, Arthur J. 2004. Manajemen Keuangan Prinsip-Prinsip dan Aplikasi Jilid 1.
Jakarta: Indeks
Keown, Arhur J. 2005. Manajemen Kuangan Prinsip-Prinsip dan Aplikasi Jilid 2.
Jakarta: Indeks
Kuswadi, Ir. 2006. Rasio-Rasio Keuangan. Jakarta: PT. Elex Media Komputindo Lailza dan Dyah.2012. Pengguna Laporan Keuangan, (Online),
(http://lailza.blogspot.com.html, diakses 12 April 2012).
Ormiston, Aileen dan Lyn, M. Fraser. 2008. Memahami Laporan Keuangan. Jakarta:
Indeks
Rahmat. 2005. Tujuan Laporan Keuangan, (online), (http://blog.re.or.id/tujuan- laporan-keuangan.html)
Sawir, Agnes. 2001. Analisis Kinerja Keuangan dan PerencanaanKeuangan Perusahaan. Jakarta: PT. Gramedia Pustaka Utama
43
Wahdine, Aditya Riezkan. 2009. Analisis Kinerja Keuangan Pada PT. Kimia Farma (Persero) TBK. Banjarmasin: Program Strata Satu (S1) Fakultas Ekonomi
Universitas Lambung Mangkurat.
(http://buabuazone88.blogspot.com/2009/06/contoh-proposal-skripsi- manajemen_4793.html)
Wahyudi, Ari. 2012. Jenis Asuransi yang beredar di Indonesia.
(Online),(http://ariwahyudi.web.id/2012/07/jenis-asuransi-beredar- indonesia/)
Wibowo, DR. 2012. Manajemen Kinerja. Jakarta: Rajawali Pers
Zulaikha, Siti. 2012. Pengertian Penilaian Kinerja, (Online), (http://apasihmaumu.blogspot.com/2012/06/penilaian-kinerja-
karyawan.html).
