PIHAK-PIHAK BERELAS
32. ACCOUNT BALANCES AND TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES
Transaksi antara Grup, yang merupakan pihak berelasi Perusahaan, telah dieliminasi dalam laporan keuangan konsolidasian dan tidak disajikan dalam catatan ini. Rincian transaksi antara Grup dan pihak berelasi lainnya disajikan dibawah ini.
Transactions between the Group, which is the Company s related party, have been eliminated in the consolidated financial statements and are not presented in this note. Details of transactions between the Group and other related parties are presented below.
Hubungan dan sifat saldo akun dan transaksi dengan pihak-pihak berelasi adalah sebagai berikut:
The relationship and nature of account balances or transactions with related parties are described as follows:
Pihak-pihak berelasi/ Sifat dari transaksi/
No. Related parties Sifat dari hubungan/Nature of Relationship Nature of Transaction
1 PT Saison Modern
Finance
Asosiasi/
Associate
Utang non-bank jangka pendek dan utang non-bank jangka panjang /
Short-term non-bank loan and long- term non-bank loan
2 Sungkono Honoris Direktur Utama Perusahaan/
President Director of the Company
Jaminan pribadi pinjaman bank Grup/
Personal guarantee of the Group s bank loan
3 Henri Honoris Direktur Penjualan dan Pemasaran/
Sales and Marketing Director of the Company
Jaminan pribadi pinjaman bank Grup/
Personal guarantee of the Group s bank loan
PIHAK-PIHAK BERELASI(Lanjutan) RELATED PARTIES(Continued)
Rincian saldo akun-akun dengan pihak berelasi adalah sebagai berikut:
The details of the balance of accounts with related parties are as follows:
31 Desember 2016/ 31 December 2016
31 Desember 2015/ 31 December 2015 Utang non-bank jangka pendek
(Catatan 15) Short-term non-bank loan(Note 15)
PT Saison Modern Finance 25.892.021.382 - PT Saison Modern Finance
Persentase dari total liabilitas 1,94% 0,00% Percentage from total liabilities Utang non-bank jangka panjang
(Catatan 20) Long-term non-bank loan(Note 20)
PT Saison Modern Finance 23.389.945.312 3.138.629.272 PT Saison Modern Finance
Persentase dari total liabilitas 1,75% 0,26% Percentage from total liabilities
Pada tanggal 31 Desember 2016 dan 2015,
beberapa fasilitas pinjaman bank dijamin dengan jaminan pribadi dari Sungkono Honoris (Direktur Utama) dan Henri Honoris (Direktur Penjualan dan Pemasaran) (Catatan 15 dan 20).
As of 31 December 2016 and 2015, several .bank loan facilities are secured by a personal.guarantee of Sungkono Honoris (President .Director) and Henri Honoris (Sales and .Marketing Director) (Notes 15 and 20).
Gaji dan tunjangan lainnya yang diperuntukkan bagi manajemen kunci yang terdiri dari Dewan Komisaris dan Direksi Grup untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31.Desember 2016 dan 2015 (tidak diaudit) adalah.sebagai berikut:
Salaries and allowances incurred for the .Group s key management. consisting of the .Board of Commissioners and Directors for the .years ended 31 December 2016 and 2015 .(unaudited) are as follows:
2 0 1 6 2 0 1 5
Imbalan kerja karyawan
jangka pendek
Short-term employee benefits Liability
Dewan Komisaris 3.040.473.000 3.856.370.572 Board of commissioners
Direksi 7.216.557.690 9.372.702.700 Directors
T o t a l 10.257.030.690 13.229.073.272 T o t a l
33.SEGMEN OPERASI 33.OPERATING SEGMENTS
Informasi segmen berikut ini dilaporkan
berdasarkan informasi yang digunakan oleh
manajemen untuk mengevaluasi kinerja setiap segmen dan menentukan alokasi sumber daya.
The following segment information is reported based on the information used by management in evaluating the performance of each business segment and determining the allocation of resources.
Segmen Usaha Business Segment
Kegiatan Grup dikelompokkan dalam divisi usaha yang terdiri dari produk-produk fotografi, produk fotokopi, produk industrial, 7-Eleven dan lain-lain.
The Group classify its activities into business divisions consisting of photographic products, photocopy products, industrial products, 7-Eleven and others.
Informasi segmen usaha Grup adalah sebagai berikut:
Information about the Group s business segment is as follows:
31 Desember 2016/31 December 2016
Produk 7-Eleven/
Produk
Industrial/ Produk Fotocopi/ Produk fotografi/ 7-Eleven Products Industrial Products Photocopy Products Photographic products Lain-lain/ Others T o t a l/ T o t a l Penjualan 751.011.262.407 117.898.235.721 90.125.141.889 - 35.258.235.455 994.292.875.472 Sales Eliminasi ( 75.735.329.159)( 8.675.553.710)( 18.460.827.509) - - ( 102.871.710.378) Elimination
Penjualan neto 675.275.933.248 109.222.682.011 71.664.314.380 - 35.258.235.455 891.421.165.094 Net sales
Hasil (Beban) yang tidak dapat dialokasikan
Unallocated income (expenses)
Hasil segmen 273.266.074.775 Segment income
Beban penjualan ( 626.601.357.439) Selling expense
Beban umum dan
administrasi ( 117.214.219.796)
General and administrative expense
Pendapatan operasi lain 121.291.850.207 Other operating income
Beban operasi lain ( 412.058.331.426) Other operating expenses
Pendapatan keuangan 3.687.644.642 Finance income
Beban keuangan ( 116.244.272.050) Finance costs
Bagian atas laba entitas
asosiasi 294.527.721
Share in net income of an associates
Beban pajak, neto 234.000.484.626 Tax expense, net
Rugi bersih tahun berjalan ( 639.577.598.740) Net loss for the year
Aset dan liabilitas Assets and liabilities
Aset segmen 1.175.538.730.850 43.386.450.416 80.436.893.272 - 33.106.464.099 1.332.468.538.637 Segment assets
Aset yang tidak dapat
dialokasikan 649.954.627.770 Unallocated assets
Total aset 1.982.423.166.407 Total assets
31 Desember 2015/31 December 2015
Produk 7-Eleven/
Produk
Industrial/ Produk Fotocopi/ Produk fotografi/ 7-Eleven Products Industrial Products Photocopy Products Photographic products Lain-lain/ Others T o t a l/ T o t a l Penjualan 965.020.751.287 180.804.247.584 129.841.073.447 80.956.432.421 26.112.360.921 1.382.734.865.660 Sales Eliminasi ( 78.176.828.400)( 16.402.134.034)( 40.756.231.500)( 3.433.380.985)( 15.239.664.174)( 154.008.239.093) Elimination
Penjualan neto 886.843.922.887 164.402.113.550 89.084.841.947 77.523.051.436 10.872.696.747 1.228.726.626.567 Net sales
Hasil (Beban) yang tidak dapat dialokasikan
Unallocated income (expenses)
Hasil segmen 403.300.792.915 Segment income
Beban penjualan ( 428.455.494.431) Selling expense
Beban umum dan
administrasi ( 94.898.673.262)
General and administrative expense
Pendapatan operasi lain 255.822.690.095 Other operating income
Beban operasi lain ( 53.764.714.215) Other operating expenses
Pendapatan keuangan 17.781.152.536 Finance income
Beban keuangan ( 136.743.111.709) Finance costs
Bagian atas laba entitas
asosiasi 720.985.851
Share in net income of an associates
Beban pajak. neto ( 26.791.388.155) Tax expense, net
Rugi bersih tahun berjalan ( 63.027.760.375) Net loss for the year
Aset dan liabilitas Assets and liabilities
Aset segmen 1.654.679.088.130 97.131.831.214 11.331.354.868 13.157.533.594 114.095.692.833 1.890.395.500.639 Segment assets
Aset yang tidak dapat
dialokasikan 598.947.118.142 Unallocated assets
Segmen Geografis Geographical Segment
Segmen geografis ditentukan berdasarkan lokasi aset atau operasi Perusahaan, yakni Pulau Jawa, Pulau Sumatera, Pulau Sulawesi, Pulau Kalimantan, Pulau Bali, Pulau Batam dan lainnya.
Geographical segment which is determined based on the asset location or the Group s operations, namely Java Island, Sumatera Island, Sulawesi Island, Kalimantan Island, Bali Island, Batam Island and others.
Informasi berdasarkan geografis adalah sebagai berikut:
Information based on geographical locations is as follows:
31 Desember 2016/31 December 2016
Produk 7-Eleven/
Produk
Industrial/ Produk Fotocopi/ Produk fotografi/ 7-Eleven Products Industrial Products Photocopy Products Photographic products Lain-lain/ Others T o t a l/ T o t a l Jawa 751.011.262.407 96.938.646.846 87.564.110.646 - 35.252.427.455 970.766.447.354 Java Bali - 1.095.701.663 987.025.698 - 5.808.000 2.088.535.361 Bali Batam - 310.715.870 1.259.940.807 - - 1.570.656.677 Batam Sumatera - 7.060.216.279 - - - 7.060.216.279 Sumatera Kalimantan - 5.675.307.583 71.739.764 - - 5.747.047.347 Kalimantan Sulawesi - 6.817.647.480 242.324.974 - - 7.059.972.454 Sulawesi T o t a l 751.011.262.407 117.898.235.721 90.125.141.889 - 35.258.235.455 994.292.875.472 T o t a l Eliminasi ( 75.735.329.159)( 8.675.553.710)( 18.460.827.509) - - ( 102.871.710.378) Elimination
Penjualan, Neto 675.275.933.248 109.222.682.011 71.664.314.380 - 35.258.235.455 891.421.165.094 Net sales
Jawa 1.175.538.730.850 33.377.892.760 77.715.498.504 - 29.381.073.690 1.316.013.195.804 Java Bali - 189.337.551 1.692.333.995 - - 1.881.671.546 Bali Batam - 340.500.494 254.290.404 - 3.386.819.474 3.981.610.372 Batam Sumatera - 4.062.741.667 372.591.390 - - 4.435.333.057 Sumatera Kalimantan - 1.172.476.973 225.447.439 - 338.570.935 1.736.495.347 Kalimantan Sulawesi - 4.243.500.971 176.731.540 - - 4.420.232.511 Sulawesi Sub-total 1.175.538.730.850 43.386.450.416 80.436.893.272 - 33.106.464.099 1.332.468.538.637 Sub-total
Aset yang tidak dapat
dialokasikan 649.954.627.770 Unallocated assets
Total Aset 1.982.423.166.407 Total Assets
31 Desember 2015/31 December 2015
Produk 7-Eleven/
Produk
Industrial/ Produk Fotocopi/ Produk fotografi/ 7-Eleven Products Industrial Products Photocopy Products Photographic products Lain-lain/ Others T o t a l/ T o t a l Jawa 965.020.751.287 145.257.113.405 129.841.073.447 61.329.219.794 24.358.231.689 1.325.806.389.622 Java Bali - 670.681.060 - 963.866.263 772.272.911 2.406.820.234 Bali Batam - 2.786.581.051 - 6.164.028.644 56.176.272 9.006.785.967 Batam Sumatera - 15.301.367.089 - 3.923.642.111 146.542.541 19.371.551.741 Sumatera Kalimantan - 7.567.912.227 - 3.069.477.620 242.105.744 10.879.495.591 Kalimantan Sulawesi - 9.220.592.752 - 5.506.197.989 537.031.764 15.263.822.505 Sulawesi T o t a l 965.020.751.287 180.804.247.584 129.841.073.447 80.956.432.421 26.112.360.921 1.382.734.865.660 T o t a l Eliminasi ( 78.176.828.400)( 16.402.134.034)( 40.756.231.500)( 3.433.380.985)( 15.239.664.174)( 154.008.239.093) Elimination
Penjualan, Neto 886.843.922.887 164.402.113.550 89.084.841.947 77.523.051.436 10.872.696.747 1.228.726.626.567 Net sales
Jawa 1.654.679.088.130 76.824.187.044 11.331.354.868 10.017.236.421 113.839.173.998 1.866.691.040.461 Java Bali - 320.009.515 - 110.685.826 187.969.014 618.664.355 Bali Batam - 770.320.378 - - - 770.320.378 Batam Sumatera - 8.355.031.175 - 1.462.874.545 - 9.817.905.720 Sumatera Kalimantan - 5.739.907.694 - 719.905.982 67.155.052 6.526.968.728 Kalimantan Sulawesi - 5.122.375.408 - 846.830.820 1.394.769 5.970.600.997 Sulawesi Sub-total 1.654.679.088.130 97.131.831.214 11.331.354.868 13.157.533.594 114.095.692.833 1.890.395.500.639 Sub-total
Aset yang tidak dapat
dialokasikan 598.947.118.142 Unallocated assets
Perusahaan Perusahaan (a) Sejak tahun 1971, Perusahaan mengadakan
.
perjanjian distributor dengan Fuji Photo Film
.
Co., Ltd., Jepang (Fuji), dimana Perusahaan
.
sebagai distributor tunggal Fuji di Indonesia
.
diberikan hak untuk menjual, memasarkan atau mendistribusikan dan melakukan jasa
.
perbaikan atas peralatan fotografi, produk peka cahaya lainnya dan produk-produk lain dari Fuji. Fuji juga memberikan wewenang dan izin kepada Perusahaan untuk menggunakan
.
semua merek dagang terdaftar yang sekarang
.
atau di kemudian hari dimiliki oleh Fuji.
(a) Since 1971, the Company has entered into a .distributorship agreement with Fuji Photo Film Co., Ltd., Japan (Fuji), whereby the Company as the sole distributor of Fuji in Indonesia has been granted the rights to sell, market or otherwise distribute and do repair services on photographic equipment, other light sensitive products and other products of Fuji. Fuji also authorizes and permits the Company to use any and all registered trademarks now or here after owned by Fuji.
Pada tanggal 1 Mei 2015. Perusahaan
.mengadakan Perjanjian Pengalihan Hak
Dagang dan Penghentian Perjanjian
Distribusi dengan Fujifilm Corporation,
PT Fujifilm Indonesia (FFID) dan Fujifilm Medical Systems USA., Inc., pihak ketiga, dimana Perusahaan menyetujui untuk menjual dan mengalihkan hak dagang untuk menjual, mendistribusikan dan menyediakan produk- produk Fujifilm Corporation dan Fujifilm Medical Systems USA., Inc., kepada FFID dan
menyediakan informasi pelanggan dan
dukungan supaya pengalihan usaha berjalan
dengan lancar. FFID diharuskan untuk
melakukan pembayaran kompensasi sebesar
USD 17.000.000 (setara dengan
Rp 229.806.000.000) dalam empat kali
pembayaran kepada Perusahaan. Pada tahun 2016, FFID telah membayar semua piutang dari perjanjian ini.
On 1 May 2015, the Company entered into a Trade Rights Transfer agreement and .
Termination of Distributorship Agreement with Fujifilm Corporation, PT Fujifilm Indonesia (FFID) and Fujifilm Medical Systems USA., Inc., third parties, whereby the Company agreed to sell and transfer its trade rights to sell, distribute and provide Fujifilm Corporation and Fujifilm Medical Systems USA., Inc., products to FFID and to provide customer information and support for the smooth business transfer. FFID was obliged to pay compensation amounting to .USD 17,000,000 (equivalent to .Rp 229,806,000,000) in four installments to the Company. In 2016, FFID has fully paid all receivable arising from this agreement.
Berdasarkan perjanjian ini, mulai September 2015, Grup menghentikan seluruh ..kegiatan penjualan terkait dengan distribusi ..produk fotografi dan melakukan penurunan..nilai atas persediaan terkait (Catatan 9).
Based on this agreement, starting in September 2015, the Group has stopped all activities related to the distribution of photographic products and impairs the value of related inventories (Note 9).
(b) Pada tanggal 1 Mei 2012, Perusahaan
mengadakan perjanjian distribusi dengan
Shimadzu (Asia Pacific) Pte. Ltd., Singapura
(Shimadzu) dimana Shimadzu menunjuk
Perusahaan sebagai distributor eksklusif atas produknya di Indonesia. Perjanjian kerjasama ini berlaku sejak perjanjian ditanda tangani
adan tidak mempunyai batas waktu, kecuali
saat kedua pihak sepakat mengakhiri
perjanjian.
(b) On 1 May 2012, the Company entered into a .
distributorship agreement Shimadzu (Asia .
Pacific) Pte. Ltd., Singapore (Shimadzu), .
whereby Shimadzu appoints the Company as its exclusive distributor of Shimadzu s products in Indonesia. This agreement is effective from the signing date of the agreement and has no expiry date, unless terminated by both parties.
(Lanjutan) CONTINGENCIES(Continued)
PT Modern Sevel Indonesia (MSI) PT Modern Sevel Indonesia (MSI)
(a) Pada tanggal 3 Oktober 2008. MSI. telah
menandatangani Master Franchise
Agreement dengan 7-Eleven, Inc. yang
merupakan suatu perusahaan yang
mengoperasikan, mengusahakan waralaba atau memberikan lisensi kepada hampir 36.000 outlet convenience retailer store di 15 negara yang berbasis di Dallas, Texas, Amerika Serikat.
(a) On 3 October 2008. MSI has signed a Master Franchise Agreement with 7-Eleven, Inc. a corporation that operates, manages franchise or gives license to almost 36,000 convenience retailer store outlets in 15 countries, based in Dallas, Texas, USA.
Merujuk pada Peraturan Nomor X.K.1
Lampiran Keputusan Ketua Bapepam No. Kep- 86/PM/1996 tanggal 24 Januari 1996. pada tanggal 15 April 2009 Perusahaan telah
memberitahukan kepada Badan Pengawas
Pasar Modal dan Lembaga Keuangan
(BAPEPAM-LK) bahwa MSI telah
menandatangani Master Franchise
Agreement dengan 7-Eleven, Inc.
In compliance with Regulation No. X.K.1 the Capital Market Supervisory Agency Decision Letter No. Kep-86/PM/1996 dated 24 January 1996. on 15 April 2009. the Company has informed the Capital Market and Financial Institution Supervisory Agency (BAPEPAMLK) that MSI has signed a Master Franchise Agreement with 7-Eleven, Inc.
MSI memperoleh hak dan lisensi untuk mengembangkan dan mengoperasikan gerai merek 7-Eleven di pulau Jawa. Indonesia. untuk masa dua puluh (20) tahun dan masa perpanjangan sepuluh (10) tahun.
MSI obtained the rights and license to develop and operate 7-Eleven brand outlets in Java island. Indonesia for 20 (twenty) years period and extension period for 10 (ten) years.
Hak dan lisensi untuk mengembangkan
dan mengoperasikan outlet tersebut
direpresentasikan sebagai bagian dari Aset tak berwujud pada laporan posisi keuangan konsolidasian.
Rights and license to develop and operate those store outlets is presented as part of Intangible asset on the Company s consolidated statement of financial position.
(b) Berdasarkan ketentuan yang berlaku
dalam perjanjian waralaba. 7-Eleven, Inc.,
memberikan hak kepada MSI untuk
menggunakan sistemnya dalam persiapan. pemasaran dan penjualan produk, logo dan merek. MSI harus membayar biaya waralaba awal sebesar USD 1.500.000 yang telah dilunasi dan disajikan sebagai bagian dari Aset tak berwujud . Berdasarkan perjanjian tersebut, beban waralaba awal mulai diamortisasi sejak 1 Januari 2010.
(b) In.accordance with the terms and conditions of .the franchise agreement, 7-Eleven. Inc., granted MSI the .right to use its system in preparing. marketing.and selling products, logo and brands. MSI has to pay an initial franchise fee amounting to .USD 1,500,000 which was fully paid and .presented under Intangible asset . Based on the above agreement, initial franchise cost will be amortized starting 1 January 2010.
MSI juga diharuskan membayar beban royalti dengan nilai persentase tertentu. Royalti yang
dibebankan pada operasi sebesar
Rp 15.864.080.326 dan Rp 11.721.414.223 masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2016 dan 2015 yang dicatat sebagai bagian dari Beban penjualan
pada laporan laba rugi dan Penghasilan
komprehensif lain konsolidasian (Catatan 27). Perjanjian ini akan berakhir dalam 20 tahun sejak tanggal efektif dan dapat diperpanjang.
MSI was also required to pay continuing sales income royalty fee at a certain percentage. Royalty charged to operations amounted to Rp 15,864,080,326 and Rp 11,721,414,223 for the years ended 31 December 2016 and 2015. respectively and are presented as part of
Selling expenses in the consolidated
statement of profit or loss and other comprehensive income (Note 27). The agreement will expire in 20 years since the effective date and can be renewed.
PT Modern Sevel Indonesia (MSI)(Lanjutan) PT Modern Sevel Indonesia (MSI)(Continued)
(c) Pada tanggal 1 November 2012, MSI dan PT Iron Bird (IB) mengadakan perjanjian dimana IB menyediakan jasa pengangkutan produk ke
.toko-toko 7-eleven kepada MSI. MSI dikenakan
tarif atas setiap pengiriman ditambah dengan biaya asuransi. Perjanjian ini berlaku sampai dengan tanggal 31 Oktober 2016.
(c) On 1 November 2012, MSI and PT Iron Bird (IB) entered into an agreement where IB provides product transportation to 7-eleven stores for MSI. MSI is charged for tariff of each delivery plus insurance expense. This agreement is valid until 31 October 2016.
PT Modern Data Solusi (MDS) PT Modern Data Solusi (MDS)
Efektif tanggal 1 April 2012, MDS mengadakan perjanjian distribusi dengan Ricoh Asia Pacific
Operations Limited (Ricoh). dimana Ricoh
menunjuk MDS sebagai distributor non-eksklusif atas produknya di Indonesia. Perjanjian kerjasama ini berlaku sejak perjanjian ditanda tangani dan tidak mempunyai batas waktu, kecuali saat kedua pihak sepakat mengakhiri perjanjian.
Effective on 1 April 2012, MDS entered into a distributorship agreement with Ricoh Asia Pacific Operations Limited (Ricoh). whereby Ricoh appoints MDS as its non-exclusive distributor of Ricoh s products in Indonesia. This agreement is effective from the signing date of the agreement and has no expiry date, unless terminated by both parties.
35.RUGI PER SAHAM 35.LOSS PER SHARE
Rugi per saham dihitung dengan membagi rugi tahun berjalan yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk dengan jumlah rata-rata
tertimbang saham yang beredar pada tahun
bersangkutan.
Loss per share is calculated by dividing loss for the year attributable to the owners of the parent entity by the weighted average number of ordinary shares outstanding during the year.
2 0 1 6 2 0 1 5
Rugi bersih dapat diatribusikan kepada
pemilik entitas induk ( 636.483.619.623) ( 58.424.132.673)
Net loss attributable to owners of the parent entity
Rata-rata tertimbang saham yang beredar 4.574.697.999 4.574.697.999
Weighted-average number of shares outstanding
Rugi per saham dasar dan dilusian ( 139,13)( 12,77) Basic and diluted loss per share Rugi per saham dilusian adalah sama rugi per
saham dasar karena Perusahaan tidak memiliki efek berpotensi dilusian.
Diluted loss per share is the same as the basic loss per share since the Company does not have potential dilutive securities.
36.MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN 36.FINANCIAL RISK MANAGEMENT
Kebijakan manajemen risiko keuangan Grup bertujuan untuk mengidentifikasi dan menganalisis
risiko-risiko keuangan yang dihadapi Grup,
menetapkan batasan risiko dan pengendalian yang sesuai serta untuk mengawasi kepatuhan terhadap batasan yang telah ditetapkan.
The Group s financial risk management policies aim to identify and analyze the financial risks faced by the Group, set appropriate risk limits and controls, and oversee compliance with the limits established.
Dewan Direksi memiliki tanggung jawab
keseluruhan untuk menetapkan dan mengawasi kerangka manajemen risiko. Dewan Direksi telah menetapkan fungsi keuangan yang bertanggung jawab untuk mengembangkan dan memantau kebijakan manajemen risiko Grup. Sedangkan fungsi internal audit memiliki tanggung jawab untuk memantau kepatuhan terhadap kebijakan dan prosedur manajemen risiko dan untuk menelaah kecukupan kerangka manajemen risiko yang terkait dengan risiko-risiko yang dihadapi oleh Grup dengan memberikan laporannya kepada Dewan Direksi.
The Board of Directors has overall responsibility for setting and overseeing risk management framework. Board of Directors has set a financial function that is responsible for developing and monitoring the Group s risk management policy. While the internal audit function has the responsibility to monitor compliance with risk management policies and procedures and to review the adequacy of risk management framework related to the risks faced by the Group to provide its report to the Board of Directors.
Risiko keuangan yang paling signifikan terhadap Grup dijelaskan di bawah ini.
The most significant financial risks to which the Group is exposed are described below.
a. Risiko Kredit a. Credit Risk
Risiko kredit adalah risiko bahwa salah satu pihak instrumen keuangan akan menyebabkan kerugian keuangan pihak lain dengan tidak melepaskan kewajiban. Karena aktivitas operasi Grup terkena kredit terkait potensi kerugian yang mungkin terjadi sebagai akibat dari pihak ketiga, individu atau penerbit tidak mampu atau tidak mau untuk menghormati kewajiban kontrak.
Credit risk is the risk that one party to a financial instrument will cause a financial loss for the other party by failing to discharge an obligation. Due to the Group s operating activities, the Group is exposed to the potential credit-related losses that may occur as a result of an individual, counterparty or issuer being unable or unwilling to honor its contractual obligations.
Eksposur risiko kredit Grup terutama adalah dalam mengelola piutang. Grup melakukan pengawasan kolektibilitas piutang sehingga dapat diterima penagihannya secara tepat waktu dan juga melakukan penelaahan atas
masing-masing piutang pelanggan secara
berkala untuk menilai potensi timbulnya
kegagalan penagihan dan membentuk
pencadangan berdasarkan hasil penelaahan tersebut.
The Group exposure to credit risk arise primarily from managing receivables. The Group monitors receivables so that these are collected in a timely manner and also conduct reviews of individual customer accounts on a regular basis to assess the potential for uncollectibility.
Eksposur Grup terhadap risiko kredit pada aset keuangan muncul dari kelalaian pihak ketiga dengan maksimal eksposur sama dengan nilai instrumen tercatat.
The Group s exposure to credit risk on its financial asssets arises from default of the counterparty with a maximum exposure equal to the carrying amount of these instruments. 31 Desember 2016/
31 December 2016
31 Desember 2015/ 31 December 2015 Aset keuangan yang diukur pada
nilai wajar melalui laporan laba atau rugi:
Financial assets measured at fair value through
profit or loss:
Aset keuangan derivatif - 13.948.012.807 Derivative financial assets
Pinjaman yang diberikan dan
piutang: Loans and receivables:
Kas dan bank* 10.316.153.674 22.160.118.796 *Cash on hand and in banks
Investasi jangka pendek 50.000.000.000 50.000.000.000 Short-term investment
Piutang usaha 55.639.549.107 135.585.131.555 Trade receivables
Piutang lain-lain 63.594.259.647 134.553.685.643 Other receivables
Dana yang dibatasi penggunaannya 274.481.136 8.548.876.582 Restricted funds
Setoran jaminan 6.535.451.903 6.579.065.314 Security deposits
T o t a l 186.359.895.467 371.374.890.697 T o t a l
*Tidak termasuk kas masing-masing sebesar Rp 6.729.717.869 dan Rp 8.490.074.065 pada tanggal 31 Desember 2016 dan 2015.
*Excluding cash on hand amounting to Rp 6,729,717,869 and Rp 8,490,074,065 as of 31 December 2016 and 2015, respectively.
Tidak ada risiko kredit yang signifikan dalam Grup.
There are no significant concentrations of credit risk within the Group.
Tabel analisis aset keuangan Grup pada 31 Desember 2016 dan 2015:
Aging analysis of the Group s financial assets as of 31 December 2016 and 2015:
a. Risiko Kredit(Lanjutan) a. Credit Risk(Continued) 31 Desember 2016/31 December 2016 Tidak lewat jatuh tempo maupun mengalami penurunan nilai/ Neither past
Telah lewat jatuh tempo namun tidak mengalami penurunan nilai/ Past due but not impaired
Lewat jatuh tempo dan mengalami penurunan nilai/ due nor impaired <30 Hari/Days 31 90 Hari/Days 91 120 Hari/Days >120 Hari/Days
Past due and
impaired T o t a l Pinjaman yang diberikan
dan piutang/ Loans and receivables
Kas dan bank/
Cash on hand and in banks 10.316.153.674 - - - 10.316.153.674
Investasi jangka pendek/
Short-term investment 50.000.000.000 - - - 50.000.000.000
Piutang usaha/
Trade receivables 15.661.478.718 1.033.964.428 4.564.450.447 1.161.244.319 30.325.598.489 2.892.812.706 55.639.549.107 Piutang lain-lain/
Other receivables 63.212.587.324 - - - - 381.672.323 63.594.259.647
Dana yang dibatasi penggunaannya/ Restricted funds 274.481.136 - - - 274.481.136 Setoran jaminan/ Security deposits 6.535.451.903 - - - 6.535.451.903 T o t a l 146.000.152.755 1.033.964.428 4.564.450.447 1.161.244.319 30.325.598.489 3.274.485.029 186.359.895.467 31 Desember 2015/31 December 2015 Tidak lewat jatuh tempo maupun mengalami penurunan nilai/ Neither past
Telah lewat jatuh tempo namun tidak mengalami penurunan nilai/ Past due but not impaired
Lewat jatuh tempo dan mengalami penurunan nilai/ due nor impaired <30 Hari/Days 31 90 Hari/Days 91 120 Hari/Days >120 Hari/Days
Past due and
impaired T o t a l Aset keuangan yang diukur
pada nilai wajar melalui laporan laba atau rugi/ Financial assets measured
at fair value through profit or loss
Aset keuangan derivatif/