THIRD PARTIES
10. PAJAK DIBAYAR DIMUKA PREPAID TAXES
30 Juni/ 31 Desember/
June 30, December 31,
2011 2010
Pajak Penghasilan badan: Corporate income tax:
Perusahaan 124 1.993 The Company
Anak Perusahaan 3.259 449 Subsidiaries
Pajak penghasilan Income taxes:
Pasal 25 - 34.342 Article 25
Pajak Pertambahan Nilai (PPN) - bersih 672.660 433.778 Value Added Tax (VAT) - net
Jumlah 676.043 470.562 Total
11. ASET LAINNYA 11. OTHER ASSETS
30 Juni/ 31 Desember/
June 30, December 31,
2011 2010
Bagian lancar: Current:
Uang muka pembelian 21.626 27.145 Advance payments
Lain-lain 48.658 21.483 Others
Jumlah 70.284 48.628 Total
Jangka panjang: Long-term:
Uang muka pembelian 60.109 57.519 Advance payments
Lain-lain 5.139 5.064 Others
Jumlah 65.248 62.583 Total
Uang muka pembelian terutama terdiri dari pembayaran dimuka kepada pemasok yang dilakukan oleh Perusahaan untuk pembelian barang dan jasa.
Advance payments mostly consists of amounts paid in advance by the Company to suppliers for the purchase goods and services.
12. INVESTASI PADA PERUSAHAAN ASOSIASI 12. INVESTMENT IN ASSOCIATES
Tempat 31 Desember/
kedudukan/ 30 Juni/ December 31,
Domicile June 30, 2011 2010
2011 2010
Metode ekuitas Equity method
PT. Koba Tin Bangka 25,00% 25,00% 51.207 38.138 PT. Koba Tin
PT. Asuransi Jiwa PT. Asuransi Jiwa
Tugu Mandiri Jakarta 29,59% 29,59% 99.918 96.046 Tugu Mandiri
Jumlah 151.125 134.184 Total
Ownership (%) Percentage of kepemilikan/
PT. Koba Tin PT. Koba Tin Mutasi investasi selama periode berjalan adalah
sebagai berikut:
Changes in investment during the period are as follows:
30 Juni/ 31 Desember/
June 30, December 31,
2011 2010
Saldo awal periode 115.035 112.167 Balance at beginning of period
Selisih transaksi perubahan ekuitas - 1.947 Difference due to change in equity Bagian laba perusahaan asosiasi 16.691 9.088 Equity in net profit of an associate
Selisih kurs (3.622) (8.167) Translation differences
Saldo akhir periode 128.104 115.035 Balance at end of period
Penyisihan kerugian penurunan nilai (76.897) (76.897) Allowance for decline in value
Nilai Investasi Bersih 51.207 38.138 Net Investment
Manajemen berkeyakinan bahwa penyisihan kerugian penurunan nilai penyertaan pada tanggal 30 Juni 2011 telah memadai.
Management believes that the provision for losses in diminution in value of investments at June 30, 2011 is adequate.
PT. Asuransi Jiwa Tugu Mandiri (AJTM) PT. Asuransi Jiwa Tugu Mandiri (AJTM) Mutasi investasi selama periode berjalan adalah
sebagai berikut:
Changes in investment during the period are as follows:
2011 2010
(Enam bulan/ (Satu tahun/
Six-months) One year)
Saldo awal periode 96.046 90.000 Balance at beginning of period
Penambahan investasi - 15.000 Investment addition
Amortisasi goodwill tahun berjalan - (25.500) Goodwill amortisation expense Bagian laba perusahaan asosiasi 3.872 16.546 Equity in net profit of an associate
Nilai Investasi Bersih 99.918 96.046 Net Investment
Perusahaan memiliki 20% saham AJTM, sebuah perusahaan asuransi jiwa, dari Yayasan Pensiun Timah pada tahun 1997.
The Company acquired 20% of the shares of AJTM, a life insurance company, from Yayasan Pensiun Timah in 1997.
Pada tanggal 29 Januari 2008 berdasarkan rencana penyehatan keuangan AJTM yang telah disetujui oleh Departemen Keuangan dalam surat Departemen Keuangan No. S-588/BL/2008, Perusahaan bersama dengan para pemegang saham AJTM lainnya telah setuju untuk melakukan penambahan modal sebesar Rp 105.000 yang dilakukan dengan empat tahap (bagian Perusahaan saja).
On January 29, 2008, in accordance with restructuring plans of AJTM which was approved by the Ministry of Finance in its circular letter No. S-588/BL/2008, the Company along with the other shareholders of AJTM, agreed to provide capital injection amounting to Rp 105,000 in four phases
(Company‟s portion). Pada tahun 2010, penambahan modal telah
disetorkan secara penuh oleh Perusahaan sehingga komposisi pemilikan saham atas AJTM menjadi 29,59%
In 2010, capital injection has been fully paid by the Company and the ownership of the Company in AJTM increased to 29.59%.
Sesuai dengan PSAK No.22 (Revisi 2010) mulai 1 Januari 2011 goodwill tidak diamortisasi.
In accordance with PSAK No.22 (Revised 2010) from January 1, 2011 the Company ceased its goodwill amortisation.
Ringkasan informasi keuangan perusahaan asosiasi disajikan sebagai berikut:
Summarized financial information in respect of the Company's associates is set out below:
30 Juni/ June 30,
2011
Jumlah aset 1.430.368 Total assets
Jumlah liabilitas (852.852) Total liabilities
Aset bersih 577.516 Net assets
Bagian Perusahaan atas aset bersih The Company's share of net assets
perusahaan asosiasi - bersih 151.125 of associates - net
30 Juni/ June 30,
2011
Jumlah pendapatan 970.860 Total revenue
Jumlah laba untuk periode berjalan 79.850 Total profit for the period
Bagian Perusahaan atas laba The Company's share of profits
perusahaan asosiasi 20.563 of associates
13. ASET TETAP 13. PROPERTY, PLANT AND EQUIPMENT
1 Januari 30 Juni
2011/ 2011/
January 1, Penambahan/ Pengurangan/ Reklasifikasi/ June 30,
2011 Additions Deductions Reclassifications 2011
Nilai perolehan: At cost:
Tanah 66.457 - - - 66.457 Land Bangunan 342.262 - - 5.025 347.287 Buildings
Mesin dan instalasi 1.441.028 - - 85.001 1.526.029 Machinery and installation Peralatan eksplorasi, penambangan, Exploration, mining, and
dan produksi 1.158.011 - - 28.060 1.186.071 production equipment Peralatan pengangkutan 121.505 1.755 - - 123.260 Transportation equipment Peralatan kantor dan perumahan 115.448 1.787 - - 117.235 Office and housing equipment Aset dalam penyelesaian 132.025 108.750 - (118.086) 122.689 Construction in progress
Jumlah 3.376.736 112.292 - - 3.489.029 Total
Akumulasi penyusutan: Accumulated depreciation:
Bangunan 147.624 9.893 - - 157.517 Buildings
Mesin dan instalasi 799.689 69.121 - - 868.810 Machinery and installation Peralatan eksplorasi, penambangan, Exploration, mining, and
dan produksi 891.036 40.655 - - 931.691 production equipment Peralatan pengangkutan 102.282 6.131 - - 108.413 Transportation equipment Peralatan kantor dan perumahan 71.609 4.540 - - 76.149 Office and housing equipment
Jumlah 2.012.240 130.340 - - 2.142.580 Total
Jumlah tercatat 1.364.496 1.346.449 Net book value
Penurunan nilai (2.578) (2.578) Impairment
1 Januari 31 Desember
2010/ 2010/
January 1, Penambahan/ Pengurangan/ Reklasifikasi/ December 31,
2010 Additions Deductions Reclassifications 2010
Nilai perolehan: At cost:
Tanah 58.411 8.046 - - 66.457 Land Bangunan 298.623 - - 43.639 342.262 Buildings
Mesin dan instalasi 1.141.416 - - 299.612 1.441.028 Machinery and installation
Peralatan eksplorasi, penambangan, - Exploration, mining, and
dan produksi 1.026.569 - - 131.442 1.158.011 production equipment Peralatan pengangkutan 104.374 17.131 - - 121.505 Transportation equipment Peralatan kantor dan perumahan 103.904 5.902 - 5.642 115.448 Office and housing equipment Aset dalam penyelesaian 303.447 308.913 - (480.335) 132.025 Construction in progress Jumlah 3.036.744 339.992 - - 3.376.736 Total
Akumulasi penyusutan: Accumulated depreciation:
Bangunan 128.900 18.724 - - 147.624 Buildings
Mesin dan instalasi 666.009 133.680 - - 799.689 Machinery and installation
Peralatan eksplorasi, penambangan, Exploration, mining, and
dan produksi 815.484 75.552 - - 891.036 production equipment Peralatan pengangkutan 90.807 11.475 - - 102.282 Transportation equipment Peralatan kantor dan perumahan 63.165 8.444 - 71.609 Office and housing equipment Jumlah 1.764.365 247.875 - - 2.012.240 Total
Jumlah tercatat 1.272.379 1.364.496 Net book value
Penurunan nilai (2.578) (2.578) Impairment
Jumlah Tercatat - Bersih 1.269.801 1.361.918 Net Carrying Value
Beban penyusutan dialokasikan sebagai berikut: Depreciation expense was allocated to the following:
30 Juni / 30 Juni /
June 30, June 30,
2011 2010
Beban pokok pendapatan 117.243 103.334 Cost of sales and direct costs
Beban usaha - umum dan administrasi Operating expenses - general and
(Catatan 31) 13.097 7.812 administration (Note 31)
Jumlah 130.340 111.146 Total
Perusahaan dan Anak perusahaan mempunyai 744 ha bidang tanah dengan sertifikat Hak Guna Usaha yang mempunyai sisa manfaat antara 1 dan 20 tahun dan dapat diperpanjang. Manajemen meyakini bahwa tidak akan ada kesulitan dalam memperpanjang hak atas tanah ini karena semua tanah tersebut diperoleh secara legal dan dilengkapi dengan bukti kepemilikan yang cukup.
The Company and its subsidiaries own 744 ha of land with Hak Guna Usaha (“Land Use Right”)
which have remaining useful lives between 1 and 20 years and can be extended. Management believes that there will be no difficulty in the extension of the land rights as all the land were legally acquired and are supported by evidence of ownership.
Pada tanggal 30 Juni 2011, sarana pengangkutan yang dimiliki oleh TT dan TI diasuransikan dengan nilai pertanggungan sebesar Rp 452.500.
At June 30, 2011, the transportation equipment owned by TT and TI were insured with total coverage of Rp 452,500.
Pada tanggal 30 Juni 2011, bangunan dan smelter yang dimiliki oleh TT diasuransikan dengan nilai pertanggungan sebesar Rp 86.190.
At June 30, 2011, buildings and smelter owned by TT were insured with total coverage of Rp 86,190.
Jumlah pertanggungan asuransi pada tanggal 30 Juni 2011 dan 31 Desember 2010 tidak meliputi seluruh aset tetap Perusahaan. Manajemen memahami adanya risiko yang terkait sehubungan dengan aset tetap yang tidak diasuransikan.
The insurance coverage as of June 30, 2011 and December 31, 2010 does not cover all of the Company and its subsidiaries‟ property, plant and equipment. Management is aware of the risk associated to the uninsured property, plant and equipment.
Aset dalam Penyelesaian Construction in Progress
Percentage of completion Estimasi tanggal
30 Juni/ 31 Desember/ penyelesaian/ 31 Desember/
Juni 30, December 31, Estimated date 30 Juni/ December 31, 2011 2010 of completion June 30, 2011 2010
Bangunan, peralatan produksi, Buildings, production equipment
mesin dan instalasi Bervariasi/varied 112.473 107.707 machinery and installation
Rekondisi kapal keruk 95% 95% 31/12/2011 10.216 24.318 Reconditioning of dredges
Jumlah 122.689 132.025 Total
Bervariasi/Varied
Persentase penyelesaian/
Manajemen tidak melihat adanya peristiwa yang akan menghambat penyelesaian aset dalam penyelesaian tersebut.
Management does not foresee any events that may occur that would prevent completion of such constructions in progress.
14. PROPERTI INVESTASI 14. INVESTMENT PROPERTIES
Properti investasi termasuk hak atas tanah seluas 176 ha di Kota Legenda, Bekasi diperoleh sebagai pelunasan atas wesel tagih kepada Bahana Pembinaan Usaha Indonesia (BPUI). Perusahaan berencana untuk mengembangkan tanah ini untuk tujuan komersial melalui kerja sama dengan perusahaan kontraktor pihak ketiga. Hak atas tanah tersebut belum diubah atas nama Perusahaan. Sampai dengan tanggal diterbitkannya laporan keuangan konsolidasi, proses kerja sama antara manajemen dan perusahaan kontraktor tersebut sedang berjalan.
Investment properties include land rights of 176 ha in Kota Legenda, Bekasi which was acquired as a settlement of promissory notes from Bahana Pembinaan Usaha Indonesia (BPUI). The Company plans to develop the land for commercial purposes through a joint cooperation with a third party contractor. The titles of such landrights have not yet been transferred under the
Company‟s name. As of the date of authorization of the consolidated financial statements, the joint cooperation is still in progress.
Nilai wajar dari properti investasi pada tanggal 30 Juni 2011 dan 31 Desember 2010 diperkirakan berkisar antara Rp 250 milyar hingga Rp 290 milyar.
Fair value of these investment properties as at June 30, 2011 and December 31, 2010 is estimated between Rp 250 billion to Rp 290 billion.
15. BEBAN TANGGUHAN 15. DEFERRED COSTS
Akumulasi Jumlah Nilai amortisasi/ tercatat/ perolehan/ Accumulated Net
At Cost amortization carrying value
Konsesi pertambangan batubara 15.345 (13.534) 1.811 Coal mining rights Aset pertambangan TAJ 30.578 (29.104) 1.474 Mining properties of TAJ Jumlah 45.923 (42.638) 3.286 Total
30 Juni/June 30, 2011
Akumulasi Jumlah Nilai amortisasi/ tercatat/ perolehan/ Accumulated Net
At Cost amortization carrying value
Konsesi pertambangan batubara 15.345 (13.252) 2.093 Coal mining rights Aset pertambangan TAJ 30.578 (27.629) 2.949 Mining properties of TAJ Jumlah 45.923 (40.881) 5.042 Total
Beban amortisasi atas biaya yang ditangguhkan untuk periode enam bulan yang berakhir 30 Juni 2011 dan 2010 masing-masing sebesar Rp 1.756 dan Rp 2.879 dicatat dalam akun beban lain-lain.
Amounts charged to expense for amortization of deferred costs for the six-monh periods ended June 30, 2011 and 2010 amounted to Rp 1,756 and Rp 2,879, respectively, and were recorded as other expenses.
16. BIAYA EKSPLORASI DAN EVALUASI
DITANGGUHKAN
16. DEFERRED EXPLORATION AND EVALUATION