Pinjaman Bank Bank Loans
2020 2019
Utang bank jangka pendek/Short-term bank loans Pihak ketiga/Third parties
Dolar AS/US Dollar
PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional 4,000,000 5,000,000
PT Bank HSBC Indonesia - 3,000,000
Total utang bank jangka pendek/
Total short-term bank loans 4,000,000 8,000,000
Utang bank jangka panjang/Long-term bank loans Pihak ketiga/Third parties
Dolar AS/US Dollar
PT Bank BNP Paribas Indonesia 156,000,000 156,000,000
Rupiah
PT Bank BNP Paribas Indonesia - 9,855,403
Total utang bank jangka panjang/
Total long-term bank loans 156,000,000 165,855,403
Dikurangi/Less:
Bagian lancar/Current portion 156,000,000 -
Bagian tidak lancar/Non-current portion - 165,855,493
Liabilitas sewa pembiayaan/Finance lease liabilities Pihak ketiga/Third parties
PT ORIX Indonesia Finance 324,971 840,083
Dikurangi/Less:
Bagian lancar/Current portion (324,971) (824,873)
Bagian tidak lancar/Non-current portion - 15,210
Pada tanggal 30 Juni 2020, Grup memiliki fasiitas pinjaman yang bertujuan untuk tujuan operasional.
As at 30 June 2020, the Group has several credit facilities for operational purposes.
Perusahaan The Company
PT Bank BNP Paribas Indonesia PT Bank BNP Paribas Indonesia
Pada tanggal 28 November 2019, Perusahaan menandatangani perjanjian fasilitas pinjaman dengan PT Bank BNP Paribas Indonesia, dengan fasilitas komitmen yang tersedia berupa:
- pinjaman jangka menengah dengan pagu maksimum US$ 200.000.000 dengan suku bunga i) 1% di atas Jakarta interbank offer rate jika ditarik dalam Rupiah dan 1% di atas London
interbank offer rate jika ditarik dalam Dolar AS
untuk 6 bulan pertama;
ii) 1,15% di atas Jakarta interbank offer rate jika ditarik dalam Rupiah dan 1,15% di atas London
interbank offer rate jika ditarik dalam Dolar AS
untuk 6 bulan sampai dengan 9 bulan;
iii) 1,3% di atas Jakarta interbank offer rate jika ditarik dalam Rupiah dan 1,3% di atas London
interbank offer rate jika ditarik dalam Dolar AS
setelah 9 bulan;
On 28 November 2019, the Company entered into loan facility agreements with PT Bank BNP Paribas Indonesia with the available commitment as follows:
- medium term loan with maximum limit of US$
200,000,000 and interest rate:
i) 1% above Jakarta interbank offer rate utilised in Rupiah and 1% above London interbank offer rate utilised in US Dollar US Dollar for the first 6 months;
ii) 1.15% above Jakarta interbank offer rate utilised in Rupiah and 1.15% above London interbank offer rate utilised in US Dollar for 6 months until 9 months; iii) 1.3% above Jakarta interbank offer rate
utilised in Rupiah and 1.3% above London interbank offer rate utilised in US Dollar after 9 months;
11. PINJAMAN (lanjutan) 11. BORROWINGS (continued)
PINJAMAN BANK (lanjutan) BANK LOANS (continued)
PT Bank BNP Paribas Indonesia (lanjutan) PT Bank BNP Paribas Indonesia (continued)
dan fasilitas ini berakhir 15 bulan setelah tanggal penarikan;
- fasilitas dagang:
i) fasilitas surat berkredit atas unjuk/berjangka, termasuk UPAS/UPAU (”LC”) dengan pagu maksimum US$ 75.000.000 dan jangka waktu sampai dengan 90 hari;
ii) invoice financing/trust receipt dengan pagu maksimum US$ 75.000.000 dan suku bunga 0,8% di atas LIBOR untuk pembiayaan dalam Dolar AS dan 0,8% di atas JIBOR untuk pembiayaan dalam Rupiah sejumlah Rp 250.000.000.000.000 dengan jangka waktu sampai dengan 180 hari;
- fasilitas bank garansi dengan pagu maksimum US$ 2.000.000 dan jangka waktu 1 tahun tidak termasuk periode klaim.
Pada tanggal 30 Juni 2020, Perusahaan tidak menggunakan fasilitas bank garansi yang dimiliki (2019: US$ 1.126.680). Tidak ada jaminan aset atas fasilitas ini dan tidak terdapat persyaratan keuangan yang harus dipenuhi untuk fasilitas ini.
and this facility expired in 15 months from the drawdown date;
- trade facility:
i) sight/usance documentary letter of credit facility, including UPAS/UPAU (“LC”) with maximum limit US$ 75,000,000 and expired in 90 days;
ii) invoice financing/trust receipt with
maximum limit US$ 75,000,000 and interest rate 0.8% above LIBOR for US Dollar financing and 0.8% above JIBOR for Rupiah financing with total financing Rp 250,000,000,000,000 and expired in 180 days;
- bank guarantee facility with maximum limit
US$ 2,000,000 and expired in 1 years excluding claim period.
As at 30 June 2020, the Company did not utilise the bank guarantee facility (2019: US$ 1,126,680). This facility is not secured and there is no financial covenant requirement for this facility.
PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional
Berdasarkan perubahan perjanjian fasilitas pinjaman dengan PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional tertanggal 25 November 2019, yang merupakan perjanjian kredit tertanggal 30 September 2011 dan diubah dengan perubahan tertanggal 28 Juni 2019, Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman dengan pagu maksimum US$ 25.000.000 berupa:
- loan on note dengan suku bunga 0,95% di atas LIBOR;
- commercial letter of credit; - acceptance;
- loan on note – import dengan suku bunga 0,95% di
atas LIBOR
Tidak ada jaminan atas fasilitas ini dan berakhir pada tanggal 28 Februari 2020. Tidak terdapat persyaratan keuangan yang harus dipenuhi untuk fasilitas ini.
Based on the amendment of the credit agreement with PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional dated 25 November 2019, which was part of the credit agreement dated 30 September 2011 and amended dated 28 June 2019, the Company obtained facilities with maximum limit of US$ 25,000,000 as follows:
- loan on note with interest rate 0.95% above
LIBOR;
- commercial letter of credit; - acceptance;
- loan on note – import with interest rate 0.95% above LIBOR
This facility is not secured and expired on 28 February 2020. There is no financial covenant requirement for this facility.
11. PINJAMAN (lanjutan) 11. BORROWINGS (continued)
PINJAMAN BANK (lanjutan) BANK LOANS (continued)
PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional (lanjutan) PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional
(continued)
Pada tanggal 2 Maret 2020, perjanjian fasilitas pinjaman dengan PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional diperpanjang sampai dengan 26 Februari 2021. Terdapat perubahan suku bunga pada loan on
note dari suku bunga 0,95% di atas LIBOR menjadi
0,95% di atas LIBOR jika ditarik dalam Dolar AS dan 1,50% di atas JIBOR jika di tarik dalam Rupiah.
As at 2 March 2020, the credit agreement with PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional has been renewed and will expire on 26 February 2021. There are changes of interest rate in loan on note from interest rate 0.95% above LIBOR to interest rate 0.95% above LIBOR if drawdown in US Dollar and 1.50% above JIBOR if drawdown in Rupiah.
PT Bank HSBC Indonesia PT Bank HSBC Indonesia
Berdasarkan perubahan perjanjian fasilitas pinjaman dengan PT Bank HSBC Indonesia tertanggal 25 Juli 2019 yang merupakan perjanjian kredit tertanggal 13 September 2017, Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman berupa:
- revolving loan dengan pagu maksimum US$ 10.000.000 dengan suku bunga 8,8% di bawah
Term Lending Rate;
- fasilitas impor:
(i) kredit berdokumen dengan pagu maksimum US$ 10.000.000 dengan suku bunga 9,4% di bawah Best Lending Rate (BLI) dari bank; (ii) kredit berdokumen dengan pembayaran
tertunda dengan pagu maksimum US$ 10.000.000;
(iii) pinjaman impor dengan pagu maksimum US$ 10.000.000 dengan suku bunga 9,4% di bawah
Best Lending Rate (BLI) dari bank.
Pada tanggal 30 Juni 2020, Perusahaan tidak menggunakan fasilitas Letter of Credit yang dimiliki (2019: US$ 19.039.511).
Based on the amendment of the credit agreement with PT Bank HSBC Indonesia dated 25 July 2019 which was part of the credit agreement dated 13 September 2017, the Company obtained facilities as follows:
- revolving loan with maximum limit US$
10,000,000 with interest rate 8.8% below Term Lending Rate;
- import facility:
(i) documentary credit with maximum limit US$ 10,000,000 with interest rate 9.4% below Bank’s Best Lending Rate (BLI); (ii) deferred payment credit with maximum limit
US$ 10,000,000;
(iii) clean import loan with maximum limit US$ 10,000,000 with interest rate 9.4% below Bank’s Best Lending Rate (BLI).
As at 30 June 2020, the Company did not utilise the Letter of Credit facility (2019: US$ 19,039,511).
Tidak ada jaminan aset atas fasilitas ini dan tidak terdapat persyaratan keuangan yang harus dipenuhi untuk fasilitas ini.
Pada tanggal 14 Februari 2020, perjanjian fasilitas pinjaman dengan PT Bank HSBC Indonesia telah diperbaharui dan akan berakhir pada tanggal 14 Februari 2021. Terdapat perubahan pada suku bunga untuk revolving loan dari suku bunga 8,8% di bawah Term Lending Rate menjadi 1,5% di atas LIBOR.
This facility is not secured and there is no financial covenant requirement for this facility.
As at 14 February 2020, the credit facility agreement with PT Bank HSBC Indonesia has been renewed and will expire on 14 February 2021. There is a change in interest rate for revolving loan from interest rate 8.8% below Term Lending Rate to interest rate 1.5% above LIBOR.
11. PINJAMAN (lanjutan) 11. BORROWINGS (continued)
PINJAMAN BANK (lanjutan) BANK LOANS (continued)
PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank OCBC NISP Tbk
Berdasarkan perubahan perjanjian fasilitas pinjaman dengan PT Bank OCBC NISP Tbk tertanggal 6 Mei 2015 yang merupakan perjanjian kredit tertanggal 7 Oktober 2013, Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman berupa:
- fasilitas pinjaman berjangka dikombinasikan dengan fasilitas Letter of Credit dengan total pagu maksimum US$ 170.000.000 dan suku bunga tahunan 1% di atas LIBOR sampai dengan 1,5% di atas LIBOR;
- fasilitas pinjaman overdraft dengan pagu maksimum Rp 15.000.000.000 dan suku bunga tahunan 10%.
Based on the amendment of the credit agreement with PT Bank OCBC NISP Tbk dated 6 May 2015, which was part of the credit agreement dated 7 October 2013, the Company obtained facilities as follows:
- loan facilities with maximum limit US$
170,000,000 combined with Letter of Credit facility and the annual interest rate range 1% above LIBOR to 1.5% above LIBOR;
- overdraft facility with maximum limit Rp
15,000,000,000 and the annual interest rate is 10%.
Fasilitas ini akan berakhir 96 bulan setelah tanggal perjanjian.
Pada tanggal 30 Juni 2020, Perusahaan tidak menggunakan fasilitas Letter of Credit yang dimiliki (2019: US$ 3.526.316).
Pada tanggal 29 Juli 2015, Perusahaan melakukan fasilitas pinjaman dengan PT Bank OCBC NISP Tbk dengan fasilitas berupa:
- Fasilitas term loan dengan pagu maksimum US$ 15.000.000;
- Fasilitas transaksi valuta asing dengan pagu maksimum US$ 10.000.000
dengan suku bunga 1,5% di atas LIBOR dan berakhir pada tanggal 7 Oktober 2021.
This facility will expire in 96 months from the signing date.
As at 30 June 2020, the Company did not utilise the Letter of Credit facility (2019: US$ 3,526,316).
As at 29 July 2015, the Company obtained credit facilities with PT Bank OCBC NISP Tbk as follows:
- Term loan facility with maximum limit US$
15,000,000;
- Foreign exchange transaction facility with
maximum limit US$ 10,000,000
with interest rate 1.5% above LIBOR and will be expired in 7 October 2021.
Pada tanggal 3 November 2017, Perusahaan menandatangani perjanjian fasilitas pinjaman dengan PT Bank OCBC NISP Tbk dengan jumlah pinjaman pagu maksimum US$ 50.000.000 dan suku bunga 1,5% di atas LIBOR. Fasilitas ini akan berakhir 96 bulan setelah tanggal perjanjian.
Pada tanggal 21 Oktober 2019, seluruh pinjaman telah dilunasi, persyaratan keuangan telah dihapus, dan jaminan aset telah dikembalikan ke Perusahaan.
As at 3 November 2017, the Company entered into loan agreement with PT Bank OCBC NISP Tbk with maximum limit US$ 50,000,000 and interest rate 1.5% above LIBOR. This facility will expire in 96 months from the signing date.
As at 21 October 2019, all loan had been fully repaid, the financial covenants have been removed, and the collateral assets have been returned to the Company.
11. PINJAMAN (lanjutan) 11. BORROWINGS (continued)
PINJAMAN BANK (lanjutan) BANK LOANS (continued)
Entitas Anak - ATU Subsidiary - ATU
Cathay Bank, Amerika Serikat Cathay Bank, United States of America
Pada tanggal 29 Mei 2018, Achilles Tires USA, Inc. menandatangani perjanjian fasilitas pinjaman dengan Cathay Bank, dengan fasilitas komitmen yang tersedia berupa pinjaman jangka menengah dengan pagu maksimum US$ 5.000.000.
Suku bunga tahunan untuk komitmen ini adalah 5.5% per tahun.
Fasilitas pinjaman berakhir pada tanggal 7 Januari 2020 dan tidak diperpanjang. Tidak terdapat persyaratan keuangan yang harus dipenuhi untuk fasilitas ini.
On 29 May 2018, Achilles Tires USA, Inc. entered into loan facility agreements with Cathay Bank with the available commitment is medium term loan and maximum limit of US$ 5,000,000.
The annual interest rate for this commitment is 5.5% per annum.
Loan facility is expired on 7 January 2020 and is not extended. There is no financial covenant requirement for this facility.
Liabilitas Sewa Pembiayaan Finance Lease Liabilities
Pada tahun 2020 and 2019, Perusahaan mengadakan beberapa perjanjian sewa pembiayaan dengan PT ORIX Indonesia Finance untuk pembelian mesin. Pinjaman tersebut akan dilunasi melalui angsuran bulanan selama 36 bulan.
In 2020 and 2019, The Company has several obligations under finance leases from PT ORIX
Indonesia Finance Company to finance
purchases of machineries. These loans are repayable through 36 monthly installments.
2020 2019
Tingkat bunga per tahun: 6.00% - 7.07% 6.00% - 7.07% Interest rate per annum:
Jadwal gabungan pelunasan utang sewa pembiayaan adalah sebagai berikut:
The combined repayment schedules of the finance lease payable are as follows:
2020 2019 Dolar AS US Dollar 2020 314,709 851,671 2020 2021 15,314 15,314 2021 Bunga (5,052) (26,902) Interest 324,971 840,083 Dikurangi: Less:
Bagian lancar (324,971) (824,873) Current portion
12. UTANG USAHA DAN LAIN-LAIN, AKRUAL DAN