Akuntansi untuk investasi dengan metode
ekuitas ‐ ilustrasi
PT Investor mengakuisisi 40% saham biasa (ordinary share) PT Asosiasi pada tanggal 1 Januari 20x2. PT Investor
dianggap memiliki pengaruh signifikan (significant influence) atas PT Asosiasi. Dalam laporan keuangan terpisah
(separate financial statement)—laporan keuangan badan hukum, PT Investor mencatat investasinya di PT Asosiasi
dengan metode kos (cost method). Akan tetapi, dalam rangka mematuhi ketentuan IAS 28, PT Investor juga harus
menyiapkan laporan keuangan entitas ekonomi yang menunjukkan bagiannya dalam asset netto (net asset) PT
Asosiasi.
Berikut adalah informasi relevan pada tanggal akuisisi dan pada tahun yang berakhir tanggal 31 Desember 20x3.
Book Fair Value Value Fixed assets $ 250.000 $ 300.000 Inventory 150.000 150.000 Accounts receivable 120.000 120.000 Cash 45.000 45.000 Total assets $ 565.000 $ 615.000 Accounts payable $ 245.000 $ 245.000 Share capital 200.000 Retained earnings 120.000 Equity and liabilities $ 565.000 $ 615.000 PT I PT A Sales $ 8.000.000 $ 1.500.000 Cost of sales (5.500.000) (900.000) Gross profit 2.500.000 600.000 Operating expenses net of other income (1.000.000) (400.000) Net profit before tax 1.500.000 200.000 Tax expense (300.000) (40.000) Net profit 1.200.000 160.000 Dividends declared (200.000) (100.000) Net profit attributable to shareholders 1.000.000 60.000 Retained earnings, 1 January 20x3 2.500.000 180.000 Retained earnings, 31 December 20x3 $ 3.500.000 $ 240.000 PT Asosiasi's balance sheet as at 1 January 20x2 Income statement for the year ended 31 December 20x3PT I PT A Investment in PT A $ 600.000 Fixed assets 4.000.000 $ 400.000 Inventory 2.000.000 200.000 Accounts receivable 1.000.000 35.000 Cash 120.000 20.000 Total assets $ 7.720.000 $ 655.000 Accounts payable $ 1.220.000 $ 215.000 Share capital 3.000.000 200.000 Retained earnings 3.500.000 240.000 Equity and liabilities $ 7.720.000 $ 655.000 Balance sheet as at 31 December 20x3
Informasi tambahan:
(a) Sisa umur manfaat asset tetap pada tanggal akuisisi adalah 4 tahun, tanpa nilai sisa.
(b) Penjualan persediaan (inventory) yang terjadi selama tahun 20x2 dan 20x3 adalah sebagai berikut:
20x2 20x3 Sales from PT A to PT I $ 300.000 Original cost 240.000 Gross profit on transfer $ 60.000 Percentage unsold to third‐party at year‐end 60% 10% Sales from PT I to PT A $ 600.000 Original cost 450.000 Gross profit on transfer $ 150.000 Percentage unsold to third‐party at year‐end 30%(c) PT Asosiasi menyerahkan asset tetap kepada PT Investor pada tanggal 1 Juli 20x2, dengan rincian sebagai
berikut:
Date of transfer 1 July 20x2 Original cost $100.000 Accumulated depreciation ‐20.000 Net of book value at transfer date $80.000 Transfer price $120.000 Remaining useful life at transfer date 4 years Residual value 0(d) Modal saham (share capital) PT Asosiasi tidak berubah sejak tanggal akuisisi.
(e) Tarif pajak yang berlaku 40%, dan penyesuaian nilai wajar harus memperhitungkan pajak.
Instruksi
1. Siapkan ayat‐ayat jurnal dalam rangka penerapan akuntansi ekuitas (equity accounting) untuk tahun yang
berakhir tanggal 31 Desember 20x3.
2. Sajikan laporan keuangan PT Investor untuk tahun yang berakhir tanggal 31 Desember 20x3 setelah menerapkan
akuntansi ekuitas untuk investasinya di PT Asosiasi.
Solusi
1. Ayat jurnal akuntansi ekuitas
Jurnal 1: Mengakui bagian PT Investor atas laba ditahan PT Asosiasi setelah tanggal akuisisi
Dr Investment in PT Asosiasi 24.000 Cr Retained earnings 24.000 Laba ditahan PT A per 1 Januari 20x3 $ 180.000 Laba ditahan PT A per tanggal akuisisi (120.000) Perubahan laba ditahan PT A $ 60.000 Persentase kepentingan 40% Bagian PT I atas perubahan laba ditahan $ 24.000Penjelasan: Ayat jurnal ini mencatat kembali efek kumulatif ayat‐ayat jurnal akuntansi ekuitas pada periode‐periode
sebelumnya. Perubahan laba ditahan dari tanggal akuisisi hingga awal periode “menangkap” laba kumulatif PT
Asosiasi setelah akuisisi dengan memperhitungkan dividen yang diumumkan selama kurun waktu itu. Karena laporan
keuangan terpisah disusun berdasarkan metode kos, ayat jurnal ini diperlukan untuk menyatakan kembali laba
menurut metode ekuitas hingga akhir periode sebelumnya.
Jurnal 2: Penyesuaian atas laba belum direalisasi (unrealized profit) dalam saldo awal asset tetap
Dr Retained earnings 12.800 Cr Investment in PT Asosiasi 12.800 Harga transfer $ 120.000 Nilai buku netto (80.000) Laba belum direalisasi 40.000 Beban pajak atas laba belum direalisasi (20%) (8.000) Laba belum direalisasi setelah pajak 32.000 Persentase kepentingan 40% Bagian PT I atas laba belum direalisasi setelah pajak $ 12.800Penjelasan: Ayat jurnal ini diperlukan untuk menghapus bagian PT Investor atas laba belum direalisasi pada awal
periode yang sedang dilaporkan. Perhatikan, penyesuaian ini hanya sebesar persentase kepentingan investor atas
laba belum direalisasi dan setelah diperhitungkan pajak. Karena akuntansi ekuitas tidak menggabungkan masing‐
masing asset dan kewajiban baris per baris, penyesuaian atas asset tetap yang dicatat terlalu tinggi (overstated) dan
asset pajak tangguhan (deferred tax asset) hanya mempengaruhi akun investasi di PT Asosiasi. Akun tersebut
mencerminkan bagian PT Investor atas asset netto PT Asosiasi.
Jurnal 3: Penyesuaian atas depresiasi setelah pajak atas laba belum direalsisasi dalam asset tetap
Dr Investment in PT Asosiasi 1.600 Cr Retained earnings 1.600 Kelebihan depresiasi atas asset tetap periode sebelumnya 1 Juli ‐ 31 Desember: ($40.000/4)*50% $ 5.000 Pajak atas kelebihan depresiasi (20%) (1.000) Koreksi kelebihan depresiasi setelah diperhitungkan pajak $ 4.000 Persentase kepentingan 40% Bagian PT I atas koreksi kelebihan depresiasi $ 1.600Penjelasan: Terkait dengan jurnal 2, ayat jurnal ini dimaksudkan untuk mengoreksi kelebihan depresiasi terhadap
akun investasi dalam PT Asosiasi. Laba ditahan dikredit karena koreksi ini berdampak kepada bertambahnya laba
kumulatif. Penyesuaian hanya dilakukan untuk setengah tahun untuk periode 1 Juli 20x2 (tanggal penyerahan)
hingga 31 Desember 20x2 (akhir periode sebelumny/awal periode yang sedang dilaporkan).
Jurnal 4: Penyesuaian atas depresiasi tambahan atas asset tetap berdasarkan nilai wajar
Dr Retained earnings 4.000 Cr Investment in PT Asosiasi 4.000 Depresiasi tambahan atas asset tetap berdasar nilai wajar Tahun 20x2: ($300.000 ‐ $250.000)/4 $ 12.500 Perhitungan pajak atas depresiasi tambahan (20%) (2.500) 10.000 $ Persentase kepentingan 40% Bagian PT I atas depresiasi tambahan atas asset tetap $ 4.000Penjelasan: Karena kos akuisisi mencerminkan nilai wajar PT Asosiasi, selisih lebih nilai wajar atas nilai buku secara
implisit tercakup dalam akun investasi di PT Asosiasi. Terkait dengan asset yang dapat diidentifikasi (identifiable
asset) seperti asset tetap, selisih lebih itu harus diamortisasi, karena PT Investor “secara efektif membeli” asset tetap
itu melalui transaksi yang wajar. Dengan metode akuntansi ekuitas, asset tetap tidak diakui secara terpisah dan akun
investasi mencerminkan asset netto PT Asosiasi yang menjadi bagian PT Investor, sehingga tambahan depresiasi
dikredit secara langsung ke akun investasi. Depresiasi didebet ke laba ditahan, karena penyesuaian atas tambahan
depresiasi ini terkait dengan periode‐periode sebelumnya.
Jurnal 5: Penyesuaian atas laba belum direalisasi dalam saldo awal persediaan
Dr Retained earnings 11.520 Cr Investment in PT Asosiasi 11.520 Harga transfer $ 300.000 Kos persediaan bagi PT A (240.000) Laba atas transfer $ 60.000 Persentase belum terjual per 31 Desember 20x2 60% Laba belum direalisasi per 31 Desember 20x2 $ 36.000 Penghitungan pajak atas laba belum direalisasi (20%) (7.200) Laba belum direalisasi setelah pajak $ 28.800 Persentase kepentingan 40% Bagian PT I atas laba belum direalisasi $ 11.520Penjelasan: Ayat jurnal ini mencatat kembali penyesuaian atas laba belum direalisasi dalam saldo persediaan hingga
awal periode yang dilaporkan.
Jurnal 6: Mereklasifikasi penghasilan dividen sebagai pengurangan investasi
Dr Dividend income 40.000 Cr Investment in PT Asosiasi 40.000 Dividen yang diumumkan PT A $ 100.000 Persentase kepentingan 40% Bagian PT I atas dividen yang diumumkan $ 40.000Penjelasan: Ayat jurnal ini bukan ayat jurnal eliminasi tetapi reklasifikasi. Dengan metode kos, laporan keuangan
terpisah PT Investor melaporkan penghasilan dividen. Akan tetapi, menurut akuntansi ekuitas, bagian investor atas
laba yang dilaporkan perusahaan asosiasi, bukan dividen, yang merupakan penghasilan dari investasi. Penghasilan
dividen justru harus dihapuskan dari laporan laba‐rugi dan dikredit ke (mengurangi) investasi di perusahaan asosiasi.
Jurnal 7: Mengakui laba setelah pajak PT Asosiasi untuk periode yang sedang dilaporkan
Dr Investment in PT Asosiasi 58.400 Dr Share of tax of PT Asosiasi 14.600 Cr Share of profit before tax of PT Asosiasi 73.000Penjelasan: Ayat jurnal ini dimaksudkan untuk mengakui penghasilan menurut akuntansi ekuitas. Dengan ayat jurnal
di atas, investor sebenarnya “mengkapitalisasi” laba dengan menaikkan saldo investasi ketika perusahaan asosiasi
melaporkan laba. Bagian PT Investor atas pajak PT Asosiasi harus diakui secara terpisah. Bagian PT Investor atas laba
sebelum pajak PT Asosiasi harus disesuaikan terlebih dahulu atas depresiasi untuk periode sekarang atas selisih nilai
wajar – nilai buku, pengakuan laba yang sudah direalisasi dari penjualan ke atas (upstream sales) pada tahun
sebelumnya, serta penghapusan laba yang belum direalisasi dari penjualan ke bawah periode sekarang.
Penghitungan bagian PT Investor atas laba sebelum pajak PT Asosiasi sebesar $73.000 dan atas beban pajak PT
Asosiasi sebesar $14.600 adalah sebagai berikut:
Bagian PT I atas laba sebelum pajak PT A Laba sebelum pajak PT A $ 200.000 Depresiasi atas selisih nilai wajar ‐ nilai buku ($50.000/4) (12.500) Koreksi atas kelebihan depresiasi asset tetap dari periode sekarang (penjualan ke atas) ($40.000/4) 10.000 Realisasi laba dalam persediaan awal (penjualan ke atas) (50%*$60.000) 30.000 Laba belum direalisasi dalam persediaan akhir (penjualan ke bawah) (30%*$150.000) (45.000) Laba sebelum pajak PT A disesuaikan $ 182.500 Bagian PT I (40%) $ 73.000 Bagian PT I atas beban pajak PT A Beban pajak PT A Pajak atas depresiasi selisih nilai buku ‐ nilai waja$ 40.000 (20%*$12.500) (2.500) Pengaruh pajak koreksi atas kelebihan depresiasi (20%*$10.000) 2.000 Pajak atas realisasi laba dalam persediaan awal (20%*$30.000) 6.000 Pajak atas laba belum direalisasi dalam persediaan akhir (20%*$45.000) (9.000) Beban pajak PT A disesuaikan $ 36.500 Bagian PT I (40%) $ 14.600
2. Analisis
Analisis untuk mengecek investasi di PT Asosiasi mula‐mula dilakukan dengan menghitung saldonya dari ayat‐ayat
jurnal akuntansi di atas.
Investasi di PT A menurut metode kos $ 600.000 Jurnal 1 2 Jurnal 2 (12.800) Jurnal 3 1 Jurnal 4 (4.000) Jurnal 5 (11.520) Jurnal 6 (40.000) Jurnal 7 5 Investasi di PT A menurut metode ekuitas $ 615.680 4.000 .600 8.400Selanjutnya, analisis dilakukan atas komponen‐komponen investasi di PT Asosiasi. Menurut akuntansi ekuitas,
investasi di PT Asosiasi harus mencakup komponen‐komponen sebagai berikut:
• Bagian investor atas nilai buku ekuitas pemegang saham (asset netto) perusahaan asosiasi, setelah
disesuaikan dengan laba atau rugi belum direalsisasi pada akhir periode;
• Selisih nilai wajar – nilai buku asset netto yang dapat diidentifikasi dari perusahaan asosiasi yang belum
diamortisasi pada akhir periode;
• Goodwill yang belum diturunkan nilainya yang tercakup di dalam akun investasi di perusahaan asosiasi pada
akhir periode.
Analisis untuk mengecek komponen‐komponen investasi di PT Asosiasi per 31 Desember 20x3 adalah sebagai
berikut:
Nilai buku ekuitas pemegang saham PT A $ 440.000 Penyesuaian atas laba setelah pajak yang belum direalisasi dari transfer asset tetap (penjualan ke atas) [80%*($40.000 ‐ $5.000 ‐ $10.000)] (20.000) Penyesuaian atas laba setelah pajak yang belum direalisasi dari transfer persediaan (penjualan ke atas) [80%*10%*$60.000] (4.800) Penyesuaian atas laba setelah pajak yang belum direalisasi dari transfer persediaan (penjualan ke bawah) [80%*30%*$150.000] (36.000) Ekuitas pemegang saham PT A disesuaikan $ 379.200 Bagian PT I atas ekuitas pemegang saham PT A disesuaikan (40%) $ 151.680 (1) Bagian PT I atas selisih nilai wajar ‐ nilai buku asset tetap yang belum didepresiasi [40%*80%*($50.000 ‐ $12.500 ‐ $12.500)] $ 8.000 (2) Goodwill yang terkandung di dalam investasi di PT A Kos akuisisi $ 600.000 Bagian PT I atas nilai wajar asset netto yang teridentifikasi setelah pajak pada tanggal akuisisi [40%*$360.000] (144.000) * Goodwill yang terkandung di dalam investasi di PT A $ 456.000 (3) Kepentingan PT I di PT A per 31 Desember 20x3 (1) + (2) + (3) $ 615.680 __________ *Nilai buku asset netto PT A per tanggal akuisisi $ 320.000 Selisih nilai wajar atas nilai buku asset tetap 50.000 Nilai wajar asset netto PT A per tanggal akuisisi $ 370.000 Kewajiban pajak tangguhan atas selisih nilai wajar ‐ nilai buku [20%*$50.000] 10.000 Nilai wajar asset netto PT A setelah pajak $ 360.000
