Page 67
Pertemuan 6
Manajemen Piutang
Objektif :
7. Mahasiswa dapat mengetahui pengertian piutang.
8. Mahasiswa dapat mendefinisikan penilaian resiko kredit.
9. Mahasiswa dapat memformulasikan pengumpulan piutang.
10. Mahasiswa dapat menformulasikan perputaran piutang.
P6.1 Teori
Piutang merupakan tagihan kepada pelanggan yang timbul dari penjualan barang dagangan secara kredit.
Penjualan produk / jasa dapat dilakukan secara tunai dan kredit. Penjualan tunai menyebabkan adanya aliran kas dan penjualan kredit menyebabkan munculnya piutang perusahaan dan selanjutnya menyebabkan terjadinya aliran kas.
Piutang Dagang (Account Receivable) merupakan tagihan perusahaan kepada pelanggan / pembeli atau pihak lain yang membeli produk perusahaan.
Faktor yang mempengaruhi besarnya investasi terhadap piutang 1. Volume Penjualan kredit
proporsi penjualan kredit dana dlm piutang resiko profit 2. Syarat Pembayaran Penjualan Kredit
Ada 2 Alternatif :
- Dengan ketat Piutang Kecil (Perush. Sangat selektif) - Dengan Lunak Piutang besar (Perush. Kurang selektif)
Page 68
3. Ketentuan Pembatasan Kredit
plafon kredit dana dalam piutang Makin selektif dana dalam piutang
4. Kebijaksanaan Dalam Mengumpulkan Piutang
Pengumpulan Piutang secara Aktif biaya pengumpulan piutangnya besar (dengan syarat biaya tambahan tidak melampaui besarnya tambahan revenue)
5. Kebiasaan Membayar dari Para Pelanggan
Kebiasaan untuk membayar dengan menggunakan kesempatan mendapatkan cash discount atau tidak menggunakan kesempatan tersebut
Penilaian resiko kredit
Penilaian Pelanggan 5 C The five C’s of Credit
a. Character (Karakter), menyangkut kejujuran, tanggung jawab dalam memenuhi kewajiban.
b. Capacity (Kapasitas), Kemampuan untuk membayar hutangnya (dilihat dari Aktiva dan jumlah hutang berdasarkan laporan keuangan )
c. Capital (Kapital), dilihat dari jumlah Modal Sendiri yang dimiliki perusahaan dari suatu periode. Perbandingan antara Modal Sendiri dan Modal Asing
d. Collateral (Kolateral/jaminan), jaminan dalam pengambilan kredit biasanya berupa surat berharga.
e. Conditions (kondisi), kondisi perekonomian secara umum
Kebijakan Pengumpulan Piutang dan Kebijakan Kredit
Horne and Wachowicz, (1995) Hal-hal yang terkait dalam pengumpulan piutang dan kebijakan kredit adalah:
1. Standar Kredit
Variabel yang harus dipertimbangkan dalam pemberian kredit : a. kualitas piutang dagang yang dapat diterima
b. jangka waktu periode kredit
c. potongan tunai untuk pembayaran lebih awal d. program pengumpulan piutang
2. Termin Kredit 3. Potongan Tunai
Page 69
4. Default risk
Pengumpulan Piutang Untung Penjualan Yang Tidak Berdiskon
Kebijakan kredit yang optimal, yaitu keseimbangan antara manfaat yang diperoleh dengan biaya yang dikeluarkan dalam pemberian kredit tergantung pada kondisi masing- masing perusahaan
P 6.2 Contoh Kasus
– Kasus Metode Perputaran Piutang
PT. DELAPAN BELAS 2007 2008
Net Credit Sales 100.000 100.000
Receivable : Awal tahun 20.000 30.000
Akhir tahun 30.000 10.000
Average Receivable = 25.000 * = 20000 * Receivables Turnover = 4 * = 5*
Average Collection Periode = 90 * = 72 *
~ Penyelesaian Metode Perputaran Piutang !!
Average receivables = Receivables Awal Tahun + Receivables Akhir Tahun 2
= Rp 20000 + Rp 30000 2
= Rp 25000
Receivables Turnover = Net Credit Sales
Average Receivables
= Rp 100000 Rp 25000
= 4
Hari rata-rata pengumpulan piutang = 360
Receivables Turnover
= 360
4
= 90
Page 70
Tinggi rendahnya receivables turnover mempunyai efek yang langsung terhadap besar kecilnya modal yang diinvestasikan dalam piutang. Makin tinggi turnovernya berarti makin tinggi/cepat perputarannya yang berarti makin pendek waktu terikatnya modal dalam piutang, sehingga untuk mempertahankan net credit sales tertentu dengan naiknya turnovernya dibutuhkan jumlah modal yang lebih kecil untuk diinvestasikan dalam piutang.
~Kasus - Metode Pengumpulan Piutang
MAMEN 18 INDUSTRY mempunyai rencana penjualan atas dasar estimasi akhir bulan :
Bulan Penjualan Jumlah Penjualan (Rp)
Maret 9.000.000 April 15.000.000
Mei 8.000.000
Juni 10.000.000
Term of sales 10/20, n/30, kebiasaan pelunasan piutang konsumen : a. 80 % terkumpul 20 hari sesudah bulan penjualan
b. 10 % terkumpul sesudah 20 hari dalam bulan penjualan yang sama c. 10 % terkumpul dalam bulan ke-2 sesudah bulan penjualan
Dari data diatas buatlah budget pengumpulan piutangnya !
Penyelesaian Metode Pengumpulan Piutang !!
Penjualan Kredit Bulan Maret:
Penerimaan kredit bulan April
80% x Rp. 9.000.000 = Rp. 7.200.000 Pot. 10% x Rp.7.200.000 = (Rp. 720.000)
= Rp 6.480.000
10% x Rp. 9.000.000 = Rp. 900.000
= Rp. 7.380.000 Penerimaan kredit bulan Mei
10% x Rp. 9.000.000 = Rp. 900.000
Penjualan Kredit Bulan April:
Penerimaan kredit bulan Mei
80% x Rp. 15.000.000 = Rp. 12.000.000
Page 71
Pot. 10% x Rp.12.000.000 = (Rp. 1.200.000)
= Rp 10.800.000
10% x Rp. 15.000.000 = Rp. 1.500.000
= Rp. 12.300.000 Penerimaan kredit bulan Juni
10% x Rp.15.000.000 = Rp. 1.500.000
Penjualan Kredit Bulan Mei:
Penerimaan kredit bulan Juni
80% x Rp. 8.000.000 = Rp. 6.400.000 Pot. 10% x Rp.6.400.000 = (Rp. 640.000)
= Rp 5.760.000
10% x Rp. 8.000.000 = Rp. 800.000
= Rp. 6.560.000 Penerimaan kredit bulan Juli
10% x Rp. 8.000.000 = Rp. 800.000
Penjualan Kredit Bulan Juni:
Penerimaan kredit bulan Juli
80% x Rp. 10.000.000 = Rp. 8.000.000 Pot. 10% x Rp.8.000.000 = (Rp. 800.000)
= Rp 7.200.000
10% x Rp. 10.000.000 = Rp.1.000.000
= Rp. 8.200.000 Penerimaan kredit bulan Agustus
10% x Rp. 10.000.000 = Rp. 1.000.000
( dalam ribuan rupiah )
Bulan
Penjualan Maret April Mei Juni Juli Agustus
Maret - Rp 7380 Rp 900 - - -
April - - Rp 12300 Rp 1500 - -
Mei - - - Rp 6560 Rp 800 -
Juni - - - - Rp 8200 Rp 1000
Jumlah - Rp 7380 Rp 13200 Rp 8060 Rp 9000 Rp 1000
Page 72
Mari Mengerjakan Menggunakan Software !!
1. Open File Excel Aplikasi Manajemen Piutang DMK pada komputer anda
2. Jika sudah terbuka dan muncul Security Warning, klik Options, lalu pilih pilihan Enable this content
3. Klik Mulai
4. Klik Menu Pilihan
Untuk Kasus Receivables Turnover
a. Pilih Receivable Turnover pada menu pilihan
b. Untuk kasus receivables turnover masukkan data per tahun yang ada pada setiap soal kasus
c. Pada kasus PT.Delapan Belas langkah pertama masukkan data pada tahun 2007
Page 73
d. Setelah data tahun 2007 diisi, output yang akan keluar seperti dibawah ini
:
e. Hasil output yang dihasilkan akan menampilkan hasil perhitungan beserta analisis dari kasus tersebut
f. Setelah kasus untuk tahun 2007 diselesaikan, sekarang mulai mengerjakan untuk kasus tahun selanjutnya seperti langkah-langkah diatas.
Untuk Kasus Pengumpulan Piutang
a. Pilih Schedule Receivable pada menu pilihan
b. Pada MAMEN 18 INDUSTRY masukkan data yang ada pada soal kasus sesuai bulan penjualan dan jumlah penjualan seperti dibawah ini
c. Klik NEXT untuk ke langkah selanjutnya
d. Selanjutnya isikan Syarat Penjualan atau Term of Sales yang tercantum
Page 74
pada soal kasus, 10/20 ; n/30 dengan maksud MAMEN 18 INDUSTRY akan mendapatkan diskon 10% jika membayar sebelum 20 hari dan batas waktu membayar yaitu 30 hari
e. Langkah selanjutnya isikan data kebiasaan pelunasan piutang oleh konsumen sesuai soal kasus seperti dibawah ini, lalu klik NEXT
f. Lalu masukkan periode penagihan piutang sesuai dengan ketentuan dan akhir bulan penagihan
g. Klik CTRL + M untuk melihat hasil perhitungan dan akan tampil output seperti dibawah ini
Page 75
h. Output yang dihasilkan akan menampilkan total penerimaan piutang pada setiap bulannya
SELAMAT MENGERJAKAN !!
Page 76
P 6.3 Latihan Soal
ANITA Company mempunyai rencana penjualan atas dasar estimasi akhir bulan, yaitu:
Bulan Penjualan Jumlah Penjualan (Rp)
Juni 12.000.000
Juli 9.000.000
Agustus 7.500.000
Term of sales 8/20, n/30, kebiasaan pelanggan :
a. 70 % terkumpul 20 hari sesudah bulan penjualan
b. 25 % terkumpul sesudah 20 hari dalam bulan penjualan yang sama c. 5 % terkumpul dalam bulan ke-2 sesudah bulan penjualan
Dari data diatas buatlah budget pengumpulan piutangnya !
Page 77
P6.4 Daftar Pustaka
Sjahrial, Dermawan. 2006. Pengantar Manajemen Keuangan. Mitra Wacana Media Soemarso. 2006. Pengantar Akuntansi 1. Jakarta: Salemba Empat
http://www.scribd.com/doc/45728953/MANAJEMEN-KEUANGAN http://eko_hartanto.staff.gunadarma.ac.id/Downloads/folder/0.1 http://kuswanto.staff.gunadarma.ac.id/Downloads/folder/0.2
