DETERMINAN PEMBIAYAAN BERBASIS BAGI HASIL
PADA BANK UMUM SYARIAH DI INDONESIA
SKRIPSI
AHMAD FADHLAN
1410112091
PROGRAM STUDI AKUNTANSI S1
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS PEMBANGUNAN NASIONAL “VETERAN” JAKARTA
2018
DETERMINAN BERBASIS BAGI HASIL PADA BANK
PEMBIAYAAN UMUM SYARIAH DI INDONESIA
SKRIPSI
Diajukan Sebagai Salah Satu Syarat Untuk Memperoleh Gelar
Sarjana Ekonomi
AHMAD FADHLAN
1410112091
PROGRAM STUDI AKUNTANSI S1
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS PEMBANGUNAN NASIONAL “VETERAN” JAKARTA
2018
iii
v
LEMBAR PENGESAHAN
vi
DETERMINANT OF PROFIT-SHARING FINANCING AT BANK
UMUM SYARIAH IN INDONESIA
By
Ahmad Fadhlan
Abstract
Islamic banking has a major product in its financing category called profit-sharing financing. but in fact the main product is still less when compared with murabahah financing. the purpose of this study is to determine what factors affect the distribution of financing for the results on Bank Syariah Mandiri and BNI Syariah in the period 2012-2018. the method used is the ARDL model by comparing the effect of time. variables used include Third Party Funds, Non performing Financing, and Financing to Deposit Ratio. the results indicate that these variables have an impact on the profit sharing of the two banks, but it takes time to influence them. these results indicate that if you want to increase financing for optimal results, Islamic banks should keep the factors that can influence it.
Keywords: profit-sharing financing, Third Party Funds, Non Performing Financing, Financing to Deposit Ratio, ARDL
vii
DETERMINAN PEMBIAYAAN BERBASIS BAGI HASIL
PADA BANK UMUM SYARIAH DI INDONESIA
Oleh
Ahmad Fadhlan
ABSTRAK
Perbankan syariah mempunyai produk utama dalam kategori pembiayaannya yang disebut pembiayaan bagi hasil. namun pada kenyataannya produk utama tersebut masih kalah bila dibandingkan dengan pembiayaan murabahah. tujuan dari penelitian ini adalah untuk mengetahui faktor-faktor apa saja yang mempengaruhi penyaluran pembiayaan bagi hasil pada bank syariah mandiri dan BNI Syariah pada periode 2012-2018. metode yang digunakan ialah model ARDL dengan membandingkan pengaruh waktu. variabel yang digunakan antara lain Dana Pihak Ketiga, Non performing Financing, dan Financing to Deposit Ratio. hasil menunjukkan bahwa variabel-variabel tersebut berdampak kepada pembiayaan bagi hasil pada kedua bank tersebut namun membutuhkan waktu dalam mempengaruhinya. hasil ini menunjukkan bahwa bila ingin meningkatkan pembiayaan bagi hasil secara optimal, bank syariah harus menjaga faktor-faktor yang dapat mempengaruhinya.
Kata kunci : Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil, Dana Pihak Ketiga, Non Performing Financing, Financing to Deposit Ratio
ix
PRAKATA
Puji dan syukur penulis panjatkan kepada Allah SWT atas segala karunia dan limpahan-Nya yang selalu diberikan sehingga karya ilmiah ini dapat terselesaikan dengan baik dan lancar. Judul yang dipilih dalam penelitian yang telah dilaksanakan sejak bulan januari 2018 ini adalah “Determinan Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil pada Bank Umum Syariah di Indonesia”. Penulisan usulan penelitian ini merupakan hasil kerja keras dan tentunya atas dukungan dari banyak pihak. Terima kasih penulis ucapkan kepada Bapak Dr. Prasetyo Hadi, S.E., M.M., CFMP, selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis UPN “Veteran” Jakarta, Bapak Danang Mintoyuwono, S.E., M.Ak selaku Ketua Program Studi S1 Akuntansi, Bapak Toni Priyanto SE, MM, SAS dan Ibu Anita Nopiyanti, S.E., M.M selaku Dosen Pembimbing I dan Dosen Pembimbing II yang telah memberikan arahan dan saran-saran yang sangat bermanfaat bagi karya ilmiah ini. serta dosen-dosen Fakultas Ekonomi dan Bisnis yang telah banyak memberikan kesempatan, arahan dan saran yang sangat bermanfaat bagi penulis.
Di samping itu, ucapan terima kasih juga disampaikan kepada orang tua tercinta kepada abi dan umi juga kakak dan adik yang tidak henti-hentinya memberikan semangat dan doa kepada penulis. Terima kasih kepada Mrs. Elsha atas dukungan dan semangat yang telah diberikan. Terima kasih kepada para sahabat dari Pejuang IPK atas waktu dan momen kebersamaannya selama 8 semester ini. Terima kasih kepada saudara Arfan dan Bowo teman seperbimbingan atas bantuannya dalam penulisan karya ilmiah ini. serta kepada teman-teman dari SMPRTRS, FKDPK, AKSI 2014, dan teman-teman lainnya yang tidak dapat disebutkan satu persatu atas semangat, doa dan bantuan yang telah diberikan kepada penulis selama menyusun karya ilmiah ini. Semoga karya ilmiah ini bermanfaat.
Jakarta, 09 Juli 2018
x
DAFTAR ISI
HALAMAN SAMPUL ... i
HALAMAN JUDUL ... ii
PERNYATAAN ORISINALITAS ... iii
PERNYATAAN PERSETUJUAN PUBLIKASI ... iv
LEMBAR PENGESAHAN ... v
ABSTRACT ... vi
ABSTRAK ... vii
BERITA ACARA ... viii
PRAKATA ... ix
DAFTAR ISI ... x
DAFTAR TABEL ... xiii
DAFTAR GAMBAR ... xvii
DAFTAR LAMPIRAN ... xv
BAB I PENDAHULUAN ... 1
1.1 Latar Belakang ... 1
1.2 Perumusan Masalah ... 6
1.3 Tujuan Penelitian ... 6
1.4 Manfaat Hasil Penelitian ... 6
BAB II TINJAUAN PUSTAKA, MODEL PENELITIAN, DAN HIPOTESA ... 8
II.1 Tinjauan Pustaka ... 8
II.1.1 Shariah Enterprise Theory ... 8
II.1.2 Stewardship Theory ... 9
II.1.3 Bank Syariah ... 10
II.1.4 Akad-Akad dalam Perbankan Syariah ... 12
II.2 Pembiayaan Berbasis bagi Hasil ... 14
II.2.1 Mudharabah ... 17
II.2.2 Musyarakah ... 19
II.2.3 Dana Pihak Ketiga ... 21
II.2.4 Non Performing Financing ... 22
II.2.5 Financing to Deposit Ratio ... 25
II.3 Kerangka Pemikiran ... 26
II.4 Hipotesis ... 28
II.4.1 Pengaruh DPK terhadap Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil ... 28
II.4.2 Pengaruh NPF terhadap Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil ... 30
II.4.3 Pengaruh FDR terhadap Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil ... 31
BAB III METODE PENELITIAN ... 33
III.1 Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel ... 33
III.1.1 Definisi Operasional ... 33
III.1.2 Pengukuran Variabel ... 34
III.2 Penentuan Populasi dan Sampel ... 35
xi
III.2.2 Sampel ... 35
III.3 Teknik Pengumpulan Data ... 36
III.3.1 Jenis Data ... 36
III.3.2 Sumber Data ... 37
III.3.3 Teknik Pengumpulan Data ... 37
III.4 Teknik Analisis dan Uji Hipotesis ... 37
III.4.1 Analisis Statistik Deskriptif ... 37
III.4.2 Uji Stationeritas ... 38
III.4.3 Uji Stabilitas Ramsey RESET ... 39
III.4.4 Uji Kausalitas Granger ... 39
III.4.5 Autoregressive Distributed Lag (ARDL) ... 40
III.4.6 Pengujian Asumsi Klasik ... 41
III.4.7 Uji Hipotesis ... 44
BAB IV HASIL DAN PEMBAHASAN ... 46
IV.1 Hasil Penelitian ... 46
IV.1.1 Deskripsi Objek Penelitian ... 47
IV.2 Deskripsi Data Penelitian ... 48
IV.2.1 Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil ... 48
IV.2.2 Dana Pihak Ketiga ... 50
IV.2.3 Non Performing Financing (NPF) ... 52
IV.2.4 Financing to Deposit Ratio (FDR) ... 54
IV.3 Uji Hipotesis dan Analisis ... 55
IV.3.1 Analisis Statistik Deskriptif ... 55
IV.3.2 Uji Stationeritas Data ... 59
IV.3.3 Uji Stabilitas Ramsey (RESET) ... 61
IV.3.4 Uji Kausalitas ... 61
IV.3.5 Uji Lag Optimal ARDL ... 63
IV.3.6 Uji Asumsi Klasik ... 64
IV.3.6.1 Uji Normalitas ... 64
IV.3.6.2 Uji Multikolinieritas ... 66
IV.3.6.3 Uji Heteroskedastisitas ... 67
IV.3.6.4 Uji Autokorelasi ... 68
IV.4 Uji Hipotesis ... 70
IV.4.1 Koefisien Determinasi R2 ... 70
IV.4.2 Uji T Parsial ... 70
IV.5 Pembahasan ... 72
IV.5.1 Pengaruh DPK terhadap Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil ... 72
IV.5.2 Pengaruh Non Performing Financing terhadap Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil ... 75
IV.5.3 Pengaruh Financing to Deposit Ratio terhadap Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil ... 77
IV.6 Keterbatasan Penelitian ... 79
BAB V SIMPULAN DAN SARAN ... 81
V.1 Simpulan ... 81
xii DAFTAR PUSTAKA ... 84 RIWAYAT HIDUP
xiii
DAFTAR TABEL
Tabel 1 Perbedaan Bank Konvensional dan Bank Syariah ... 11
Tabel 2 Kriteria Penentuan Uji Durbin Watson ... 44
Tabel 3 Proses Pemilihan Sampel ... 47
Tabel 4 Data Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil Bank Umum Syariah di Indonesia ... 49
Tabel 5 Data Dana Pihak Ketiga BSM dan BNIS ... 51
Tabel 6 Data Non Performing Financing BSM dan BNIS ... 53
Tabel 7 Data Financing to Deposit Ratio ... 54
Tabel 8 Uji Statistik Deskriptif BSM ... 56
Tabel 9 Uji Statistik Deskriptif BNIS ... 56
Tabel 10 Hasil ADF Test dan PP Test pada tingkat level dan first difference pada Bank BSM ... 59
Tabel 11 Hasil ADF Test dan PP Test pada tingkat level dan first difference pada Bank BNIS ... 60
Tabel 12 Hasil Uji Stabilitas BSM ... 61
Tabel 13 Hasil Uji Stabilitas BNIS ... 61
Tabel 14 Hasil Uji Kausalitas Granger BSM ... 62
Tabel 15 Hasil Uji Kausalitas Granger BNIS ... 62
Tabel 16 Hasil Uji Lag Optimal ARDL BSM ... 63
Tabel 17 Hasil Uji Lag Optimal ARDL BNIS ... 64
Tabel 18 Hasil Uji Multikolinieritas BSM ... 66
Tabel 19 Hasil Uji Multikolinieritas BNIS ... 66
Tabel 20 Hasil Uji Heteroskedastisitas BSM ... 67
Tabel 21 Hasil Uji Heteroskedastisitas BNIS ... 67
Tabel 22 Hasil Uji Langrange Multiplier BSM ... 68
Tabel 23 Kriteria Penentuan Uji Durbin Watson ... 69
Tabel 24 Hasil Uji Durbin Watson ... 69
Tabel 25 Hasil Uji Koefisien Determinasi R2 BSM ... 70
Tabel 26 Hasil Uji Koefisien Determinasi R2 BNIS ... 70
Tabel 27 Hasil Uji t-Statistik BSM ... 71
xiv
DAFTAR GAMBAR
Gambar 1 Pertumbuhan Perbankan Syariah di Indonesia Periode 2013-2017 2
Gambar 2 ` Grafik Pembiayaan Bank Syariah di Indonesia ... 4
Gambar 3 Skema Pembiayaan Mudharabah ... 54
Gambar 4 Skema Pembiayaan Musyarakah ... 56
Gambar 5 Kerangka Penelitian... 56
Gambar 6 Kondisi Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil (PBBH) Bank Syariah Mandiri 2012 kuartal 1 s/d 2018 kuartal 1 ... 51
Gambar 7 Kondisi Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil (PBBH) BNI Syariah 2012 kuartal 1 s/d 2018 kuartal 1 ... 53
Gambar 8 Kondisi Dana Pihak Ketiga (DPK) Bank Syariah Mandiri 2012 kuartal 1 s/d 2018 kuartal 1 ... 54
Gambar 9 Kondisi Non Performing Financing (NPF) Bank Syariah Mandiri dan BNIS 2012 kuartal 1 s/d 2018 kuartal 1 ... 56
Gambar 10 Kondisi Financing to Deposit Ratio (FDR) Bank Syariah Mandiri dan BNIS 2012 kuartal 1 s.d 2018 kuartal 1 ... 56
Gambar 11 Hasil Uji Normalitas BSM ... 51
Gambar 12 Hasil Uji Normalitas BNIS ... 53
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran 1 Data Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil BSM Lampiran 2 Data Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil BNIS
Lampiran 3 Data Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil BSM & BNIS Lampiran 4 Data Pembiayaan Murabahah BSM & BNIS
Lampiran 5 Data Dana Pihak Ketiga BSM
Lampiran 6 Data Dana Pihak Ketiga BNIS
Lampiran 7 Data Dana Pihak Ketiga BSM & BNIS
Lampiran 8 Data Non Performing Financing
Lampiran 9 Data Financing to Dept Ratio Lampiran 10 Hasil Pengolahan Eviews V.9 Lampiran 11 Surat Riset Bank Mandiri Lampiran 12 Surat Riset BNI
