http://epserv.fe.unila.ac.idas
A B S T R A K
Analisis Ekonomi Nilai Tukar Rupiah Terhadap US Dollar
(Perbandingan Proyeksi Dengan Metode VAR
dan Box-Jenkins (ARIMA))
Oleh
Adisty Pratiwi S.
Skripsi ini bertujuan untuk mendapatkan model proyeksi nilai tukar yang terbaik serta melakukan proyeksi nilai tukar untuk beberapa periode kedepan. Dengan data triwulanan pendekatan model ARMA (1,0,0) mampu memproyeksikan posisi nilai tukar hingga 5 periode kedepan dengan tingkat rata-rata error atau
penyimpangan sebesar 7,29 % (untuk data nilai tukar riil) dan penyimpangan sebesar 38,99 % (untuk data pertumbuhan nilai tukar riil). Ini jauh lebih baik jika dibandingkan dengan pendekatan model VAR dengan 4 lag yang terdiri dari variabel selisih SBI dan FED (X1), selisih PDB Amerika Serikat dan Indonesia
(X2), selisih IHK Indonesia dan Amerika Serikat (X3), selisih M2 Amerika Serikat
dan Indonesia (X4), dan Neraca Perdagangan Indonesia (X5), dengan
penyimpangan proyeksi sebesar 49,76 % (untuk data pertumbuhan nilai tukar riil). Dengan rata-rata error atau penyimpangan yang rendah tersebut maka model ARMA (1,0,0) dapat digunakan oleh pihak otoritas moneter dalam penentuan asumsi nilai tukar.
