PENGARUH BI RATE, INFLASI DAN KURS TUKAR TERHADAP PERFORMA LIKUIDITAS PERBANKAN KONVENSIONAL DI MASA
PANDEMI COVID-19
SKRIPSI
Untuk Memenuhi Salah Satu Persyaratan Mencapai Derajat Sarjana Ekonomi
Oleh :
Rizqi Dwi Aditya 201710180311130
PROGAM STUDI EKONOMI PEMBANGUNAN FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH MALANG
2021
i
PENGARUH BI RATE, INFLASI DAN KURS TUKAR TERHADAP PERFORMA LIKUIDITAS PERBANKAN KONVENSIONAL DI MASA
PANDEMI COVID-19
SKRIPSI
Untuk Memenuhi Salah Satu Persyaratan Mencapai Derajat Sarjana Ekonomi
Oleh :
Rizqi Dwi Aditya 201710180311130
PROGAM STUDI EKONOMI PEMBANGUNAN FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH MALANG
2021
ii
iii
iv
v
PENGARUH BI RATE, INFLASI DAN KURS TUKAR TERHADAP PERFORMA LIKUIDITAS PADA PERBANKAN KONVENSIONAL DI
MASA PANDEMI COVID-19
Rizqi Dwi Aditya, Drs. M. Faisal Abdullah, MM. , Happy Febrina., M.Si Progam Studi Ekonomi Pembangunan
Universitas Muhammadiyah Malang Jl. Raya Tlogomas No. 246 Malang Email : rizqidwiaditya@gmail.com
ABSTRAK
Rasio likuditas adalah rasio yang mengambarkan kemampuan bank dalam memenuhi kewajiban jangka pendeknya pada saat ditagih dan dapat membayar kembali pencairan dana pada saat ditagih. Penelitian ini betujuan untuk mengetahui peforma likuiditas pada perbankan konvensional di masa pandemi covid-19 serta untuk mengetahui pegaruh variabel BI rate, Inflasi, dan Kurs Tukar terhadap likuiditas perbankan konvensional di masa pandemi covid-19. Jenis data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder yang diambil dari laporan publikasi pada situs Otoritas Jasa Keuangan (OJK), Bank Indonesia (BI), Badan Pusat Statistik (BPS) dan Kementerian Perdagangan triwulan I tahun 2020 hingga triwulan I tahun 2021. Metode analisis yang digunakan dalam penelitian ini menggunakan analisis regresi data panel. Hasil dari penelitian ini adalah variabel BI rate berpengaruh positif dan signifikan terhadap Likuiditas. Variabel Inflasi dan Kurs Tukar berpengaruh negatif dan signifikan terhadap Likuiditas.
Kata Kunci : BI rate, Inflasi, Kurs Tukar, Likuiditas.
vi
BI RATE, INFLATION. AND EXCHANGE RATE EFFECTS ON LIQUIDITY PERFORMANCE IN CONVENTIONAL BANKING DURING
THE COVID-19 PANDEMIC PERIOD
Rizqi Dwi Aditya, Drs. M. Faisal Abdullah, MM. , Happy Febrina., M.Si Progam Studi Ekonomi Pembangunan
Universitas Muhammadiyah Malang Jl. Raya Tlogomas No. 246 Malang Email : rizqidwiaditya@gmail.com
ABSTRACT
The liquidity ratio is a metric that measures a bank’s capacity to meet short- term obligations and repay money disbursed when they are due. The goal of this study is to examine the performance of conventional banking liquidity during the covid-19 pandemic, as well as the impact of the BI rate, inflation and exchange rate variables on conventional banking liquidity. Secondary data from public reports on the websites of the Financial Services Authority (OJK), Bank Indonesia (BI), the Central Statistics Agency (BPS), and the Ministry of Trade from the first quarter of 2020 to the first quarter of 2021 was used in this study. Method The analysis used in this study uses panel data regression analysis. The result of this research is that the BI rate variable has a positive and significant effect on liquidity. Inflation and Exchange Rate variables have a negative and significant effect on liquidity.
Keywords : BI rate, Inflation, Exchange Rate, Liquidity
vii
KATA PENGANTAR
Assalamulaikum wr.wb
Puji syukur yang teramat dalam saya haturkan ke hadirat Tuhan Yang Maha Segala,atas percikan kasih, hidayat, dan taufiq-Nya sehingga Skripsi dengan judul
“Pengaruh BI Rate, Inflasi, dan Kurs Tukar Terhadap Performa Likuiditas Pada Perbankan Konvensional di Masa Pandemi Covid-19 “ini dapat terselesaikan pada waktu yang telah direncanakan.
Teriring do’a sholawat semoga senantiasa melimpah ke haribaan Muhammad SAW.,Rasul akhir zaman, penutup para Nabi yang membawa kesempurnaan ajaran Tauhid dan keutamaan budi pekerti. Dan semoga tumpahan do’a sholawat menetes kepada segenap keluarga dan sahabatnya, para syuhada’, para mushonnifin, para ulama’, dan seluruh umatnya yang dengan tulus ikhlas mencintai dan menjunjung sunnahnya.
Selama proses penyusunan skripsi ini, banyak pihak yang telah memberikan bantuan dan dukungan kepada penulis. Sebagai ungkapan syukur, dalam kesempatan ini saya ingin mengucapkan terimakasih kepada :
1. Dr. Fauzan, M.Pd. selaku Rektor Universitas Muhammadiyah Malang.
2. Dr. Idah Zuhroh, M.M. selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah Malang.
3. Hendra Kusuma, S.E., M.S.E. selaku Ketua Jurusan Studi Ekonomi Pembangunan.
4. Drs. M. Faisal Abdullah, M.M. selaku dosen pembimbing 1 dan Happy Febrina., M.Si selaku dosen pembimbing 2, yang sudah memberikan bimbingan, dukungan, dan motivasi dalam penulisan skripsi.
5. Ida Nuraini, S.E., M.Si. selaku dosen penguji 1 dan Yunan Syaifullah, S.E., M.Sc. selaku dosen penguji 2.
6. Kedua Orang Tua, Kedua Kakak dan keponakan Abim serta sanak saudara yang telah membantu, mendukung, mendoakan, dan memberi motivasi dalam pengerjaan skripsi.
viii
7. Rekan-rekan seperjuangan di Kelas Ekonomi Pembangunan C angakatan 2017 serta rekan-rekan dekat lainnya di Universitas Muhammadiyah Malang yang telah memberikan semangat serta dukungan dalam mengerjakan tugas skriskpsi hingga akhirnya dapat selesai.
8. Last but not least. I wanna thank me, for believing in me, for doing all this hard work, for having no days off, for never quiitng, for just being me at all times.
Kepada mereka semua, hanya ungkapan terimakasih dan do’a tulus yang dapat saya persembahkan, semoga segala yang telah mereka berikan kepada penulis tercatat dengan tinta emas dalam lembaran catatan Roqib sebagai sebuah ibadah yang tiada ternilai. Amiin.
Akhirnya, dengan segala keterbatasan dan kekurangannya, penulis persembahkan karya tulis ini kepada siapapun yang membutuhkannya. Kritik konstruktif dan saran dari semua pihak sangat penulis harapkan untuk penyempurnaan karya-karya penulis selanjutnya. Terimakasih.
Wassalamualakum Wr. Wb
Penulis.
ix DAFTAR ISI
LEMBAR PERSETUJUAN... ii
LEMBAR PENGESAHAN ... iii
PERNYATAAN ORISINALITAS ... iv
ABSTRAK ... v
ABSTRACT ... vi
KATA PENGANTAR ... vii
DAFTAR ISI ... ix
DAFTAR GAMBAR ... xi
DAFTAR TABEL ... xii
DAFTAR LAMPIRAN ... xiii
BAB I PENDAHULUAN A.Latar Belakang ... 1
B.Rumusan Masalah ... 10
C.Batasan Masalah ... 10
D.Tujuan Penelitian ... 11
E.Manfaat Penelitian ... 11
BAB II. LANDASAN TEORI DAN HIPOTESIS A.Penelitian Terdahulu ... 13
B.Landasan Teori ... 17
C.Kerangka Pikir ... 22
D.Perumusan Hipotesis ... 23
BAB III. METODE PENELITIAN A.Objek Penelitian ... 24
B.Jenis Penelitian ... 24
C.Populasi dan Sampel ... 24
D.Definisi Operasional Variabel ... 25
E.Jenis dan Sumber Data ... 26
F.Metode Pengumpulan Data ... 27
G.Metode Analisis Data ... 27
x BAB IV. HASIL DAN PEMBAHASAN
A.Gambaran Umum Objek Penelitian ... 35
B.Deskripsi Data ... 40
C.Analisis Data ... 44
D.Pembahasan ... 52
BAB V. PENUTUP A.Kesimpulan ... 55
B.Keterbatasan penelitian ... 56
C.Saran ... 57
DAFTAR PUSTAKA ... 58
LAMPIRAN ... 60
xi
DAFTAR GAMBAR
Gambar 1.1 Laju Pertumbuhan Ekonomi Selama Pandemi Covid-19 ... 1
Gambar 1.2 Pertumbuhan Kredit Bank Umum Konvensional Selama Pandemi Covid-19 ... 3
Gambar 1.3 Loan to Deposit Ratio Bank Umum Konvensional Selama Pandemi Covid-19 ... 5
Gambar 1.4 Tingkat BI Rate Selama Pandemi Covid-19 ... 6
Gambar 1.5 Tingkat Inflasi Selama Pandemi Covid-19 ... 8
Gambar 1.6 Nilai Tukar Rupiah Selama Pandemi Covid-19 ... 9
Gambar 2.1 Kerangka Pikir ... 22
xii
DAFTAR TABEL
Tabel 2.1 Kriteria Peringkat Rasio Likuiditas ... 19
Tabel 4.1 Perkembangan Loan to Deposit Ratio ... 40
Tabel 4.2 Perkembangan BI rate ... 41
Tabel 4.3 Perkembangan Inflasi ... 42
Tabel 4.4 Perkembangan Kurs Tukar... 43
Tabel 4.5 Hasil Regresi Panel Metode CE ... 44
Tabel 4.6 Hasil Regresi Panel Metoe FE ... 44
Tabel 4.7 Hasil Regresi Panel Metode RE ... 44
Tabel 4.8 Hasil Uji Chow... 45
Tabel 4.9 Hasil Uji Hausman ... 45
Tabel 4.10 Hasil Uji LM ... 46
Tabel 4.11 Hasill Regresi Panel Metode RE ... 47
Tabel 4.12 Hasil Regresi Panel Uji-t... 49
Tabel 4.13 Hasil Regresi Panel Uji-f ... 51
xiii
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran 1. Data LDR, BI Rate, Inflasi dan Kurs Tukar ... 60
Lampiran 2. Total Aset Bank Umum Konvensional ... 62
Lampiran 3. Hasil Regresi Panel Model CE ... 65
Lampiran 4. Hasil Regresi Panel Model FE ... 65
Lampiran 5. Hasil Regresi Panel Model RE ... 66
Lampiran 6. Hasil Uji Chow ... 66
Lampiran 7. Hasil Uji Hausman... 67
Lampiran 8. Hasil Uji LM Breusch-Pagan ... 67
58
DAFTAR PUSTAKA
Bank Indonesia. 2020. “Arsip Peraturan” www.bi.go.id Badan Pusat Statistik. (2021). Inflasi. Badan Pusat Statistik.
https://www.bps.go.id/subject/3/inflasi.html#subjekViewTab1
Budisantoso, T., & Nuritomo. (2014). Bank dan Lembaga Keuangan Lain.
Salemba Empat.
Darmawi, herman. (2012). Manajemen Perbankan. Bumi Aksara.
Dendawijaya, L. (2003). Manajemen Perbankan. Ghalia Indonesia.
Firdaus, R., & Ariyanti, M. (2003). Manajemen Perkreditan Bank Umum: teori, masalah, kebijakan dan aplikasinya lengkap dengan analisis kredit.
Alfabeta.
Granita, J. K. (2011). Analisis Pengaruh DPK, CAR, ROA, NPL, NIM, BOPO, Suku Bunga, Inflasi dan Kurs Tukar Terhadap LDR.
Greuning, H. van, & Bratanovis, sonja B. (2011). Analisis Risiko Perbankan : kerangka kerja untuk menaksir tata kelola Perusahaan dan manajemen risiko, ed. 3. Salemba Empat.
Kasmir. (2003). Manajemen Perbankan. Rajawali Pers.
Kasmir. (2012). Manajamen Perbankan, edisi revisi. Rajawali Pers.
Kasmir. (2016). Dasar-Dasar Perbankan (Revisi 201). Raja Grafindo Persada.
Manullang, M. (1993). ekonomi moneter. Ghalia Indonesia.
Mukhlis, imam. (2015). Ekonomi Keuangan dan Perbankan. Salemba Empat.
Nandadipa, S. (2010). Analisis Pengaruh CAR, NPL, Inflasi, Pertumbuhan DPK dan Exchange Rate Terhadap LDR. 1, (2010).
Putri, D. (2012). Analisis Pengaruh Tingkat Suku Bunga SBI, DPK, Inflasi, Kredit Non Lancar, Dan Nilai Tukar Terhadap LDR Pada Bank Umum
Konvensional Tahun 2006-2009.
Rachman, aulia. (2013). Pengaruh CAR, ROA, BOPO, Inflasi, Kurs Tukar Terhadap LDR.
Ramadhani, N., & Indriani, A. (2016). Analisis Pengaruh Size, Capital Adecuacy Ratio (CAR), Return On Assets (ROA), Non Performing Loan (NPL) dan Inflasi Terhadap Loan To Deposit Ratio (LDR). 5, 1–15.
59
Ritha, H., & Raditiya, E. (2014). Pengaruh Faktor Internal dan Eksternal Tehadap Fungsi Intermediasi Pada Ban Umum Swasta Nasional (BUSN) Devisa Periode 2006-2010.
Riyadi, S. (2003). Banking assets and liability management. Lembaga Penerbit Universitas Indonesia.
Runtulalo, A., Kumaa, R., & Tenda, A. (2015). Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Penyaluran Kredit Investasi Pada Bank Umum di Sulawesi Utara (Periode 2009.1-2013.4). 15.
Sukirno, S. (2016). Makroekonomi Teori Pengantar. Rajawali Pers.
