Mata uang fungsional dari Perusahaan adalah mata uang dari lingkungan ekonomi primer dimana entitas beroperasi. Mata uang tersebut adalah mata uang yang mempengaruhi pendapatan dan beban dari jasa yang diberikan. Berdasarkan substansi ekonomi dari kondisi mendasari yang relevan, mata uang fungsional dan penyajian Perusahaan adalah Rupiah.
The functional currency of the Company is the currency of the primary economic environment in which entity operates. It is the currency that mainly influences the revenue and cost of rendering services. Based on the economic substance of the relevant underlying circumstances, the functional and presentation currency of the Company is the Indonesian Rupiah.
Asumsi utama masa depan dan sumber utama estimasi ketidakpastian lain pada akhir periode pelaporan yang memiliki risiko signifikan bagi penyesuaian yang material terhadap nilai tercatat aset dan liabilitas untuk periode pelaporan keuangan berikutnya, diungkapkan di bawah ini. Perusahaan mendasarkan asumsi dan estimasi pada parameter yang tersedia pada saat laporan keuangan disusun.
The key assumptions concerning the future and other key sources of estimation uncertainty at the reporting period date that have a significant risk of causing a material adjustment to the carrying amounts of assets and liabilities within the next financial period are disclosed below. The Company based its assumptions and estimates on parameters available when the financial statements were prepared.
Asumsi dan situasi mengenai perkembangan masa depan mungkin berubah akibat perubahan pasar atau situasi di luar kendali Perusahaan. Perubahan tersebut dicerminkan dalam asumsi terkait pada saat terjadinya.
Existing circumstances and assumptions about future developments may change due to market changes or circumstances arising beyond the control of the Company. Such changes are reflected in the assumptions when they occur.
Bila nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan yang tercatat pada laporan posisi keuangan tidak tersedia di pasar aktif, nilainya ditentukan dengan menggunakan berbagai teknik penilaian termasuk penggunaan model matematika. Masukan (input) untuk model ini berasal dari data pasar yang bisa diamati sepanjang data tersebut tersedia. Bila data pasar yang bisa diamati tersebut tidak tersedia, pertimbangan manajemen diperlukan untuk menentukan nilai wajar.
When the fair values of financial assets and financial liabilities recorded on the statement of financial position cannot be derived from active markets, they are determined using a variety of valuation techniques that include the use of mathematical models. The inputs to these models are derived from observable market data where possible, but when observable market data are not available, management’s judgment is required to establish fair values.
4. 4.
Estimasi dan Asumsi (lanjutan) Estimates and Assumptions (continued)
Cadangan Kerugian Penurunan Nilai Aset Keuangan Allowance for Impairment Losses on Financial
Liabilitas Imbalan Pasca Kerja Employee Benefits
Penyusutan Aset Tetap Depreciation of Fixed Assets
Kelompok Usaha mengestimasi masa manfaat ekonomis asset tetap berdasarkan utilisasi dari aset yang diharapkan dan didukungdengan rencana dan strategi usaha dan perilaku pasar.
The Group estimates the useful lives of fixed assets based on the expected utilization of assets and supported by plans and business strategy and market behavior
Estimasi dari masa manfaat aset tetap adalah berdasarkan penelaahan Kelompok Usaha terhadap praktek industri, evaluasi teknis internal dan pengalaman untuk aset yang setara.
Estimation of useful lives of fixed assets are provided based on the Group’s evaluation on industry practice, internal technical evaluation and experience for assets equivalent.
Estimasi masa manfaat ditelaah minimal setiap akhir tahun pelaporan dan diperbarui jika ekspektasi berbeda dari estimasi sebelumnya dikarenakan pemakaian dan kerusakan fisik, keusangan secara teknis atau komersial dan hukum atau pembatasan lain atas penggunaan dari aset serta perkembangan teknologi.
The estimated useful lives are reviewed at least at each year end reporting and updated if expectations differ from previous estimates due to physical wear and tear, technical or commercial obsolescence and legal or other restrictions on the use of assets as well as technological developments.
Namun demikian, adalah mungkin, hasil di masa depan dari operasi dapat dipengaruhi secara material oleh perubahan‐ perubahan dalam estimasi yang diakibatkan oleh perubahan faktor‐faktor yang disebutkan di atas, dan karenanya biaya penyusutan masa depan mungkin direvisi.
However, it is possible, future results of operations could be materially affected by changes in the estimates due to changes in the factors mentioned above, and therefore the future depreciation charges may be revised.
Penentuan beban dan liabilitas imbalan pasca kerja Perusahaan bergantung pada pemilihan asumsi yang digunakan oleh manajemen dan aktuaris independen dalam menghitung jumlah‐jumlah tersebut. Asumsi tersebut termasuk antara lain, tingkat diskonto, tingkat kenaikan gaji tahunan, tingkat pengunduran diri karyawan tahunan, tingkat kecacatan, umur pensiun dan tingkat kematian. Seperti dijelaskan pada Catatan 3n, hasil aktual yang berbeda dari asumsi Perusahaan diakui sebagai penghasilan komprehensif lain. Dikarenakan kompleksitas dari penilaian, asumsi dan periode jangka panjang, kewajiban manfaat pasti sangat sensitif terhadap perubahan asumsi. Perusahaan berkeyakinan bahwa asumsi yang ditetapkan adalah memadai dan tepat, perbedaan signifikan dalam pengalaman aktual Perusahaan atau perubahan signifikan dalam asumsi dapat mempengaruhi secara material beban dan liabilitas imbalan paska kerja. Semua asumsi ditelaah pada setiap tanggal pelaporan.
The determination of the Company’s post‐ employment benefits expense and liability is dependent on its selection of certain assumptions used by the management and independent actuary in calculating such amounts. Those assumptions include discount rates, future annual salary increase, annual employee turn‐over rate, disability rate, retirement ages and mortality rate. As disclosed in Note 3n, actual results that differ from the Company’s assumptions are recognized as other comprehensive income. Due to the complexity of the valuation, the underlying assumptions and their long‐term nature, a defined benefit obligation is highly sensitive to changes in assumptions. While the Company believes that its assumptions are reasonable and appropriate, significant differences in the Company’s actual experiences or significant changes in its assumptions may materially affect its post‐ employment benefits expense and liability. All assumptions are reviewed at each reporting date.
PENGGUNAAN PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI SIGNIFIKAN OLEH MANAJEMEN (lanjutan)
USE OF SIGNIFICANT JUDGMENTS, ESTIMATES AND ASSUMPTIONS BY MANAGEMENT (continued)
Kelompok Usaha melakukan reviu atas aset keuangan pada setiap tanggal laporan untuk melakukan penilaian atas cadangan penurunan nilai yang telah dicatat. Pertimbangan manajemen diperlukan untuk melakukan estimasi atas jumlah dan waktu yang tepat atas arus kas masa mendatang dalam menentukan tingkat cadangan yang dibutuhkan.
The Group reviews its financial assets at reporting date to evaluate the allowance for impairment losses. Management’s judgment is applied in the estimation of the amount and timing of future cash flows when determining the level of allowance required.
Selain membentuk cadangan kerugian penurunan nilai secara individual, Perusahaan juga membentuk cadangan kerugian penurunan nilai kolektif berdasarkan data kerugian historis.
Beside the individual assessment, the Company estimates the collective impairment allowance for its receivables portfolio based on historical loss experience.
4. 4.
Estimasi dan Asumsi (lanjutan) Estimates and Assumptions (continued)
Penyusutan Aset Tetap (lanjutan) Depreciation of Fixed Assets (continued)
Pajak Penghasilan Income Tax
Aset Pajak Tangguhan Deferred Tax Assets
Biaya perolehan aset tetap disusutkan dengan menggunakan metode garis lurus berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomisnya. Manajemen mengestimasi masa manfaat ekonomis aset tetap antara 4 sampai dengan 20 tahun. Ini adalah umur yang secara umum diharapkan dalam industri dimana Kelompok Usaha menjalankan bisnisnya. Penjelasan lebih rinci diungkapkan dalam Catatan 10 untuk aset tetap.
The costs of fixed assets are depreciated using the straight‐ line method over the estimated economic useful lives. Management estimates the useful lives of fixed assets between 4 to 20 years. This is the age that is generally expected in the industry in which the Group does business. More detailed information disclosed in the Note 10 for fixed assets
PENGGUNAAN PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI SIGNIFIKAN OLEH MANAJEMEN (lanjutan)
USE OF SIGNIFICANT JUDGMENTS, ESTIMATES AND ASSUMPTIONS BY MANAGEMENT (continued)
Estimasi signifikan dilakukan dalam menentukan provisi atas pajak penghasilan badan. Terdapat transaksi dan perhitungan tertentu yang penentuan pajak akhirnya adalah tidak pasti sepanjang kegiatan usaha normal. Perusahaan mengakui liabilitas atas pajak penghasilan badan berdasarkan estimasi apakah akan terdapat tambahan pajak penghasilan badan. Apabila keputusan final atas pajak tersebut berbeda dari jumlah yang pada awalnya dicatat, perbedaan tersebut dicatat pada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain pada periode dimana hasil tersebut dikeluarkan.
Significant estimate is involved in determining the provision for corporate income tax. There are certain transactions and computation for which the ultimate tax determination is uncertain during the ordinary course of business. The Company recognizes liabilities for expected corporate income tax issues based on estimates of whether additional corporate income tax will be due. Where the final tax outcome of those matters is different from the amounts that were initially recorded, such differences will be recorded at the statement of profit or loss and other comprehensive income in the period in which such determination is made.
Aset pajak tangguhan diakui atas seluruh perbedaan temporer yang dapat dikurangkan, sepanjang besar kemungkinannya bahwa penghasilan kena pajak akan tersedia sehingga perbedaan temporer tersebut dapat digunakan. Estimasi signifikan oleh manajemen disyaratkan dalam menentukan jumlah aset pajak tangguhan yang dapat diakui, berdasarkan saat penggunaan dan tingkat penghasilan kena pajak serta strategi perencanaan pajak masa depan. Nilai tercatat aset pajak tangguhan pada tanggal 31 Desember 2019 adalah sebesar Rp. 430.651.060. Penjelasan lebih lanjut diungkapkan dalam Catatan 20d.
Deferred tax assets are recognized for all deductible temporary differences, to the extent that it is probable that taxable profit will be available against which the deductible temporary differences. Significant management’s estimates are required to determine the amount of deferred tax assets that can be recognized, based upon the likely timing and the level of the future taxable profits together with future tax planning strategies. The carrying amount of deferred tax assets as of December 31, 2019 amounted to Rp. 430.651.060 respectively. Further details are disclosed in Note 20d.
5. KAS DAN BANK 5. CASH ON HAND AND IN BANKS Akun ini terdiri dari: This account consists of: Kas – Rupiah Cash on hand – Rupiah Bank – Rupiah Cash in banks – Rupiah Pihak ketiga Third parties PT Bank Central Asia Tbk PT Bank Central Asia Tbk PT Capital Indonesia Tbk PT Capital Indonesia Tbk PT Bank Mega Tbk PT Bank Mega Tbk PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk (Persero) Tbk PT Bank Panin Tbk PT Bank Panin Tbk Jumlah pihak ketiga Total third party Pihak berelasi (Catatan 30) Related party (Note 30) PT Bank Victoria International Tbk PT Bank Victoria International Tbk PT Bank Victoria Syariah PT Bank Victoria Syariah Jumlah pihak berelasi Total related parties Jumlah bank – Rupiah Total cash in banks – Rupiah Bank – Dolar Amerika Banks – US Dollar PT Bank Panin Tbk US$ 3.095,75 tahun 2019 PT Bank Panin Tbk US$ 3.095,75 in 2019 Jumlah bank – Dolar Amerika Total cash in banks – US Dollar Jumlah Total 6. PIUTANG USAHA 6. TRADE RECEIVABLES Retail Retail Jumlah Total Umur Piutang Usaha Aging of Trade Receivables < 30 Hari < 30 Days 31 ‐ 60 Hari 31 – 60 Days 61 ‐ 90 Hari 61 – 90 Days > 90 Hari > 90 Days Jumlah Total 591,667,061 771,355,487 591,667,061 771,355,487 ‐ ‐
Manajemen berkeyakinan bahwa tidak terjadi penurunan nilai atas piutang usaha.
Management believes that there was no impairment in trade accounts receivable. 1,201,740,263 416,138,573 June 2020 December 2019 ‐ ‐ ‐ ‐ 358,994,771 591,667,061 771,355,487 30,211,103 3,602,917 136,640,015 43,034,052 ‐ 30,211,103 1,201,740,263 ‐ 133,037,098 591,667,061 771,355,487 30 Juni/ 31 Desember/ ‐ 43,034,052 ‐ 222,354,755 1,103,833 14,109,750 215,315,355 1,444,844 4,490,723 1,171,529,160 1,165,560,390 ‐ ‐ 5,968,770 ‐ ‐ 30 Juni/ 31 Desember/ June 2020 December 2019
7. PIUTANG LAIN‐LAIN 7. OTHER RECEIVABLES Pihak ketiga Third parties Lain‐lain Related parties Jumlah Total 8. PERSEDIAAN 8. INVENTORIES Kemasan Packaging Jumlah Total 9. UANG MUKA DAN BIAYA DIBAYAR DIMUKA 9. ADVANCES AND PREPAID EXPENSES Pihak ketiga Third parties Sewa dibayar dimuka Prepaid rent Asuransi Insurance Lain lain Others Jumlah Total
Manajemen berkeyakinan bahwa seluruh piutang lain‐lain dapat tertagih sehingga tidak diperlukan pembentukan cadangan kerugian penurunan nilai.
Management believes that all other receivables are collectible therefore no allowance for impairment losses was provided.
264,968,151
506,680,148
Perusahaan mencatat sewa gedung dibayar dimuka yang digunakan sebagai kantor operasional sejak tahun 2018 untuk jangka waktu 3 (tiga) tahun dan akan diamortisasi setiap tahunnya sesuai jangka waktu sewa.
The Company records prepaid building rent used as an operational office since 2018 for a period of 3 (three) years and will be amortized annually according to the lease period. June 2020 December 2019 134,680,180 125,144,836 658,337 69,565,568 178,107,346 2,123,717,618 178,107,346 2,123,717,618 129,629,634 311,969,744 30 Juni/ 31 Desember/ June 2020 December 2019 30 Juni/ 31 Desember/ 30 Juni/ 31 Desember/ ‐ 213,252,185 ‐ 175,152,185 ‐ 38,100,000 June 2020 December 2019
