Analisa Saham & Petunjuk Investasi

(1)

PT Panin Sekuritas Tbk, Research Division Gedung Bursa Efek Indonesia, Tower 2 Suite 1705, Jl. Jend. Sudirman Kav 52-53, Jakarta Selatan 12190 research@pans.co.id | www.pans.co.id

Senin, 04 Oktober 2021

Ulasan Pasar

Indeks Dunia Penutupan % harian % ytd

IHSG 6.228,85 -0,92% 4,18%

LQ-45 886,01 -0,97% -5,23%

EIDO 21,87 0,83% -6,62%

DJIA 34.326,46 1,43% 12,15%

S&P 500 4.357,04 1,15% 16,00%

EURO50 1.100,28 -0,29% 14,77%

DAX 15.156,44 -0,68% 10,48%

FTSE 7.027,07 -0,84% 8,77%

Hong Kong 24.575,64 0,00% -9,75%

Singapura 3.051,11 -1,15% 7,29%

Malaysia 1.524,48 -0,87% -6,31%

Thailand 1.605,17 -0,03% 10,75%

Filipina 6.923,60 -0,42% -3,03%

Shanghai 3.568,17 0,00% 2,74%

Japan 28.771,07 -2,31% 4,83%

Korea 3.019,18 -1,62% 5,07%

Harga Komoditas Penutupan % harian % ytd Nickel Spot 17.970,00 0,13% 8,56%

Tin Cash 35.600,00 -2,73% 73,32%

Copper (Futures) 418,85 2,43% 18,99%

Steel (HRC) 1.916,00 0,84% 98,96%

NYMEX Crude 75,88 1,13% 56,39%

ICE Brent Crude

(Barrel) 79,28 0,97% 53,05%

CPO Rott 1.292,50 -2,82% 23,10%

CPO Malay 4.751,00 -1,70% 22,10%

Soybean 68,41 0,00% 64,76%

Emas (troy Ons) 1.760,98 2,14% -6,98%

Batu Bara NCSl

(Futures) 228,00 4,59% 183,23%

Pulp (Soft Wood) 7.128,00 0,00% 23,54%

Tokyo paper index 508,55 -1,37% 1,32%

Yield SUN 01 Okt 21 30 Sept 21 30 Des 20 19192019

5 Tahun 5,113 5,135 5,206

10 Tahun 6,238 6,261 5,886

10 Tahun US 1,462 1,487 0,913

Harga di NYSE Penutupan % harian % ytd

Telkom - USD 25,60 0,79% 8,84%

Telkom - Rp 3.663

Rupiah 14.308 -0,03% 2,85%

Penutupan Jumat kemarin pasar US ditutup menguat, DJIA +1,43%, S&P 500 +1,15%dan Nasdaq +0,82%. Secara umum, investor merespon positif perkembangan dari perawatan untuk pasien Covid-19, dimana hasil dari fase 3 percobaan dari perusahaan farmasi Merck dan Ridgeback Biotherapeutics, melalui obat Molnupiravir mampu mengurangi risiko untuk dirawat dirumah sakit dan kematian sebanyak 50%.

Sebagai informasi, jika obat ini disetujui oleh FDA ini adalah obat antivirus pertama yang disetujui oleh pemerintah yang diberikan melalui mulut (oral). Secara umum, investor juga merespon positif 4Q21, dimana secara historis, S&P 500 selalu tumbuh +3,9% dan secara rata-rata 4 dari 5 tahun selalu tercatat positif sejak perang dunia II.

Namun, downside risk masih tinggi, terkait dengan pengetatan kebijakan moneter, permasalahan Evergrande dan meningkatnya tren kasus Covid-19.

Pasar Eropa Jumat kemarin ditutup melemah, DAX -0,68% dan FTSE -0,84%. Hal ini disebabkan oleh kekhawatiran terkait dengan inflasi, dimana rilis data dari Eropa menunjukan inflasi meningkat ke level 13 tahun tertinggi, dimana inflasi di periode September meningkat +3,4% YoY (Aug-21: +3% YoY). Hal ini disebabkan oleh meningkatnya komponen energi, selain itu masalah supply chain terkait dengan shipping dan juga masalah produksi, juga mengakibatkan kenaikan harga, yang mendorong durable goods meningkat +2,3% MoM.

Pagi ini bursa Jepang -0,63%, Hongkong -1,05% dan Singapura +1,53%. Rupiah turun - 0,05% ke Rp14.300/USD. Pasar Asia dibuka mixed. Hal ini didorong oleh perkembangan positif dari obat Merck dan Ridgeback Biotherapeutics. Investor masih mencermati terkait dengan kelangkaan chip semikonduktor, dimana CEO dari Marvell Technology menginformasikan bahwa hal ini dapat berlanjut hingga 2022, meskipun beberapa perusahaan semikonduktor mulai meningkatkan kapasitas pabrik namun hal ini tidak akan “kick-in” hingga periode 2023-2024.

Harga emas menguat +2,14%, minyak Brent menguat +0,97% dan yield obligasi US turun 2,5 bps ke level 1,462%. Harga batubara meningkat +4,59%, didorong oleh kelangkaan listrik di China yang berlanjut karena pemerintah ingin mengurangi emisi karbon dan mencapai target net zero carbon pada tahun 2060, sehingga investasi pada pertambangan berkurang ditengah meningkatnya kebutuhan pasca pembukaan kembali ekonomi. Selebihnya, permintaan batubara global juga meningkat karena harga gas alam melambung tinggi di Eropa, sehingga membuat batubara menjadi bahan bakar alternatif yang mulai digunakan kembali, serta beberapa negara di Utara mulai menyetok untuk musim dingin mendatang.

Pada penutupan perdagangan Jumat kemarin total transaksi tercatat sebesar Rp31,4triliun dan asing catat penjualan bersih sebesar Rp10,5triliun, sementara itu IHSG ditutup melemah -0,92%. Meningkatnya transaksi harian lebih disebabkan akuisisi 94,03% saham SUPR oleh TOWR dengan total nilai sebesar Rp16,7 triliun.

Rilis data tercatat positif, dimana PMI tercatat kembali ke zona ekspansi, tercatat sebesar 52,2 di September 2021 (Aug-21: 43,2).

Untuk hari ini kami memperkirakan pasar akan menguat, didorong oleh: (1) sentimen positif dari perkembangan obat untuk Covid-19, (2) rilis data positif PMI periode September, serta (3) tren positif komoditas.

Rekomendasi Harian

Saham Aksi Alasan

SMMT Trading Beli (Harian) +BWPT, TAPG, PKPK; pilihan saham-saham untuk trading harian (risiko tinggi).

WSKT Trading Beli +ADHI, PTPP, WIKA; potensi melanjutkan rally.

BBRI Trading Beli + TLKM, BBCA, ASII, BMRI; pilihan saham-saham yang mengalami akumulasi asing.

(2)

Berita

Ekonomi Makro

BPS mencatatkan Indeks Harga Konsumen (IHK) pada September 2021 mengalami deflasi -0,04% MoM; +1,60% YoY (Ags-21:

+0,03% MoM; +1,59% YoY). Perkembangan ini dipengaruhi oleh deflasi kelompok volatile food dan penurunan inflasi kelompok inti, di tengah peningkatan inflasi kelompok administered prices.

Kelompok inti pada September 2021 mencatatkan inflasi sebesar +0,13% MoM; +1,3% YoY (Ags-21: +0,21% MoM; 1,31% YoY). Hal ini dipengaruhi oleh penurunan harga komoditas emas perhiasan seiring pergerakan harga emas global. Adapun inflasi inti yang tetap rendah tidak terlepas dari pengaruh permintaan domestik yang belum kuat, stabilitas nilai tukar yang terjaga, dan konsistensi kebijakan Bank Indonesia dalam mengarahkan ekspektasi inflasi.

Untuk Kelompok volatile food mencatatkan deflasi sebesar -0,88%

MoM; +3,51% YoY (Ags-21: -0,64% MoM; 3,80% YoY). Penurunan Kelompok volatile food terutama didorong oleh penurunan harga telur ayam ras dan komoditas hortikultura seiring terjaganya pasokan pada masa panen, ditengah terjadinya kenaikan harga minyak goreng sejalan dengan kenaikan harga crude palm oil (CPO) global. Kelompok administered prices mencatatkan inflasi sebesar +0,14% MoM; +0,99% YoY (Ags-21: +0,02% MoM; +0,65%

YoY). Kenaikan kelompok inflasi ini dipengaruhi oleh inflasi komoditas aneka rokok seiring berlanjutnya dampak kenaikan cukai tembakau. Kedepannya, inflasi diperkirakan masih akan tetap rendah, dengan kecenderungan bergerak <2% YoY.

Sektor

Pajak karbon mulai berlaku pada 1 Januari 2022 dengan tarif Rp30/kg CO2e (karbon dioksida ekuivalen). Peraturan tersebut tertuang pada RUU tentang harmonisasi peraturan perpajakan yang telah disepakati oleh panitia kerja komisi XI DPR RI dan akan dibawa ke sidang paripurna DPR RI minggu ini untuk disahkan menjadi UU.

Penerapan pajak karbon nantinya akan dikenakan kepada orang pribadi maupun badan usaha yang membeli atau melakukan aktivitas yang mengandung emisi karbon.

Pendapatan bunga bank diproyeksikan meningkat. Kondisi penyaluran kredit perbankan tercatat tumbuh positif per Agustus 2021 sebesar +1,16% YoY dan +1,91% YTD, lebih tinggi dari pertumbuhan pada bulan Juli 2021 yang tercatat sebesar +0,5% YoY.

Perbankan tercatat akomodatif untuk penyaluran kredit untuk produk dan komoditas berorientasi ekspor yang tercatat tumbuh +4,92% YTD, sehingga turut mendorong surplus neraca perdagangan Indonesia. BBTN mencatatkan pertumbuhan penyaluran kredit menjadi +6,02% YoY per Agustus 2021 (1H21:+5,59% YoY), adapun proporsi fee-based income perusahaan juga tercatat meningkat terhadap total pendapatan dengan posisi 8,37% per Agustus 2021 (Januari 2021: 7,66%). BBCA mencatatkan pertumbuhan penyaluran kredit sebesar +2,94% YoY per Agustus 2021, dengan pertumbuhan pendapatan bunga bersih +3,5% YoY.

Adapun fee-based income perseroan tercatat tumbuh +6,36% YoY.

BNGA juga mencatatkan pertumbuhan pada kredit consumer perusahaan.

Penyaluran kredit sektor kesehatan tumbuh. Meskipun penyaluran kredit beberapa sektor masih lesu, naun ada beberapa sektor yang tercatat memiliki permintaan yang cukup baik pada tahun ini, salah satunya merupakan sektor kesehatan. BBCA mencatatkan penyaluran kredit ke sektor kesehatan sebesar Rp8 triliun pada 1H21 (+2% YoY) yang ditopang keperluan penanganan pandemi. BBRI juga mencatatkan pertumbuhan penyaluran kredit ke sektor jasa kesehatan mencapai Rp3,4 triliun pada 1H21, dimana BBRI juga telah menyalurkan pinjaman dalam bentuk modal kerja ke Bio Farma Group untuk memperlancar pengadaan vaksin Covid-19. Untuk kedepannya BBRI memperkirakan sektor kesehatan akan terus tumbuh positif. BNLI juga mencatatkan pertumbuhan kredit yang cukup baik pada portofolio kredit untuk sektor kesehatan. Adapun pembiayaan yang dilakukan BNLI terkait dari sektor kesehatan mulai dari manufaktur obat hingga rumah sakit.

BMRI melanjutkan transformasi digital dengan melakukan pembaruan aplikasi Livin dan meluncurkan Kopra, pusat aktivitas informasi dan transaksi finansial bagi komunitas bisnis pelaku usaha di segmen wholesale. Aplikasi Livin tercatat mengalami peningkatan pengguna menjadi 8,2 juta pengguna (+50% YoY) per Agustus 2021, sementara transaksi Livin tercatat tumbuh ke 607,5 juta transaksi (+63% YoY) dengan nilai transaksi sebesar Rp1.008 triliun. Layanan Livin disempurnakan dengan adanya fitur pembukaan rekening baru, verifikasi wajah, quick access, tari tunai tanpa kartu, e-wallet, linkage untuk top up dan transaksi uang elektronik. Sedangkan untuk nasabah wholesale, Kopra menawarkan agregasi layanan bisnis digital dalam satu akses yang terbagi menjadi 3 varian layanan, yaitu: 1) Kopra portal yang bisa diakses untuk masyarakat meski belum memiliki user ID dan password 2) house to house yang merupakan interfacing platform keuangan nasabah ke sistem bank mandiri 3) partnership yang menyesuaikan dengan kebutuhan nasabah mengatur ekosistem dari bisnis di masing-masing nasabah.

Adapun per Agustus 2021 total DPK perseroan tercatat tumbuh ke Rp933,04 triliun (+8% YoY) dengan CASA ratio 72,86% (1H21:

73,2%) serta Cost of Fund 1,67% (1H21: 1,8%).

BJTM menjalin kerja sama dengan PT Jalin Pembayaran Nusantara, anak usaha TLKM. Kerjasama dilakukan guna memperluas jangkauan ekspansi layanan switching perbankan. Kerjasama ini ditujukan untuk sinergi pengembangan layanan digital bank, khususnya di bank pembangunan daerah.

Emiten

Indosat & Xl pangkas 3G. PT Indosat Tbk (ISAT) dan PT XL Axiata Tbk (EXCL) mengebut penggelaran jaringan 4G sekaligus memangkas jaringan 3G untuk mempercepat transformasi digital di Indonesia. Langkah ini akan menjadi bagian dari strategi mengejar profit (turnaround) pada tahun depan. Pemangkasan jaringan 3G bertujuan untuk agar masyarakat dapat lebih mengoptimalkan jaringan 4G yang tersedia.

KLBF melalui anak usahanya PT Karsa Linta Buana (KLB) menambah kepemilikkan di PT Medika Komunika Teknologi (MKT/KlikDokter) melalui akuisisi saham yang dimiliki oleh PT Kreatif Media Karya (KMK) yang merupakan anak usaha dari EMTK.

Dengan demikian kepemilikkan KLB meningkat dari sebelumnya 76,9% menjadi 99,98% dan sisa 0,02% dimiliki oleh Hexpharm Jaya yang juga merupakan entitas anak dari KLBF.

(3)

Analisa Saham & Petunjuk Investasi

Agenda

Tgl Emiten Acara Waktu & Tempat

05 Okt MBAP Dividen Interim Cum date, rasio dividen interim adalah setiap 1 (satu) saham akan memperoleh Rp. 338 05 Okt NELY RUPS Waktu : 10.00 WIB Tempat : Jl. Majapahit No.28 A (dalam), Gambir, Jakarta Pusat 05 Okt UANG RUPS Waktu : 14.000 WIB Tempat : Kantor PT Pakuan Tbk, Jl. Raya Muchtar RT 002 RW 007

Sawangan Depok, Jawa Barat

06 Okt TEBE Dividen Interim Cum date, rasio dividen interim adalah setiap 1 (satu) saham akan memperoleh Rp. 5 06 Okt UNTR Dividen Interim Cum date, rasio dividen interim adalah setiap 1 (satu) saham akan memperoleh Rp. 335 06 Okt WTON RUPS Waktu : 14.00 WIB Tempat : WIKA Tower 2, Lantai 17, Jl. D.I. Panjaitan Kav. 10, Jakarta

Timur 13340

(4)

Reksadana

REKSADANA SAHAM Panin Dana Maksima Panin Dana Prima

29 Sept 30 Sept 01 Okt 29 Sept 30 Sept 01 Okt 02 Juni

Nilai Aktiva Bersih (Rupiah/unit) 61,138.67 62,097.61 62,221.05 3,008.96 3,068.18 3,063.74

Hasil 30 hari terakhir (%) 3.62 2.68 3.16 3.37 2.82 3.48

Hasil 1 tahun terakhir (%) 17.84 19.82 18.45 27.80 30.89 28.21

REKSADANA SAHAM Panin Dana Syariah Saham Panin Dana Ultima

29 Sept 30 Sept 01 Okt 29 Sept 30 Sept 01 Okt 20 Jan

Nilai Aktiva Bersih (Rupiah/unit) 1,019.85 1,040.00 1,026.35 855.39 870.30 870.41

REKSADANA SAHAM Panin Dana Teladan Panin Dana Infra.

Bertumbuh

REKSADANA CAMPURAN Panin Prioritas Panin Dana US Dollar

29 Sept 30 Sept 01 Okt 28 Sept 01 Okt 20 Jan

Nilai Aktiva Bersih (Rupiah/unit) 1,240.73 1,242.08 1,242.63 1.91 1.91 1.91

Hasil 30 hari terakhir (%) 0.80 0.24 0.23 0.35 -0.38 -0.54

REKSADANA CAMPURAN Panin Dana Syariah

Berimbang Panin Dana Unggulan

REKSADANA CAMPURAN Panin Dana Bersama + Panin Dana Bersama

29 Sept 01 Okt 29 Sept 30 Sept 01 Okt 20 Jan

REKSADANA PENDAPATAN TETAP Panin Dana Gebyar

Indonesia II Panin Dana Utama Plus 2

Hasil 30 hari terakhir (%) -0.28 -1.01 -0.76 0.05 -0.36 -0.23

REKSADANA PENDAPATAN TETAP Panin Dana Pendapatan Berkala Panin Dana Liquid

Hasil 30 hari terakhir (%) -0.09 -0.32 -0.27 0.28 0.25 0.26

Catatan: Morningstar: Pemeringkat Reksadana;  : Rating Tertinggi dari Morningstar; Rating per September 2021

MORNINGSTAR MORNINGSTAR

MORNINGSTAR

MORNINGSTAR MORNINGSTAR MORNINGSTAR MORNINGSTAR

MORNINGSTAR

(5)

Analisa Saham & Petunjuk Investasi

DISCLAIMER

The information contained in this report has been taken from sources which we deem reliable. However, none of PT Panin Sekuritas Tbk and/or its affiliated companies and/or their respective employees and/or agents makes any representation or warranty (express or implied) or accepts any responsibility or liability as to. or in relation to. The accuracy or completeness of the information and opinions contained in this report or as to any information contained in this report or any other such information

or opinions remaining unchanged after the issue thereof.

We expressly disclaim any responsibility or liability (express or implied) of PT Panin Sekuritas Tbk, its affiliated companies and their respective employees and agents whatsoever and howsoever arising (including without limitation for any claims, proceedings, action, suits, losses, expenses, damages or costs) which may be brought against or suffered by any person as a results of acting in reliance upon the whole or any part of the contents of this report and neither PT Panin Sekuritas Tbk. its affiliated companies or their respective employees or agents accepts liability for any errors, omissions or mis-statements, negligent or otherwise in the report and any

liability in respect of the report or any inaccuracy therein or omission there from which might otherwise arise is hereby expresses disclaimed.

The information contained in this report is not be taken as any recommendation made by PT Panin Sekuritas Tbk or any other person to enter into any agreement with regard to any investment mentioned in this document. This report is prepared for general circulation. It does not have regards to the specific person who may receive this

report. In considering any investments you should make your own independent assessment and seek your own professional financial and legal advice

(6)

KANTOR PUSAT

Indonesia Stock Exchange Tower II, Suite 1705 • Jl. Jendral Sudirman Kav. 52-53, Jakarta Selatan 12190 Tel: +62 21 515 3055 Website: www.pans.co.id E-mail: info@pans.co.id Fax: +62 21 515 3061 Online Trading: www.post.co.id

KANTOR CABANG

Kelapa Gading, Jakarta Utara Menara Satu Sentra Kelapa Gading Lt.5 Unit 0505, Jl. Boulevard Kelapa Gading LA3 No.1 Jakarta Utara 14240 - Indonesia

Tel.: (62-21) 293 85767 Fax: (62-21) 293 85768 E: kelapagading@pans.co.id

Pluit Village, Jakarta Utara Pluit Village Ruko No. 66 Jl. Pluit Permai Raya

Jakarta Utara 14450 - Indonesia Tel.: (62-21) 6667 0268 Fax: (62-21) 668 3585 E: pluitvillage@pans.co.id

PIK, Jakarta Utara Panin Bank Lantai 2 Ruko Cordoba Blok B 1-3 Bukit Golf Mediterania, PIK Jakarta Utara 14470 Tel.: (62-21) 2951 9658 Fax.: (62-21) 2951 9658 E: pikcordoba@pans.co.id

Puri Niaga, Jakarta Barat Puri Kencana Blok K6 No. 2I, 5H dan 5I, Kembangan Jakarta Barat 11610 - Indonesia

Tel.: (62-21) 5835 1705 Fax: (62-21) 5835 1706 E: puri@pans.co.id Pondok Indah, Jakarta Selatan

Rukan Pondok Indah Plaza 5, B-09 Jl. Margaguna Raya, Gandaria UtaraJakarta Selatan 12140 - Indonesia

Tel.: (62-21) 722 4420 Fax: (62-21) 722 4421 E: pondokindah@pans.co.id

Tanah Abang, Jakarta Pusat Pusat Grosir Tanah Abang Blok A Lt. 3 Los. A No. 1 Jakarta Pusat 10210 - Indonesia Tel.: (62-21) 2357 1177 Fax: (62-21) 2357 0404 E: tanahabang@pans.co.id

Alam Sutera, Tangerang Ruko Alam Sutera Town Centre (ASTC) Blok 10.B No. 30 Jl.Sutera Utama Tangerang Tangerang Selatan 15325 - Indonesia

Tel.: (62-21) 292 11518 Fax.: (62-21) 292 11519 E: gadingserpong@pans.co.id

Solo

Gedung Graha Prioritas Lantai 5 Jl. Slamet Riyadi No.302 Kel.

Sriwedari, Kec. Laweyan Surakarta 57141 - Indonesia Tel.: (62-271) 734682 Fax: (62-271) 734684 E: solo@pans.co.id Bandung - Tamblong

Jl. Tamblong No. 58 Bandung 40112 - Indonesia Tel.: (62-22) 205 26726 Fax: (62-22) 205 28244 E: bandung@pans.co.id

Bandung - Dago

Gedung Dukomsel Lantai 5 Jl.

Diponegoro No. 6 Bandung 40115 - Indonesia

Tel.: (62-22) 4268127 / 4268129 Fax: (62-22) 4268128

E: bandungdago@pans.co.id

Batam

Komplek Lumbung Rezeki Blok H No. 13Nagoya, Batam - Indonesia

Tel.: (62-778) 459 222 Fax: (62-778) 459 220 E: batam@pans.co.id

Denpasar

Gedung Panin Bank , Lantai 3 Jl.Patih Jelantik , komplek pertokoan Kuta Galeria Blok 1 valet 7Denpasar Bali-

Indonesia

Tel.: (62-361) 769 090 E: denpasar@pans.co.id Makassar

Gedung Panin Bank Lt. 3 Jl. Sam Ratulangi No. 20

Makassar 90125, Sulawesi Selatan Tel. : (62-411) 6000 409

Fax : (62-411) 6000 410 E: makassar@pans.co.id

Medan - Timor

Jl. Timor No. 203 Kel. Gg Buntu Kec.

Medan Timor

Medan 20231 - Indonesia Tel.: (62-61) 457 6577 / 453 2912 Fax: (62-61) 453 2875

E: medan@pans.co.id

Medan - Pemuda Gedung Panin Bank Lt. 5 Jl. Pemuda No. 16-22 Medan 20151 - Indonesia Tel.: (62-61) 457 6996 Fax: (62-61) 453 1097 E: medan2@pans.co.id

Medan - Iskandar Muda Jl. Iskandar Muda No. 99 Medan 20154 - Indonesia Tel.: (62-61) 453 0123 Fax: (62-61) 452 3934 E: medan3@pans.co.id Padang

Jl. Veteran No. 15Padang 25116 - Indonesia

Tel.: (62-751) 893 970 / 893 971 Fax: (62-751) 893 969

E: padang@pans.co.id

Palembang

Gedung Panin Bank Lt. 3 Jl. Rajawali Blok B 11-12 Palembang 30113 - Indonesia Tel.: (62-711) 555 6014 Fax: (62-711) 555 6856 E: palembang@pans.co.id

Pontianak

Gedung Bank Panin - Sidas Jl Sidas No 3, Lantai 3 Pontianak 78121 - Indonesia Tel.: (62-561) 748 888 Fax: (62-561) 767 300 E: pontianak@pans.co.id

Semarang Jl. S. Parman No. 41

Semarang 50231 - Indonesia Tel.: (62-24) 850 2300 Fax: (62-24) 850 4971 E: semarang@pans.co.id Surabaya

Gedung Panin Bank Lt. 5 Jl. Mayjend Sungkono No. 100 Surabaya 60256 - Indonesia Tel.: (62-31) 561 3388 Fax: (62-31) 561 3585 E: surabaya2@pans.co.id

Pekanbaru

Gedung Panin Bank Lt. Dasar Jl. Jendral Sudirman 145 Sumahilang

Pekanbaru, Riau 28112 Tel. : (62-61) 865 2022 Fax. : (62-61) 865 2022 E: pekanbaru@pans.co.id

Cilacap

Panin Bank lantai 2

Jalan Ahmad Yani No. 38 Cilacap Tel. (0282) 538 344

E: cilacap@pans.co.id

Yogyakarta

KCU Panin Bank Yogyakarta Jl. Affandi (dh. Jl. Gejayan ) CT X No.10 Catur Tunggal Depok, Yogyakarta 55281, Indonesia Tel. : +62 274 541 777 ext 133 E: yogyakarta@pans.co.id Timika

Jl. Kartini No. 8

Kel. Otomona, Kec. Mimika Baru, Kab.

Mimika, Papua Tel.: (0901) 326 8793 Fax.: (0901) 326 8793 E: timika@pans.co.id

Kediri

Gedung Panin Bank KCU Kediri Lt.3 Jl. Brawijaya No.50,Kediri 64129 Tel.: (62-354) 289 6488 E: kediri@pans.co.id

Tanjung Pinang Jl. Merdeka Baru No. A-03 Kota Tanjung Pinang, Riau Telp. : (0771) 4506057 E: tanjungpinang@pans.co.id