manf aat past i unt uk seluruh karyawan t et ap yang memenuhi syarat . Aset program pensiun Perusahaan dan Ent it as Anak (PT Agrowiyana, PT Bakrie Pasaman Plant at ions, PT Huma Indah Mekar) dikelola oleh Dana Pensiun Bakrie yang didirikan berdasarkan Surat Keput usan Ment eri Keuangan Republik Indonesia.
The Company and Subsi di ar i es have def i ned r et i r ement benef i t pl ans cover i ng subst ant i al l y al l of t hei r el i gi bl e per manent empl oyees. The pensi on pl an’ s asset s of t he Company and Subsi di ar i es (PT Agr owi yana, PT Bakr i e Pasaman Pl ant at i ons, PT Huma Indah Mekar ) ar e bei ng managed by Dana Pensi un Bakr i e, whi ch was est abl i shed based on t he Deci si on Let t er of t he Mi ni st er of Fi nance of t he Republ i c of Indonesi a.
Dana pensiun dibebankan dalam beban usaha (biaya j asa kini dan amort isasi biaya j asa lalu) berdasarkan penilaian akt uaria. Program ini ef ekt if sej ak t anggal 1 Januari 1996 unt uk Perusahaan dan 9 Juni 1999 unt uk Ent it as Anak.
The r et i r ement benef i t cost s ar e char ged t o oper at i ons (cur r ent -ser vi ce cost and amor t i zat i on of past -ser vi ce cost ) based on act uar i al val uat i on. These pl ans have been ef f ect i ve si nce 1 Januar y 1996 f or t he Company and 9 June 1999 f or t he Subsi di ar i es.
Aset dana pensiun t erut ama t erdiri dari deposit o berj angka, surat - surat berharga dan invest asi j angka panj ang dalam bent uk saham.
The pensi on pl an’ s asset s consi st mai nl y of t i me deposi t s, mar ket abl e secur i t i es and l ong-t er m i nvest ment s i n shar es. Penilaian akt uaria t erakhir at as dana pensiun Perusahaan dan
Ent it as Anak pada t anggal 31 Desember 2012 dan 31 Desember 2011 dihit ung oleh PT Ricky Leonard Jasat ama, akt uaris independen, menggunakan met ode “ Pr oj ect ed Uni t Cr edi t ” dengan asumsi-asumsi sebagai berikut :
The Company and Subsi di ar i es’ r et i r ement benef i t cost s as of 31 December 2012 and 31 December 2011 cal cul at ed by PT Ri cky Leonar d Jasat ama, an i ndependent act uar y, usi ng t he “ Pr oj ect ed Uni t Cr edi t ” met hod wi t h assumpt i ons as f ol l ows:
Perusahaan dan Entitas Anak/ T he Company and Subsidiaries
Tingkat diskont o 2012: 5, 6%-6%, 2011: 7% Di scount r at e
Tingkat kenaikan gaj i t ahunan 2012: 6, 6%-7, 5%, 2011: 7, 5%-8% Rat e of sal ar y i ncr ease per year
Tingkat kemat ian CSO 80 dan Tabel Mort alit a Indonesia 2 (TMI2)/ Mor t al i t y r at e
CSO 80 and Indonesi a Mor t al i t y Tabl e 2 (TMI2)
Usia pensiun normal 55 t ahun/ 55 year s Nor mal pensi on age
Tingkat pengunduran diri pesert a 15% (usia 25 t ahun) dan 5% (usia 40 t ahun) Par t i ci pant s’ r esi gnat i on
proporsional s/ d 0% dan menurun/ pr opor t i onal l y unt i l 0%
(usia 45 t ahun dan 55 t ahun) 15% (age 25 year s) and 5% (age 40 year s) (age 45 year s and 55 year s) and decl i ned r at e
Tingkat cacat 1% dar i CSO 80 dan 5% dar i TMI2/ Handi cap r at e
1% of CSO 80 and 5% f r om TMI2
Tingkat pengunduran dipercepat 5% (sampai dengan usia 40 t ahun) dan menurun Accel er at e r esi gnat i on r at e secara linear sampai dengan 0% pada usia 55 t ahun/
5% (unt i l age 40 year s) and l i near decl i ned unt i l 0% on age 55 year s
Rincian beban penyisihan imbalan kerj a Perusahaan dan Ent it as Anak yang diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian adalah sebagai berikut :
The det ai l s of r et i r ement benef i t expenses of t he Company and Subsi di ar i es i n t he consol i dat ed st at ement s of compr ehensi ve i ncome wer e as f ol l ows:
2 0 1 3 2 0 1 2
(Enam bulan/ (Enam bulan/ Six mont hs) Six mont hs)
Beban j asa kini 2. 447. 070 1. 326. 712 Cur r ent -ser vi ce cost
Beban bunga 1. 244. 802 585. 031 Int er est cost
Hasil yang diharapkan dari aset program - ( 571. 431 ) Expect ed r et ur n on pl an asset s
Koreksi akt uaria hasil yang diharapkan Act uar i al cor r ect i on on expect ed r et ur n
dari aset program 8. 993. 511 - on pl an asset s
Amort isasi biaya j asa lalu (non-vest ed) 481. 488 139. 272 Amor t i zat i on of past ser vi ce cost (non-vest ed)
Amort isasi keunt ungan akt uaria ( 9. 478. 879 ) ( 312. 636 ) Amor t i zat i on of act uar i al gai ns
Beban j asa lalu (vest ed) 32. 862 67. 893 Past ser vi ce cost (vest ed)
T o t a l 3. 720. 854 1. 234. 841 T o t a l
Beban at as imbalan kerj a karyawan disaj ikan sebagai bagian dari akun “ Beban Umum dan Administ rasi” dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian periode berj alan.
The r et i r ement benef i t expense i s pr esent ed as par t of “ Gener al and Admi ni st r at i ve Expenses” i n t he consol i dat ed st at ement s of compr ehensi ve i ncome f or t he cur r ent per i od.
Tot al penyisihan imbalan kerj a yang diakui dalam laporan posisi keuangan konsolidasian adalah sebagai berikut :
Empl oyee benef i t s obl i gat i on pr esent ed i n t he consol i dat ed st at ement s of f i nanci al posi t i on was as f ol l ows:
31 Desember 31 Desember
2012/ 2011/
30 Juni 2013/ 31 December 31 December 30 June 2013 2012 2011
Nilai kini liabilit as 28. 192. 212 31. 071. 341 30. 593. 767 Pr esent val ue of def i ned benef i t s obl i gat i on
Nilai aset program ( 119. 381. 517)( 119. 601. 976)( 98. 878. 469 ) Fai r val ue of pl an asset s
Selisih lebih nilai kini liabilit as Excess of f ai r val ue of l i abi l i t i es over
at as aset program ( 91. 189. 305)( 88. 530. 635)( 68. 284. 702 ) pl an asset s
Beban j asa lalu yang belum diamort isasi Unamor t i zed past -ser vi ce cost
(non-vest ed) 807. 316 500. 127 190. 707 (non-vest ed)
Laba kurt ailmen dan penyelesaian ( 2. 829. 623)( 11. 166. 054) - Gai n on cur t ai l ment and set t l ement
Keunt ungan akt uaria yang belum diakui 121. 306. 664 126. 538. 136 101. 028. 054 Unr ecogni zed act uar i al gai ns
22. LIABILITAS IMBALAN KERJA KARYAWAN (Lanj ut an) 22. POST -EMPLOYMENT BENEFIT S OBLIGAT ION (Cont i nued) Rekonsiliasi imbalan kerj a karyawan yang disaj ikan di laporan
posisi keuangan konsolidasian adalah sebagai berikut :
Reconci l i at i on of empl oyee benef i t s obl i gat i on pr esent ed on t he consol i dat ed st at ement s of f i nanci al posi t i on i s as f ol l ows: 31 Desember 31 Desember
2012/ 2011/
30 Juni 2013/ 31 December 31 December 30 June 2013 2012 2011
Saldo awal Begi nni ng bal ance
Perusahaan dan Ent it as Anak 27. 341. 574 32. 934. 059 26. 641. 917 t he Company and Subsi di ar i es
Kont ribusi Perusahaan ( 8. 038 )( 1. 590. 583 )( 282. 972) Company cont r i but i ons
Kont ribusi karyawan - ( 2. 765) Empl oyee cont r i but i ons
Pembayaran biaya j asa lalu Past ser vi ce cost payment
(non-vest ed) ( 139. 185 )( 1. 512. 823 )( 45. 386) (non-vest ed)
Beban yang dibebankan unt uk periode Expenses char ged i n t he
berj alan 3. 720. 854 9. 148. 243 ( 4. 168. 988) cur r ent per i od
Laba kurt ailmen dan penyelesaian ( 2. 829. 624 )( 11. 166. 054 ) - Gai n on cur t ai l ment and set t l ement
Pembayaran pesangon pemut usan Payment of t er mi nat i on
hubungan kerj a - ( 746. 183 ) - benef i t s
Koreksi kont ribusi Perusahaan 9. 471 274. 915 10. 792. 253 Cor ect i on of Company cont r i but i ons
Saldo akhir 28. 095. 052 27. 341. 574 32. 934. 059 Ending balance
Analisa sensivit as unt uk risiko t ingkat diskont o Sensi t i vi t y anal ysi s f or di scount r at e r i sk Pada t anggal 30 Juni 2013, j ika t ingkat diskont o meningkat
sebesar 1 poin dengan semua variabel konst an, maka liabilit as imbalan kerj a karyawan lebih rendah sebesar Rp 100. 778, sedangkan j ika t ingkat diskont o menurun 1 poin, maka liabilit as lebih t inggi sebesar Rp 100. 400.
As of 30 June 2013, i f t he di scount r at e i s hi gher one poi nt wi t h al l ot her var i abl es hel d const ant , t he pos-empl oyment benef i t s obl i gat i on woul d have been l ower amount i ng t o Rp 100, 778, whi l e i f t he di scount r at e i s l ower one poi nt , t he l i abi l i t y woul d have been hi gher amount i ng t o Rp 100, 400.
Jumlah unt uk periode berj alan dan empat periode sebelumnya adalah sebagai berikut :
Amount s f or t he cur r ent and pr evi ous f our per i ods ar e as f ol l ows:
30 Juni 2013/ 31 Desember 2012/ 31 Desember 2011/ 31 Desember 2010/ 31 Desember 2009/
30 June 2013 31 December 2012 31 December 2011 31 December 2010 31 December 2009
Nilai kini liabilit as
imbalan past i 28. 192. 212
31. 071. 341
30. 593. 767 22. 000. 106 71. 480. 879Pr esent val ue of obl i gat i on
Nil ai aset program ( 119. 381. 517) ( 119. 601. 976)( 98. 878. 469 )( 89. 168. 012)( 64. 566. 018) Fai r val ue of pl an asset s
Surplus/ (def isit ) ( 91. 189. 305) ( 88. 530. 635)( 68. 284. 702 )( 67. 167. 906) 6. 914. 861 Sur pl us/ (def i ci t )
Penyesuaian libilit as Exper i ence adj usment on
program - (keunt ungan) obl i gat i on -
/ kerugian akt uaria ( 2. 134. 826) ( 4. 577. 982) 4. 681. 104 2. 592. 243 1. 017. 857 act uar i al (gai n)/ l oss
Penyesuaian aset program Exper i ence adj usment on
program – keunt ungan/ pl an asset -
31 Desember 31 Desember
2012/ 2011/
30 Juni 2013/ 31 December 31 December 30 June 2013 2012 2011
Ut ang obligasi – pihak ket iga: Bonds payabl e – t hi r d par t i es:
Uncondi t i onal dan Ir r evocabl e Uncondi t i onal and Ir r evocabl e
Seni or Not es – Net o Seni or Not es – Net
(Nihil, nihil dan USD 149. 859. 789 (Ni l , ni l and USD 149, 859, 789
masing-masing pada 30 Juni 2013,
31 Desember 2012 dan 31 Desember 2011) -
- 1. 358. 928. 570
on 30 June 2013, 31 December 2012 and 31 December 2011, r espect i vel y)
Bagian j at uh t empo dalam sat u t ahun - - ( 1. 358. 928. 570 ) Cur r ent mat ur i t i es of l ong-t er m l oans
Ut ang obligasi – set elah dikurangi
bagian yang j at uh t empo
dalam sat u t ahun -
- -
Bonds payabl e – net of cur r ent mat ur i t i es
Pada t anggal 26 Juni 2007, AI Finance B. V. (“ AI Finance” ), Ent it as Anak, menerbit kan Obligasi baru sebesar USD 150 j ut a dengan t ingkat bunga 10, 875% dengan persyarat an t ert era pada sirkulasi penawaran t ert anggal 20 Juni 2007 dengan harga penerbit an 95, 813%, dimana Obligasi dij amin t anpa syarat dan t idak dapat dibat alkan oleh Agri Int ernat ional Resources Pt e. , Lt d. (“ AIRPL” ). Penerimaan net o sebesar USD 146, 30 j ut a dit erima pada 27 Juni 2007.
On 26 June 2007, t he AI Fi nance B. V. (t he “ AI Fi nance” ), a Subsi di ar y, i ssued a 10. 875% Not es i n t he amount of USD 150 mi l l i on under t he condi t i ons as r ef l ect ed i n t he of f er i ng ci r cul ar dat ed 20 June 2007 at an i ssue pr i ce of 95. 813%, uncondi t i onal l y and i r r evocabl y guar ant eed by t he Agr i Int er nat i onal Resour ces Pt e. , Lt d. (t he “ AIRPL” ). The net pr oceeds of USD 146. 30 mi l l i on wer e r ecei ved on 27 June 2007.
Ut ang obligasi memiliki t ingkat bunga 10, 875% per t ahun dan pembayaran bunga akan j at uh t empo pada t anggal 15 Januari dan 15 Juli t iap t ahunnya. Obligasi ini dij amin dengan saham dan piut ang AIRPL.
The Not es bear i nt er est at t he r at e 10. 875% per annum and payment s of t he i nt er est wi l l be due on 15 Januar y and 15 Jul y of each year . The Not es ar e secur ed by t he AIRPL’ s shar es and r ecei vabl es.
Hasil dari penerbit an obligasi di pinj amkan kepada Agri Resources B. V. dengan t uj uan memperoleh dan mengembangkan aset t anaman dan modal kerj a sert a biaya-biaya yang berhubungan dengan modal kerj a.
Pr oceeds f r om i ssui ng t he Not es wer e on l ent by way of an i nt er company l oan t o t he Agr i Resour ces B. V. f or t he pur poses of acqui r i ng and devel opi ng f ur t her pl ant at i on asset s and f or r el at ed capi t al expendi t ur es and wor ki ng capi t al pur poses. Rincian ut ang obligasi – Seni or Not es – net o pada t anggal
30 Juni 2013, 31 Desember 2012 dan 31 Desember 2011 adalah sebagai berikut :
The det ai l s of bonds payabl e – Seni or Not es – net as of 30 June 2013, 31 December 2012 and 31 December 2011 wer eas f ol l ows:
30 Juni 2013/ 31 Desember 2012/ 31 Desember 2011/ 30 June 2013 31 December 2012 31 December 2011
Seni or Not es j at uh t empo pada Seni or Not es due i n 2012
t ahun 2012 (USD 150. 000. 000) - - 1. 360. 200. 000 (USD 150, 000, 000)
Dit ambah (dikurangi): Addi t i on (deduct i on):
Treasury (USD 5. 000. 000) - - ( 45. 340. 000) Tr easur y (USD 5, 000, 000)
Premi yang belum diamort isasi - - ( 5. 505. 319) Unamor t i zed pr emi um
Diskon at as penarikan
Bonds kembali - - 53. 875. 983 Tr easur y bonds discount
Biaya penerbit an Seni or Not es Issuance cost of Seni or Not es
(USD 6. 167. 535) - - ( 55. 927. 207) (USD 6, 167, 535)
Akumulasi amort isasi biaya Accumul at ed amor t i zat i on i ssuance
penerbit an Seni or Not es - - 51. 446. 255 cost s of Seni or Not es
Sub–t ot al - - ( 1. 450. 288) Sub–t ot al
N e t o - - 1. 358. 749. 712 N e t
Ut ang obligasi - Seni or Not es t elah dilunasi pada t anggal 16 Juli 2012 melalui pinj aman NDB Agent Limit ed yang t elah di amandemen dengan pinj aman dari Verdant Capit al Pt e Lt d.
The bonds payabl e – Seni or Not es have been f ul l y pai d on 16 Jul y 2012 t hr ough l oans f r om NDB Agent Li mi t ed, whi ch has been amended wi t h l oans f r om Ver dant Capi t al Pt e Lt d.
24. MODAL SAHAM 24. SHARE CAPIT AL