Harga Eceran Tertinggi (HET) Rp. 11.817,00 ISBN 978-979-095-644-5
ii
Ayo Belajar
PENDIDIKAN AGAMA ISLAM
Untuk SD Kelas VI
Hak Cipta pada Kementerian Pendidikan Nasional Dilindungi Undang-Undang
Muhammad Dawam
Hananto
Penulis:
Hak Cipta buku ini dialihkan kepada Kementerian Pendidikan Nasional dari Penulis Muhammad Dawam dan Hananto
Diterbitkan oleh Pusat Kurikulum dan Perbukuan Kementerian Pendidikan Nasional Tahun 2011
Bebas digandakan sejak November 2010 s.d November 2025
Diperbanyak oleh... Muhammad Dawam
Ayo Belajar Pendidikan Agama Islam / penulis, Muhammad Dawam, Hananto. — Jakarta : Pusat Kurikulum dan Perbukuan,
Kementerian Pendidikan Nasional, 2011. x, 134 hlm. : ilus.; 25 cm.
Untuk SD Kelas VI Bibliografi : hlm.132 Indeks
ISBN 978-979-095-644-5
1. Pendidikan Islam—Studi dan Pengajaran I. Judul II. Hananto
Kata Sambutan
Puji syukur kami panjatkan ke hadirat Allah SWT, berkat rahmat dan karunia-Nya, Pemerintah, dalam hal ini, Kementerian Pendidikan Nasional, sejak tahun 2007, telah membeli hak cipta buku teks pelajaran ini dari penu-lis/penerbit untuk disebarluaskan kepada masyarakat melalui situs internet (website) Jaringan Pendidikan Nasional.
Buku teks pelajaran ini telah dinilai oleh Badan Standar Nasional Pendidi-kan dan telah ditetapPendidi-kan sebagai buku teks pelajaran yang memenuhi syarat kelayakan untuk digunakan dalam proses pembelajaran melalui Peraturan Menteri Pendidikan Nasional Nomor 32 Tahun 2010 tanggal 12 November 2010.
Kami menyampaikan penghargaan yang setinggi-tingginya kepada para penulis/penerbit yang telah berkenan mengalihkan hak cipta karyanya kepada Kementerian Pendidikan Nasional untuk digunakan secara luas oleh para siswa dan guru di seluruh Indonesia.
Buku-buku teks pelajaran yang telah dialihkan hak ciptanya kepada Ke-menterian Pendidikan Nasional ini, dapat diunduh (download), digandakan, dicetak, dialihmediakan, atau difotokopi oleh masyarakat. Namun, untuk penggandaan yang bersifat komersial harga penjualannya harus memenuhi ketentuan yang ditetapkan oleh Pemerintah. Diharapkan bahwa buku teks pelajaran ini akan lebih mudah diakses sehingga siswa dan guru di seluruh Indonesia maupun sekolah Indonesia yang berada di luar negeri dapat me-manfaatkan sebagai sumber belajar ini.
Kami berharap, semua pihak dapat mendukung kebijakan ini. Kepada para siswa kami ucapkan selamat belajar dan manfaatkanlah buku ini sebaik-baiknya. Kami menyadari bahwa buku ini masih perlu ditingkatkan mutunya. Oleh karena itu, saran dan kritik sangat kami harapkan.
Jakarta, Juni 2011
Kepala Pusat Kurikulum dan Perbukuan
Kata Pengantar
Sukoharjo, April 2010
Penulis
Assalamu’alaikum Wr. Wb.Puji syukur tak lupa kami ucapkan kepada Allah SWT yang dengan rahmat dan hidayah-Nya kami diberi kesempatan untuk menyelesaikan buku yang kami susun ini. Buku ini disusun untuk menyediakan sarana buku ajar mata pelajaran Pendidikan Agama Islam untuk kelas 6 SD. Buku ini kami susun berdasar standar penulisan buku yang telah ditetapkan oleh Depdiknas. Standar isinyapun sudah mengacu pada kurikulum yang berlaku. Dengan demikian, patutlah bila buku ini digunakan sebagai media pembelajaran di sekolah.
Untuk kamu anak-anakku, Selamat!. Kamu telah berada di kelas 6 SD sekarang. Kamu sudah semakin besar sekarang. Untuk itu kamu harus semakin rajin belajar dan meningkatkan prestasi. Ingat, pelajaran yang akan datang akan semakin sulit dan membutuhkan pemahaman yang lebih. Namun jangan patah semangat, majulah terus untuk meraih cita-citamu!
Akhirnya, tiada gading yang tak retak. Tentu saja buku ini masih me-merlukan berbagai perbaikan. Untuk itulah saran dan kritik yang membangun tetap kami nantikan demi perbaikan selanjutnya.
Wassalamu’alaikum Wr. Wb
PENDAHULUAN
CARA MENGGUNAKAN BUKU INI
Ilustrasi dan gambar
Sebagai sarana penunjang materi yang menyaji-kan visualisasi konsep atau
defi nisi dalam materi yang sedang dibahas
Tugas Mandiri
Sebagai sarana untuk memberikan evaluasi dan tugas atas materi yang diberikan dengan mengembangkan potensi kemandirian siswa
Tugas Kelompok
Sebagai sarana untuk memberikan evaluasi dan tugas atas materi yang diberikan dengan mengembangkan potensi kerjasama antar siswa dalam kelompok
Tulis kembali lafal surah Al-Qadr beserta artinya, kemudian bacakanlah hasil tulisanmu di depan teman-temanmu!
Tugas Mandiri:
Tugas Kelompok:
Buatlah kelompok bersama 4 temanmu, kemudian artikan Surah Al-Qadr dan Surah Al-‘Alaq dalam tiap-tiap katanya!
Kegiatan 2:
Carilah kata-kata dalam kotak di bawah ini yang berkaitan dengan Surah Al-Qadr dan Surah Al-’Alaq.
Kegiatan
Sebagai sarana untuk mengembangkan aspek psikomotor siswa dengan percobaan yang mendukung materi
vi
Az
\
-z
\
ikru
Merupakan kalimat yang mengand-ung pokok-pokok pikiran yang pent-ing
Refl eksi Materi
Merupakan sarana evaluasi yang mampu mencerminkan pemahaman siswa akan materi-materi pokok yang diberikan
1. Apa yang kamu ketahui tentang surah Al-Qadr? 2. Apa yang terjadi pada Lailatul Qadr?
Re
fl
eksi
Al–Qadr artinya kemuliaan. Surah
Al–Qadr adalah surah yang ke-97.
Jumlah ayatnya ada lima. Surah
Al-Qadr diturunkan di kota Mekah.
1. Malam seribu bulan itu adalah malam kemuliaan, mengenai hal itu terdapat di dalam surah Al-Qadr.
2. Datangnya malam kemuliaan itu tidak dapat diketahui secara pasti, yang jelas
Rangkuman
RangkumanMerupakan sarana mem-permudah siswa atas ma-teri yang dibahas dengan memberikan kesimpulan dan pokok-pokok materi
Syaikh Al-Asrna’i r.a. bercerita: Pada suatu musim haji, saya menuju ke kota Makkah untuk berhaji, di tengah perjalanan, saya
Kisah Teladan
Merupakan kisah-kisah yang bisa digunakan sebagai contoh. Kisah ini diambil dari hadis-hadis Nabi khususnya dari riwayat Bukhari-dan Muslim
Uji Kompetensi:
A. Pilihlah jawaban yang paling tepat!
1. Surah Al-Qadr terdiri dari ...ayat a. empat
b. lima c. enam d. tujuh
Uji Kompetensi
Merupakan sarana untuk mengasah daya tang-kap siswa terhadap seluruh materi yang diberi-kan
Az\-z\ikru
DAFTAR ISI
Kata Sambutan iii Kata Pengantar vi Pendahuluan v Daftar Isi vii
Daftar Gambar ix
Daftar Tabel x
SEMESTER 1
BAB 1 : Surah Al-Qadr dan Surah Al-‘Alaq
1
a. Membaca dan Mengartikan surah Al-Qadr
3
b. Membaca dan Mengartikan surah Al-‘Alaq
5
Uji Kompetensi
12
BAB 2 : Iman Kepada Hari Akhir
15
a. Nama-Nama Hari Akhir
17
b. Tanda-tanda hari akhir
19
Uji Kompetensi
24
BAB 3 : Kisah Abu Lahab, Abu Jahal dan Musailamah Al-Kaz\z\ab
27
a. Kisah Abu Lahab
29
b. Kisah Abu Jahal
31
c. Kisah Musailamah Al-Kaz\z\ab
34
Uji Kompetensi
38
BAB 4 : Menghindari perilaku tercela
41
a. Perilaku dengki Abu Lahab dan Abu Jahal
43
b. Perilaku bohong Musailamah Al-Kaz\z\ab
43
Uji Kompetensi
48
BAB 5 : Ibadah di Bulan Ramadhan
51
a. S
}
alat Tarawih
53
b. Tadarrus Al-Qur’an
54
Uji Kompetensi
58
Ulangan Semester 1
61
viii
SEMESTER 2
BAB 6 : Surah Al-Ma@idah Ayat 3 dan Surah Al-H}ujura@t ayat 13
67
a. Membaca dan mengartikan Surah Al-Ma@idah ayat 3
69
b. Membaca dan mengartikan Surah Al-H
}
ujura
@
t ayat 13
72
Uji Kompetensi
76
BAB 7 : Iman kepada Qada dan Qadar
79
a. Pengertian Iman kepada Qad}a dan Qadar
81
b. Hubungan antara Qad
}
a dan Qadar
82
c. Hikmah beriman kepada
Qad}a
dan Qadar
83
Uji Kompetensi
87
BAB 8 : Kisah perjuangan kaum Muhajirin dan Ans}ar
89
a. Perjuangan kaum Muhajirin
91
b. Perjuangan kaum Ans}ar
92
Uji Kompetensi
96
BAB 9 : Meneladani perilaku terpuji kaum Muhajirin dan Ans}ar
99
a. Meneladani kegigihan kaum Muhajirin
101
b. Meneladani perilaku tolng menolong kaum Ans}ar
103
Uji Kompetensi
107
BAB 10 : Kewajiban membayar Zakat
111
a. Macam-macam Zakat
113
b. Ketentuan Zakat Fitrah
114
Uji Kompetensi
119
Latihan Ulangan Semester 2
121
Ulangan Akhir Tahun
124
Glosarium 128
kunci 130
Daftar Pustaka 132
ix
DAFTAR GAMBAR
Gambar 1.1 Orang sedang membaca Al-Qur’an Gambar 1.2 Orang Membaca surah Al-’Alaq Gambar 2.1 Bumi
Gambar 2.2 Rumah Roboh
Gambar 3.1 Perbuatan tidak terpuji sebagaimana perbuatan Abu Lahab yang selalu mengancam Nabi
Gambar 4.1 Perbuatan tercela
Gambar 5.1 Orang melakukan shalat berjama’ah Gambar 5.2 Orang melakukan shalat
Gambar 5.3 Tadarrus Al-Qur’an Gambar 6.1 Orang membaca Al-Qu’an Gambar 6.2 Membaca Al-Qur’an
Gambar 7.1 Kapal berlayar atas Qadar Allah SWT Gambar 8.1 Peta Arab Saudi
Gambar 9.1 Dua orang yang saling bersahabat baik Gambar 9.2 Berjabat tangan tanda persaudaraan Gambar 10.1 Orang yang membayar zakat Gambar 10.2 Orang membagikan zakat Maal Gambar 10.3 Orang membagikan zakat Fitrah
x
DAFTAR TABEL
%""%")!
!9.9%2)1&)0%.%6%2
'1@18-4919<18-6->5.-.5:5054->-<7-:?5?B-0-<-@ !19.-/-'A>-48%-0>0-:'A>-48F8-= !1:3->@57-:'A>-48%-0>0-:'A>-48F8-=
-<-:7-4<1>@-9-7-8575@-.?A/58%A>G-:05@A>A:7-:'A>-4 -<- C-:3 <1>@-9- 05@A>A:7-: +- .1:-> <-0- .A8-: &-9-04-: 88-4 '*( 91:A>A:7-: 75@-. ?A/5 8%A>G-: 71<-0- "-.5 !A4-99-0 '* 5-B-85 0->5 ?A>-4 8,8-= @A ->@5:C-?A>-4 @1>?1.A@ 91>A<-7-: B-4CA <1>@-9- &-?A8A88-4 5 .A8-: &-9-04-:6A3-@1>0-<-@4->5C-:3?-:3-@9A85-0-:81.54.-570->5 ?1>5.A.A8-: -8-9.-.5:5-7-:05<18-6->591:31:-54-8@1>?1.A@
-9.-> #>-:3?10-:3919.-/-8%A>G-: 'A9.1>BBB 3;;381 /;9
)892.9/969
'1.18A9<18-6->-:059A8-5-6-78-4?5?B-919.-/-8%A>G-:?A>-48G8-=01:3-:@->@58 '1@18-45@A058-:6A@7-:01:3-:.1>0;--7-:.18-6->
##
)8%327)4%8%
92'-8%-0>8F8-=
!1:3->@57-:'A>-@
8%A>G-:
8%-0>
8F8-=
!-8-9$1:A4
19A85--:
%""%")!
(-4A7-4 7-85-: -<- 5@A 8%-0> 8E%-0> ->@5:C-719A85--: 'A>-4 8E%-0> -0-8-4 ?A>-4 C-:3 71 A98-4 -C-@:C- -0- 859- 'A>-4 8E%-0> 05@A>A:7-: 05;@-!17-4 'A>-48E%-0>.1>5?5A>-5-:71-3A:3-: 8E%A>G-:0-:719A85--: -58-@A8%-0> (-4A7-47-9A -<- 5@A -58-@A8 %-0> -58-@A8 %-0> -0-8-4 9-8-9 719A85--: $-0-9-8-9 5@A8-48E%A>G-: 05@A>A:7-: "58-50->59-8-9 -58-@A8%-0>81.540->5?1>5.A.A8-: $-0- 9-8-9 5@A /-4-C- 8-45 91:1>-:35 ?18A>A4 -8-9 >-C- 0-: 919.1>5 <1@A:6A7 .-35 A9-@ 9-:A?5- $->-9-8-57-@ 0-: $->-9-8-57-@ 5.>58 @A>A: 71 .A95 A:@A7 91:3-@A> ?13-8- A>A?-:
!->58-4 75@- .-/- .1>?-9-?-9- ?A>-4 8%-0> .1>57A@5:5
Bismilla>hir-rah}ma>nir-rah}i>m(i)
::-> -:D-8:->4A 25> 8-58-@58=-0>5
*-9-> -0>->7-9-> 8-58-@A8=-0>5
-58-@A8=-0>574-5>A995: -825?C-4>5:
(-:-DD-8A89-8->57-@A B->>A>4A 25>4->.55D\:5>;..545995:7A885-9>5:
"$%""
8E%-0>->@5:C-719A85--: 'A>-4
8E%-0>-0-8-4 ?A>-4C-:371
A98-4-C-@:C--0-859- 'A>-48
%-0>05@A>A:7-: 057;@-!17-4
##
-/-8-4 01:3-: .1>A8-:3EA8-:3 -3-> 7-9A 0-<-@ 918-2-87-::C- 01:3-: 2-?54 0-: .1:-> '1@18-4 5@A <1>4-@57-:8-4 ->@5 ?1@5-< -C-@ 'A>-4 8E%-0> .1>57A@ 5:5
'1?A:33A4:C- -95 91:A>A:7-::C- 8E %A>G-:<-0-9-8-9%-0> -58-@A8%-0> 919.-B- ?13-8- A>A?-:
!-8-9 5@A <1:A4 71?16-4@1>--: ?-9<-5 @1>.5@ 2-6->
'1@18-47-9A91:31@-4A5->@59-?5:3E9-?5:3-C-@ 7-9A -7-: 9A0-4 91:31@-4A5 5?5 7-:0A:3-::C- (1>:C-@- 'A>-4 8E%-0> 91:618-?7-: ?1.A-4 9-8-9 C-:3 <1:A4 01:3-: 719A85--: C-5@A -58-@A8 %-0> $-0- 9-8-9 5@A 88-4 '*( 91:A>A:7-: 8E%A>G-: A:@A7 <1>@-9- 7-85:C- 0-: 919.1>57-: .-:C-7 71.-57-: .-35 9-:A?5- !-8-9 %-0> 91:6-05 9A85-7->1:- 719A85--: 8E%A>G-:
%""%")!
:58-5:C-9181.5455.-0-4<-0-?1>5.A.A8-:C-:38-5: )9-@ ?8-9 .5-?- 91:-:@5 0-@-:3:C- -58-@A8 %-0> 01:3-:918-7A7-:57@57-2-@-A.1>05-905>5059-?650 ?-9.58919<1>.-:C-7?-8-@?A:-40-:919.-/-'A>-4 8E%-0>
"-.5 !A4-99-0 '* 05-:37-@ 91:6-05 >-?A8 71@57-.1>A?5-@-4A: 185-A91:1>59-B-4CA0->5 88-4 '*( *-4CA 5@A 4->A? 05?-9<-57-: 71<-0-A9-@:C- *-4CA <1>@-9- C-:3 05@1>59- "-.5 !A4-99-0 -0-8-4 ?A>-@ 8G8-= -C-@ "-.5 !A4-99-091:1>59-:C-?--@?10-:3.1>-0-05A-5>- (1<-@:C- <-0- @-:33-8 &-9-04-: '--@ 5@A .185-A ?10-:3 919575>7-: 71-0--: 9-?C->-7-@ 6-45885C-4 C-:3 @50-7 9-A 91:C19.-4 88-4 (A4-: ?191?@--8-9918-5:7-:91:C19.-4.1>4-8- !1>17-6A3- 919<A:C-5 -748-7 C-:3 .A>A7 !-?C->-7-@ 6-45885C-4 ?A7- .1>6A05 0-: 9-.A79-.A7-:
1@57- "-.5 !A4-99-0 ?10-:3 91>1:A:3 @5.-@5.- 0-@-:3 !-8-57-@ 5.>58 C-:3 91:C1>A<-5 ?1;>-:3 8-758-75 71<-0-:C- !-8-57-@ 5.>58 91:017-<:C-01:3-: 1>-@
H-/-8-4 -5 !A4-99-0I ?1>A 5.>58 H'-C- @-7 .5?- 919.-/- 6-B-. !A4-99-0 5.>58719A05-:9181<-?7-:<18A7-::C- 19A05-: 719.-8591918A7?-9.5891:3A8-:37-@-7-@-:C-
H'-C- @-7 .5?- 919.-/- 6-B-. !A4-99-0 8-35 16-05-: 5@A 058-7A7-: .1>A8-:3A8-:3 745>:C-"-.5 05-6->7-: ?A>-@ 8G8-= ?-9<-5 4-2-8
"$%"(!
).%6%, (-89692/%22;% 796%, 0>0%5
(A85?719.-858-2-8?A>-48%-0>.1?1>@-->@5:C-719A05-:.-/-7-:8-4 4-?58@A85?-:9A0501<-:@19-:@19-:9A
!9+%7%2(-6-##
'1@18-4 "-.5 4-2-8 5.>58 <A: <1>35 1@57- B-4CA 5@A@18-4?181?-505@1>59-:C-"-.591>-?-819-? -8-9 71-0--: ?1<1>@5 5@A :-.5 <A8-:3 71 >A9-4:C- *-6-4 :-.5 @1>854-@ ?-:3-@ <A/-@
H'1859A@5-7AC-4-056-4I?1>A"-.571<-0-'5@5 4-056-4 ?1?-9<-5:C- 05 >A9-4
?@>5 "-.5 C-:3 ?-814-4 5@A <A: ?131>-91:C1859A@5:C- '1@18-4 "-.5 91>-?- @1:-:3 "-.5 .1>/1>5@-71<-0-5?@>5:C-@1:@-:3<1>5?@5B-05A-5>- 16-05-: 5@A 6A3- 05/1>5@-7-: 71<-0- *->-=-4 .5: "-A2-8'-A0->-4-056-4C-:391>A<-7-:-485(-A>-@ 0-: :658 !1:A>A@:C- 4-8 5@A -0-8-4 @-:0- 71>-?A8-: !A4-99-07->1:-4-85@A@18-405?1.A@7-:<-0-75@-. 75@-.?1.18A9:C-
(-4A7-4 7-85-: -<- 5@A 8F8-= 8F8-= ->@5:C-?13A9<-80->-4 'A>-48F8-=@1>0-<-@<-0-A>A@-: 710-8-98E%A>G-: A98-4-C-@:C--0- 'A>-4 8F8-= 05@A>A:7-: 05 7;@- !17-4 'A>-4 8F8-= -C-@ E 91>A<-7-: ?A>-4 C-:3 <1>@-9- 7-85 05B-4CA7-:71<-0-"-.5!A4-99-0'*?17-853A? ?1.-3-5@-:0-.-4B-"-.5!A4-99-0'*05-:37-@ ?1.-3-5&-?A8 $-0-?--@:-.5.1>.1>05-905>5 05 A- 5>- !-8-57-@ 5.>58 0-@-:3 919.-B- B-4CA 'A>-48F8-=-C-@E $-0-?--@5@A"-.5!A4-99-0 91>-?-71@-7A@-: "-9A:5?@>5:C-C-:3?-814-4C-5@A '5@5 4-056-4 .1>4-?58 91:345.A> "-.5 0-: 91C-75:7-::C- .-4B- - @18-4 05-:37-@ ?1.-3-5 A@A?-: 88-4
!->575@-.-/-?A>-48G8-=5:5.1>?-9-?-9-
-9.-> #>-:3!19.-/-?A>-48G8-=
%""%")!
'1@18-4919.-/-:C-<1>4-@57-:->@50->59-?5:3E 9-?5:3-C-@'A>-48F8-=.1>57A@5:5
-/-8-4 01:3-: :-9- (A4-:9A C-:3 91:/5<@-7-:
5-@18-491:/5<@-7-:9-:A?5-0->5?13A9<-8 0->-4
-/-8-4 0-: (A4-:9A8-4 +-:3 !-4- +-:3 91:3-6-> 01:3-: <1>-:@->--: 7-8-9 5-91:3-6->9-:A?5-?1?A-@AC-:3@50-7
0571@-4A5
Bismilla>hi-rrahm} a>ni-rrah}i>m(i)
=>-F.5?95>-..57-88-D\5>
74-8-=-4-8-=-85:?-:-> 95: F-8-=5:
=>-G B- >-..A7-8-7>-9A
88-D\5>F-88-9-.58=-8-95
F88-9-85:?->:-9->8-9C-G8-9
$-0- -C-@ <1>@-9-@1>0-<-@ .-/--: !-0(-.5G59-7-8-2-8H I05.-/-<-:6-:3 4->-7-@ 95?-8:C- <-0-8-2-8
$-0--C-@C-:3 71859- @1>0-<-@ .-/--: 5742-,/->- 919.-/-:C-01:3-: ?-9-> ?-9-> ?1;8-4;8-4 .A:C5:A:9-@5 9-?A7 <-0- 4A>A2
.1>57A@:C-95?-8:C- <-0-8-2-8
!%.:-(
##
)+-%8%2
'1@18-4 91:31@-4A5 ->@5:C- 7-9A @1:@A -7-: 81.54 919-4-955?57-:0A:3-:'A>-48F8-=-C-@E 'A>-4 8F8-= -C-@ E .1>5?5 <1>5:@-4 A:@A7 919.-/- -57 0-8-9 ->@5 C-:3 ?1.1:->:C- C-5@A 919.-/-8E%A>G-: 0-: .1>.-3-5 .-/--: 8-5: C-:3 91:3-:0A:3 4579-40-:589A<1:31@-4A-:9-A<A:919.-/-0-8-9 ->@5 C-:3 81.54 8A-? C-5@A 919<1>4-@57-: ?1/->-91:0-8-991:31:-505>5?1:05>59-?C->-7-@?175@->0-: .1>.-3-5 /5<@--: 88-4 '*( 8-5::C- -9A @-4A .A7-: .-4B- 919.-/- 5@A ?-:3-@ <1:@5:3 058-7A7-: !18-8A5 .-/--: 75@- -7-: 91:31@-4A5 .1>.-3-5 4-8 C-:3 @50-7 0571@-4A5 ?1.18A9:C- 0-: -7-: @1>45:0-> 0->5 71.;0;4-:
#>-:3 C-:3 >-65: 919.-/- -7-: 91:0-<-@7-: 589A <1:31@-4A-: C-:3 .-:C-7 C-:3 :-:@5:C- 0-<-@ 059-:2--@7-: A:@A7 719-6A-: -3-9- 0-: .-:3?- 'A0-47-4 7-9A 91:6-05 -:-7 C-:3 .-:C-7
919.-/--8-9 'A>-4 8F8-= 75@- 6A3- 05<1>5:@-47-: -3-> 75@- ?18-8A 918-7A7-: <171>6--: 01:3-: 5748-? 7->1:-88-4'*(.A7-:7->1:-5:35:05<A65;814;>-:38-5:
'18-5: 5@A ?A>-4 5:5 6A3- 91:618-?7-: @-:@-:3 <1:/5<@--:9-:A?5- !-:A?5-05/5<@-7-:88-4'*(0->5 ?13A9<-80->-4 -3-59-:-?13A9<-80->-4.5?-91:6-05 9-:A?5- -9A -7-: 919<18-6->5:C- 719A05-:
!->575@-91:3-9-87-:5?5-@-A-6->-:C-:3@1>0-<-@ 05 0-8-9 'A>-4 8F8-= -C-@ E 01:3-: /->- >-65: 919.-/-0-:.1>.A-@?13-8-?1?A-@A01:3-:5748-?
%""%")!
!9+%7)03143/
A-@8-4718;9<;7.1>?-9--@-A@19-:9A719A05-:->@57-:'A>-48 %-0> 0-: 'A>-4 8F8-= 0-8-9 @5-<@5-<
7-@-:C-
!9+%7%2(-6-(A85?719.-858-2-8?A>-48F8-=.1?1>@-->@5:C-719A05-:.-/-7-:8-44-?58 @A85?-:9A 05 01<-: @19-:@19-:9A
->58-4 7-@-7-@- 0-8-9 7;@-7 05 .-B-4 5:5 C-:3 .1>7-5@-: 01:3-: 'A>-4 8%-0> 0-: 'A>-4 8G8-=
$
%
%
)
)
%
##
-7%,!)0%(%2
<- C-:3 7-9A 71@-4A5 @1:@-:3 ?A>-4 8%-0> .1>0-?-> .-/--: 05 01<-: <- C-:3 @1>6-05 <-0- -58-@A8 %-0>
-<-: @A>A::C- 'A>-4 8F8-=
<- C-:3 7-9A 71@-4A5 @1:@-:3 ?A>-4 8F8-= .1>0-?->7-: .-/--: 05 -@-?
)*0)/7-!"!# !"$!
'C-574 8?>:-5 > -.1>/1>5@-$-0- ?A-@A9A?59 4-65 ?-C-91:A6A 717;@- !-77-4 A:@A7.1>4-65 05 @1:3-4<1>6-8-:-: ?-C-054-8-:35 ;814?1;>-:3>-. -0B505 @-:3-::C--0-?1.58-4 <10-:3 .1?-> 0-: <-0- .-4A:C- @1>3-:@A:3 .A?A> <-:-4 ?1>@- -:-7 -:-7 <-:-4:C- #>-:3 -0B5 5@A 91:017-@57A 0-: .1>9-7?A0 A:@A7 91>-9<-? ?13-8- -<- C-:3 ?-C- 958575 1:3-: <1:A4 <1>-?--: @-7A@ 0-: .59.-:3 ?-C- ?131>- 91:3A/-<7-: ?-8-9 71<-0-:C- 0-: 41>-::C- 8- 6A3-919.-8-? ?-8-97A ?1>-C-
.1>@-:C-->5 9-:-7-4 1:37-A 5:5
'-C-0->5@19<-@C-:36-A45:35:<1>3571-5@A88-4?1>@-D5->-471<-0-&-?A8A88-4 6-B-.7A
!-:- .->-:3.->-:39A @-:C- -0B5 5@A <A8-
'-C- -0-8-4 ?1;>-:3 2-75> 0-: @-7 91958575 4->@- C-:3 .1>4->3- -<-<A: 6-B-.7A 8-35 01:3-: <1:A4 .59.-:3
<-7-4 <171>6--:9A 05- .1>@-:C- <A8- 7A -0-8-4 3A>A 91:3-65 -@-@-:A>AA:@A7 #>-:3(A- "58-5'5?B- (-:0-(-:3-:
%""%")!
8%A>G-: .-35 -:-7-:-7 05 7-9<A:3
<-7-48%A>G-:5@A5-.1>@-:C-8-35 &A<-:C-05-@50-7@-4A8 %A>G-: -A @-7 @-4A 8%A>G-: -7A .1> 71<-0-:C- -:3-: @-:C--7A 6-B-. <1>@-:C--:7A 5- 919.1:@-7
-578-4 .-578-4 7-@-7A 8%A>G-: -0-8-4 25>9-: 88-4 '*( 0-7-4 88-4 5@A .1>25>9-: 1:-> 88-4 '*( .1>25>9-: ;.-8-4 .-/-7-: 71<-0-7A 05 -:@->-
25>9-:"C-'-C- <A: 919.-/- -C-@ .1>57A@ !-7?A0:C- H-: 0->5 8-:35@ @A>A: >1D1759A 0-: -<- C-:3 056-:657-: I D\D\-@>5C-@@
(-:<- ?-C- ?-:37-?-:37- @5.-@5.- ;>-:3 5@A 919.A-:3 <10-:3 0-: .A?A> .1?1>@- -:-7-:-7 <-:-4:C- 5- @-9<-7 ?1<1>@5 ;>-:3 C-:3 71@-7A@-:
?17-85-8A.1>7-@-#4 -8-:37-4 /18-7-:C- 450A< ?1.-3-5 <1>;9<-7 91>-9<-? 4-7 ;>-:3 5- @18-4 91:3745-:-@5 >1D175:C- C-:3 @18-4 05@1:@A7-: ;814 88-4 05 8-:35@?10-:35-91:/->5/->5:C-05.A957-@-:C-01:3-:?A:33A4?A:33A4 '-C-6A3-@-76A..-3-59-:-/1<-@:C-05-.5?-.1>A.-4 (1>:C-@-;>-:3-0B5 5@A ?-:3-@ 91:C1?-85 ?13-8- <1>.A-@-::C- C-:3 @1>0-4A8A 0-: .1>6-:65 -7-: 91:5:33-87-:?13-8-<1>.A-@-:C-:36-4-@5@A0-:.1>9-7?A0-7-:.1>@-A.-@ 01:3-: ?1?A:33A4:C-
$-0- @-4A: .1>57A@:C- ?-C- 854-@ ?1;>-:3 818-75 @A- C-:3 @1>854-@ 71?-854-::C- 0-@-:3 91:017-@57A 8-8A 91:3A/-<7-: ?-8-9 8- @1>A? .1>7-@-71<-0-7A
A7-:7-4 @A-: 5:5 @19-: ?-C- <-0- @-4A: C-:3 8-8A '-C- /;.-91:35:3-@5:3-@?-9.589191>4-@57-:<->-?B-6-4:C-?145:33-?-C-@1>5:3-@ 5-8-4 ;>-:3 -0B5 C-:3 ?-C- -6->7-::C- ?8-9
#4 .1:-> '-C- 4-9<5> 8A<- 0-: :0- 0-@-:3 8-35 @-4A: 5:5 -7A .1>@-:C- 71<-0-:C- <A8- 8- 91:35C-7-::C- 8-8A
.1>7-@-(A-:(;8;:38-4.-/-7-:71<-0-7A?A-@A25>9-:88-4'*(C-:38-5: <5:@-:C- 71<-0-7A
'-C- 9191:A45 <1>95:@--::C- 01:3-: 919.-/-7-: 25>9-: 88-4 C-:3 .1>.A:C5
!-7?A0:C-H195(A4-:8-:35@0-:.A95?1?A:33A4:C-.1:->8-4-<-C-:3 1:37-A 7-@-7-:I D\D\-@>5C-@@
'-C- 854-@ ;>-:3 -0B5 5@A 91:01:3->7-::C- 01:3-: 74A?CA7 8-8A 91:3-:37-@ 71<-8-:C- ?1>-C-
.1>7-@-(A-: !1:3-<- 88-4 ?-9<-5 .1>?A9<-4 .135@A
##
& ' $ $
'A>-4 8%-0> @1>05>5 0->5 -C-@ - 19<-@
. 859-/ 1:-9 0 @A6A4
!-8-9?1>5.A.A8-:5@A-0-8-49-8-9719A85--:91:31:-54-85@A @1>0-<-@ 05 0-8-9 ?A>-4 8%-0>
-@-:3:C- 9-8-9 719A85--: 5@A @50-7 0-<-@ 0571@-4A5 ?1/->- <-?@5 C-:3 618-? <-0- A8-: &-9-04-:
57-5:35:91:0-<-@7-:9-8-9C-:381.54.-570->5?1>5.A.A8-: 5@A 41:0-7:C- >-65: .1>5.-0-4 01:3-: 4-:C- 91:34->-< >504-88-4 '*(
.-0-4C-:3.5?- 75@-8-7A7-:<-0-9-8-9 &-9-04-:?1<1>@5 919.-/- 8%A>G-: ?4-8-@ 9-8-9 0-: .1>D575> 71<-0- 88-4 '*( "-.5!A4-99-005-:37-@91:6-05>-?A871@57-.1>A?5-@-4A:
%
4-9.- ?18-9- 5:5 '181?-5 0->5 .1>0;- ?-C- 854-@ 05- 91:-:35? 01:3-: ?-:3-@:C- 0-: ;814 71>-:- @1>8-8A .-:C-7 @-:35?-::C- 05- 6-@A4 <5:3?-: '-C-?131>-91:C-9.A@:C-0-:91:50A>7-::C-05-@-?<-:37A-:7A (50-7 8-9-?1?A0-45@A@1>:C-@-5- @18-4<A8-:371&-49-@A88-4
'-C- 91>-?- ?-:3-@ ?1054 ?17-85 8-8A 91:-:35? 19A05-: ?-C-@1>5:3-@050-8-94-@57A8-:37-4.-4-35-:C-;>-:35@A 5-719.-8571<-0-88-4 ?1@18-4 .1>@-A.-@ 0-: 919;4;: -9<A:-: @1>4-0-< ?13-8-<1>.A-@-::C- C-:3 @18-4 .1>8-8A 19575-:8-4 88-4 '*( 919.1>57-: <1@A:6A7 71<-0- 4-9.- C-:3 057141:0-75:C-
->@5:C- - A>A?-:
?C-4>5:
0 8-C8-@58=-0>574-5>A995:-825 9-4>5:
'A>-@ 8%-0> 91>A<-7-: ?A>-4 71 0-8-9 8%A>G-: 91:6-05>-?A871@57-.1>A?5-
- @-4A:
##
'A>-4 8F8-= -0-8-4?A>-4C-:371 -
. / 0
'A>-4 8F8-= -0-8-4 ?A>-4 C-:3 @A>A:05
- !17-4 . !-05:-4 / 10-4 0 AB-5@
# $$$$ &
88-4 91:3-6-> 9-:A?5- 01:3-: *-4CA <1>@-9- 05@A>A:7-: 05
!-8-905<1>5:3-@5<-0-.A8-: 'A>-48F8-=-0-8-4?A>-4 C-:371
5A-5>-"-.5!A4-99-0'*918-7A7-: 8F8-= ->@5:C-
8%A>G-: -0-8-4 A9-@ ?8-9
'5@5 4-056-4 91:/1>5@-7-: 716-05-: C-:3 05-8-95 "-.5 !A4-99-0 05A-5>-71<-0--485(-A>-@0-::658C-:3.1>:-9-
50-8-9?A>-48G8-=-C-@710A-05618-?7-:.-4B-88-4'*( @18-4 91:/5<@-7-: 9-:A?5- 0->5
'A>-48G8-=05?1.A@6A3-?A>-@ 0-:
& "$' & "
<-5?50->5'A>-48%-0>18-?7-:
-B-. <-5?50->5'A>-48F8-=-C-@E18-?7-:
-B-. <- 71A@-9--:
-B-. <-->@5 5@A
%""%")!
&'0&1)3&(&&4,.+,4
$1>:-47-4 7-9A 91:3-8-95 716-05-: C-:3 91:31>57-: !1:A>A@ 7-9A 716-05-: -<- C-:3 <-85:3 91:31>57-: (-7 -0-716-05-: C-:3 81.5491:31>57-: ?18-5: 4->5 75-9-@$-0- 4->5 5@A -8-9?191?@-.1?1>@-5?5:C-054-:/A>7-:->575-9-@91>A<-7-: 4->5 .1>-745>:C- 71450A<-: 05 9A7- .A95 -8-9 .-. 5:5 7-9A -7-: 919<18-6->5 @1:@-:3 4->5 75-9-@ :-9-:-9-:C- 0-: 6A3-@-:0-@-:0- @1>6-05:C- 4->5 C-:3 ?-:3-@ 91:-7A@7-: @1>?1.A@ )671-7. 747
'1.18A9<18-6->-:059A8-5-6-78-4?5?B-919.-/-8%A>G-:?A>-48,-8D-8-4 01:3-:@->@58'1@18-45@A058-:6A@7-:01:3-:.1>0;--7-:.18-6->
-9.->A95 'A9.1>B;>80<>1?/;9
-9.->&A9-4>;.;4 'A9.1>B;>80<>1?/;9 "7-7&1 )0')/&-&4&1
'1@18-4919<18-6->5.-.5:5054->-<7-:?5?B-0-<-@ !1:C1.A@7-::-9-:-9-4->5-745>
)1(,(,.&1*&0&5/&0)/&5!
!!$\ "
!
! ! !!{"
!!#<%
!!{@
!!@#@
"!" !
!
!!+-A9A8 -‘?\ +-A9A8 !-4}?C-> +-A9A8 }5?->.
+-A9A8 -D->G
&'0&1)3&(&&4,.+,4
<-7-4 7-9A <1>:-4 91854-@ 9A?5.-4 C-:391:59<-?1?1;>-:395?-8:C-9A?5.-4.-:65>319<-.A95 3A:A:3 9181@A?-@-A .1:/-:-
8-5::C-16-05-:E716-05-: @1>?1.A@ @1>9-?A7 75-9-@ 71/58 -@-A05?1.A@6A3-5-9-@'A3>-57--0-75-9-@71/58 -<-7-4 -0- 75-9-@ .1?-> +- 75-9-@ .1?-> -@-A 5-9-@ A.>- -0-8-4 <1>5?@5B- 4-:/A>:C- ?18A>A4
-8-9?191?@-.1?1>@-5?5:C-8E%A>G-:919.1>57-:3-9.->-:@1:@-:35-9-@ A.>- $-0- 4->5 5@A .A95 053A:/-:37-: 01:3-: 0-4?C-@ 0-: 91:318A->7-: ?13-8- 5?5:C- (50-7 -0- ?-@A<A:9-748A7C-:3.1>4-?58.1>@-4-:450A<71@57-5-9-@ A.>- @1>6-05 +-:3 450A< 4-:C-8-4 88-4 C-:3 !-4- 717-8
'18-:6A@:C- ?18A>A4 9-748A7 -7-: 05.-:375@7-: 719.-85 0-: -7-: 919-?A75 -8-9 -745>-@ 5 -8-9 -745>-@ 9-:A?5- -7-: 91:3-8-95 .1.1>-<- 4-8 716-05-: ?-9<-5 -745>:C- 05@19<-@7-: 05 @19<-@ C-:3 ?1?A-5 01:3-: <1>.A-@-::C- 71@57- 450A< 05 0A:5- #>-:3 C-:3 .1>59-: 71<-0- 88-4 '*( -7-: 05@19<-@7-:05?A>3-0-:;>-:3C-:35:37->71<-0-88-4 -7-: 05@19<-@7-: 05
:1>-7-'18-5:05?1.A@4->575-9-@4->5-745>6A3-91958575 .-:C-7 :-9- 8-5::C- C-5@A
+-A9A8 .-‘?\ -0-8-4 4->5
05.-:375@7-::C-9-:A?5- 0->5 -8-9 7A.A> 1@57- 88-4 '*( 9191>5:@-47-: 9-8-57-@ ?>-258 A:@A7 91:5A< ?-:37-7-8-:C- C-:3 710A- 9-7- ?18A>A4 A9-@ 9-:A?5-C-:3@18-49-@5.1>-.-0-.-0@-4A:8-9-:C-0-:@18-491:6-05@A8-:3.18A8-:3-@-A91:6-05@-:-4 ?17-85<A: -7-: 719.-85 450A< A:@A7 91:1>59-.-8-?-: -@-? ?19A- <1>.A-@-::C- 05
0A:5-%&707/ &‘5\
)1(,(,.&1*&0&5/&0)/&5!
%&707/ &+}59&4
+-A9A8 !-4}?C-> C-5@A 4->5
.1>7A9<A8:C-9-:A?5- ?1@18-4 05.-:375@7-: 0->5 7A.A> 05 8-<-:3-: C-:3 ?-:3-@ 8A-? C-:3 05?1.A@ $-0-:3 !-4}?C-> 5 @19<-@ 5:58-4 88-4 919<1>854-@7-:
-9-8 <1>.A-@-: C-:3 @18-4 058-7A7-: ?18-9- 450A< 05 0A:5- $-0- 4->5 5@A 9-:A?5-91958575.1:@A7C-:3.1>.10-E.10-?1?A-501:3-: -9-8C-:305958575:C-#>-:3C-:3-9-8:C-.A>A7 9-7- .1:@A7:C- -7-: .A>A7 0-<A: 9-@-4->5 -7-: 05017-@7-: 0-: B-7@A -7-: @1>-?- 8-9-'10-:37-: ;>-:3 C-:3 .1>-9-8 .-57 0-: .1>59-: 71<-0-88-49-7-710--::C--7-:.-570-:@50-7 -7-: 91>-?-7-: <-:-? 9-@-4->5 0-: B-7@A 91:A:33A @1>-?- ?5:37-@
%&707/&:&
<
<
+-A9A8
-D-
<
G
C-5@A4->5<19.-8-?-:-@-??19A--9-8 <1>.A-@-: C-:3 <1>:-4 058-7A7-: 05 0A:5- -35;>-:3C-:3-9-8:C-.-5771@57-050A:5-9-7-.-8-?-::C--0-8-4?A>3-01:3-:?13-8-71:579-@-: 050-8-9:C-'10-:37-:.-35;>-:3C-:37-25>0-: ;>-:3 C-:3 -9-8:C- .A>A7 9-7- .-8-?-::C--0-8-4 :1>-7- C-:3 -<5:C- 91:C-8-:C-8- 050-8-9:C-%&707/+},5&>'
+-A9A8 4}5?->. C-5@A 4->5 <1>45@A:3-: ?18A>A4
-9-8<1>.A-@-:9-:A?5-'171/58-<-<A:<1>.A-@-: 9-:A?5- @50-7 -7-: 8A<A@ 0->5 <1>45@A:3-: $-0-?--@5@A9-:A?5-@50-7-7-:.1>0A?@-7->1:-9A8A@ -7-:057A:/50-:?18A>A4-:33;@-.-0-:8-5:-7-: 91:6-05 ?-7?5 -@-? ?13-8-
%&707/,<:&<1
&'0&1)3&(&&4,.+,4
(50-7 -0- ?1;>-:3<A: C-:3 91:31@-4A5 B-7@A@1>6-05:C-->55-9-@'1.-3-5A9-@?8-975@-4-:C-0-<-@ 919<1>?5-<7-: 05>5 ?1.-57.-57:C- A:@A7 91:34-0-<5:C-"-9A:-0-.1.1>-<-716-05-:C-:3 0-<-@05?1.A@?1.-3-5@-:0-E@-:0-@18-4017-@:C-->5 5-9-@ -:@->- 8-5:
)-&+&6&1 !)0&.,1 &19&. ")4-&(,
'1<1>@5C-:375@-854-@059105-.-:C-7716-4-@-: C-:3 058-7A7-: ;814 ;>-:3 C-:3 @50-7 7A-@ 7159-:-::C- 16-4-@-: 5@A 0-<-@ .1>A<-<19.A:A4-: <1:3-:5--: <1>-9<;7-: <1:/A>5-: 0-:<1:5<A-:'1.-3-5;>-:3C-:3.1>59-:75@-4->A? 9195:@- <1>85:0A:3-: 88-4 -3-> @1>45:0-> 0->5 716-4-@-:
(A85?8-4 716-05-:716-05-: 05 ?175@->9A C-:3 91:33-9.->7-: @1>6-05:C-75-9-@71/58
"&1(&"&1(&&4,.+,4
)1(,(,.&1*&0&5/&0)/&5!
&19&. )4)037&1 )46,1*.&+ &.7 !)3)46, &.,;/&., (&1 )*,67 7*& !)'&/,.19&
(5:37-4 8-7A 0-8-9 .1><-7-5-: 9-A<A: @5:37-4 8-7A 0-:
,170&1 )4&5 )1-&(, ,170&1 !)+&4,+&4, $-0-4-8 95:A9-: 71>-? 91>A<-7-: .1:0-C-:3 054->-97-: 0-8-9 ?8-9 !5:A9-: 71>-? -7-:919.A-@<195:A9:C-9-.A7?145:33-@50-7 0-<-@91:3;:@>;8<1>58-7A:C-75.-@:C-.-:C-7 716-4-@-: C-:3 @1>6-05 ?1.-. <18-7A:C- 9-.A7
&19&. /,0 #/&0& 9&1* )1,1**&/ 71,& :591:3-75.-@7-:9-:A?5-?A85@91:/->5;>-:3 C-:3 0-<-@ 056-057-: @19<-@ .1>@-:C- 745>:C-;>-:3 .;0;48-4 C-:3 91:33-:@57-: 91>17- 0-: @59.A88-4 6-B-.-:6-B-.-: C-:3 91:C1?-@7-:
&19&. 4&1* 9&1* )4/20'&/20'& )1(&3&6.&1 )5)1&1*&1 71,&
-:C-7 ;>-:3 C-:3 @50-7 <10A85 @1>4-0-< A>A?-: -745>-@ *-7@A 0-: @1:-3-:C- 054-.5?7-: A:@A7 91:0-<-@7-: 71A:@A:3-: 9-@1>5 ?-6-.-47-: 01:3-: /->-E/->- C-:3 @50-7 6A6A>
!1:31:-5 4-8 5:5 85 5: .5 (4-85. 6A3-.1>7-@- H7-: 0-@-:3 ?A-@A 9-?- 05 9-:- ?8-9 5@A-7-:@5:33-8:-9-:C-?-6--3-9-?1.A-4 .1:@A7 ?-6- 8%A>G-: @50-7 81.54 4-:C-.-/--:!1>17-91:05>57-:9-?650@1@-<5?A:C50->5 D575>0-:<-:3358-:?9-88-4#>-:3;>-:3C-:3 <-85:3 .A>A7 <-0- ?--@ 5@A 5-8-4 A8-9- ->5 91>17- -7-: @59.A8 25@:-4 0-: 25@:-4 5@A -7-: 719.-85 71<-0- 91>17- '19A- 5:5 -0-8-4 @-:0-@-:0- 4->5 75-9-@
(50-7-0-&'0&1)3&(&&4,.+,4
A-@8-4 785<5:3 0->5 9-6-8-4 @1:@-:3 <1>58-7A<1>58-7A 9-?C->-7-@ C-:3 91:33-9.->7-: @-:0-@-:0- -7-: 0-@-:3:C- 4->5 75-9-@A-@8-4718;9<;7.1>?-9--@-A @19-:9A719A05-: /->58-4.1>5@- @1>75:5.-57918-8A59105-/1@-7-@-A<A:1817@>;:570-8-971?14->5-:75@-C-:3 91:A:6A77-: @-:0-@-:0- 0-@-:3:C- 4->5 75-9-@
.1>?A->- 8-:@-:3 05 9-?650 ;>-:3;>-:3 C-:3 .1>.A-@ 716-4-@-: -7-: 81.54 .-:C-7 91:;:6;8 0->5<-0- ;>-:3;>-:3 C-:3 .1>.A-@ 71.-57-:I -05? &5B-C-@ A74->5
3-> 75@- 91:0-<-@7-: <1>@;8;:3-: 88-4 45:33- 4->5 -745> 75@- 4->A? 91:6-3- -3-> 7159-:-: @1>A? -0- 0-8-9 4-@5 75@- ->-:C-01:3-:>-65:.1>5.-0-471<-0-88-4'*(>-65: .18-6->0-:918-7A7-:.-:C-771.-57-:71<-0-;>-:3 @A- ?-A0->- @19-:E@19-: 0-: ?19A- ;>-:3C-:3919.A@A47-:1:3-:.135@A5:?C-88-4 75@- -7-: @1>9-?A7 ;>-:3 C-:3 ?18-9-@ <-0- ->5 5-9-@
->58-47-@-7-@-0-8-97;@-7C-:3.1>7-5@-:01:3-:59-:71<-0-4->5-745>
"
H
'
! ,
)1(,(,.&1*&0&5/&0)/&5!
1. <-7-4 yan3059-7?A04->575-9-@ '1.A@7-: :-9-:-9- 4->5 75-9-@
A p a k a h y a n g d im a k s u d Y a u m u l M a h }?C-> '1.A@7-: @-:0-@-:0- 4->5 75-9-@
#!
}
!%
'1@18-4 ?19A- 9-748A7 C-:3 .1>:C-B- 05 -8-9 :C-@- 5:5 9-@5 0-: 4-:/A> .5:-?- 88-4 '*( 9191>5:@-47-: !-8-57-@ ?>-258 A:@A7 91:5A<7-:?-:37-7-8-A:@A791:3450A<7-:?19A-9-478A7C-:3?A0-4 9-@5?>-25891:5A<0-:.1>@1>5-701:3-:?17A-@7A-@:C-*-4-5:C-B-C-:3@18-4718A->0->5.-0-:@A8-:3@A8-:3C-:3@18-44-:/A>8A8A4@A.A4 C-:3 @18-4 .A>A7 A>-@ C-:3 @18-4 <A@A? .1>/1>-5.1>-5 7A85@7A85@ C-:3 @18-4 <1/-4 4-:/A> >-9.A@>-9.A@ C-:3 @18-4 8A>A4 .-:3A:8-4 7-9A ?19A- A:@A7 91:6-8-:5 4A7A9-: 0->5 88-4 '*( C-:3 91:6-05 -759 1?-> 0-: &-6- 71<-0- ?19A-
>-6-!-7-01:3-:@5.-@5.-91>17-<A:@13-7.-:3A:.1>05>5!1>17-854-@ 8-:35@ @-9<-7 8-:35@ .1>6-8-:6-8-: 91>17- 854-@ .A95 @-9<-7 .1>@A7-> B-6-4@50-7?1<1>@5.A95C-:30-4A8A(1>854-@.5:@-:3.5:@-:3?19A-:C-@18-4.1>459<A:05?-@A7-B-?-:01:3-:<-0-@:C-5854-@8-A@@1>0-<-@
- @ -@ -: A> AA :@ A7 # >-: 3 (A - " 58 -5' 5? B - (- :0 -( -: 3 -: A>A # > : 3 ( A
#>-:3(A-&'0&1)3&(&&4,.+,4
-<5 C-:3 ?10-:3 91:C-8-:C-8- 05 -@-?:C- 5854-@ !-8-57-@ ,-.-:5-4 @18-4 .1>-0- 05 4-0-<-: 91>17- 5854-@ 9-@-4->5 @18-4 458-:3 /-4-C-:C- !-7-?-0->8-4 91>17- .-4B- 91>17- .1>-0- 05 @19<-@ C-:3 056-:657-: 88-4-:@-? 91>17- .1>7-@- :58-4 4->5 ?1.-3-59-:- C-:3 @18-4 88-4 '*( 6-:657-: 0-: 5:5 91:A:6A77-: 71.1:->-: <->- &-?A8 '1<1>@5 C-:3 @18-4 88-4 ?1.A@7-:0-8-98%A>G-:!1>17-.1>7-@-0A4-5/18-7-:C-7-95'5-<-7-4 C-:3919.-:375@7-:7-950->57A.A>@19<-@@50A>7-95 -8A057-@-7-:71<-0-91>17- :58-4 05- C-:3 @18-4 056-:657-: ;814 88-4 +-:3 !-4- $19A>-4 0-: .1:->8-4.1>5@-C-:305?-9<-57-:;814&-?A8>-?A8+-??5:C-@
!1>17- <A: 718A-> 0->5 7A.A> @-:<- <-7-5-: @50-7 .1>-8-? 7-75 0-: ?1.-3-5:C-!1>17-.1>@18-:6-:3.A8-@@-:<-?1A@-?.1:-:3<A:05.-0-:-8-9 9-?- .-:375@ 5@A 9-:A?5- 0-8-9 71-0--: .1>9-/-99-/-9
>A<- '1.-35-:91>17--0-C-:3.1>A<-71>-7->1:-B-7@A050A:5-91>17-?A7-919.A-@25@:-471<-0-;>-:38-5:
0-C-:3.1>A<-.-.57->1:-?A7-9-7-:.-.571@57-91:6-8-:7-: 4A7A9-:
0- C-:3 .A@- 9-@- 7->1:- 71@1>8-8A-: 91:34A7A9
9-:A?5-0-C-:3.5?A7->1:-?A7-<-91>01:3-:-9-8-:C-:391>17-8-7A7-: '19;3- 75@- @1>3;8;:3 0-8-9 3;8;:3-: C-:3 ?131>- ?-0-> 05>5 0-: .1>@-A.-@ -@-? 0;?- C-:3 058-7A7-: @1>4-0-< ?1?-9-
&1*.70&1
1>0-?->7-: @5:37-@-::C- 75-9-@ 5@A @1>.-35 91:6-05 0A- C-5@A 5-9-@ 'A3>- 0-: 5-9-@
5-9-@ 'A3>- -0-8-4 71>A?-7-:-@-A 9A?5.-4 C-:3 .5-?- 05-8-95 9-748A7050A:5- 5:5;:@;4:C--0-8-4.1:/-:- -8-9?1<1>@5.-:65> 319<-.A950-:6A3-719-@5-:
5-9-@ A.>- -0-8-4 4-:/A>:C- -8-9 ?191?@- .1?1>@-
?@58-4 A:@A7 4->5 75-9-@ 5:5 .1>9-/-99-/-9 05 -:@->-:C- +-A9A8 .-‘?\4->571.-:375@-:+-A9A8 !-4}?C->4->5.1>7A9<A8+-A9A8
4}5?->. 4->5 <1>45@A:3-: +-A9A8 !5<D-<: 4->5 <1:59.-:3-:+-A9A8
-D->G4->5 <19.-8-?-:0-: +-A9A8 745>4->5 -745>
)1(,(,.&1*&0&5/&0)/&5!
)65;9<1@1:?5
,/,+/&+ -&8&'&1 9&1* 3&/,1* 6)3&6 4->5 75-9-@ 71/A-85
- C-A9A8 6A9G-4 . C-A9A8 9-4}?C->
/ C-A9A8 -745> 0 C-A9A8 4}5?->.
!-8-57-@ C-:3 91:5A< ?-:37-7-8- <-0- 4->5 75-9-@ -0-8-4
- 4->5 <19.-8-?-: . 4->5 <1:59.-:3-: / 4->5 71.-:375@-: 0 4->5 <1>45@A:3-:
->575-9-@05618-?7-:050-8-9 8%A>G-: ?-8-4 ?-@A:C- <-0-?A>-4 @-:0- 4->5 75-9-@ .1>0-?->7-: 4-05? &-?A8A88-4 -0-8-4 - ;>-:3C-:3 .1>.A-@71.-57-:
?19-75: .-:C-7
. ;>-:3 C-:3 6-4-@ .-:C-7 0->5 C-:3.-57
/ 4A6-: ?18-8A @A>A: 01:3-: 618-?
0 0-3-:3-: 05 <-?-> @1>854-@ ?-:3-@ >-9-5
/ 9-@-4->5 @1>.5@ 0->5 .->-@ 0 458-:3:C- 8%A>G-: 0->5 4-@5
$1>:C-@--: C-:3 ?-8-4 @1>0-<-@ <-0- 7-859-@
- 75-9-@ 91>A<-7-: @-:0-.1>-745>:C- 71450A<-: 05 .A95
. 75-9-@ -0-8-4 4-:/A>:C- -8-9?191?@-.1?1>@-5?5:C-/ <-0-4->5 75-9-@05@5A<
?-:37-7-8- ;814 !-8-57-@ 5.>58
&'0&1)3&(&&4,.+,4
'1@5-<9-:A?5-C-:3450A< -7-:91:3-8-951>0-?->7-: @5:37-@-::C- 75-9-@ 5@A @1>.-35 91:6-05 0A- C-5@A 0-: ?@58-4A:@A74->575-9-@5:5.1>9-/-99-/-905-:@->-:C-0-:
!-:A?5--7-:05.-8-??1?A-5-9-8:C- !1>17-C-:3.1>-@@59.-:3-:-9-8 71.-57-::C- @19<-@ 719.-85:C- -0-8-4
5 -:@->- @-:0-@-:0- 4->5 75-9-@ C-:3 05618-?7-: ;814 &-?A8A88-4 -0-8-4 0-:
!A:/A8:C- .5:-@-:3 C-:3 0-<-@ .1>.5/->- 91>A<-7-: @-:0-75-9-@ -8-9 7A.A>:C- 4->5
05.-:375@7-::C-
!-@5:C- ?1?1;>-:3 @1>9-?A7 75-9-@
(19<-@ .1>7A9<A8:C- 9-:A?5-A:@A7 05<1>854-@7-: ?13-8--9-8:C- -0-8-4
- <-0-:3 >A9<A@ . <-0-:3 !-4}?C->
)1(,(,.&1*&0&5/&0)/&5!
H$-0- 4->5 5@A 9-:A?5- ?1<1>@5 -:-5-:-5 C-:3 .1>@1.->-:I $1>:C-@--: @1>?1.A@ @1>0-<-@ 05 0-8-9 ?A>-4 -C-@
&8&'/&+3)46&19&&1(,'&8&+,1,()1*&1')1&4
<-7-4 C-:3 059-7?A001:3-: +-A9A8 -D->G
-B-. '1.A@7-: @-:0-E@-:0- 0-@-:3:C- 4->5 -745>
-B-. <-C-:3-7-:05-8-95 9-:A?5-<-0-+-A9A8 !5<D-<:
-B-. <-7-4 71:579-@-: C-:3 -7-: 05>-?-7-: ;814 ;>-:3E;>-:3 C-:3
.1>59-:
-B-. <-7-4 C-:3 @1>6-05 <-0- ->5 5-9-@
$% +4$*%6$*$%%6$*$.&$064$+.$/$*
!##
#!
92,?6,36,8@-,2,48,9,60?02@3,93,?4&,>@7@77,3(09?@ 492,? -@6,9 ,7,8 809B0-,=6,9 ,2,8, >7,8 &,>@7@77,3 80923,/,;4-0=-,2,4=49?,92,9B,92>,92,?-0=,?#=,92:=,926,14= /,9 8@9,146 >07,7@ -0=@>,3, 80923,7,924 ;0=5@,92,9 ",-4 !4>,79B,-@ ,3,--@,3,7/,9!@>,47,8,3\\",8@9 ",-4 ?0?,; ?02,= ;,9?,92 809B0=,3 ;, >,5, =49?,92,9 B,92 /43,/,;4",-4)9?@64?@8,=47,364?,;07,5,=4-,-494,8@,6,9 808;07,5,=4?49/,6,9B,92/47,6@6,960?42,?:6:3 ?0=>0-@?
,8-,= $0=-@,?,9?4/,6?0=;@54>0-,2,48,9, ;0=-@,?,9-@ ,3,-B,92>07,7@8092,9.,8",-4 '@8-0=AAA2::270.:8
"6,6$0'/%'.$,$3$0
092,9808;07,5,=4-,-494/43,=,;6,9>4>A,/,;,? !09.0=4?,6,9;0=47,6@-@ ,3,-/,9-@,3,7 !09.0=4?,6,9;0=47,6@!@>,47,8,3\\
'560,6-636
'0&+&+-$0)$/$4.$/'.$4!
\ \
\
\
\
\
$% +4$*%6$*$%%6$*$.&$064$+.$/$*
'0?07,3 ",-4 809B,8;,46,9 >0=@,9 >7,8 60;,/,6,@89B,-@ ,3,-80923,>@?:=,92:=,92%@=,4>B ,2,=808-09.4",-4,36,94,809/,?,924-@ (} ,74-;,8,9 ",-4 B,92 8080743,=, 9,-4 >05,6 60.47 -@ ,3,- 8092,9.,8 -@ (},74- ,2,= 807,=,92 !@3,88,/ @9?@6 809B0-,=6,9 ,2,8, 77,3 -@ (},74-;@9808-@5@660;:9,6,99B,4?@@9?@6-0=309?4 809B0=@ 60;,/, ,5,=,9 77,3
!09/092,=3,74?@",-4!@3,88,/'*-0=6,?, >0=,B, 809.@.@=6,9 ,4= 8,?,9B, G+, $,8,96@ >064=,9B,8,?,3,=4/470?,66,9/4?07,;,6?,92,96@/,9 -@7,9 /4 ?07,;,6 ?,92,9 64=46@ >@;,B, ,6@ -0=309?4 /,7,8 807,6>,9,6,9 /,6A,36@ 494 ,6@ ?0?,; ?4/,6 ,6,9 8094922,76,99B, >034922, (@3,9 808-0=46,9 60809,92,9 ,?,@ ,6@ .07,6, /,7,8 80920=5,6,9 494 46,?4/,6/08464,9,6@?4/,6,6,98094922,76,99B,H !09/092,= 6,?,6,?, ",-4 -@ (},74- 8095,/4 6,>43,9 60;,/, 60;:9,6,99B, 4?@ , ?,6 >,8;,4 3,?4 808-@,?60;:9,6,9B,924,>,B,9244?@-0=>0/43
634=9B, -@(},74- 608-,74808,92247",-4/,9 -0=6,?,G,4!@3,88,/-0=-@,?7,3,;,B,920926,@ 60309/,64 '08:2, 0926,@ /4>07,8,?6,9 :703 77,3 '*(>07,8,>07,8,9B,',B,-0=5,954,6,980749/@924 0926,@ /,=4 ;0=-@,?,9 80=06, 4?@H
-@ ,3,-80=,>,@>,3,;0=?,8,9B,4?@>4,>4,/,9 ?4/,6-0=3,>47,;@9608-,7460;,/, -@(},74- /092,9 808-,A,:=,92:=,92%@=,4>B'07,494?@4,808-,A, >0:=,92 ;08@/, ?,8;,9 B,92 >0-,B, /092,9 ",-4 -0=9,8, 88,=,3 -49 7*,74/ -49 !@24=,3 -@ ,3,- /,9 :=,92:=,92 %@=,4>B 4?@ -0=8,6>@/ 809@6,=6,9 !@3,88,/ /092,9 88,=,3
'0&+&+-$0)$/$4.$/'.$4!
77,3 8092,-,/46,9 ?09?,92 /4=4 -@ ,3,- B,92 5,3,?/,7,87%@=F,9B,4?@?0=/,;,?/,7,8'@=,37 ,3,- >@=,3 60 /,7,8 7%@=F,9
35+08$
49,>,7,3 60/@, ?,92,9 -@ ,3,- /,9 >@922@3 /4, ,6,9 -49,>,
(4/,67,3-0=1,0/,360;,/,9B,3,=?,-09/,9B,/,9 ,;, B,92 /4, @>,3,6,9
07,6/4,,6,98,>@660/,7,8,;4B,92-0=205:7,6 ,9-024?@;@7,4>?=49B, ;08-,A,6,B@-,6,= +,927030=9B,,/,?,74/,=4>0=,-@?
",8,,>74-@ ,3,-,/,7,3-/@7)CC,-49-/@7 !@?}?},74-4,,/,7,3;,8,9/,=4&,>@7@77,3'*4, /4>0-@? -@ ,3,- 6,=09, A,5,39B, B,92 8092647,; -4>8477,>hir-ra3}8,>94==,3}i>m(i)
(,--,? B,/,> ,-4> 7,3,-4AA,?,--,
!,>,29,>E,93@8,>7@3@>A,8,>6,>,-,
',B,>}7,> 9,>=,9 C},> ?, 7,3,-49
*,8=, ,?@3@> 3},88,> 7,?,73},?,-4
$% +4$*%6$*$%%6$*$.&$064$+.$/$*
$,/, >@,?@ 3,=4 &,>@7@77,3 809/,?,924 >@,?@6,-47,3 @9?@6 -0=/,6A,3 0?46, 4?@ -@ ,3,-80920?,3@49B, '0.,=, /4,8/4,8 /4, 809246@?4 &,>@7@77,3 '* '0?07,3 >,8;,4 /4 6,-47,3 4?@ &,>@7@77,3 809B0=@ 60;,/, 80=06,
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
947,3 >,7,3 >,?@ .:9?:3 ?4;@ /,B, -@ ,3,-?0=3,/,; /,6A,3 >7,8 /,9 &,>@7@77,3 ,=09, 60-09.4,9 -@ ,3,- /,9 >?=49B, 60;,/, /,6A,3 &,>@7@77,3 '* 80=06, ?4/,6 ;0=9,3 -0=309?4 80814?9,3 809B,64?4 /,9 809.07,6,6,9 &,>@7@77,3 '* 4>,3 -@ ,3,- /,9 4>?=49B, /4,-,/46,9 /4 /,7,8 7%@=F,9 ;,/, >@=,3 7 ,3,- B,92 ?07,3 6,8@ -,., >0-07@89B,
',8, 3,79B, /092,9 -@ ,3,- -@ ,3,7 5@2, >,7,3>,?@;,8,9/,=4&,>@7@77,3",8,,>74-@,3,7 ,/,7,3 8= -49 4>B,8 -49 7D!@24=,3 7%@=,4>B
",8,,>74-@
,3,-(@74>7,3 608-,74 64>,3 -@ ,3,- /092,9 -,3,>,8@ >09/4=4 608@/4,9 ?,8;476,9 3,>47 6,=B,8@ /4 /0;,9 ?08,9?08,9
"6)$4$0&+3+
+4$*%6$*$.
'0&+&+-$0)$/$4.$/'.$4!
$0=,>,,9 4=4 /,9 /092649B, 60;,/, &,>@7@77,3 808-@,? -@ ,3,7 -0=@>,3, @9?@6 80923,7,924 /,6A,3 &,>@7@77,3 /092,9 -0=-,2,4 .,=, 6054 0-09.4,99B, ?0=3,/,; &,>@7@77,3 >0=?, 14?9,3 /,9 605,3,?,9 B,92 /47,6@6,99B, 8070-434 ,;, B,92 /47,6@6,9:703-@ ,3,-/,94>?=49B,
!0743,? ,2,8, >7,8 >08,649 ?0=>0-,= 7@,> -@ ,3,7 -0=6,?, 60;,/, 6,@8 %@=,4>B ;,/, >@,?@ ;0=348;@9,9 >0-,2,4 -0=46@?
G,4 6,@86@ ,92,97,3 >06,746,74 808-4,=6,9 !@3,88,/ 809B0-,=6,9 ,5,=,9 -,=@9B, /092,9 >0>@6, 3,?4 4, ?07,3 8092349, ,2,8, 90906 8:B,92 64?,/4,809.07,(@3,9B,9264?,>08-,3084(@3,9 ,6@-0=5,95460;,/,6,74,9>08@,-,3A,0>:6,6@,6,9 808-,A,-,?@60!,>54/47,=,8@9?@6/4708;,=6,9 60 60;,7, !@3,88,/ 60?46, 4, >@5@/ '070;,> 4?@ ?0=>0=,3 60;,/, 6,8@ >08@, 8,@ 809B0=,36,9 ,6@ 60;,/, 607@,=2,9B, ,?,@ 6,8@ 808-07, ,6@ /,=4 ,9.,8,9 6,@8 60=,-,?9B, /,9 -4,=7,3 :=,92D:=,92 ,94,>B48-0=?49/,6,;,>,5,B,9280=06,>@6,4H
(,?6,7, 809/092,= 5,849,9 /,=4 -@ ,3,7 8,6, :=,92 B,92 80923,/4=4 ;0=348;@9,9 4?@ >0=09?,6 -0=6,?, ;,/,9B, 60>@>,3,9 B,92 /4>0-,-6,9 :703 6024,?,9 &,>@7@77,3 809B0-,=6,9 ,2,8, >7,8
00>:6,9 3,=49B, /092,9 ;0=,>,,9 -,922, -@ ,3,7;@9;0=2460,F-,3?08;,?/48,9,&,>@7@77,3 -4,>, 807,6>,9,6,9 >3,7,? 092,9 7,926,3 >0;0=?4 >0:=,926>,?=4,/4,808-,A,-,?@-0>,=>,8-47/44=4924 :703 -0-0=,;, :=,92 %@=,4>B 4, 8092,5,6 6,A,9 6,A,99B, @9?@6 809B,6>46,9 -,2,48,9, 9,9?4 /4, ,6,9 8092308;,>6,9 -,?@ 60 ,?,> 60;,7, &,>@7@77,3 '*
$% +4$*%6$*$%%6$*$.&$064$+.$/$*
807,6>,9,6,9 >3,7,? -@ ,3,7 -0=5,7,9 /092,9;07,9;07,9 /,=4 -07,6,92 809@5@ ,=,3 &,>@7@77,3 '* 4, 807,926,3 /092,9 3,?43,?4 6,=09, ?,6@? 20=,6,99B,/460?,3@4:703&,>@7@77,3'*,=45,@3 6,A,96,A,9 -@ ,3,7 808;0=3,?46,9 /092,9 ;0=,>,,9 .08,> -0=.,8;@= 208-4=, /,7,8 3,?4 80=06,-0=6,?, !
0?46, -@ ,3,7 80923,8;4=4 ",-4 !@3,88,/ '* /,9 309/,6 8092,B@96,9 -,?@ B,92 /4;02,929B, 4?@ ?4-,?4-, /4, ?0=308;,> 60-07,6,92 /,9 -,?@ B,92 /4;02,929B, ;@9 5,?@3 60 ?,9,3 !@6,9B,B,9280=,38095,/4;@.,?;,>4>0:7,3:7,3 ?4/,6-0=/,=,37,24?08,9?08,99B,;@9?0=.092,92 808,9/,9249B,,64-@,3,7>0:7,3:7,3?0=;,6@ 60 -@84 ?4/,6 /,;,? 807,926,3 A,7,@;@9 >0?,;,6 !0743,? 605,/4,9 4?@ ?08,9?08,9 -@ ,3,7 809,=469B, >0-07@8 /460?,3@4 :703 &,>@7@77,3 '* /,9 -0=?,9B, G;, B,92 >0-09,=9B, ?0=5,/4 60;,/,8@ ,4 -@ ,3,7 09,;, 6,8@ ?4/,6 8092308;,>6,9-,?@4?@6060;,7,!@3,88,/'* 60?46,4,>0/,92>@5@/?,/4H-@,3,7808-4>@?4/,6 /,;,? 8095,A,- ;0=?,9B,,9 6,A,96,A,99B, 4, 8,>43808-,B,926,9605,/4,9B,92-,=@>,5,?0=5,/4 /,=4 >0:=,92 ",>=,94 B,92 8092,/@ 60;,/, &,>@7@77,3 -,3A, -@ ,3,7 ?07,3 80=,8;,> 3,=?,9B, $,/, A,6?@ 4?@ -@ ,3,7 ?4/,6 -0=,94 -0=6,?, ,;,,;, 6,=09, /4, 80743,? /4 -07,6,92 &,>@7@77,3 ,/, /@, 06:= 3,=48,@ B,92 8095,/4 ;092,A,79B,
(0=>,/,= /,=4 7,8@9,99B, ,634=9B, -@ ,3,7 -0=6,?, G*,3,4>,3,-,?6@$0=7@6,8@>08@,60?,3@4 60?46, ,6@ 80923,8;4=4 !@3,88,/ @9?@6 8092308;,>6,9-,?@4?@60,?,>60;,7,9B,?4-,?4-, 8@9.@7 @9?, B,92 -0>,= 309/,6 80909/,926@ 6@ >,92,? ?0=605@? 6,=09, -07@8 ;0=9,3 80743,? @9?,
'0&+&+-$0)$/$4.$/'.$4!
"6)$4$0&+3+
')+$5$0
>0-0>,= 4?@ >0@8@= 34/@;6@ '064=,9B, ,6@ ?0=@>6,9 94,?6@ 94>.,B, 8,?47,3 ,6@ /4?09/,92 @9?, 4?@H
!09/092,= ;09507,>,99B, =06,9=06,9 -@ ,3,7 >,92,?60.0A,!0=06,?4/,6809B,926,-,3A,:=,92 B,92 >07,8, 494 2,2,3 -0=,94 ?4/,6 /,;,? 808-@9@3 ",-4-,36,9?4/,6/,;,?-0=-@,?,;,,;,!0=06,;@9 -0=6,?, /092,9 ;0=,>,,9 30=,9
G+, -@ ,3,7 >08,>, 0926,@ 80923,8;4=4 !@3,88,/ ?,/4 6,84 808;0=3,?46,9 0926,@ /,=4 5,@3 ?0?,;4 6,84 ?4/,6 80743,? @9?, B,92 0926,@ 6,?,6,9 4?@ 8,7,3 -,B,92,99B, ;@9 ?4/,6 ,/,H
'05,6 605,/4,9 494 ?08,9?08,9 -@ ,3,7 ?4/,6 ;0=.,B,60;,/,9B,/,9?4/,67,24809234=,@6,96,?, 6,?,9B,
!@>,47,8,3,/,7,3>0:=,92;09B,4=@7@92/,=4,94 ,941,3 ",8, ,>749B, ,/,7,3 !,>7,8, !@>,47,8,3 34/@;/4+,8,8,36494=,-',@/4(48@='47>47,39B, >07,7@ /46,4?6,9 /092,9 9,8, G,-4-H /,9 4, 809/,;,?6,9 5@7@6,9 -@ ',8,8, 0/@/@6,9
(@74>7,3 608-,74 64>,3 -@ ,3,- /092,9 -,3,>,8@ >09/4=4 608@/4,9 ?,8;476,93,>476,=B,8@/4/0;,9607,>
$% +4$*%6$*$%%6$*$.&$064$+.$/$*
!@>,47,8,3 /4 +,8,8,3 3,8;4= >,8, /092,960/@/@6,9 ",-4 '* /4 !,/49,3 6,=09, 606@,>,,99B,B,92-0>,=/,9;09246@?B,92-,9B,6 !@>,47,8,38092,6@>0-,2,49,-4/,9809@9?@? ;09/@/@6!,/49,38092,6@4609,-4,99B,,;0=9,3 8092@>@76,9 60;,/, ",-4 !@3,88,/ '* ,2,= 8092,6@4 609,-4,99B, /,9 808-,24 606@,>,,9 ,9?,=, 80=06, -0=/@, >0=?, 808-0=46,9 606@,>,,99B, 60;,/, !@>,47,8,3 60?46, -074,@ A,1,?
'0&+&+-$0)$/$4.$/'.$4!
#
)
'
(
)
"
#
##
'B0463-/@7,/4=>08,>,-0=@>4, ?,3@980849?,4C494-@9B,80=,9?,@ 60 ,23/,/ @9?@6 809@9?@? 478@ ,2,8, -@9B, ?4/,6 80923,7,92 .4?,.4?, 8@=94 -/@7 ,/4= 80>64;@9 60-0=,?,9 8070;,>6,9 ,9,69B, -0=5,7,9 >09/4=4,9 -0=,?@>=,?@> -,?@ '0-07@8 ;0=24 4-@9B, -0=;0>,9 >@;,B, 5,92,9 -0=6,?, -:3:92 /,7,8 ,;,;@9 5@2, -@9B, 808-06,76,9 @,92 /4=3,8 /,9/45,34?/4/,7,8;,6,4,9-/@7,/4='070;,>4?@4-@9B,8070;,>6,9-/@7 ,/4=;0=24-0=>,8,>,8,>,?@=:8-:92,9B,9260-0?@7,9309/,6809@5@60 ,23/,/
,7,8 ;0=5,7,9,9 80=06, ?07,3 /4>0=,92 :703 :=,92 ;09B,8@9 ,-4>7,3 3,=?, 6,147,3 /4=,8;,> ;,=, ;09B,8@9 6,9 ?0?,;4 ;09B,8@9 4?@ ?4/,6 8092@>46 -/@7 ,/4= 6,=09, 809B,926, /4, ?4/,6 808;@9B,4 ,;, ,;, $09B,8@9 4?@ -0=?,9B, 60;,/, -/@7 ,/4= ?09?,92 3,=?, B,92 /4;@9B,49B, -/@7 ,/4= 8090=,926,9 /4, 3,9B, 80847464 @,92 /4=3,8 /4/,7,8;,6,4,99B,$09B,8@94?@30=,9/,9807,;:=6,960;,/,60?@,9B, $,6,4,9 -/@7 ,/4= /4;:?:92 /,9 /4/,;,?4 ,/, @,92 >0-,2,48,9, B,92 /4-0=4?,3@
0?@, ;09B,8@9 -0=?,9B, 609,;, -/@7 ,/4= -0=6,?, -09,= A,7,@;@9/460?,3@4@,929B,,6,9/4=,8;,>-/@7,/4=8090=,926,9B,92 /4,?07,3-0=5,95460;,/,4-@9B,>@;,B,?4/,6-0=6,?,-:3:92A,7,@,;,;@9
+4$*"'.$&$0
$% +4$*%6$*$%%6$*$.&$064$+.$/$*
-@ ,3,- 9,8, ,>749B, ,/,7,3 -@ )CC, -49 -/@7 !@?}?},74- 4,,/,7,3 >,7,3 >,?@ ;,8,9 &,>@7@77,3 '* B,92 >,92,? 808-09.4 &,>@7@77,3 /,9 80923,7,924 /,6A,3 >7,8
-@,3,79,8,,>749B,,/,7,38=-494>B,8-497!@24=,37 %@=,4>B-@,3,7>,92,?808-09.4&,>@7@77,3'*34922,-0=@>,3, 808-@9@3 -074,@
!@>,47,8,3 \\ 9,8, ,>749B, ,/,7,3 !,>7,8, !@>,47,8,3 8092,6@ >0-,2,4 9,-4 $,/, 8,>, 3,741,3 -@ ,6,= >D'4//4< !@>,47,8,3 /,9 ;,=, ;09246@?9B, -0=3,>47 /46,7,36,9 ;,>@6,9 > 7,8/4-,A,3;48;49,93,74/-49*,74/
-@ ,3,- -@ ,3,7 /,9 !@>,47,8,3 \\ ,/,7,3 .:9?:3 :=,92:=,92 ?0=.07, B,92 ;0=47,6@9B, 3,=@> /4349/,=4
#
)
'
(
)
"
#
$0)-6/$0
'(.'-4+
;, B,92 /47,6@6,9 -@ ,3,- ?0=3,/,; ",-4 !@3,88,/ '* '0-@?6,9 ;0=47,6@ -@ ,3,7 B,92 809@95@66,9 605,3,?,99B, ?0=3,/,;
",-4
'4,;,6,3 -@ ,3,7
;, B,92 /47,6@6,9 !@>,47,8,3 ;,/, 8,>, ",-4
B,92?0=5,/4',,?809/092,=/4,-0=6,?,/08464,960?@,;09B,8@9809,924> /,9 8092,6@4 60>,7,3,99B, -/@7 ,/4= B,92 60.47 ?4/,6 80924926,=4 6,?, 6,?,4-@9B,/,9/4,?4/,6;0=9,3807,922,=;0=49?,377,3>0;,95,9234/@;9B, 0?@, ;09B,8@9 -0=>@8;,3 ?4/,6 ,6,9 80=:8;,6 7,24 4, -0=?,@-,? /4 3,/,;,9-/@7,/4=/446@?4:703;09246@?;09246@?9B,
'0&+&+-$0)$/$4.$/'.$4!
+.+*.$* ,$7$%$0 8$0) 2$.+0) 5'2$5$,8,9",-4B,92>07,7@80749/@924",-4/,=4,9.,8,9:=,926,14=%@=,4>B ,/,7,3
, -@ (} ,74-- ,74--/@7!@?}?} ,74-. -/@77,3 / -@ ,6,=
#=,92B,9280923,>@?6,@8%@=,4>B,2,=808-09.4",-4,/,7,3 , -@
,3,-- ,3,--@ ,6,= . -@ (} ,74-/ -,74-/@7!@?}?}
#=,92 B,92 80708;,=4 60;,7, ",-4 /092,9 6:?:=,9 ,/,7,3 , -@
,3,-- ,3,--@ ,3,7 . -@ ,6,= / -@ (}
$08@/, ?,8;,9 B,92 ,6,9 /4?@6,=6,9 /092,9 ",-4 :703 -@ ,3,7 -0=9,8,
, 88,=,3 - )8,B,3 . +,8,8,3 / !@>,47,8,3
'@=,3 7 ,3,- ,/,7,3 >@=,? 60 ,
- . /
07,6/4,,6,98,>@660/,7,8,;4B,92-0=205:7,680=@;,6,9,=?4/,=4 >@=,3 7 ,3,- ,B,? 60
, 748, - 08;,? . ?42, / /@,
$% +4$*%6$*$%%6$*$.&$064$+.$/$*
$08-,A, 6,B@ -,6,= /,7,8 -,3,>, =,- ,/,7,3 64,>,9 -,24, ;09B08-,3 -0=3,7, - ;09B0-,= 14?9,3 . ;08-,A, 60-09,=,9 / ;08-@,? ;,?@92
!@>,47,8,3-0=>08-@9B4/43@?,9>,,?/4>0=-@:703;,>@6,9 , 3,74/-49*,74/
- F8,=,3-49 *,74/ . )<-,3-49!@F4?3 / 'B,4-,9-49 &,-4F,3
#=,92 B,92 808-0=4 6:?:=,9 -@>@6 60;,/, -@ ,3,7 @9?@6 80708;,= ",-4 ,/,7,3
, )<-,3-49!@F4?3 - )?-,3 -49 &,-4F,3 . *,74/-49F?-,3 / F8,=,3-49 *,74/
/4-,.,
, ?,--,? B,/,> ,-4> 7,3,-4AA,?,-- 8,>,29,>E,93@8,>7@3@>A,8,> 6,>,-. >,B,>}7,> 9,>=,9 C},> ?,
7,3,-/ 14>54>/43,>3},-7@88488,>,/
4?9,3/,960/09264,9B,92/47,6@6,9:703-@,3,7,/,7,3 , -4,>,-4,>, >,5,
- 70-436054/,=4-@ . >,8, /092,9 -@ / 70-43-,46/,=4-@
#=,92B,92309/,6808-@9@3",-4'*60?46,>3,7,?/4!,>54/47,=,8 ,/,7,3
, -@ ,3,-- ,3,--@ '@1B,9 . 8=@-49>3 / -@ ,3,7
!@>,47,8,3 ,/,7,3 ?:6:3 /,=4 ,94 , ,941,3
- ,>B48
'0&+&+-$0)$/$4.$/'.$4!
!@>,47,8,334/@;/49020=4 , !06,3. !,/49,3 - +,8,8,3 / !0>4=
0=46@?494B,92?4/,6?0=8,>@6,5,=,9!@>,47,8,3\\,/,7,3 , 80923,7,76,9 ;0=C49,,9
- 80923,7,76,9 849@8,9 60=,> . 80A,54-6,9>3,7,??42,6,74>03,=4 / 80A,54-6,9 ;@,>, &,8,/3,9
4+.$*5+5+-5+5+-&+%$7$*+0+
#=,92B,9249249808-@9@3",-4'*,/,7,3 !@>,47,9,3\\ -0=,>,7-0=,>,7/,=49020=4 !@>,47,8,3 809/,;,? 5@7@6,9
-@ 7,3,- ,/,7,3 60?@=@9,9 /,=4 >?=4 -@ ,3,- -0=9,8,
4>,3 -@ ,3,- ?0=/,;,? /,7,8 7%@=F,9 >@=,3
(09?,=, 8@>748 B,92 >B,34/ ;,/, ;0=?08;@=,9 807,A,9 ;,>@6,9 !@>,47,8,3 -0=5@87,3
#=,92 B,92 -4,>, 8070?,66,9 /@=4 /4 5,7,9 B,92 /47,7@4 :703 &,>@7@77,3 -0=9,8,
!@>,47,8,3 ,/,7,3 :=,92 B,92 ,374 /,7,8 ",8, ,>74 -@ ,3,- ,/,7,3
$7$%.$* 2'35$08$$0 &+ %$7$* +0+ &'0)$0 %'0$3
,2,48,9, >46,; -@ ,3,7 ,?,> /,6A,3 &,>@7@77,3 '* 07,>6,9 !092,;, -@ ,3,- >07,7@ 80923,7,924 /,6A,3 &,>@7@77,3
07,>6,9 ,;, B,92 6,8@ 60?,3@4 ?09?,92 !@>,47,8,3
07,>6,9,;,B,92/4;0=-@,?4>?=4-@ ,3,-,?,>/,6A,3",-4'*
( )"#$),$+ ,$'&/. , '
/%/) ( '%,)
'0)#0/'/2'.#,#4+$#$+0+&+*#4#2-#05+58##6
'0)*+0+2'4+.#-7&'0)-+5'2'46+$7#*#$�$7#*#. '0)*+0+2'4+.#-7$1*10)5'2'46+75#+.#/#* .#:\:\#$
)8-%4 4)6&9%8%2 8)289 %(% &%0%7%22;% &9 %,%0 (%2 &9 %,%& ;%2+ 7)0%09 &)6&9%8 /).%1 8)6,%(%4 %&- %/%2 1)2(%4%8 7-/7% (%6- 00%, #! /)0%/ 0), /%6)2% -89 &)6&9%8 &%-/0%, (%2 ,-2(%6-4)6-0%/9&9%,%0&9%,%&%8%997%-0%1%,.#:\:\#$
7)4)68-;%2+%/%2(-&%,%74%(%&%&-2-%1&%6!%:96%24)6&9%8%2;%2+8-(%/8)649.-7)&%+%-1%2%
4)6&9%8%2/%91%,-0-;%,;%2+7)0%091)1979,-%&-7/$'4888)11).'%1/
./)%/& /,/
)$$&)"(-'(
' $ # & %
-7 % , & 9 % , % & & 9 & 9 % , % 0 ( %2 9 7 % -0 % 1 % ,
A l - K a z\z\a b
) 6- 0% / 9 & 9 % , % &
) 6- 0% / 9 & 9 % , % 0
) 6 -0 % / 9 9 7 % -0 % 1 % ,
0 % <\<\% &
) 2 + / - )2 + / - 9 7 8 %
' (#
1)0-,%8 36%2+ 0%-2 1)14)630), /)&)692892+%2 (%2 /)&%,%+-%%2(%6-00%, #!7)4)68-;%2+8)6.%(-4%(% &9%,%&(%2&9%,%0)6)/%%(%0%,36%2+;%2+ 7%2+%8 1)1&)2'- (%2 7)0%09 &)697%,% 1)2+,%0%2+-(%/:%, %790900%, # &%,/%2 1)2'3&% 1)1&929,)0-%9&)6/%0-=/%0-)6)/%()2+/-/)4%(% %790900%, # %8%7 /)&)6,%7-0%2 )0-%9 (%0%1 &)6(%/:%, )6)/% &)6(9% 8%/98 %/%2 /),-0%2+%2 /)4)6'%;%%2 (%6- 1%7;%6%/%8 96%-7;
&9 %,%& (%2 &9 %,%0 7)0%09 &)697%,% 1)2+,%798 /%91 96%-7; %+%6 1)1979,- %790900%, #%19200%, #!7)0%091)1&)0%36%2+=36%2+ ;%2+(-/%7-,-=;%7)+%0%7)+%0%97%,%&9%,%&(%2 8)6,%497 30),6%7% ()2+/-2;%
3,32+ %(%0%, &)6/%8% 8-(%/ .9.96 %8%9 (978% )&%0-/%2 (%6- 7-*%8 &3,32+ %(%0%, 7-(-5 %8%9 &)2%6 )&3,32+%2%/%21)1&%:%(-6-/)4%(%/)7)7%8%2(%2 /)7)7%8%2 %/%2 1)1&%:% (-6- 7)7)36%2+ 1)1%79/-2)6%/% )&%0-/2;% /)&)2%6%2 %/%2 1)1&%:%
,$'&/ )"&$/#)/#'
/"-)$,$
!90-7 /)1&%0- /-7%, &9 %,%& (%2 &9 %,%0 ()2+%2 &%,%7%19 7)2(-6-/)19(-%28%14-0/%2 (-()4%2 8)1%28)1%2/%19
,$'&/*#*)"
(& !"
'2
\
2
\
)$$&)"(-'(
'-7)7)36%2+ /)4%(% /)&%-/%2 (%2 /)&%-/%2 %/%2 1)1&%:% 7)7)36%2+ /)4%(% 796+%
97%-0%1%, 0%<\<\%& %(%0%, 7)36%2+
)&3,32+%22;% 7)1%/-2 1)2.%(-=.%(- /)8-/% %790900%, # 1)2-2++%0 (92-% 97%-0%1%, 0 %<\<\%& 1)2+9/9,/%2 (-6-2;% 7)&%+%- 2%&- 7)8)0%,
9,%11%( #)6/%8/)4%2(%-%2(%2/)%,0-%22;% (%0%1 /%6;% 7%786% (-% 1)6%2+/%- 7;%-6=7;%-6 9289/ 1)2%2(-2+- 0=96>%2 -% 1)1&9%8 &)6-8%=&)6-8% &3,32+ (%2 1)1&9%8 4)6%896%2 %+%1% &3,32+ 4)6-0%/9 &3,32+ 8)61%79/ 7%0%, 7%89 8%2(% 36%2+ 192%*-/
( )"#$),$+ ,$'&/. , '
/"- '*(+*&
+(#66'4%'.##2#5#,#9#0)#6&+.+*#6+$7#*#$ #)#+/#0#5+(#6$7#*#.
2#2'4+.#-7$747-+75#+.#/#*
2#9#0)*#475-+6#.#-7-#06'4*#+(#65+(#66'45'$76&+#6#5
!' &-$
9%80%, /)03143/ &)67%1% %8%9 8)1%219 /)19(-%2 '%6% 1)2.%9,-4)6-0%/9 .%,%8 &9 %,%& &9 %,%0 (%2 97%-0%1%, ;%2+ 8-(%/ 4%28%7 /-8% '3283,
"$.)
%6-0%, /%8%/%8% (%0%1 /38%/ ;%2+ &)6/%-8%2 ()2+%2 4)6-0%/9 8)6')0%
#
" !
)$$&)"(-'(
'-$-# ')
,%0-*%, 0%/192 1)1%2+ /96%2+ (-79/%- 30), 6%/;%82;% %2;%/ 90%1% (%2 36%2+ 7%0-, ;%2+ 1)1979,-2;% %,/%2 7).%6%, 1)2'%8%8 &)&)6%4% /)0)1%,%2 (%0%1 1%7% 4)1)6-28%,%22;%
0), /%6)2% -89 7)6-2+ 1-1&%61-1&%6 %+%1% (-1%2*%%8/%2 30), 4%6% 19&%0-+, 9289/ 1)2;)69/%2 1%7;%6%/%8 %+%6 0)&-, &)6792++9, 792++9, 1)0%:%2 /)192+/%6%2 (%2 /)<%0-1%2 4%6% 4)2+9%7% %192 7).%9, -89 8-(%/ %(% ;%2+ &)6%2- ()2+%2 8)6%2+8)6%2+%2 1)2'%'-2;%
%(% 79%89 91>%8 ,%0-*%, 0%/192 1)2+92.92+- %7,6%, % -/987,30%8(-1%7.-(%+92+/38%/)0%,-6%21%1%7%20%7,6--89!-&% 8-&%7%2+/,%8-&(%0%1/,98&%,2;%1)2;)&982%1%2;%()2+%22%(%8-(%/ 734%2 (%2 1)1&32+/%6 7)68% 1)29(9, /).)0)/%2/).)0)/%2 7)'%6% /%7%6 ,%0-*%, 1)2+)097 (%(% -%4% 8%,9 /,%8-& -89 '91% 8)6&%:% )137- %/-&%8 ,%:%4%2%7 ;%2+7)(%2+ 1)2;)2+%87)0969,
2)+)6-%(% 7%%8 ;%2+ 0%-2 /)8-/% ,%0-*%, 1)2.%0%2/%2 7,30%8 .%1%%, (-1%7.-(;%2+&)6&)(%/)&)890%2/,%8-&2;%7%1%7)4)68-4%(%:%/89-%7,30%8 (- 1%7.-( %+92+ %7,6%, ,%8-& -89 1)2+90%2+- /)1&%0- 1%/-%2 7)68% /989/%2/989/%22;%/)4%(%0%/192-%28%6%2;%7%2+/,%8-&&)6(3% 9(%,19(%,%2,%0-*%,;%2+7):)2%2+:)2%2+-2-(-0%/2%830),00%, #!%/%,%&-70%,/)7%&%6%20%/192,%8-&-89(-4)6-28%,/%29289/ (%8%2+ 1)2+,%(%4 /) -78%2% )8)2+%, (-4%/7% /,%8-& 8)67)&98 %/,-62;% 1%9 .9+% 1)2+92.92+- ,%0-*%,
)4%(% /,%8-& ;%2+ /)6%7 -89 0%/192 &)68%2;% -6%/-6% 1%2%/%,;%2+0)&-,&%-/!9%2%8%9%&-97%!%24%&)6*-/-60%+-7%2+ /,%8-&;%2++%0%/-891)2.%:%& 9(%,8)289%&-97%0)&-,&%-/(%6-4%(% 7%;% %09 7-%4%/%, 1)29698 4)2(%4%8 !9%2 ;%2+ 0)&-, .%,%8 7%;% %8%9 -6>%92-7-2-7%2+/,%8-&8)64)6%2+%,%79(%,1)2(9+%/)1%2%89.9%2 4)68%2;%%2 -89 %192 -% ,%697 1)2.%:%& 7).9.962;% %/% -% 0%28%7 &)6/%8% %(% ,)1%8 7%;% -6>%92 1%7-, 0)&-, .%,%8 (%6-4%(% !9%2
0%/192/)19(-%21)2)+96%%*!9%27)-2+%87%;%&%+%-1%2% 492.%,%82;%-6>%927%14%--%1)2+%/989,%2(%2&)68-2(%//).%1/)4%(% 91%8%&-97%8)8%4--%1%7-,1%91)2)&97(%;%2+(%;%2+4986-2;%;%2+ &)62%1% %7;-8%, &)7)68% 7979%22;% 2+%8 !9%2 %&- 97% .9+% (-4)6-28%,/%2 00%, 9289/ &)6/%8% ()2+%2 0)1%, 0)1&98 /)4%(% -6>%92 !3032+!9%2&%'%/%24)6-28%,00%,;%2+(-19%8(%0%1096%28)67)&98 !)6+%+%4+%+%4 7%2+ /,%8-& 1)1&%'%/%2 796%, !}%@,%@%;%8 ;%2+
( )"#$),$+ ,$'&/. , '
,%0-*%,0%/1928)67)2;917)&)091()2+%28)+%7&)68-8%,/%6)2% -894%28%7&9/%2/%0%97%;%1)1-28%!9%29289/1)2)+967%;%()2+%2&%,%7% ;%2+ 0)&-, 734%2 (%2 7-/%4 ;%2+ 0)&-, &)68%8% /6%1% %28%6%2 !9%2 8-(%/ 7)&%-/ %&- 97% (%2 7%;% 8-(%/ 7).%,%8 -6>%92 8%9/%, &%6%2+/%0- !9%2 1)1492;%- 096>%2 0%-2 ;%2+ 1)19%8 %;%8 796%, !}%@,%@-89
%6)2%2;%7).%/7%%8-89-%&)6/,98&%,()2+%22%(%;%2+&)69&%,(%2 -7-;%2+0)&-,1)2;)289,!)6&9/8-()2+%2'%6%-891%/-2&%2;%/1%7;%6%/%8 ;%2+ 8)64-/%8 ()2+%2 4)2+%.%6%24)2+%.%6%22;% 0%09 &)6&%0-/ 0%2+/%, (%6-(92-%,-8%1;%2+4)29,1%/7-%89289/&)68%9&%81)0%/7%2%/%2-&%(%,;%2+ 0)&-, 8%%8
)0%09- 1-1&%61-1&%62;% -% 79(%, &)6%2- 0%28%2+ 1)2+98-4 796%, 2%,}0 %;%8;%2+&)6&92;- )690%,/).%0%2!9,%219()2+%2&-.%/7%2%
()2+%2 2%7-,%8 ;%2+ &%-/ (%2 &)6,9.%,0%, /)4%(% 1)6)/% ()2+%2 0%2(%7%2 ;%2+ 0)&-, 1)2(%0%1
;%8%2;% &)690%2+ /%0- 1%297-% (%4%8 1)2++%0- 198-%6% (%6- 091496 0%98 ;%2+ ,-8%1 0)+%1 )&%& (%6- 7))/36 90%6 ;%2+ &)6&-7% (%2 1)2.-.-//%2 /)09%60%, &)6&98-6&98-6 8)096 ;%2+ ,%0%0 (-1%/%2 %/% 4%8980%, %4%&-0% %;-(-2% 0- &-2 &- !,%0-& 4)62%, &)64)7%2 -,%80%, %4% ;%2+ (-/%8%/%2 (%2 .%2+%2 1)0-,%8 7-%4% ;%2+ 1)2+%8%/%2?
)"&/()
'.#+0 &+57-#+ ..#* " -',7,74#0 ,7)# /'/$'4+-#0 /#0(##69#0)$'5#4&#.#/-'*+&72#0
-+$#6 2'4$7#6#0 $7 #*#$ �$7 #*#. 9#0) 5'.#.7 $'4$7#6-',#/-'2#&##57.7..#*"/'4'-#&+/#57--#0 -'&#.#/0'4#-#
'0)*+0+2'4+.#-7$7#*#.$7#*#$a%-0%1%,
.#:\:\#$/'472#-#06+0&#-#06'427,+
#0)#0.#*/'0,#&+-#014#0)14#0)-',#/�-#(+45'2'46+ $7#*#.$7#*#$K#+.#/#*5'$#)#+574+6'.#� Ď 9#0) 2#676 -+6# 6'.#�+ #&#.#* #57.7..#* 7*#//#& " #0 14#0)14#0) 5#.'* 9#0) $'4+/#0 -'2#&#..#*"
)$$&)"(-'(
+0&#-#09#0)2'40#*&+.#-7-#0 $7#*#.#&#.#*
-'5#.#*#0 0#/70
6+&#-/'0)#-7+09#&++$#4#6-#05'2'46+ /'0%+4+-#0 5+(#65+(#6 $'4+-76
&+5'4$7 2#57-#0 *#.+& $+0 "#.+&
$ /'0)#-7&+4+09#5'14#0)0#$+ % /'0)+4+/ &7# 7675#0 7067-/'/$'4+-#0 574#6 -'2#&# 0#$+
& 6+&#-/'/2'4%#9#+#57.7..#* 4#0)9#0),7,74#-#0/'0#6 574)# &+ #-*+4#6 � *#.*#. $'4+-76 &+ &70+# # -'&7&7-#0 6+0))+
$ -'2'4%#9##0+14#0).#+0 % -'5'0)5#4##0*+&72
& -'$#*#)+##0.#*+4$#6+0 '6+#2 6+0&#-#0 #-#0 /'0#6
'47)+#0+5+(#6&'0)-+
)$$&)"(-'(
0'# + ,.)1) $ 0# $)$ )") ),
'$76-#0#-+$#6+5+(#6&'0)-+
#8#$ '$76-#0 #-+$#6 + 2'4$7#6#0 $1*10)
#8#$ 7.+5-#0.#**#&+56'06#0)$#*#9#09#5+(#6&'0)-+
#8#$ #4+C.+5-#0*#&+56'06#0)$'4$1*10)
#8#$
'$1*10)#0 #2# 9#0) &+.#-7-#0 97%-0%1%, .#:\:\#$ 5'6'.#*
#57.7..#*8#(#6
"!"-%'*&!'
4*4!. %-"%,!*!1!.
'0?07,3808;07,5,=4-,-494/43,=,;6,9>4>A,/,;,? !09209,78,.,88,.,84-,/,3/4-@7,9&,8,/3,9 !07,6>,9,6,9>3,7,??,=,A43/4-@7,9&,8,/3,9 !07,6>,9,6,9?,/,=@>7%@=F,9
@7,9 &,8,/3,9 ,/,7,3 -@7,9 B,92 ;09@3 -0=6,3 46, 64?, 80920=5,6,9,8,74-,/,3/4-@7,9>@.44?@/092,9;09@3604637,>,9 /,9 3,9B, 80923,=,;9B, =4/3,"B, 77,3 ,6,9 8074;,?2,9/,6,9 ;,3,7, 64?, 092,9 /08464,9 8,=47,3 64?, ?4926,?6,9 4-,/,3 /4 -@7,9&,8,/3,9;,>,5,4-,/,3/4-@7,9&,8,/3,94?@4/,7,8 -,-4946,8@,6,9/4;0=609,76,9?09?,92,8,7,9/4-@7,9&,8,/,9 ?0=>0-@?
,8-,=#=,92807,6@6,9>3,7,?-0=5,8,,3 '@8-0=AAAA:=/;=0>>.:8
%34.*4+ 414
'""$' &+%&%+
, (' +)
"!"-%'*&!'
'3,7,??,=,A43,/,7,3>3,7,?8,7,8>0>@/,3>3,7,? >B,F>,8;,4809507,92A,6?@1,5,=8,>@69B,A,6?@ '@-@3 B,92 /460=5,6,9 ;,/, -@7,9 >@.4 &,8,/3,9
'3,7,? ?,=,A43 3@6@89B, B,4?@ ;07,6>,9,,99B, >,92,? /4,95@=6,9 '3,7,? ?,=,A43 -:703/460=5,6,9>0.,=,,?,@>09/4=4?0?,;470-43 @?,8, ,;,-47, /47,6@6,9 >0.,=, -0=5,8,,3 $07,6>,9,,9 >3,7,? ?,=,A43 ,/, B,92 =,6,,? ,/, ;@7, B,92 =,6,,? '0-,2,48,9, 3,/4> B,92 /4=4A,B,?6,9 @63,=4 /,9 /,=4 =4A,B,? (,-=,94
,=4 4>B,3 -0=6,?, G+,92 /460=5,6,9 &,>@7@77,3 '* /,7,8 -@7,9 &,8,/3,9 ,?,@ 7,499B,?4/,670-43/,=4=,6,,?
,/4> &4A,B,? @63,=4
'0>@922@39B,&,>@7@77,3'*>3,7,?/4-@7,9 &,8,/3,9 ,/,7,3 =,6,,? /,9 A4?4=
,/4>&4A,B,?(,-=,94/,9-9@--,>
!%,*."!
,8-,=
#=,92>0/,92>3,7,? '@8-0=AAA2::270.:8
'3,7,??,=,A43,/,7,3 >3,7,?8,7,8>0>@/,3 >,7,?E>B,F>,8;,4 809507,92A,6?@1,5,=
8,>@69B,A,6?@ '@-@3B,92/460=5,6,9
;,/,-@7,9>@.4 &,8,/3,9
' *,"'!%, *."!
*$,"$ !%,*."!
, 0=94,? ,6,9 807,6@6,9 >3,7,? ?,=,A43
- ,=, 80920=5,6,9 >3,7,?9B, >,8, /092,9 >3,7,? -4,>,
. '0?4,;/@,=,6,,?,?,@08;,?=,6,,?/4,634=4>,7,8 /,=4 5@87,3 >3,7,? B,92 /460=5,6,9
/ '3,7,??,=,A43/4?@?@;/092,9A4?4=>3,7,?>@99,3 /092,9 -47,92,9 2,9547
