Lampiran 1
Daftar Perusahaan Obligasi yang Terdaftar dan Penarikan Sampel
Berdasarkan Kriteria
No Tahun Nama Perusahaan (PT) Kode Perusahaan Kriteria Sampel Penelitian
1 2 3
1
2009 PT SALIM IVOMAS
PRATAMA SIMP01
2
2010 PT BW PLANTATION
Tbk. BWPT01
3
2012
PT SINAR MAS AGRO RESOURCES AND TECHNOLOGY (SMART)
SMAR01ACN1
4 2012
PT TUNAS BARU
LAMPUNG Tbk. TBLA02
5
2000 PT BAHTERA ADIMINA
SAMUDRA Tbk. BASS01XXBFTW
6 2012
PT ANEKA GAS
INDUSTRI AGII02
7 2009
PT APEXINDO
PRATAMA DUTA APEX02B
8 2012
PT MEDCO ENERGI
INTERNASIONAL MEDC01CN3USD
2010 PT TITAN PETROKIMIA
NUSANTARA TPNI01
12 2012
PT JAPFA COMFEED
IDONESIA JPFA01CN1 √ √ √ sampel 1
13 2008 PT MALINDO FEEDMILL MAIN01 14 1999
PT INDAH KIAT PULP &
PAPER INKP02B
15
2000
PT LONTAR PAPYRUS PULP & PAPER INDUSTRY
LPPI02A
16
1996 PT PABRIK KERTAS
17
1997 PT PINDO DELI PULP
AND PAPER MILLS PIDL02B
18 2010
PT SELAMAT
SEMPURNA SMSM02B
19 2012
PT INDOFOOD SUKSES
MAKMUR INDF06 √ √ √ sampel 2
20 2012 PT MAYORA INDAH MYOR04 √ √ √ sampel 3 21
2012 PT AGUNG PODOMORO
LAND APLN02 √ √ √ sampel 4
22 2012
PT BUMI SERPONG
DAMAI BSDE01ACN1
23 2008
PT BAKRIELAND
DEVELOPMENT ELTY01B
24 2012
PT MODERNLAND
REALTY MDLN02A √ √ √ sampel 5
25 2008
PT SUMMARECON
AGUNG SMRA02
26 2012
PT SURYA SEMESTA
INTERNUSA SSIA01A √ √ √ sampel 6
27 2012 PT ADHI KARYA ADHI01ACN1 √ √ √ sampel 7 28 2012 PT WASKITA KARYA WSKT02A √ √ √ sampel 8 29 2010
PT PERUSAHAAN
LISTRIK NEGARA PPLN11A
30 2012
PT SUMBERDAYA
SEWATA SSMM01A √ √ √ sampel 9
31 2010 PT JASA MARGA JMPD14JM10
32 2012 PT INDOSAT ISAT08B
33 2007
PT SMARTFREN
TELECOM FREN01
34
2010 PT TELEKOMUNIKASI
INDONESIA TLKM02B
35
2008 PT ARPENI PRATAMA
OCEAN LINE APOL02B
36 2009
PT BERLIAN LAJU
TANKER BLTA04C
37 2012
PT INDOMOBIL
WAHANA TRADA IMAT01A √ √ √ sampel 10
38 2012 PT SERASI AUTORAYA TRAC03A √ √ √ sampel 11 39 2012
PT PANORAMA
TRASNPORTASI WEHA01 √ √ √ sampel 12
42 2012 PT BANK BUKOPIN BBPK01SBCN1 √ √ √ sampel 13 43 2008
PT BANK RAKYAT
INDONESIA BBRI02
44 2012
PT BANK TABUNGAN
NEGARA BBTN01CN1 √ √ √ sampel 14
PT Bank Tabungan
Pensiunan Nasional BTPN01ACN2 √ √ √ sampel 19
51 2012
PT BANK VICTORIA
INTERNATIONAL BVIC03 √ √ √ sampel 20
PT BANK HIMPUNAN
SAUDARA SDRA02
55 2012
PT ADIRA DINAMIKA
MULTIFINANCE ADMF01ACN2 √ √ √ sampel 22
56 2012
PT ASTRA SEDAYA
FINANCE ASDF01ACN2 √ √ √ sampel 23
57 2012
PT BII FINANCE
CENTER BIIF01A √ √ √ sampel 24
58 2012 PT BCA FINANCE BCAF01ACN1 √ √ √ sampel 25 59 2012
PT BFI FINANCE
INDONESIA BFIN01BCN1
60 2012
PT CIMB NIAGA AUTO
FINANCE CNAF01A √ √ √ sampel 26
61
2012
PT FEDERAL INTERNATIONAL FINANCE
FIFA01ACN1 √ √ √ sampel 27
62 2012
PT INDOMOBIL
FINANCE INDONESIA IMF101BCN1 √ √ √ sampel 28
63 2012
PT PERMODALAN
NASIONAL MADANI PNMP01 √ √ √ sampel 29 64 2012 PERUM PEGADAIAN PPGD01ACN2 √ √ √ sampel 30 65 2012
PT SURYA ARTHA
NUSANTARA FINANCE SANF02B
PT MANDALA
MULTIFINANCE MFIN01ACN1 √ √ √ sampel 32 68 2012
PT TOYOTA ASTRA
FINANCIAL SERVICES TAFS02A √ √ √ sampel 33
Lanjutan
69 2012
PT VERENA MULTI
FINANCE VRNA01ACN1 √ √ √ sampel 34
70 2012 PT AKR CORPORINDO AKRA01A √ √ √ sampel 35 71 2012 PT MITRA ADIPERKASA MAPI01ACN1 √ √ √ sampel 36 72 2012
PT PEMBANGUNAN
JAYA ANCOL PJAA02B √ √ √ sampel 37
73 2012 PT GLOBAL MEDIACOM BMTR01B √ √ √ sampel 38
74
2013 PT PERKEBUNAN
NUSANTARA X PPNX01 √ √ √ sampel 39
75
2013 PT NIPPON INDOSARI
CORPINDO ROTI01CN1 √ √ √ sampel 40
2013 PT SUMMARECON
AGUNG SMRA01CN1 √ √ √ sampel 44
2013 PT PERUSAHAAN
LISTRIK NEGARA PPLN01ACN2 √ √ √ sampel 47
2013 PT TOWER BERSAMA
INFRASTRUCTURE TBIG01ACN1 √ √ √ sampel 50
88
2013
LEMBAGA
PEMBIAYAAN EKSPOR INDONESIA
BEXI01ACN3 √ √ √ sampel 51
89
2013 PT BANK MAYAPADA
INTERNASIONAL MAYA03SB √ √ √ sampel 52
92
PT BATAVIA PROSPERINDO FINANCE
BPFI01C √ √ √ sampel 54
95
2013 PT SURYA ARTHA
NUSANTARA FINANCE SANF01ACN1 √ √ √ sampel 55
96
2013 PT SINAR MAS
MULTIFINANCE SMMF02 √ √ √ sampel 56
97
2013 PT MANDIRI TUNAS
FINANCE TUFI01ACN1 √ √ √ sampel 57
PT CIPUTRA
RESIDENCE CTRR01A √ √ √ sampel 62
103 2014 PT INDOSAT ISAT01CCN1 √ √ √ sampel 63 104 2014
PT EXPRESS
TRANSINDO Utama TAXI01
105 2014 PT SERASI AUTORAYA TRAC03C √ √ √ sampel 64
106
2014
PT PROFESIONAL TELEKOMUNIKASI
PT BANK MAYAPADA
INTERNASIONAL MAYA04SB
109 2014
PT BANK SULUT (BPD
SULAWESI UTARA) BSLT05 √ √ √ sampel 67
110 2014
PT BFI FINANCE
INDONESIA BFIN02BCN1
111 2014
PT SARANA MULTI
INFRASTRUKTUR SMII01B √ √ √ sampel 68
112 2014
PT MANDALA
MULTIFINANCE SMII01B √ √ √ sampel 69
PT SUMBER ALFARIA
TRIJAYA AMRT01CN1 √ √ √ sampel 71
Lanjutan
Lampiran 2
Jumlah Sampel Berdasarkan Kriteria Penarikan Sampel
No Nama Obligasi Kode Obligasi
1 PT Japfa Comfeed Indonesia Tahun 2012 JPFA01CN1 2 PT Indofood Sukses Makmur Tahun 2012 INDF06
3 PT Mayora Indah Tahun 2012 MYOR04
4 PT Agung Podomoro Land Tahun 2012 APLNO2
5 PT Modernlan Realty Tahun 2012 MDLN02A
6 PT Surya Semesta InternusaTahun 2012 SSIA01A
7 PT Adhi Karya Tahun 2012 ADHI01ACNI1
8 PT Waskita Karya Tahun 2012 WSKT02A
9 PT Sumberdaya Sewata SSMM01A
10 PT Indomobil Wahana Trada IMAT01A
11 PT Serasi Autoraya TRAC03A
12 PT Panorama Transportasi WEHA01
13 PT Bank Bukopin BBPK01SBCN1
14 PT Bank Tabungan Negara BBTN01CN1
15 PT Bank Lampung BLAM03
16 PT Bank CIMB Niaga BNGA01CN1
17 PT Bank Internasiona Indonesia BNII01ACN2
18 PT Bank Permata Tahun 2012 BNLI01SBCN1
19 PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tahun 2012 BTPN01ACN2 20 PT Bank Victoria Internasional Tahun 2012 BVI0C3
21 PT Bank Pan Indonesia Tahun 2012 PNBN01CN1
22 PT Adira Dinamika Multifinance Tahun 2012 ADMF01ACN2 23 PT Astra Sedaya Finance Tahun 2012 ASDF01ACN2 24 PT BII Finance Center Tahun 2012 BIIF01A
25 PT BCA Finance Tahun 2012 BCAF01ACN1
26 PT CIMB Niaga Auto Finance Tahun 2012 CNAF01A 27 PT Federal International Finance Tahun 2012 FIFA01ACN1 28 PT Indomobil Finance IndonesiaTahun 2012 IMF101BCN1 29 PT Permodalan Nasional Madani tahun 2012 PNMP01
30 PT Perum Pegadaian PPGD01ACN2
31 PT Sarana Multigriya Finansial Tahun 2012 SMFP0ACN2 32 PT Mandala Multifinance Tahun 2012 MFIN01ACN1 33 PT Toyota Astra Financial Service Tahun 2012 TAFS02A
34 PT Verena Multifinance VRNA01ACN1
35 PT AKR Corporindo AKRA01A
36 PT Mitra Adiperkasa Tahun 2012 MAPI01ACN1
37 PT Pembangunan Jaya Ancol Tahun 2012 PJAA02B
38 PT Global Mediacom Tahun 2012 BMTR01B
39 PT Perkebunan Nusantara X Tahun 2013 PPNX01 40 PT Nippon Indosari Corpindo tahun 2013 ROTI01CN1 41 PT Tiga Pilar Sejahtera Food tahun 2013 AISA01
42 PT Hutama Karya Tahun 2013 PTHK01A
43 PT PP Tahun 2013 PTPP01CN1
44 PT Summarecon Agung SMRA01CN1
45 PT Duta Angga Realty Tahun 2013 DART01CN1
46 PT Intiland Development Tahun 2013 DILD01A 47 PT Perusahaan Listrik Negara Tahun 2013 PPLN01ACN2
48 PT Jasa Marga Tahun 2013 JSMR01ACN1S
50 PT Tower Bersama Infrastucture Tahun 2013 TBIG01ACN1 51 Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia Tahun 2013 BEXI01ACN3 52 PT Bank Mayapada Internasional Tahun 2013 MAYA03SB
53 PT Bank OCBC NISP Tahun 2013 NISP01ACN1
54 PT Batavia Prosperindo Finance Tahun 2013 BPFI01C 55 PT Surya Artha Nusantara Finance Tahun 2013 SANF01ACN1 56 PT Sinar Mas Multifinance Tahun 2013 SMMF02
57 PT Mandiri Tunas Finance TUFI01ACN1
58 PT MNC Kapital Indonesia Tahun 2013 BCAP01CN1
59 PT Lautan Luas Tahun 2013 LTLS01CN1
60 PT Pupuk Indonesia Tahun 2014 PIHC01A
61 PT Siantar Top Tahun 2014 STTP01ACN1
62 PT Ciputra Residence Tahun 2014 CTRR01A
63 PT Indosat Tahun 2014 ISAT01CCN1
64 PT Serasi Autoraya Tahun 2014 TRAC03C
65 PT Profesional Telekomunikasi Indonesia Tahun 2014 PRTL01
66 PT Bank UOB Indonesia Tahun 2014 BBIA01SB
67 PT Bank Sulut Tahun 2014 BSTL05
68 PT Sarana Multi Infrastruktur Tahun 2014 SMII01A 69 PT Mandala Multifinance Tahun 2014 MFIN01ACN2 70 PT Wahana Ottomitra Multiartha Tahun 2014 WOMF01ACN2 71 PT Sumber Alfaria Trijaya tahun 2014 AMRT01CN1
Lanjutan
Lampiran 3
Daftar Kupon Obligasi, Jangka waktu, Likuiditas dan Harga Obligasi
Korporasi
No Nama Obligasi Kode Obligasi
Kupon Obligasi (Y) 1
PT Japfa Comfeed Indonesia Tahun 2012
JPFA01CN1
9,90% 5 2008 0,0273
2
PT Indofood Sukses Makmur Tahun 2012
INDF06 Podomoro Land Tahun 2012
18 PT Bank Permata
Tahun 2012 BNLI01SBCN1 8,90% 7 416 0,012
19
PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tahun 2012
BTPN01ACN2
7,75% 3 333 0,024
20
PT Bank Victoria Internasional Tahun 2012
BVIC03
10,00% 5 54 0,0086
21
PT Bank Pan Indonesia Tahun 2012
PNBN01CN1
8,15% 5 176 0,0255
22
PT Adira Dinamika Multifinance Tahun 2012
ADMF01ACN2
6,50% 1 1725 0,0002
23
PT Astra Sedaya Finance Tahun 2012 Auto Finance Tahun 2012
CNAF01A
7,00% 1 57 0,004
27
PT Federal International Finance Tahun 2012
FIFA01ACN1
6,40% 1 2226 0,005
28
PT Indomobil Finance
PT Permodalan Nasional Madani tahun 2012
PNMP01 Finansial Tahun 2012
SMFP01ACN2
7,10% 2 1176 0,003
32
PT Mandala Multifinance Tahun 2012
MFIN01ACN1
8,00% 1 28 0,0068
33
PT Toyota Astra Financial Service Tahun 2012
TAFS02A
37
PT Pembangunan Jaya Ancol Tahun 2012
PJAA02B
8,40% 5 29 0,0333
38
PT Global Mediacom Tahun 2012
BMTR01B
10,50% 5 1196 0,0129
39
PT Perkebunan Nusantara X Tahun 2013
PPNX01
8,90% 5 355 0,008
40
PT Nippon Indosari Corpindo tahun 2013
ROTI01CN1
8,00% 5 206 0,005
41
PT Tiga Pilar Sejahtera Food tahun 2013
AISA01
PT Intiland Development Tahun 2013
DILD01A
9,75% 3 518 0,0126
47
PT Perusahaan Listrik Negara Tahun 2013
PPLN01ACN2 Indonesia Tahun 2013
GIAA01CN1
9,25% 5 945 0,0315
50
PT Tower Bersama Infrastucture Tahun 2013
TBIG01ACN1
9,00% 1 651 0,0075
51
Lembaga
Pembiayaan Ekspor Indonesia Tahun 2013
BEXI01ACN3
6,15% 1 1570 0,0027
52
PT Bank Mayapada Internasional Tahun 2013
PT Batavia Prosperindo Finance Tahun 2013
BPFI01C
10,75% 3 26 0,0198
55
PT Surya Artha Nusantara Finance Tahun 2013
SANF01ACN1
8,80% 1 20 0,0076
lanjutan
56
PT Sinar Mas Multifinance Tahun 2013
PT MNC Kapital Indonesia Tahun 2013 Indonesia Tahun 2014
PT Ciputra Residence Tahun 2014
CTRR01A
11,40% 3 302 0,046
63 PT Indosat Tahun
2014 ISAT01CCN1 10,50% 7 72 0,005
64 PT Serasi Autoraya
Tahun 2014 TRAC03C 8,30% 3 167 0,0019
65
PT Profesional Telekomunikasi Indonesia Tahun 2014
PRTL01
10,50% 3 458 0,07
66
PT Bank UOB Indonesia Tahun 2014
PT Sarana Multi Infrastruktur Tahun 2014
SMII01A
9,60% 3 50 0,0043
69
PT Mandala Multifinance Tahun 2014 Multiartha Tahun 2014
Lampiran 4
Hasil Pengolahan SPSS
A.
Hasil Analisis Deskriptif
Descriptive Statistics
N Minimum Maximum Mean Std. Deviation Coupon 71 6.150 13.000 8.94000 1.700704 Jatuh_Tempo 71 1 10 3.58 2.176 Likuiditas 71 1 2688 574.99 646.414 Harga_Obligasi 71 .0002 .1450 .016111 .0217837 Valid N (listwise) 71
B.
Hasil Uji Normalitas Kolmogorov-Smirnov
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardized Residual
N 71
Normal Parametersa,b Mean 0E-7 Std. Deviation .02089051
Most Extreme Differences
Absolute .209 Positive .209 Negative -.157 Kolmogorov-Smirnov Z 1.762 Asymp. Sig. (2-tailed) .004 a. Test distribution is Normal.
C.
Hasil Uji Normalitas Grafik Histogram
E.
Hasil Uji Heteroskedastisitas
F.
Hasil Uji Autokorelasi
Model Summaryb
Model R R Square Adjusted R Square
Std. Error of the Estimate
Durbin-Watson
a. Predictors: (Constant), LG10_Likuiditas, LG10_JatuhTempo, LG10_Coupon b. Dependent Variable: Harga_Obligasi
G.
Hasil Uji Koefisien Determinasi
Model Summaryb
Model R R Square Adjusted R Square
Std. Error of the Estimate 1 .283a .080 .039 .0213528 a. Predictors: (Constant), LG10_Likuiditas, LG10_JatuhTempo, LG10_Coupon b. Dependent Variable: Harga_Obligasi
H.
Hasil Uji Simultan (F)
ANOVAa
Model Sum of Squares df Mean Square F Sig.
1
Regression .003 3 .001 1.951 .130b Residual .031 67 .000
Total .033 70 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
b. Predictors: (Constant), LG10_Likuiditas, LG10_JatuhTempo, LG10_Coupon
I.
Hasil Uji Parsial (T)
Coefficientsa
Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients
t Sig.
B Std. Error Beta
1
(Constant) -.048 .037 -1.312 .194 LG10_Coupon .068 .038 .257 1.789 .078 LG10_JatuhTempo .003 .010 .042 .294 .769 LG10_Likuiditas .000 .004 -.007 -.056 .955 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
J.
Hasil
Casewise Diagnostics
yang Teridentifikasi
Outliers
Casewise Diagnosticsa
Case Number Std. Residual Harga_Obligasi Predicted Value Residual 5 5.749 .1450 .022249 .1227507 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
Casewise Diagnosticsa
Case Number Std. Residual Harga_Obligasi Predicted Value Residual 9 4.114 .0700 .008347 .0616530 64 3.471 .0700 .017971 .0520287 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
Casewise Diagnosticsa
Case Number Std. Residual Harga_Obligasi Predicted Value Residual 63 3.819 .0630 .020469 .0425309 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
Casewise Diagnosticsa
Case Number Std. Residual Harga_Obligasi Predicted Value Residual 60 3.206 .0460 .014603 .0313975 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
Casewise Diagnosticsa
Case Number Std. Residual Harga_Obligasi Predicted Value Residual 62 3.283 .0450 .015539 .0294609 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
Casewise Diagnosticsa
Case Number Std. Residual Harga_Obligasi Predicted Value Residual 57 3.198 .0400 .013878 .0261217 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
HASIL SESUDAH PEMBUANGAN DATA
OUTLIERS
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardize d Residual
N 64
Normal Parametersa,b Mean 0E-7 Std. Deviation .00731193
Most Extreme Differences
Absolute .126 Positive .126 Negative -.058 Kolmogorov-Smirnov Z 1.009 Asymp. Sig. (2-tailed) .261 a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
M.
Hasil Uji Normal P-Plot Residual
O.
Hasil Uji Autokorelasi
Model Summaryb
Model R R Square Adjusted R Square
Std. Error of the Estimate
Durbin-Watson
1 .446a .199 .159 .0074925 1.916 a. Predictors: (Constant), LG10_Likuiditas, LG10_JatuhTempo, LG10_Coupon
b. Dependent Variable: Harga_Obligasi
P.
Hasil Uji Simultan (F)
ANOVAa
Model Sum of Squares df Mean Square F Sig.
1
Regression .001 3 .000 4.962 .004b Residual .003 60 .000
Total .004 63 a. Dependent Variable: Harga_Obligasi
b. Predictors: (Constant), LG10_Likuiditas, LG10_JatuhTempo, LG10_Coupon
Q.
Hasil Uji Parsial (T)
Coefficientsa
Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients
t Sig.
B Std. Error Beta
1
(Constant) .009 .014 .669 .506
R.
Hasil Uji Koefisien Determinasi
Model Summaryb
Model R R Square Adjusted R Square
