JAPAN HONG KONG/CHINA

(1)

JAPAN

• Bursa Tokyo anjlok di hari Senin atas data pekerjaan AS yang lemah menekan selera risiko investor, namun Sharp Corp melonjak setelah sebuah sumber mengatakan akan melakukan spin off dari bisnis panel LCD-nya dan mencari pendanaan yang didukung pemerintah.

• Indeks Nikkei 225 turun 0,2% di level 19.397,98.

• Indeks Topix turun 0,2% di 1.560,71, dengan hanya 1.592 miliar saham berpindah tangan, level terendah sejak Agustus 2014. Indeks JPX-Nikkei 400 juga turun 0,2% di 14.182,88.

• Sharp melonjak 6,1% setelah sebuah sumber yang mengatakan bahwa mereka akan melakukan spin off bisnis LCD dan mencari pendanaan dari Innovation Network Corporation of Japan yang didukung pemerintah.

• Perusahaan Jepang akan merilis perkiraan pendapatan untuk tahun fiskal berjalan ketika mereka melaporkan pendapatan 1 tahun penuh yang berakhir pada Maret 2015 bulan depan.

• Eksportir terlihat lemah, dengan Toyota Motor Corp turun 1,1% dan Nissan Motor Co anjlok 1,63%.

• Toshiba Corp anjlok sebanyak 4,88 persen di level 487,4 yen dan sempat meneyntuh level terendah sejak 3 Febuari, setelah perusahaan mengatakan akan melakukan pertemuan dengan komite untuk melakukan investigasi kemungkinan permasalahan pada akuntansi di laporan pendapatan persuahaan induk untuk tahun buku yang berakhir pada Maret 2014.

(Source Reuters, Research – @nikolasprasetia)

HONG KONG/CHINA

• Bursa China dan Hong Kong libur di hari Senin, akan kembali buka pada hari Selasa untuk bursa China dan hari Rabu untuk bursa Hong Kong.

• Bursa China naik ke level tertinggi dalam 7 tahun di hari Jumat, menekan kekhawatiran bahwa beberapa saham yang akan IPO akan mengurangi likuiditas.

• Regulator sekuritas China mengatakan di akhir hari Kamis bahwa mereka telah menyetujui 30 perusahaan yang akan IPO, yang disebutkan oleh analis akan menarik dana sebesar 3,7 triliun yuan ($597 miliar) dalam 2 pekan mendatang.

• Namun pasar terlihat telah memiliki likuiditas yang cukup untuk mengatasi hal tersebut.

• Sekitar 1 triliun yuan dana segar telah mengalir ke bursa saham dalam kuartal pertama tahun ini, menurut laporan resmi Securities Time di hari Jumat.

• Media China juga melaporkan bahwa dalam 3 hari, lengan aset management dari Orient Securities telah mengumpulkan lebih dari 10 miliar yuan ($1,61 miliar) dalam produk yang berfokus pada ekuitas yang merupakan peluncuran terbesar sejak 2012.

• Indeks CSI300 dari perusahaan terbesar yang tercatat di Shanghai dan Shenzhen naik 1,1% di 4.170,54, sedangkan Shanghai Composite Index naik 1% di 3.863,93.

• Dalam sepekan indeks CSI300 naik 5% sedangkan SSEC naik 4,7%.

• Beberapa saham yang aktif diperdagangkan di Shanghai di antaranya adalah Bank of China naik 0,2% di 4.37 yuan; Agricultural Bank of China naik 0,3% di 3.66 yuan; dan China Shipbuilding naik 1,9% di 10.20 yuan.

(Source Reuters, Research – @nikolasprasetia)

(2)

RESEARCH DEPARTMENT – P.T. Platon Niaga Berjangka

SOUTH KOREA

• Won Korea Selatan ke level tertinggi dalam lebih dari 2 bulan terhadap dolar di hari Senin setelah laporan data pekerjaan AS yang lemah menekan mata uang dolar.

• Won ditutup pada sesi perdagangan lokal naik 0,7% di 1.084,8 per dolar, setelah naik setinggi 1.082,5, menyentuh level intraday tertinggi sejak 28/Jan.

• Indeks komposit Korea ditutup naik 0,1% di 2.046,43, level penutupan tertinggi sejak 19 Sep 2014.

• Bursa Korea Selatan sempat menyentuh level intraday tertinggi dalam 6 bulan atas harapan akan laporan data payroll AS menunda kenaikan suku bunga oleh the Fed, dan saham penggerak bursa, Samsung Electronics rally menjelang rilis guidance pendapatannya di hari Selasa.

• "If the first-quarter earnings guide from Samsung comes better than forecast, expectations for the other companies' earnings will also improve," kata Kim Byung-yeon, analis dari NH Investment & Securities.

• Hanwha Group membalikan kerugian di awal sesi, ditutup naik 5,73% setelah mengumumkan telah memenangkan pesanan sekitar $2 miliar untuk melakukan pembangunan infrastruktur tambahan di Bismayah, Irak.

(Source Reuters, Research –@nikolasprasetia)

U.S. & GLOBAL MARKETS

• Data non-farm payrolls yang dirilis akhir pekan kemarin menunjukkan pertama kalinya dalam 12 bulan AS gagal menghasilkan lebih dari 200.000 pekerjaan yang mengisyaratkan bahwa ekonomi jelas mulai melambat.

• Namun demikian, The Fed masih akan terus memonitor sejumlah data ekonomi penting lainnya seperti inflasi untuk melihat seberapa besar ancaman deflasi yang mungkin akan dihadapi. Data inflasi basis tahunan untuk bulan Februari dirilis 0 persen setelah melorot ke -0,1 persen di bulan Januari sebelumnya.

• Ekspektasi The Fed akan menahan suku bunga rendah lebih lama telah mendorong naiknya bursa AS Senin kemarin pasca rilis data pekerjaan yang buruk. Kondisi ini juga turut mendorong naiknya harga emas untuk 2 hari berturut-turut hingga menembus level tertinggi 7 pekan.

• Sementara dolar berhasil rebound setelah memangkas kerugiannya yang nampaknya pengaruh dari tipisnya perdagangan dalam kondisi libur Paskah.

• Harga minyak melonjak lebih dari 5 persen setelah meredanya kekhawatiran tentang besarnya ekspor minyak Iran dan antisipasi kemungkinan meredanya kenaikan stok minyak mentah AS.

(Source Reuters, Research – @ErwinRiset)

(3)

DATE WIB CTY INDICATORS PER ACTUAL FORECAST PREV. REV.

MON/6-Apr All Day AU Bank Holiday – Easter Monday All Day CN Bank Holiday – Tomb Sweeping Day All Day CH Bank Holiday – Easter Monday All Day HK Bank Holiday – Ching Ming Festival

12.00 JP Coincident Indicator MM Feb -2.8 N/A IND 2.4

12.00 JP Leading Indicator Feb -0.2 N/A IND -0.2

19.30 US FOMC Member Dudley Speaks

20.45 US Markit Comp Final PMI Mar 59.2 N/A IND 58.5

20.45 US Markit Services PMI Final Mar 59.2 N/A IND 58.6

21.00 US Employment Trends Apr 127.65 N/A IND 127.8 127.77

21.00 US ISM Non Mfg PMI Mar 56.5 56.5 IND 56.9

21.00 US ISM Non Mfg Bus Act Mar 57.5 59.5 IND 59.4

21.00 US ISM Non Mfg Employment Idx Mar 56.5 N/A IND 56.4

21.00 US ISM Non Mfg New Orders Idx Mar 57.8 N/A IND 56.7

21.00 US ISM Non Mfg Price Paid Idx Mar 52.4 N/A IND 49.7

07~08/Apr 06.30 AU AIG Services Index Mar N/A IND 51.70 TUE/7-Apr 06.50 JP Foreign Reserves Mar N/A B 1251.1

08.30 AU ANZ Newspaper Job Ads Mar N/A % 8.1

08.30 AU ANZ Internet Job Ads Mar N/A % 0.7

08.30 AU Retail Sales MM Feb 0.4 % 0.4

11.30 AU RBA Cash Rate Apr 2.25 % 2.25

11.30 AU RBA Rate Statement

All Day HK Public Holiday – The day following Easter Monday

21.00 US JOLTS Job Openings Feb 5.010 M 4.998

02.00 US Consumer Credit Feb 12.50 B 11.56

WED/8-Apr 06.50 JP Current Account NSA JPY Feb 1150.0 B 61.4

10.00 KR L-Money Supply Growth Apr N/A % 8.2

N/A JP Monetary Policy Statement

12.00 JP Economy Watchers Poll Mar N/A IND 50.1

N/A JP BOJ Press Conference 20.30 US FOMC Member Dudley Speaks

21:30 US EIA U.S. Crude Oil Inventories w/e N/A K 4766

21:30 US EIA Cushing OK Crude Invent. w/e N/A K 2629

21:30 US EIA Distillate Inventories w/e N/A K 1325

21:30 US EIA Gasoline Inventory w/e N/A K -4258

01.00 US FOMC Meeting Minutes

THU/9-Apr N/A KR Bank of Korea Base Rate Apr N/A % 1.75 09~10/Apr 06.30 AU AIG Construction Index Mar N/A IND 44

06.50 JP Foreign Bond Investment w/e N/A B 1017.2

06.50 JP Foreign Invest JP Stock w/e N/A B -35.1

15.30 HK FX Reserves Mar N/A B 332.50

19:30 US Initial Jobless Claims w/e N/A K 268

19:30 US Jobless Claims 4-Wk Avg. w/e N/A K 285.50

19:30 US Continuing Jobless Claims w/e N/A M 2.325

21.00 US Wholesale Inventories Feb 0.2 % 0.2

21.00 US Wholesale Sales MM Feb 0.2 % -3.3

FRI/10-Apr 06.50 JP Bank Lending YY Mar N/A % 2.50

08.30 CN PPI YY Mar N/A % -4.8

08.30 CN CPI YY Mar N/A % 1.4

08.30 CN CPI MM Mar N/A % 1.2

10~15/Apr N/A CN M2 Money Supply YY Mar N/A % 12.5

10~15/Apr N/A CN New Yuan Loans Mar N/A B 1020.0

10~15/Apr N/A CN Outstanding Loan Growth Mar N/A % 14.3

10~15/Apr N/A CN FX Reserves Q1 N/A T 3.840

08.30 AU Housing Finance Feb 3.0 % -3.5

08.30 AU Invest Housing Finance Feb N/A % -0.1

19.30 US FOMC Member Lacker Speaks

(4)

ASIA AND GLOBAL MARKET SPOT PRICE 2015

HIGH / LOW .N225 .KS200 .HSI .DJI /.SPX /.SSEC

YEAR HIGH 19778.60 (23/Mar/2015)

260.68 (19/Mar/2015)

25297.80 (02/Apr/2015)

18288.63 (02/Mar/2015)

2119.59 (25/Feb/2015)

3861.42070 (04/Apr/2015) YEAR LOW 16592.57

(16/Jan/2015)

239.09 (07/Jan/2015)

23312.50 (06/Jan/2015)

17037.76 (02/Feb/2015)

1980.90 (02/Feb/2015)

3095.06630 (19/Jan/2015)

PREV. YEAR HIGH 18030.83 272.83 25362.98 18103.45 2093.55 3239.35660

PREV. YEAR LOW 13885.11 239.43 21137.61 15340.69 1737.92 1974.38240

RECORD HIGH 38915.87 (29/Dec/89)

295.51 (03/May/11)

31958.41 (30/Oct/07)

18288.63 (02/Mar/2015)

2119.59 (25/Feb/2015)

6124.04400 (16/Oct./07) RECORD LOW 85.25

(06/Jul/50)

31.96 (16/Jun/98)

58.61 (31/Aug/67)

388.20 (17/Jan/55)

132.93 (23/Nov./82)

325.92200 (29/Jul/94)

Closing Prices – 06 April 2015

CLOSE CHANGE CLOSE CHANGE

.DJI 17880.85 117.61 / 0.66% .N225 19397.98 37.10/0.19 % /.SPX 2080.62 13.66 / 0.66% .KS200 256.93 0.18/0.07%

/.IXIC 4917.317 30.380 /0.62% .HSI ^HOLIDAY 192.89/0.77%

JPY= ^119.52 0.56 / 0.47% /.SSEC ^HOLIDAY 32.30620/0.84%

KRW= 1085.13 0.35 /0.03% /CLc1 (Oil) 51.95 2.81/5.72%

(5)

SSIamM5 (Nikkei March Futures)

Last Trading Date: 11 Jun. 2015

INTRADAY CHART DAILY CHART

Reuters Graphic Reuters Graphic

DAILY CHART INDICATORS

RSI-14 : 62.34 Mom-14 : EMA 20 : 19265 WMA 55 : 18952 Daily Trend : DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE % CHANGE VOLUME 06 Apr SSIpmM5 19380 19595 19380 215 19580 --- 185 0.95 10760 06 Apr SSIamM5 19315 19440 19250 190 19395 19395 70 0.36 39101 03 Apr SSIpmM5 19455 19555 19325 230 19350 --- 115 0.59 11926 03 Apr SSIamM5 19350 19485 19310 175 19465 19465 135 0.70 40287 02 Apr SSIpmM5 19330 19445 19275 170 19345 --- 15 0.08 20291 02 Apr SSIamM5 19185 19450 19120 330 19330 19330 230 1.20 80805 01 Apr SSIpmM5 19090 19235 19035 200 19135 --- 35 0.18 34361 01 Apr SSIamM5 19275 19280 18935 345 19100 19100 165 0.86 102017 31 Mar SSIpmM5 19325 19370 19190 180 19270 --- 5 0.03 25478 31 Mar SSIamM5 19595 19625 19220 405 19265 19265 180 0.93 82812

WEEKLY APRIL MARCH 2015

HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW

19595 19250 19595 18935 19705 18500 19730 16530

(06/Apr) (06/Apr) (06/Apr) (01/Apr) (23/Mar) (10/Mar) (24/Mar) (14/Jan) ANALYSIS & RECOMMENDATION

Rebound berkembang dan berhasil breakout area trendline resistance dari formasi symmetrical triangle pada 1-D chart. Selama indeks mampu bertahan di atas area 19500, maka rebound berpeluang berlanjut.

Waspadai kondisi RSI mendekati overbought untuk kemungkinan rebound terbatas jika gagal breakout area 19700. (Research – @ErwinRiset)

RESISTANCE

20585 High 13/Apr/2000 20535 High 14/Apr/2000 19730 High 24/Mar/2015 19625 Reaction high on 4-H chart

SUPPORT

19250 Reaction low on daily chart

18920 Pivot Line

18615 Reaction low on daily chart

18500 Bottom area

RECOMMENDATION

BUY 19550

SELL ----

STOP LOSS 19450

19685

(6)

KSM5 (Kospi March Futures)

Exp. Date: 11 Jun. 2015

RSI-14 : 54.27 Mom-14 : EMA 20 : 256.91 WMA 55 : 255.10 Daily Trend :

DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE %

CHANGE VOLUME 06 Apr 257.90 259.35 257.55 1.80 257.95 257.95 0.40 0.15 119065 03 Apr 256.75 258.35 256.35 2.00 258.35 258.35 2.00 0.78 103302 02 Apr 256.40 257.35 255.90 1.45 256.35 256.35 0.65 0.25 118365 01 Apr 257.50 257.95 255.70 2.25 255.70 255.70 1.90 0.74 133629 31 Mar 259.00 259.45 257.45 2.00 257.60 257.60 FLAT FLAT 119541

259.35 257.55 259.35 255.70 261.90 249.80 261.90 239.60

(06/Apr) (06/Apr) (06/Apr) (01/Apr) (19/Mar) (11/Mar) (19/Mar) (06/Jan) ANALYSIS & RECOMMENDATION

Rebound berkembang dan mendekati area resistance di 260, meskipun kemudian terkoreksi kembali ke area upperline dari formasi flag pada 1-D chart di sekitar 257.90. Jika indeks mampu bertahan di atas area tersebut, maka rebound berpotensi berkembang.

Waspadai dowmside berkembang jika koreksi breakout area 256.90 – 255.15. (Research – @ErwinRiset)

RESISTANCE

265.50 Peak level

263.40 High 22/Sep/2014 261.90 High 19/Mar/2015 260.00 Reaction high on 1-H chart

SUPPORT

255.70 Bottom area on 1-H chart

255.15 Pivot line

252.75 Reaction low on 1-H chart 249.80 Low 11/Mar/2015

RECOMMENDATION

BUY 257.80

SELL ----

STOP LOSS 256.80

TARGET

259.60 261.40

(7)

HSIJ5 (Hang Seng July Futures)

Exp. Date: 29 Apr. 2015

RSI-14 : 82.14 Mom-14 : EMA 20 : 24576 WMA 55 : 24489 Daily Trend :

DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE %

CHANGE VOLUME

06 Apr H O L I D A Y

03 Apr H O L I D A Y

02 Apr 25220 25338 25152 186 25216 25216 116 0.46 46828 01 Apr 24861 25140 24860 280 25100 25100 151 0.61 50818 31 Mar 24973 25054 24899 155 24949 24949 92 0.37 65873

- - 25338 24860 25054 23635 25338 23283

(06/Apr) (06/Apr) (02/Apr) (01/Apr) (31/Mar) (11/Mar) (02/Apr) (06/Jan) ANALYSIS & RECOMMENDATION

Rebound berhasil breakout area horizontal resistance di 25160 pada 1-D chart, dan jika area tersebut efektif, maka akan mendorong rebound berlanjut menuju level puncak di 25359.

Namun, waspadai kondisi RSI sudah overbought, dimana retracement berpeluang berkembang jika indeks gagal bertahan di atas area 25050.

(Research – @ErwinRiset)

RESISTANCE

25790 Peak level on 1-D chart 25687 High 20/May/2008 25530 High 21/May/2008 25359 Reaction high on daily chart

SUPPORT

25050 Pivot line

24860 Reaction low on 4-H chart

24640 Pivot line

24366 Reaction low on 4-H chart

RECOMMENDATION

BUY 25150

SELL ----

STOP LOSS 25050

TARGET

25325 25400