PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk
DAN ENTITAS ANAK/AND ITS SUBSIDIARIES
LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN DAN INFORMASI TAMBAHAN / CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS AND SUPPLEMENTARY INFORMATION
UNTUK TAHUN-TAHUN YANG BERAKHIR 31 DESEMBER 2011 DAN 2010/ FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2011 AND 2010
Halaman/ Page
SURAT PERNYATAAN DIREKSI DIRECTORS’ STATEMENT LETTER
LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN 1 INDEPENDENT AUDITORS’ REPORT LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN -
Pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 serta untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal tersebut
CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS - As of December 31, 2011 and 2010 and for the years then ended
Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian 3 Consolidated Statements of Financial Position
Laporan Laba Rugi Komprehensif
Konsolidasian 5
Consolidated Statements of Comprehensive Income
Laporan Perubahan Ekuitas Konsolidasian 6 Consolidated Statements of Changes in Equity
Laporan Arus Kas Konsolidasian 7 Consolidated Statements of Cash Flows
Catatan Atas Laporan Keuangan
Konsolidasian 9
Notes to Consolidated Financial Statements
INFORMASI TAMBAHAN SUPPLEMENTARY INFORMATION
Daftar I : Laporan Posisi Keuangan Entitas Induk
106 Schedule I : Statements of Financial Position of Parent Company
Daftar II : Laporan Laba Rugi Komprehensif Entitas Induk
108 Schedule II : Statements of Comprehensive Income of Parent Company
Daftar III : Laporan Perubahan Ekuitas Entitas Induk
109 Schedule III : Statements of Changes in Equity of Parent Company
1 Januari 2010/ 31 Desember 2009/
Catatan/ January 1, 2010/
Notes 2011 2010 December 31, 2009
Rp'000 Rp'000 Rp'000
ASET ASSETS
Kas dan setara kas 6 1.834.227.199 1.874.982.700 399.709.049 Cash and cash equivalents
Aset keuangan lainnya 7 28.311.855 9.396.195 2.939.598 Other financial assets
Piutang usaha kepada pihak Trade accounts receivable from
ketiga 8 1.112.689.593 416.239.349 157.569.014 third parties
Piutang lain-lain Other accounts receivable
Pihak berelasi 9,38 2.099.435 1.108.758 29.689.693 Related parties
Pihak ketiga 34.822.540 16.576.634 35.416.933 Third parties
Persediaan 10 6.338.439 - - Inventories
Aset real estat 11 2.054.727.049 2.413.799.491 1.893.980.029 Real estate assets
Pajak dibayar dimuka 12 142.091.432 140.495.505 114.920.639 Prepaid taxes
Biaya dibayar dimuka 21.084.362 2.532.800 6.331.134 Prepaid expenses
Uang muka 224.091.160 88.647.015 20.959.337 Advances
Investasi saham pada entitas
asosiasi 13 218.463.856 170.221.640 670.176 Investment in associates
Properti investasi - setelah dikurangi Investment properties - net of
akumulasi penyusutan sebesar accumulated depreciation of
Rp 157.288.177 ribu dan Rp 157,288,177 thousand and
Rp 44.593.381 ribu pada Rp 44,593,381 thousand as of
31 Desember 2011 dan 2010 14 2.900.048.945 1.917.739.134 - December 31, 2011 and 2010
Aset tetap - setelah dikurangi Property and equipment - net of
akumulasi penyusutan sebesar accumulated depreciation of
Rp 32.294.650 ribu dan Rp 32,294,650 thousand and
Rp 9.701.434 ribu pada Rp 9,701,434 thousand as of
31 Desember 2011 dan 2010 December 31, 2011 and 2010 and
serta Rp 5.742.345 ribu pada Rp 5,742,345 thousand as of
1 Januari 2010/31 Desember 2009 15 2.169.127.979 681.797.184 1.752.116.352 January 1, 2010/December 31, 2009
Biaya yang ditangguhkan - setelah Deferred charges - net of
dikurangi akumulasi amortisasi accumulated amortization of
sebesar Rp 43.367.305 ribu Rp 43,367,305 thousand and
dan Rp 33.879.123 ribu pada Rp 33,879,123 thousand as of
31 Desember 2011 dan 2010 December 31, 2011 and 2010 and
serta Rp 31.212.319 ribu pada Rp 31,212,319 thousand as of
1 Januari 2010/31 Desember 2009 16 17.454.811 18.537.227 13.678.205 January 1, 2010/December 31, 2009 Rekening bank yang dibatasi
penggunaannya 17 12.430.188 850.893 81.354 Restricted cash in banks Aset pajak tangguhan 35 2.019.389 - - Deferred tax assets
Lain-lain 7.237.310 532.274 14.112.493 Others
JUMLAH ASET 10.787.265.542 7.753.456.799 4.442.174.006 TOTAL ASSETS
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan See accompanying notes to consolidated financial statements bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian. which are an integral part of the consolidated financial statements.
Disajikan kembali - Catatan 4/ As restated - Note 4
1 Januari 2010/ 31 Desember 2009/
Catatan/ January 1, 2010/
Notes 2011 2010 December 31, 2009
Rp'000 Rp'000 Rp'000
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS LIABILITIES
Utang usaha kepada pihak ketiga 18 479.553.595 219.494.041 162.935.600 Trade accounts payable to third parties
Utang lain-lain Other accounts payable
Pihak berelasi 9,38 3.740.625 21.208.709 16.817.592 Related parties
Pihak ketiga 175.462.862 4.566.216 6.715.257 Third parties
Utang pajak 19 122.644.313 79.239.148 67.617.193 Taxes payable
Biaya yang masih harus dibayar 61.397.895 39.193.900 24.706.627 Accrued expenses
Utang bank 20 2.237.695.734 2.044.336.109 1.674.191.117 Bank loans
Utang obligasi 21 1.189.229.180 - - Bonds payable
Uang muka penjualan dan Advances from customers and
pendapatan diterima dimuka 22 1.417.752.551 1.104.449.984 1.049.995.962 unearned revenues
Liabilities for purchased of property Utang pembelian aset tetap 2.012.053 1.340.566 463.390 and equipment
Uang jaminan penyewa 40.708.672 11.488.520 7.595.490 Tenants' security deposits
Liabilitas imbalan pasca kerja 23 28.337.195 14.862.322 7.667.092 Post-employment benefits obligation
Jumlah liabilitas 5.758.534.675 3.540.179.515 3.018.705.320 Total Liabilities
EKUITAS EQUITY
Modal saham - nilai nominal Rp 100 per Capital stock - Rp 100 par value per share
saham pada 31 Desember 2011 dan as of December 31, 2011 and 2010
2010 serta Rp 1.000 per saham pada and Rp 1,000 par value as of
1 Januari 2010/31 Desember 2009 January 1, 2010/December 31, 2009
Modal dasar - 57.400.000.000 saham Authorized - 57,400,000,000 shares
pada 31 Desember 2011 dan 2010 as of December 31, 2011 and 2010
serta 331.000.000 saham pada and 331,000,000 shares as of
1 Januari 2010/31 Desember 2009 January 1, 2010/December 31, 2009
Modal ditempatkan dan disetor Subscribed and fully paidup
-penuh - 20.500.000.000 saham 20,500,000,000 shares as of
pada 31 Desember 2011 dan 2010 December 31, 2011 and 2010 and
serta 150.000.000 saham pada 150,000,000 shares as of
1 Januari 2010/31 Desember 2009 24 2.050.000.000 2.050.000.000 150.000.000 January 1, 2010/December 31, 2009 Tambahan modal disetor 25 1.572.526.043 1.572.526.043 - Additional paid-in capital
Uang muka setoran modal 26 - - 692.001.700 Advance for capital stock subscriptions Opsi saham 27 12.821.100 - - Stock options
Ekuitas entitas anak yang berasal dari Equity in subsidiaries resulting from
penyajian kembali laporan keuangan 4 - 78.295.412 437.790.786 restatement of financial statements Difference in value of restructuring
Selisih nilai transaksi restrukturisasi transactions among entities under
entitas sepengendali 37 (182.797.788) (51.824.106) - common control
Saldo laba Retained earnings
Ditentukan penggunaannya 24 10.000.000 - - Appropriated Tidak ditentukan penggunaannya 853.001.038 280.442.404 34.659.246 Unappropriated
Ekuitas yang dapat diatribusikan
kepada pemilik entitas induk 4.315.550.393 3.929.439.753 1.314.451.732 Equity attributable to the parent entity
KEPENTINGAN NON-PENGENDALI 28 713.180.474 283.837.531 109.016.954 NON-CONTROLLING INTEREST
Jumlah Ekuitas 5.028.730.867 4.213.277.284 1.423.468.686 Total Equity
JUMLAH LIABILITAS DAN EKUITAS 10.787.265.542 7.753.456.799 4.442.174.006 TOTAL LIABILITIES AND EQUITY
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan See accompanying notes to consolidated financial statements bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian. which are an integral part of the consolidated financial statements.
Disajikan kembali - Catatan 4/ As restated - Note 4
31 DESEMBER 2011 DAN 2010 DECEMBER 31, 2011 AND 2010
Disajikan kembali - Catatan 4/
Catatan / As restated - Note 4
Notes 2011 2010
Rp'000 Rp'000
PENJUALAN DAN PENDAPATAN USAHA 29 3.824.099.116 1.938.719.002 SALES AND REVENUES
BEBAN POKOK PENJUALAN DAN COST OF SALES AND
BEBAN LANGSUNG 30 2.416.178.373 1.327.166.246 DIRECT COSTS
LABA KOTOR 1.407.920.743 611.552.756 GROSS PROFIT
Beban penjualan 31 (224.743.334) (118.443.345) Selling expense
Beban umum dan administrasi 32 (352.661.567) (195.752.665) General and administrative expense Bagian laba bersih entitas asosiasi 13 61.142.216 47.922.569 Equity in net income of associates
Penghasilan bunga 33 78.464.049 38.192.041 Interest income
Beban bunga dan keuangan 34 (123.237.957) (18.304.220) Interest expense and financial charges Keuntungan lainnya - bersih 41.340.078 17.317.361 Other gain - net
LABA SEBELUM PAJAK 888.224.228 382.484.497 INCOME BEFORE TAX
BEBAN PAJAK - BERSIH 35 203.321.472 100.675.781 TAX EXPENSE - NET
LABA BERSIH TAHUN BERJALAN 684.902.756 281.808.716 NET INCOME FOR THE YEAR
PENDAPATAN KOMPREHENSIF LAIN - - OTHER COMPREHENSIVE INCOME
JUMLAH LABA KOMPREHENSIF 684.902.756 281.808.716 TOTAL COMPREHENSIVE INCOME
LABA BERSIH TAHUN BERJALAN DAN NET INCOME FOR THE YEAR AND
LABA KOMPREHENSIF YANG DAPAT COMPREHENSIVE INCOME
DIATRIBUSIKAN KEPADA: ATTRIBUTABLE TO:
Pemilik Entitas Induk 581.035.725 241.111.552 Owners to the Company
Kepentingan Non-pengendali 28 103.867.031 40.697.164 Non-controlling interest
Jumlah 684.902.756 281.808.716 Total
Rp Rp
LABA PER SAHAM 36 EARNINGS PER SHARE
(Dalam Rupiah penuh) (In full Rupiah amount)
Dasar 28,34 19,45 Basic
Dilusian 28,34 - Diluted
yang berasal dari entitas penyajian kembali sepengendali/
laporan keuangan/ Difference Ekuitas yang Uang muka Equity in in value of dapat diattribusikan
Tambahan setoran modal/ subsidiaries restructuring kepada pemilik Kepentingan Jumlah modal disetor/ Advance for Opsi Ditentukan Tidak ditentukan resulting from transaction among entitas induk/ non-pengendali/ ekuitas/ Catatan/ Modal disetor/ Additional future stock saham/ penggunaannya/ penggunaannya/ restatement of entities under Equity attributable Non-controlling Total
Notes Paid-up capital paid-in capital subscriptions Stock option Appropriated Unappropriated financial statements common control to parent entity interests equity
Rp'000 Rp'000 Rp'000 Rp'000 Rp'000 Rp'000 Rp'000 Rp'000 Rp'000 Rp'000 Rp'000
Saldo per 1 Januari 2010 150.000.000 - 692.001.700 - - 34.659.246 437.790.786 - 1.314.451.732 109.016.954 1.423.468.686 Balance as of January 1, 2010
Setoran modal saham dan Paid-up capital and initial
penawaran saham perdana 24,25,26 1.900.000.000 1.572.526.043 (692.001.700) - - - - - 2.780.524.343 134.074.175 2.914.598.518 public offering
Laba komprehensif tahun berjalan - - - - - 241.111.552 - - 241.111.552 40.697.164 281.808.716 Comprehensif income for the year
Ekuitas entitas anak yang Equity in subsidiaries resulting
berasal dari penyajian kembali from restatement of financial
laporan keuangan 4 - - - - - 773.023 (359.495.374) - (358.722.351) 49.238 (358.673.113) statements
Selisih nilai transaksi Difference in value of restructuring
restrukturisasi entitas transaction among entities under
sepengendali 37 - - - - - 3.898.583 - (51.824.106) (47.925.523) - (47.925.523) common control
Saldo per 31 Desember 2010 2.050.000.000 1.572.526.043 - - - 280.442.404 78.295.412 (51.824.106) 3.929.439.753 283.837.531 4.213.277.284 Balance as of December 31, 2010
Opsi saham 27 - - - 12.821.100 - - - - 12.821.100 - 12.821.100 Stock options
Cadangan umum - - - - 10.000.000 (10.000.000) - - - - - Appropriation for general reserves
Laba komprehensif tahun berjalan - - - - - 581.035.725 - - 581.035.725 103.867.031 684.902.756 Comprehensif income for the year
Setoran modal kepentingan Paid-up capital of non-controlling
non-pengendali entitas anak - - - - - - - - - 176.276.000 176.276.000 interest of subsidiaries
Kenaikan nilai wajar kepentingan Increase in fair value of
non-pengendali karena non-controlling interest for
akuisisi entitas anak - - - - - - - - - 151.278.285 151.278.285 acquisition of subsidiaries
Pembagian dividen kepentingan Dividend distributions of
non-pengendali - - - - - - - - - (2.000.000) (2.000.000) non-controlling interest
Ekuitas entitas anak yang berasal Equity in subsidiaries resulting
dari penyajian kembali from restatement of financial
laporan keuangan 4 - - - - - - (78.295.412) - (78.295.412) (78.373) (78.373.785) statements
Selisih nilai transaksi Difference in value of restructuring
restrukturisasi entitas transaction among entities under
sepengendali 37 - - - - - 1.522.909 - (130.973.682) (129.450.773) - (129.450.773) common control
Saldo per 31 Desember 2011 2.050.000.000 1.572.526.043 - 12.821.100 10.000.000 853.001.038 - (182.797.788) 4.315.550.393 713.180.474 5.028.730.867 Balance as of December 31, 2011
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan bagian See accompanying notes to consolidated financial statements yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian. which are an integral part of the consolidated financial statements.
31 DESEMBER 2011 DAN 2010 DECEMBER 31, 2011 AND 2010
2011 2010
Rp'000 Rp'000
CASH FLOWS FROM OPERATING
ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI ACTIVITIES
Penerimaan kas dari pelanggan 3.478.046.628 1.862.492.919 Cash receipts from customers
Pembayaran kas kepada karyawan (196.483.499) (130.391.004) Cash paid to employees
Pembayaran kas kepada pemasok, Cash paid to suppliers and other
dan untuk beban operasional lainnya (2.968.494.469) (2.424.478.372) operating expenses
Kas diperoleh dari (digunakan untuk) operasi 313.068.660 (692.376.457) Cash provided by (used in) operations Pembayaran beban bunga dan keuangan (419.078.232) (243.611.696) Interest and financial charges paid
Pembayaran pajak penghasilan (207.492.876) (108.611.539) Income taxes paid
Kas Bersih Digunakan untuk Aktivitas Operasi (313.502.448) (1.044.599.692) Net Cash Used in Operating Activities
CASH FLOWS FROM INVESTING
ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI ACTIVITIES
Penjualan saham entitas anak - 43.840.169 Sale of shares of subsidiary
Penerimaan bunga 69.489.772 29.407.357 Interest received
Received in other accounts receivable Penerimaan piutang kepada pihak berelasi - 29.582.293 from related parties
Increase in other accounts receivable Pemberian piutang kepada pihak berelasi (990.677) (1.001.358) from related parties
Penjualan investasi saham pada Proceed from sale of investment in
entitas asosiasi - 682.000 shares of associate company Penerimaan dividen entitas asosiasi 12.900.000 - Received dividend from associates Pencairan deposito berjangka - 658.718 Withdrawal of time deposits
Penempatan deposito berjangka (18.915.660) (7.115.315) Placement of time deposits
Pembayaran biaya yang ditangguhkan (1.962.712) (17.211.614) Deferred charges paid
Penempatan investasi saham pada Placement of investment in
entitas asosiasi - (122.299.071) associates
Perolehan properti investasi (32.095.041) - Acquisition of investment property
Perolehan aset tetap (948.171.308) (278.093.089) Acquisitions of property and equipment
Perolehan entitas anak - bersih (332.674.308) (168.683.750) Acquisition of subsidiaries - net
Kas Bersih Digunakan untuk Aktivitas Investasi (1.252.419.934) (490.233.660) Net Cash Used in Investing Activities
CASH FLOWS FROM FINANCING
ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN ACTIVITIES
Penerimaan setoran modal - 2.847.398.300 Additional in capital contribution Pembayaran biaya emisi saham - (66.873.957) Payment of stock issuance cost
Penerimaan utang bank 700.359.625 854.958.109 Proceeds from bank loans
Pembayaran utang bank (507.000.000) (484.813.117) Payment from bank loans
Penerimaan dana obligasi 1.200.000.000 - Receipt from bonds
Pembayaran biaya emisi obligasi (11.529.347) - Payment of bond issuance cost Pembayaran dividen kepada
kepentingan non-pengendali (2.000.000) - Payment dividend of non-controlling interest
Penerimaan setoran modal dan uang muka Additional capital contribution and advance
setoran modal entitas anak dari for capital stock subscription of
pemegang saham lainnya 176.276.000 93.337.437 subsidiaries from other shareholders
Payment of liabilities of purchases of
Pembayaran utang pembelian aset tetap (510.340) (355.270) property and equipment
Penerimaan utang kepada pihak Received of other accounts payable
berelasi 377.914 21.842.514 to related parties
Pembayaran utang kepada pihak Payment of other accounts payable
berelasi (17.845.998) (26.233.631) to related parties
Pengembalian uang muka setoran modal Repayment of subsidiaries advance for
entitas anak kepada pemegang saham capital stock subscription to previous
sebelumnya - (225.797.974) shareholders
Kas Bersih Diperoleh dari Aktivitas Pendanaan 1.538.127.854 3.013.462.411 Net Cash Provided by Financing Activities
2011 2010
Rp'000 Rp'000
KENAIKAN (PENURUNAN) BERSIH KAS NET INCREASE (DECREASE) IN CASH
DAN SETARA KAS (27.794.528) 1.478.629.059 AND CASH EQUIVALENTS
Pengaruh perubahan kurs mata uang asing (1.381.678) (2.585.869) Effect of foreign exchange rate changes Penambahan rekening bank yang
dibatasi penggunaannya (11.579.295) (769.539) Restricted cash in banks
CASH AND CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS AWAL TAHUN 1.874.982.700 399.709.049 AT BEGINNING OF YEAR
CASH AND CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS AKHIR TAHUN 1.834.227.199 1.874.982.700 AT END OF YEAR
PENGUNGKAPAN TAMBAHAN SUPPLEMENTAL DISCLOSURE
Aktivitas yang tidak mempengaruhi arus kas: Noncash activities:
Penambahan aset tetap melalui : Addition in property and equipment :
Akuisisi entitas anak 401.833.123 354.638.298 Acquisition of subsidiaries
Reklasifikasi dari aset real estat 127.897.905 126.361.203 Reclassification from real estate assets
Utang usaha kepada pihak ketiga 132.256.896 7.088.504 Account payable to third parties
Kapitalisasi biaya pinjaman 88.466.690 128.558.896 Capitalization of borrowing costs
Reklasifikasi dari properti investasi 48.399.300 - Reclassification from Investment property Liabitilities for purchases of property
Utang pembelian aset tetap 1.181.827 1.232.446 and equipment
Penambahan properti investasi melalui : Addition in investment properties from
Reklasifikasi dari aset dalam Reclassification from construction in
penyelesaian 237.937.406 1.962.332.515 progress
Akuisisi entitas anak 857.976.745 - Acquisition of subsidiaries Utang usaha kepada pihak ketiga 15.394.715 - Account payable to third parties
Penambahan aset real estat melalui Addition in real estate assets through
Akuisisi entitas anak 197.836.927 - Acquisition of subsidiaries
Kapitalisasi biaya pinjaman 131.631.590 107.994.930 Capitalization of borrowing cost
Utang usaha kepada pihak ketiga 57.703.787 - Account payable to third parties
Penambahan biaya ditangguhkan melalui Increase in deferred charges through
utang usaha 6.443.054 - account payable
Penambahan modal disetor melalui Additional capital stock subscription from
uang muka setoran modal - 692.001.700 advance for capital stock subscription
TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT THEN ENDED
1. UMUM 1. GENERAL
a. Pendirian dan Informasi Umum a. Establishment and General Information PT Agung Podomoro Land (“Perusahaan”)
didirikan dengan akta No. 29 tanggal 30 Juli 2004 dari Sri Laksmi Damayanti, S.H., notaris pengganti dari Siti Pertiwi Henny Singgih, S.H., notaris di Jakarta. Akta pendirian tersebut telah disahkan oleh Menteri Kehakiman dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. C-21538 HT.01.01.TH.2004 tanggal 26 Agustus 2004, serta diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 91 tanggal 12 Nopember 2004, Tambahan No. 11289. Anggaran dasar Perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan, terakhir dengan akta notaris No. 1 tanggal 2 Agustus 2010 dari Yulia, S.H., notaris di Jakarta, tentang perubahan nama Perusahaan, perubahan status Perusahaan yang semula non publik menjadi publik dan untuk disesuaikan dengan peraturan perundang-undangan pasar modal. Akta ini telah mendapat persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusannya No. AHU-39219.AH.01.02 tanggal 9 Agustus 2010.
PT. Agung Podomoro Land (the ”Company”) was established based on notarial deed No. 29 dated July 30, 2004, of Sri Laksmi Damayanti, S.H., replacement of Siti Pertiwi Henny Singgih, S.H., notary in Jakarta. The deed of establishment was approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia through Decision Letter No. C-21538 HT.01.01.TH.2004 dated August 26, 2004 and was published in the State Gazette of the Republic of Indonesia No. 91 dated November 12, 2004, Supplement No. 11289. The Company’s articles of association have been amended several times, most recently by notarial deed No. 1 dated August 2, 2010 of Yulia, S.H., notary in Jakarta, regarding the change of company name, change of status of non-public company become public and to conform with capital market regulation. The amendment was approved by the Minister of Law and Human Rights of the Republic of Indonesia through Decision Letter No. AHU-39219.AH.01.02 dated August 9, 2010.
Sesuai dengan pasal 3 anggaran dasar Perusahaan, ruang lingkup kegiatan Perusahaan meliputi usaha dalam bidang real estat, termasuk pembebasan tanah, pengembang, dan penjualan tanah, baik tanah untuk perumahan, maupun tanah untuk industri, serta penjualan tanah berikut bangunannya. Perusahaan mulai beroperasi secara komersial pada tahun 2004. Pada saat ini kegiatan usaha yang dijalankan Perusahaan meliputi pembebasan tanah, pengembang real estat, persewaan dan penjualan tanah berikut bangunannya atas apartemen, pusat perbelanjaan dan perkantoran dengan proyek Mediterania Garden Residence 2, Central Park, Royal Mediterania Garden, Garden Shopping Arcade dan Gading Nias serta melakukan investasi pada entitas anak dan asosiasi.
In accordance with article 3 of the Company’s articles of association, the scope of its activities is to engage mainly in real estate business, including land acquisition, development, and sale of land, either land for housing, or land for industries, and sale of land along with the building. The Company started its commercial operations in 2004. Currently, the Company’s main business activities include land acquisition, real estate development, rental and sale of land and building including apartments, malls and offices, with projects namely Mediterania Garden Residence 2, Central Park, Royal Mediterania Garden, Garden Shopping Arcade and Gading Nias and investing in subsidiaries and associates.
Perusahaan berdomisili di Jakarta dengan kantor pusat beralamat di APL Tower, Jalan Letjen S. Parman Kav. 28, Jakarta Barat.
The Company is domiciled in Jakarta with head office located at APL Tower, Jalan Letjen S. Parman Kav. 28, Jakarta Barat.
Jumlah karyawan tetap Perusahaan dan entitas anak sebanyak 1.106, 687 dan 811 karyawan masing-masing pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 dan 1 Januari 2010/31 Desember 2009.
The Company and its subsidiaries had average total number of 1,106, 687 and 811 employees on December 31, 2011 and 2010 and January 1, 2010/December 31, 2009, respectively.
Perusahaan tergabung dalam kelompok usaha (grup) Agung Podomoro.
Susunan pengurus Perusahaan pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 dan 1 Januari 2010/31 Desember 2009 adalah sebagai berikut:
The Company’s management as of December 31, 2011 and 2010 and January 1, 2010/ December 31, 2009 consists of the following:
1 Januari 2010/ 31 Desember 2009 31 Desember 2011 dan 2010/ January 1, 2010/
December 31, 2011 and 2010 December 31, 2009
Komisaris Utama Cosmas Batubara Maria Kartika Chandra President Commissioner
Komisaris Independen Bacelius Ruru - Independent Commissioner
Komisaris Wibowo Ngaserin Veriyanto Setiady Commissioner
Direktur Utama Trihatma Kusuma Haliman Trihatma Kusuma Haliman President Director
Wakil Direktur Utama Ariesman Widjaja - Vice President Directors
Indra Wijaya
-Handaka Santosa
-Direktur Cesar M. De La Cruz Ariesman Widjaja Directors
H. Noer Indradjaja H. Noer Indradjaja Bambang Setiobudi Madja
-Miarni Ang
-Paul Christian Ariyanto
-Komite Audit Audit Committee
Ketua Bacelius Ruru - Chairman
Anggota Indaryono - Members
Djajarizki
-b. Entitas Anak b. Consolidated Subsidiaries
Perusahaan memiliki, baik langsung maupun tidak langsung, lebih dari 50% saham entitas anak berikut:
The Company has ownership interest of more than 50%, directly or indirectly in the following subsidiaries:
Persentase Jumlah aset Pemilikan Tahun Operasi
Komersial/
Percentage of Start of
Jenis Proyek/ Domisili/ Ownership Commercial Nama Proyek/
Project Type Domicile Operations Project Name
Rp'000
PT Brilliant Sakti Persada (BSP) Pusat Perbelanjaan, Bandung 58,84% 2009 Festival CityLink 618.509.038 dan Hotel/
Shopping Center, and Hotel
PT Kencana Unggul Sukses (KUS) Pusat Perbelanjaan, Jakarta 99,82% 2009 Green Bay 1.001.125.828 dan Apartemen /
Shopping Center and Apartment
PT Arah Sejahtera Abadi (ASA) Pusat Perbelanjaan, Jakarta 60,00% 2005 Kuningan City 1.268.356.617 Apartemen dan Perkantoran/
Shopping Center, Apartment and Offices
PT Intersatria Budi Karya Pratama (IBKP) Apartemen/ Apartment Jakarta 80,00% 2006 The Lavande 112.592.407
PT Buana Surya Makmur (BSM) Apartemen, Perumahan dan Jakarta 99,90% 2010 Green Lake 656.423.271 Rumah Toko/Apartment,
Housing and Shop Houses
PT Kharisma Bhakti Sejahtera (KBS) Apartemen dan Perumahan/ Jakarta 70,00% 2010 Green Permata 354.902.022
Apartment and Housing
sebelum eliminasi 31 Desember 2011/
Total assets before elimination,
Subsidiaries December 31, 2011
31 Desember 2011/
December 31, 2011
(Lanjutan) (Continued)
Persentase Jumlah aset Pemilikan Tahun Operasi
Komersial/
Percentage of Start of
Jenis Proyek/ Domisili/ Ownership Commercial Nama Proyek/
Project Type Domicile Operations Project Name
Rp'000
PT Central Pesona Palace (CPP) *) Pengelola hotel / Hotel operator Jakarta 100,00% 2011 Hotel Pullman 20.814.949 Jakarta Central Park
PT Central Indah Palace (CIP) Pemilik dan pengelola hotel / Jakarta 75,00% 2011 Hotel Amaris 55.891.133
Owner and hotel operator
PT Pesona Gerbang Karawang (PGK) Perumahan / Housing Jakarta 90,00% 1993 Grand Taruma 102.367.606
PT Griya Pancaloka (GPL) - Jakarta 75,00% Pra-operasi / - 352.916.970
Pre-operating
PT Putra Adhi Prima (PAP) - Jakarta 99,90% Pra-operasi / - 244.865.699
Pre-operating
PT Cipta Pesona Karya (CPK) - Jakarta 99,99% Pra-operasi / - 15.000.000
Pre-operating
PT Karya Gemilang Perkasa (KGP) Perusahaan investasi/ Jakarta 99,99% 2011 - 201.415.026
Investment holding company
PT Pluit Propertindo (PP) **) Pusat perbelanjaan / Jakarta 52,83% 2009 Emporium Mall 793.061.076 Mall
PT Tiara Metropolitan Indah (TMI) - Jakarta 99,93% Pra-operasi / - 121.748.004
Pre-operating
PT Alam Hijau Teduh (AHT) - Jakarta 80,00% Pra-operasi / - 69.454.471
Pre-operating
*) Termasuk kepemilikan tidak langsung melalui KUS sebesar 0,02%/Including indirect ownership through KUS for 0.02% **) Kepemilikan tidak langsung melalui KGP / Indirect ownership throught KGP
sebelum eliminasi 31 Desember 2011/
Total assets before elimination,
Subsidiaries December 31, 2011
31 Desember 2011/
December 31, 2011
Anak Perusahaan/
Pada tahun 2010, Perusahaan melakukan akuisisi BSP, KUS, ASA, IBKP dan BSM seperti yang diungkapkan pada Catatan 37.
In 2010, the Company acquired BSP, KUS, ASA, IBKP and BSM as described in Note 37.
Pada bulan Desember 2010, Perusahaan mendirikan entitas anak KBS dengan kepemilikan saham 70%.
In December 2010, the Company established KBS with 70% ownership in its shares.
Pada bulan Januari 2011, Perusahaan dan KUS (entitas anak) mendirikan CPP dengan modal ditempatkan dan disetor masing-masing sebesar Rp 499.900 ribu atau setara dengan 99,98% kepemilikan saham CPP dan Rp 100 ribu atau setara dengan 0,02% kepemilikan saham CPP.
In January 2011, the Company and KUS (a subsidiary) established CPP with issued and paid-up capital of Rp 499,900 thousand or equivalent to 99.98% ownership in CPP and Rp 100 thousand or equivalent to 0.02% ownership in CPP.
Pada bulan Januari 2011, Perusahaan juga mendirikan CIP dengan modal ditempatkan dan disetor sebesar Rp 375.000 ribu atau setara dengan 75% kepemilikan saham CIP.
In January 2011, the Company also established CIP with issued and paid-up capital of Rp 375,000 thousand or equivalent to 75% ownership in CIP.
Pada bulan September 2011, Perusahaan juga mendirikan CPK dengan modal ditempatkan dan disetor sebesar Rp 14.998.500 ribu atau setara dengan 99,99% kepemilikan saham CPK.
In September 2011, the Company also established CPK with issued and paid-up capital of Rp 14,998,500 thousand or equivalent to 99.99% ownership in CPK.
Pada tahun 2011, Perusahaan juga melakukan akuisisi entitas anak antara lain PGK, GPL, PAP, KGP, TMI dan AHT seperti yang diungkapkan
Akuisisi PAP dicatat dengan metode penyatuan kepemilikan karena dilakukan antara entitas sepengendali dalam rangka restrukturisasi usaha (Catatan 4).
The acquisition of PAP was accounted for using the pooling of interest method because it constituted a restructuring transaction among entities under common control (Note 4).
c. Penawaran Umum Efek Perusahaan c. Public Offering of Shares and Bonds of the Company
Pada tanggal 1 Nopember 2010, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam - LK) dengan suratnya No. S-9845/BL/2010 untuk melakukan penawaran umum perdana 6.150.000.000 saham Perusahaan kepada masyarakat. Pada tanggal 11 Nopember 2010, saham tersebut telah dicatatkan pada Bursa Efek Indonesia.
On November 1, 2010, the Company obtained the notice of effectivity from the Chairman of the Capital Market and Financial Institution Supervisory Agency (Bapepam - LK) in his letter 14.350.000.000 saham Perusahaan milik pemegang saham pendiri telah tercatat pada Bursa Efek Indonesia.
On November 11, 2010, 14,350,000,000 shares owned by the founding stockholders were listed on the Indonesia Stock Exchange.
Pada tanggal 31 Desember 2011, seluruh saham Perusahaan sebanyak 20.500.000.000 saham telah tercatat pada Bursa Efek Indonesia.
As of December 31, 2011, all of the Company’s 20,500,000,000 outstanding shares have been listed on the Indonesia Stock Exchange.
Pada tanggal 18 Agustus 2011, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua
Bapepam-LK dengan suratnya
No. S-9303/BL/2011 untuk melakukan Penawaran Umum Obligasi I Agung Podomoro Land Tahun 2011 dengan nilai nominal keseluruhan sebesar Rp 1.200.000.000 ribu dan tingkat bunga tetap sebesar 10% untuk Obligasi Seri A dan 11% untuk Obligasi Seri B (Catatan 21). Pada tanggal 26 Agustus 2011, obligasi tersebut telah dicatatkan pada Bursa Efek Indonesia.
On August 18, 2011, the Company obtained the notice of effectivity from the Chairman of the Capital Market and Financial Institution Supervisory Agency (Bapepam - LK) in his letter No. S-9303/BL/2011 for its public offering of Bonds I Agung Podomoro Land Year 2011 amounting to Rp 1,200,000,000 thousand with a fixed coupon rate of 10% for A Series Bonds and 11% for B Series Bonds (Note 21). On August 26, 2011, the bonds were listed on Indonesian Stock Exchange.
2. PENERAPAN STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN BARU DAN REVISI (PSAK) DAN INTERPRETASI STÁNDAR AKUNTANSI KEUANGAN (ISAK)
2. ADOPTION OF NEW AND REVISED STATEMENTS OF FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS (“PSAK”) AND INTERPRETATION OF PSAK (“ISAK”)
a. Standar yang berlaku efektif pada tahun berjalan
Dalam tahun berjalan, Perusahaan dan entitas anak telah menerapkan semua standar baru dan revisi serta interpretasi yang dikeluarkan oleh Dewan Standar Akuntansi Keuangan dari Ikatan Akuntan Indonesia yang relevan dengan operasinya dan efektif untuk periode akuntansi yang dimulai pada tanggal 1 Januari 2011. Penerapan standar baru dan revisi serta interpretasi telah berdampak terhadap perubahan kebijakan akuntansi Perusahaan dan entitas anak yang mempengaruhi penyajian dan pengungkapan laporan keuangan konsolidasian untuk tahun berjalan atau tahun sebelumnya:
a. Standards effective in the current period
(Lanjutan) (Continued)
PSAK 1 (revisi 2009), Penyajian Laporan
Keuangan
PSAK 1 (revised 2009), Presentation of Financial Statements
Standar revisi ini mengatur perubahan dalam format dan isi laporan keuangan konsolidasian, termasuk revisi judul laporan keuangan konsolidasian.
This revised standard has introduced changes in the format and content of the consolidated financial statements, including revised titles of the consolidated financial statements.
Sebagai hasil dari penerapan standar revisi ini, Perusahaan dan entitas anak menyajikan semua perubahan pemilik dalam ekuitas pada laporan perubahan ekuitas konsolidasian. Semua perubahan non-pemilik dalam ekuitas disajikan dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian. Informasi komparatif disajikan kembali untuk menyesuaikan dengan standar.
As a result of adopting this revised standard, the Company and its subsidiaries present all owner changes in equity in the consolidated statements of changes in equity. All non-owner changes in equity are presented in the consolidated statements of comprehensive income. Comparative information has been re-presented to conform with the standard.
Sebagai tambahan, standar revisi mengharuskan penyajian laporan posisi keuangan ketiga pada tanggal 1 Januari 2010 karena perubahan klasifikasi kepentingan non-pengendali (sebelumnya disebut hak minoritas) menjadi bagian dari ekuitas.
In addition, the revised standard has required the presentation of a third statement of financial position as of January 1, 2010 because of the change in classification of non-controlling interest (previously known as minority interest) to become part of equity.
Pengungkapan tambahan juga dilakukan sehubungan dengan manajemen modal, penilaian kritis dalam menerapkan kebijakan akuntansi, dan sumber-sumber utama ketidakpastian estimasi.
Additional disclosures were also made with respect to capital management, critical judgment in applying accounting policies, and key sources of estimation uncertainty.
PSAK 4 (revisi 2009), Laporan keuangan konsolidasian dan laporan keuangan tersendiri
PSAK 4 (revised 2009), Consolidated and separate financial statements and PSAK 22 (revised 2010), business combination
PSAK 4 (revisi 2009) ini mensyaratkan konsolidasian atas entitas yang dikendalikan oleh Perusahaan dan menyajikan kepentingan nonpengendali dalam ekuitas pada laporan posisi keuangan konsolidasian, terpisah dari ekuitas pemilik Perusahaan.
This PSAK 4 (revised 2009) requires consolidation of entities controlled by the Company and to present non-controlling interests in the consolidated statements of financial position within equity, separately from the equity of owners of the Company.
Seluruh laba rugi komprehensif diatribusikan pada pemilik entitas induk dan pada kepentingan nonpengendali bahkan jika hal ini mengakibatkan kepentingan nonpengendali mempunyai saldo defisit.
Total comprehensive income must be attributed to owners of the parent and to the non-controlling interest even if this results in the non-controlling interest having a deficit balance.
Penerapan PSAK 4 (revisi 2010) tidak mengubah susunan entitas yang dikonsolidasikan oleh Perusahaan dan entitas anak menurut standar yang lama tetapi mengubah cara penyajian kepentingan nonpengendali dan pencatatan investasi saham pada entitas anak dalam informasi keuangan tersendiri entitas induk.
PSAK 7 (revisi 2010), Pengungkapan
Pihak-pihak Berelasi.
PSAK 7 (revised 2010), Related Party Disclosures
Standar ini memperluas definisi pihak-pihak berelasi dan pengungkapan hubungan pihak-pihak berelasi, transaksi dan saldo termasuk komitmen antara mereka. Standar ini juga mengharuskan pengungkapan hubungan antara entitas induk dan entitas anak terlepas dari apakah telah terjadi transaksi antara mereka. Selanjutnya pengungkapan atas kompensasi secara keseluruhan dan masing-masing kategori kompensasi yang diberikan kepada semua personil manajemen kunci juga diharuskan.
Perusahaan dan entitas anak telah mengevaluasi hubungan antara pihak-pihak berelasi dan mengungkapkannya sesuai dengan standar revisi ini.
This standard has expanded the definition of related party and disclosure requirement, transaction and balance including any commitments between them. The standard also requires disclosure of the relationship between a parent and its subsidiaries, irrespective of whether there have been transactions between them. Further, disclosure of compensation in total and for each category of compensation given to all key management personnel is also required.
The Company and its subsidiaries had evaluated the relationships between related parties and disclosed them according to this revised standard.
PSAK 22 (revisi 2010), Kombinasi Bisnis PSAK 22 (revised 2010), Business Combinations
Sesuai dengan ketentuan transisi, PSAK 22 (revisi 2010), telah diterapkan secara prospektif untuk kombinasi bisnis yang tanggal akuisisinya pada atau setelah tanggal 1 Januari 2011. Pengaruh dari penerapan PSAK 22 (revisi 2010), Kombinasi Bisnis adalah sebagai berikut:
Diperbolehkan untuk memilih dasar setiap transaksi untuk mengukur kepentingan nonpengendali (sebelumnya disebut sebagai hak minoritas) baik pada nilai wajar ataupun pada proporsi kepemilikan kepentingan nonpengendali atas aset neto teridentifikasi dari pihak yang diakuisisi. Pada periode berjalan, ketika akuntansi untuk akuisisi atas entitas anak (Catatan 37), Perusahaan memilih untuk mengukur kepentingan nonpengendali dengan nilai wajar pada tanggal akuisisi. Konsekuensinya adalah goodwill yang diakui sehubungan dengan akuisisi mencerminkan pengaruh dari perbedaan antara nilai wajar dari kepentingan nonpengendali dan proporsi kepemilikan kepentingan nonpengendali atas aset neto teridentifikasi dari pihak yang diakuisisi;
In accordance with the relevant transitional provisions, PSAK 22 (revised 2010) has been applied prospectively to business combinations for which the acquisition date is on or after 1 January 2011. The impact of the adoption of PSAK 22 (revised 2010), Business Combinations has been:
To allow a choice on a transaction-by-transaction basis for the measurement of non-controlling interests (previously referred to as ‘minority’ interests) either at fair value or at the non-controlling interests’ share of the fair value of the identifiable net assets of the acquiree. In the current period, when accounting for the acquisition of subsidiaries (Note 37), the Company has elected to measure the non-controlling interests at fair value at the date of acquisition. Consequently, the goodwill recognised in respect of that acquisition reflects the impact of the difference between the fair value of the non-controlling interests and their share of the fair value of the identifiable net assets of the acquiree;
Mengharuskan biaya-biaya yang terkait dengan akuisisi diperhitungkan secara terpisah dari kombinasi bisnis, umumnya biaya-biaya diakui sebagai beban dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian pada saat terjadinya, dimana sebelumnya dicatat sebagai bagian dari biaya perolehan akuisisi.
To require that acquisition-related costs be accounted for separately from the business combination, generally leading to those costs being recognised as an expense in the consolidated statements of comprehensive income as incurred, whereas previously they were accounted for as part of the cost of the acquisition.
(Lanjutan) (Continued)
Berikut ini standar baru dan standar revisi serta interpretasi yang diterapkan dalam laporan keuangan konsolidasian. Penerapan ini tidak memiliki pengaruh yang signifikan atas jumlah yang dilaporkan dalam laporan keuangan konsolidasian tetapi mempengaruhi akuntansi untuk transaksi masa depan:
The following new and revised standards and interpretations have also been adopted in these consolidated financial statements. Their adoption has not had any significant impact on the amounts reported in these consolidated financial statements but may impact the accounting for
PSAK 15 (revisi 2009), Investasi pada Entitas Asosiasi
PSAK 19 (revisi 2010), Aset Takberwujud PSAK 23 (revisi 2010), Pendapatan
PSAK 25 (revisi 2009), Kebijakan Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi, dan Kesalahan Purnaoperasi, Restorasi, dan Liabilitas Serupa
ISAK 10, Program Loyalitas Pelanggan ISAK 11, Distribusi Aset Nonkas Kepada
PSAK 5 (revised 2009), Operating Segments PSAK 8 (revised 2010), Events after the
PSAK 19 (revised 2010), Intangible Assets PSAK 23 (revised 2010), Revenue
PSAK 25 (revised 2009), Accounting Policies, Changes in Accounting Estimates and Errors
PSAK 48 (revised 2009), Impairment of Assets
PSAK 57 (revised 2009), Provisions, Contingent Liabilities and Contingent Assets PSAK 58 (revised 2009), Non-current Assets
Held for Sale and Discontinued Operations
ISAK 7 (revised 2009), Consolidation - Special Purpose Entities
ISAK 9, Changes in Existing Decommissioning, Restoration and Similar Liabilities
ISAK 10, Customer Loyalty Programmes ISAK 11, Distributions of Non-cash Assets to
Owners
ISAK 12, Jointly Controlled Entities - Non-monetary Contributions by Venturers ISAK 14, Intangible Assets – Web Site Costs ISAK 17, Interim Financial Reporting and
Impairment
b. Standar dan interpretasi telah diterbitkan tapi belum diterapkan
Perubahan Kurs Valuta Asing
PSAK 10 (revised 2010), The Effects of Changes in Foreign Exchange Rates PSAK 13 (revisi 2011), Properti Investasi PSAK 13 (revised 2011), Investment
Property
PSAK 16 (revisi 2011), Aset Tetap PSAK 16 (revised 2011), Property, Plant and Equipment
PSAK 18 (revisi 2010), Akuntansi dan
Pelaporan Program Manfaat Purnakarya
PSAK 18 (revised 2010), Accounting and Reporting by Retirement Benefit Plans PSAK 24 (revisi 2010), Imbalan Kerja PSAK 24 (revised 2010), Employee
Benefits
PSAK 30 (revisi 2011), Sewa PSAK 30 (revised 2011), Lease PSAK 33 (revisi 2011), Aktivitas
Pengupasan Lapisan Tanah dan Pengelolaan Lingkungan Hidup pada Pertambangan Umum
PSAK 33 (revised 2011), Stripping Cost Activity and Environmental Management in the Public Mining PSAK 46 (revisi 2010), Pajak Penghasilan PSAK 46 (revised 2010), Income Taxes PSAK 50 (revisi 2010), Instrumen
Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran
PSAK 55 (revised 2011), Financial Instrument: Recognition and Measurement
dan Pengungkapan Bantuan Pemerintah
PSAK 61, Accounting for Government Grants and Disclosure of Government Assistance Evaluasi pada Pertambangan Sumber Daya Mineral
PSAK 64, Exploration for and Evaluation of Mineral Resources
ISAK 13, Lindung Nilai Investasi Neto
dalam Kegiatan Usaha Luar Negeri
ISAK 13, Hedges of Net Investments in Foreign Operations
ISAK 15, PSAK 24 - Batas Aset Imbalan Pasti, Persyaratan Pendanaan Minimum dan Interaksinya
ISAK 15, PSAK 24 - The Limit on a Defined Benefit Asset, Minimum Funding Requirements and their Interaction ISAK 16, Perjanjian Jasa Konsesi ISAK 16, Service Concession
Arrangements ISAK 18, Bantuan Pemerintah – Tidak
Berelasi Spesifik dengan Aktivitas Operasi
ISAK 18, Government Assistance – No Specific Relation to Operating Activities
ISAK 19, Penerapan Pendekatan Penyajian Kembali dalam PSAK 63: Pelaporan Keuangan dalam Ekonomi Hiperinflasi
ISAK 19, Applying the Restatement Approach under PSAK 63: Financial Reporting in Hyperinflationary Economies
ISAK 20, Pajak Penghasilan – Perubahan dalam Status Pajak Entitas atau Para Pemegang Sahamnya
ISAK 20, Income Taxes – Change in Tax Status of an Entity or its Shareholders
ISAK 22, Perjanjian Konsensi Jasa:
(Lanjutan) (Continued)
ii. Efektif untuk periode yang dimulai pada atau setelah 1 Januari 2013 adalah ISAK 21, Perjanjian Kontrak Real Estat dan PSAK 38 (revisi 2012), Kombinasi Bisnis Entitas Sepengendali
ii. Effective for periods beginning on or after January 1, 2013 is ISAK 21, Agreements for the Constructions of Real Estate and PSAK 38 (revised 2012), Business Combination Under Common Control
Sampai dengan tanggal penerbitan laporan keuangan konsolidasian, manajemen sedang mengevaluasi dampak dari standar dan interpretasi terhadap laporan keuangan konsolidasian.
As of the issuance date of the consolidated financial statements, management is evaluating the effect of these standards and interpretations on the consolidated financial statements.
3. KEBIJAKAN AKUNTANSI 3. SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES
a. Pernyataan Kepatuhan a. Statement of Compliance Laporan keuangan konsolidasian disusun
sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia.
The consolidated financial statements have been prepared in accordance with Indonesian Financial Accounting Standards. These financial statements are not intended to present the financial position, result of operations and cash flows in accordance with accounting principles and reporting practices generally accepted in other countries and jurisdictions.
b. Penyajian Laporan Keuangan Konsolidasian b. Consolidated Financial Statement Presentation Dasar penyusunan laporan keuangan
konsolidasian, kecuali untuk laporan arus kas konsolidasian, adalah dasar akrual. Mata uang pelaporan yang digunakan untuk penyusunan laporan keuangan konsolidasian adalah mata uang Rupiah (Rp) dan laporan keuangan konsolidasian tersebut disusun berdasarkan nilai historis, kecuali beberapa akun tertentu disusun berdasarkan pengukuran lain sebagaimana diuraikan dalam kebijakan akuntansi masing-masing akun tersebut.
The consolidated financial statements, except for the consolidated statements of cash flows, are prepared under the accrual basis of accounting. The reporting currency used in the preparation of the consolidated financial statements is the Indonesian Rupiah, while the measurement basis is the historical cost, except for certain accounts which are measured on the bases described in the related accounting policies.
Laporan arus kas konsolidasian disusun dengan menggunakan metode langsung dengan mengelompokkan arus kas dalam aktivitas operasi, investasi dan pendanaan.
The consolidated statements of cash flows are prepared using the direct method with classifications of cash flows into operating, investing and financing activities.
c. Prinsip Konsolidasian c. Principles of Consolidation Laporan keuangan konsolidasian
menggabungkan laporan keuangan Perusahaan dan entitas yang dikendalikan oleh Perusahaan (entitas anak). Pengendalian dianggap ada apabila Perusahaan mempunyai hak untuk mengatur kebijakan keuangan dan operasional suatu entitas untuk memperoleh manfaat dari aktivitasnya.
The consolidated financial statements incorporate the financial statements of the Company and entities controlled by the Company (its subsidiaries). Control is achieved where the Company has the power to govern the financial and operating policies of an entity so as to obtain benefits from its activities.
Hasil dari entitas anak yang diakuisisi atau dijual selama tahun berjalan termasuk dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian sejak tanggal efektif akuisisi dan sampai dengan tanggal efektif penjualan.
The result of subsidiaries acquired or disposed of during the year are included in the consolidated statements of comprehensive income from the effective date of acquisition and up to the effective date of disposal, as appropriate.
Penyesuaian dapat dilakukan terhadap laporan keuangan entitas anak agar kebijakan akuntansi yang digunakan sesuai dengan kebijakan
Seluruh transaksi antar perusahaan, saldo, penghasilan dan beban dieliminasi pada saat konsolidasian.
All intra-group transactions, balances, income and expenses are eliminated on consolidation.
Kepentingan nonpengendali pada entitas anak diidentifikasi secara terpisah dan disajikan dalam ekuitas. Efektif 1 Januari 2011, kepentingan nonpengendali pemegang saham pada awalnya boleh diukur pada nilai wajar atau pada proporsi kepemilikan kepentingan nonpengendali atas aset neto teridentifikasi dari pihak yang diakuisisi. Pilihan pengukuran dibuat pada saat akuisisi dengan dasar akuisisi. Setelah akuisisi, nilai tercatat kepentingan nonpengendali adalah jumlah kepentingan non pengendali pada pengakuan awal ditambah dengan proporsi kepentingan nonpengendali atas perubahan selanjutnya dalam ekuitas. Jumlah pendapatan komprehensif diatribusikan pada kepentingan nonpengendali bahkan jika hal ini mengakibatkan kepentingan nonpengendali mempunyai saldo defisit. Perusahaan mengukur kepentingan non-pengendali dengan proporsi kepemilikan kepentingan non-pengendali atas aset neto teridentifikasi dari pihak yang diakuisisi.
Non-controlling interests in subsidiaries are identified separately and presented within equity. Effective January 1, 2011, the interest of non-controlling shareholders maybe initially measured either at fair value or at the non-controlling interests’ proportionate share of the fair value of the acquiree’s identifiable net asset. The choice of measurement is made on acquisition by acquisition basis. Subsequent to acquisition, the carrying amount of non-controlling interests is the amount of those interests at initial recognition plus non-controlling interests’ share of subsequent changes in equity. Total comprehensive income is attributed to non-controlling interests even if this results in the non-controlling interests having a deficit balance. The Company measures non-controlling interest with proportionate share of the fair value of the acquiree’s identifiable net asset.
Sebelumnya, kepentingan non-pengendali diukur pada pengakuan awal pada proporsi kepemilikan kepentingan non-pengendali dalam biaya historis dari aset bersih yang dapat diidentifikasi dari pihak yang diakuisisi (acquiree). Bila kerugian dari kepentingan non-pengendali melebihi kepentingannya dalam ekuitas entitas anak, kelebihan dan setiap kerugian lebih lanjut yang diatribusikan kepada kepentingan non-pengendali dibebankan kepada pemegang saham mayoritas kecuali kepentingan non-pengendali tersebut mempunyai liabilitas mengikat dan dapat menanggung rugi tersebut.
Previously, the non-controlling interest is measured on initial recognition at the non-controlling interests’ proportionate share in the historical cost of the identifiable net assets of the acquiree. Where the losses applicable to the non-controlling interests exceed their interest in the equity of the subsidiary, the excess and any further losses attributable to the non-controlling interest are charged against the majority interest except to the extent that the non-controlling interest has a binding obligation to, and is able to, make good the losses.
Perubahan dalam bagian kepemilikan Perusahaan dan entitas anak pada entitas anak yang tidak mengakibatkan hilangnya pengendalian dicatat sebagai transaksi ekuitas. Nilai tercatat kepentingan entitas anak dan kepentingan nonpengendali disesuaikan untuk mencerminkan perubahan bagian kepemilikannya atas entitas anak. Setiap perbedaan antara jumlah kepentingan nonpengendali disesuaikan dan nilai wajar imbalan yang diberikan atau diterima diakui secara langsung dalam ekuitas dan diatribusikan pada pemilik entitas induk.
Changes in the Company and its subsidiaries interests in subsidiaries that do not result in a loss of control are accounted for as equity transactions. The carrying amounts of the Company and its subsidiaries interests and the non-controlling interests are adjusted to reflect the changes in their relative interests in the subsidiaries. Any difference between the amount by which the non-controlling interests are adjusted and the fair value of the consideration paid or received is recognized directly in equity and attributed to owners of the Company.
Perusahaan telah memilih untuk menyajikan sebagai bagian yang terpisah dalam ekuitas, sisa saldo yang berkaitan dengan pengaruh transaksi modal tahun sebelumnya dari entitas anak dengan pihak ketiga.
(Lanjutan) (Continued)
d. Kombinasi Bisnis d. Business Combinations
Akuisisi entitas anak dan bisnis dicatat dengan menggunakan metode akuisisi. Biaya akuisisi adalah nilai agregat nilai wajar (pada tanggal pertukaran) dari aset yang diperoleh, liabilitas yang terjadi atau ditanggung dan instrumen ekuitas yang diterbitkan sebagai pertukaran atas pengendalian dari pihak yang diakuisisi. Biaya-biaya terkait akuisisi diakui di dalam laporan laba rugi. Untuk kombinasi bisnis tahun sebelumnya, setiap biaya yang dapat diatribusikan langsung pada kombinasi bisnis dianggap sebagai bagian dari biaya kombinasi bisnis.
Acquisitions of subsidiaries and businesses are accounted for using the acquisition method. The cost of the business combination is the aggregate of the fair values (at the date of exchange) of assets given, liabilities incurred or assumed, and equity instruments issued in exchange for control of the acquiree. Acquisition-related costs are recognized in profit or loss. For prior year business combination, any cost directly attributable to the business combination is considered as part of the cost of business combination.
Dalam penerapannya, imbalan untuk akuisisi termasuk setiap aset atau liabilitas yang dihasilkan dari suatu kesepakatan imbalan kontinjen diukur terhadap nilai wajar pada tanggal akuisisi. Perubahan selanjutnya dalam nilai wajar disesuaikan dengan biaya akuisisi ketika memenuhi syarat sebagai penyesuaian pengukuran periode. Semua perubahan selanjutnya dalam nilai wajar dari imbalan kontijensi diklasifikasikan sebagai aset atau liabilitas yang dihitung sesuai dengan standar akuntansi. Perubahan dalam nilai wajar dari imbalan kontinjensi yang diklasifikasikan sebagai ekuitas tidak dicatat.
Where applicable, the consideration for the acquisition includes any assets or liabilities resulting from a contingent consideration arrangement, measured at its acquisition-date fair value. Subsequent changes in such fair values are adjusted against the cost of acquisition where they qualify as measurement period adjustments. All other subsequent changes in the fair value of contingent consideration classified as an asset or liability are accounted for in accordance with relevant accounting standards. Changes in the fair value of contingent consideration classified as equity are not recognized.
Aset teridentifikasi, liabilitas dan liabilitas kontijensi pihak yang diakuisisi yang memenuhi kondisi-kondisi pengakuan berdasarkan PSAK 22 (revisi 2010), Kombinasi Bisnis, diakui pada nilai wajar, kecuali untuk aset dan liabilitas tertentu diukur dengan menggunakan standar yang relevan. Untuk kombinasi bisnis tahun sebelumnya dimana Perusahaan mengakuisisi kurang dari seluruh saham entitas anak, proporsi minoritas atas aset dan liabilitas dinyatakan sebesar jumlah tercatat sebelum akuisisinya.
The acquiree’s identifiable assets, liabilities and contingent liabilities that meet the conditions for recognition under PSAK 22 (revised 2010), Business Combination, are recognized at fair value, except for certain assets and liabilities that are measured using the relevant standards. For prior year business combination where the Company acquired less than all the shares of the subsidiary, the minority’s proportion of those assets and liabilities is stated at their pre-acquisition carrying amounts.
Jika akuntansi awal untuk kombinasi bisnis belum selesai pada akhir periode pelaporan saat kombinasi terjadi, Perusahaan dan entitas anak melaporkan jumlah sementara untuk pos-pos yang proses akuntansinya belum selesai dalam laporan keuangannya. Selama periode pengukuran, pihak pengakuisisi menyesuaikan, aset atau liabilitas tambahan yang diakui, untuk mencerminkan informasi baru yang diperoleh tentang fakta dan keadaan yang ada pada tanggal akuisisi dan, jika diketahui, akan berdampak pada jumlah yang diakui pada tanggal tersebut.
If the initial accounting for business combination is incomplete by the end of the reporting period in which the combination occurs, the Company and its subsidiaries report provisional amounts for the items for which the accounting is incomplete. Those provisional amounts are adjusted during the measurement period, or additional assets or liabilities are recognized, to reflect new information obtained about facts and circumstances that existed as of the acquisition date that, if known, would have affected the amount recognized as of that date.
Periode pengukuran adalah periode dari tanggal akuisisi hingga tanggal Perusahaan memperoleh informasi lengkap tentang fakta dan keadaan yang ada pada tanggal akuisisi dan periode pengukuran maksimum satu tahun
Akuisisi dalam rangka transaksi restrukturisasi antara entitas sepengendali dibukukan dengan cara yang sama dengan metode penyatuan kepemilikan.
Acquisitions relating to restructuring transaction among entities under common control is accounted for in the same way as the pooling of interests method.
e. Transaksi dan Saldo Dalam Mata Uang Asing Pembukuan Perusahaan dan entitas anak diselenggarakan dalam mata uang Rupiah. Transaksi-transaksi selama tahun berjalan dalam mata uang asing dicatat dengan kurs yang berlaku pada saat terjadinya transaksi. Pada tanggal pelaporan, aset dan liabilitas moneter dalam mata uang asing disesuaikan untuk mencerminkan kurs yang berlaku pada tanggal tersebut. Keuntungan atau kerugian kurs yang timbul dikreditkan atau dibebankan dalam laporan laba rugi.
e. Foreign Currency Transactions and Balances The books of accounts of the Company and subsidiaries are maintained in Indonesian Rupiah. Transactions during the year involving foreign currencies are recorded at the rates of exchange prevailing at the time the transactions are made. At reporting date, monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies are adjusted to reflect the rates of exchange prevailing at that date. The resulting gains or losses are credited or charged to profit or loss.
f. Transaksi Pihak-pihak Berelasi f. Transactions with Related Parties Pihak-pihak berelasi adalah orang atau entitas
yang terkait dengan Perusahaan dan entitas anak (entitas pelapor):
A related party is a person or entity that is related to the Company and its subsidiaries (the reporting entity):
a. Orang atau anggota keluarga terdekat mempunyai relasi dengan entitas pelapor jika orang tersebut:
a. A person or a close member of that person's family is related to the reporting entity if that person:
i. memiliki pengendalian atau pengendalian bersama entitas pelapor;
i. has control or joint control over the reporting entity;
ii. memiliki pengaruh signifikan entitas pelapor; atau
ii. has significant influence over the reporting entity; or
iii. personil manajemen kunci entitas pelapor atau entitas induk dari entitas pelapor.
iii. is a member of the key management personnel of the reporting entity or of a parent of the reporting entity.
b. Suatu entitas berelasi dengan entitas pelapor jika memenuhi salah satu hal berikut:
b. An entity is related to the reporting entity if any of the following conditions applies:
i. Entitas dan entitas pelapor adalah anggota dari kelompok usaha yang sama (artinya entitas induk, entitas anak, dan entitas anak berikutnya terkait dengan entitas lain).
i. The entity, and the reporting entity are members of the same group (which means that each parent, subsidiary and fellow subsidiary is related to the others).
ii. Satu entitas adalah entitas asosiasi atau ventura bersama dari entitas lain (atau entitas asosiasi atau ventura bersama yang merupakan anggota suatu kelompok usaha, yang mana entitas lain tersebut adalah anggotanya).
ii. One entity is an associate or joint venture of the other entity (or an associate or joint venture of a member of a group of which the other entity is a member).
iii. Kedua entitas tersebut adalah ventura bersama dari pihak ketiga yang sama.
iii. Both entities are joint ventures of the same third party.
iv. Satu entitas adalah ventura bersama dari entitas ketiga dan entitas yang lain adalah entitas asosiasi dari entitas ketiga.
(Lanjutan) (Continued)
v. Entitas tersebut adalah suatu program imbalan pasca kerja untuk imbalan kerja dari salah satu entitas pelapor atau entitas yang terkait dengan entitas pelapor. Jika entitas pelapor adalah entitas yang menyelenggarakan program tersebut, maka entitas sponsor juga berelasi dengan entitas pelapor.
v. The entity is a post-employment benefit plan for the benefit of employees of either the reporting entity, or an entity related to the reporting entity. If the reporting entity in itself such a plan, the sponsoring employers are also related to the reporting entity.
vi. Entitas yang dikendalikan atau dikendalikan bersama oleh orang yang diidentifikasi dalam huruf (a).
vi. The entity is controlled or jointly controlled by a person identified in (a).
vii. Orang yang diidentifikasi dalam huruf (a) (i) memiliki pengaruh signifikan atas entitas atau personil manajemen kunci entitas (atau entitas induk dari entitas).
vii. A person identified in (a) (i) has significant influence over the entity or is a member of the key management personnel of the entity (or a parent of the entity).
Seluruh transaksi yang dilakukan dengan pihak-pihak berelasi, baik dilakukan dengan kondisi dan persyaratan dengan pihak ketiga maupun tidak, diungkapkan pada laporan keuangan konsolidasian.
All transactions with related parties, whether or not made at similar terms and conditions as those done with third parties, are disclosed in the consolidated financial statements.
g. Aset Keuangan g. Financial Assets
Seluruh aset keuangan diakui dan dihentikan pengakuannya pada tanggal diperdagangkan dimana pembelian dan penjualan aset keuangan berdasarkan kontrak yang mensyaratkan penyerahan aset keuangan dalam kurun waktu yang ditetapkan oleh kebiasaan pasar yang berlaku, dan awalnya diukur sebesar nilai wajar ditambah biaya transaksi, kecuali untuk aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi, yang awalnya diukur sebesar nilai wajar.
All financial assets are recognised and derecognised on trade date where the purchase or sale of a financial asset is under a contract whose terms require delivery of the financial asset within the time frame established by the market concerned, and are initially measured at fair value plus transaction costs, except for those financial assets classified as at fair value through profit or loss, which are initially measured at fair value.
Aset keuangan Perusahaan dan entitas anak diklasifikasikan sebagai pinjaman yang diberikan dan piutang.
The Company and its subsidiaries financial assets are classified as loans and receivables.
Pinjaman yang diberikan dan piutang Loans and receivables
Piutang pelanggan dan piutang lain-lain dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan dan tidak mempunyai kuotasi di pasar aktif diklasifikasi sebagai “pinjaman yang diberikan dan piutang”, yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif dikurangi penurunan nilai. Bunga diakui dengan menggunakan metode suku bunga efektif, kecuali piutang jangka pendek dimana pengakuan bunga tidak material.
