Commissioners through independent supervisory on the Company and encourages the improvement of procedural policies on the aspects of Good Corporate Governance implementation, internal control systems, processes and quality as well as integrity of financial reporting, audit processes, business practices on legal compliance, and the Company's business policy to be accountable to the Shareholders.
Duties and Responsibilities of the Audit Committee
The overall duties and responsibilities of the Audit Committee as stated in the Audit Committee Charter include:
1. Internal Control
» Evaluate whether management is setting the appropriate control culture and environment by communicating the importance of internal control and risk management and ensuring that all employees have a clear understanding of their roles and responsibilities.
» Consider how management is held accountable for the security of computer system and applications, and the contingency plans for processing information in the event of a system breakdown.
» Assure that the planned scope of work of internal and external auditors can be relied on to detect weaknesses in internal controls.
Dewan Komisaris membentuk Komite Audit sebagaimana diamanatkan dalam Financial Controls Corporate Policy Statement tanggal 12 November 2002 yang mencakup struktur organisasi, jumlah dan mekanisme keanggotaan, rapat Komite Audit, persyaratan keanggotaan mencakup kompetensi dan kualifikasi, independensi, serta uraian tugas, tanggung jawab dan wewenang.
Komite Audit bertujuan untuk membantu Dewan Komisaris dengan melakukan pengawasan yang independen atas Perusahaan dan mendorong perbaikan kebijakan prosedur terhadap aspek pelaksanaan tata kelola Perusahaan, sistem pengendalian internal, proses dan kualitas serta integritas pelaporan keuangan, proses audit, praktik bisnis atas kepatuhan terhadap hukum, peraturan dan kebijakan etika bisnis Perusahaan untuk dipertanggungjawabkan ke Pemegang Saham.
Tugas dan Tanggung Jawab Komite Audit
Sebagaimana yang tercantum dalam Audit Committee Charter, tugas dan tanggung jawab Komite Audit antara lain adalah:
1. Pengendalian Internal
» Mengevaluasi bilamana manajemen telah menempatkan budaya pengendalian yang tepat dan mengkomunikasikan pentingnya pengendalian internal dan manajemen risiko, serta memastikan seluruh pegawai TGI telah memiliki pemahaman yang jelas atas peran dan tanggung jawabnya.
» Mempertimbangkan langkah manajemen atas keamanan sistem komputer dan aplikasinya, serta rencana pengolahan informasi bila terjadi masalah dengan sistem.
» Memastikan rencana kerja Audit Internal dan Eksternal agar dapat mendeteksi kelemahan atas pengendalian internal.
Komite Audit
Audit Committee
Eksternal telah diimplementasikan oleh manajemen.
2. Pelaporan Keuangan
» Memahami risiko keuangan terbesar, terkini, dan memastikan kemampuan manajemen dalam mengelola risiko tersebut.
» Mengkaji kelemahan yang signifikan, kekurangan, perilaku yang menyalahi peraturan, atau isu-isu lainnya yang dapat mempengaruhi laporan keuangan.
» Mengkaji apakah penerapan Generally Accepted Accounting Principles (GAAP) telah dilakukan secara konsisten.
» Mengkaji hal-hal signifkan dan subjektif dalam pelaporan termasuk pendapat tenaga ahli dan aturan terbaru, serta memahami akibatnya terhadap laporan keuangan.
» Memastikan ke Audit Internal dan Eksternal mengenai risiko material dan rencana untuk meminimalisir risiko tersebut.
» Mengkaji masalah hukum yang berpotensi menimbulkan dampak material terhadap laporan keuangan.
» Mengkaji laporan keuangan bila terjadi perbedaan yang signifikan antara hasil dengan perkiraan, item-item yang tidak biasa, atau item-item lain yang dianggap material oleh Komite.
» Mengkaji laporan keuangan tahunan dan menentukan apakah laporan telah lengkap dan sesuai dengan informasi yang dimiliki oleh anggota komite, serta meneliti apakah laporan keuangan telah mencerminkan prinsip akuntasi yang tepat.
» Memberikan perhatian secara khusus kepada transaksi yang kompleks dan/ atau transaksi
been implemented by the company’s management.
2. Financial Reporting
» Gain an understanding of the current areas of greatest financial risk and how the company’s management is handling these areas.
» Review any significant deficiency, illegal act, or similar internal control issues affecting the financial records.
» Review that Generally Accepted Accounting Principles (GAAP) have been consistently applied.
» Review significant and subjective accounting and reporting issues, including recent professional and regulatory pronouncements, and understand their impact on the financial statements.
» Ask company’s management and the internal and external auditors about significant risk and exposures and the plans to minimize such risks.
» Review any legal matter which could significantly impact the financial statements.
» Review the financial section of the annual report and reasons for any major variations between actual results and forecast, unusual items, or any other item that the committee deems significant.
» Review the annual financial statements and determine whether they are complete and consistent with the information known by the committee members, assess whether the financial statements reflect appropriate accounting principles.
» Pay particular attention to complex and/or unusual transactions.
Komite Audit
Audit Committee
liabilities, warranty, product or environmental liability.
» Meet with company’s management and external auditors, to review the financial statements and the results of the audit.
» Recommended financial statements; approval to the Board of Commissioners.
» Review the other sections of the annual report before its release and consider whether the information is understandable and consistent with members’ knowledge about the company and its operations.
3. Internal Audit
» Recommended the Audit Firm, which will be the company’s Internal Auditor, to the Board of Commissioners for its approval.
» Review the activities and organizational structure of the internal audit function and ensure no unjustified restriction or limitations are made.
» Review and approve the annual internal audit plan and its eventual revisions
» Review and approve internal audit procedure and any subsequent change.
» Review and concur in the appointment, replacement, reassignment or dismissal of the Audit Manager.
» Review the effectiveness of the internal audit function.
» Meet separately with the Audit Manager to discuss any matter that the committee or auditors believe should be privately discussed.
» Ensure that significant findings and recommendations made by internal auditors penilaian aset dan kewajiban, jaminan, produk
atau kewajiban lingkungan.
» Mengadakan pertemuan dengan manajemen dan Auditor Eksternal untuk mengkaji laporan keuangan dan hasil audit.
» Memberikan rekomendasi persetujuan atas laporan keuangan Perusahaan kepada Dewan Komisaris.
» Mengkaji laporan tahunan sebelum diterbitkan dan mempertimbangkan apakah informasi tercatat dapat dimengerti dan sesuai dengan pengetahuan anggota atas Perusahaan dan operasinya.
3. Audit Internal
» Merekomendasi lembaga audit yang akan menjadi Audit Internal Perusahaan untuk mendapatkan persetujuan Dewan Komisaris.
» Menelaah aktivitas dan struktur organisasi dari fungsi audit internal dan memastikan tidak adanya larangan atau pembatasan yang tidak dapat dibenarkan.
» Meninjau dan menyetujui Rencana Kerja Tahunan dan revisi finalnya.
» Mengkaji dan menyetujui prosedur Audit Internal dan perubahan selanjutnya.
» Meneliti dan menyetujui penunjukan, penggantian, penunjukan ulang atau penghentian Manager Audit Internal.
» Mengkaji keefektifan fungsi Audit Internal.
» Mengadakan pertemuan terpisah dengan Manager Audit Internal untuk mendiskusikan masalah yang diyakini Komite atau Auditor harus dibicarakan secara tertutup.
» Memastikan temuan dan rekomendasi penting yang dibuat Audit Internal dapat diterima
» Memastikan manajemen Perusahaan menanggapi rekomendasi yang dibuat Audit Internal.
» Memastikan Audit Internal mematuhi standar audit, yakni Standards for the Professional Practice of Internal Auditing.
4. Audit Eksternal
» Merekomendasi lembaga audit yang akan menjadi Audit Eksternal Perusahaan untuk mendapatkan persetujuan Dewan Komisaris.
» Menelaah rencana Audit Eksternal atas lingkup audit dan pendekatannya, serta memastikan tidak adanya larangan atau pembatasan yang tidak dapat dibenarkan.
» Meninjau hasil kerja Audit Eksternal.
» Mempertimbangkan independensi Audit Eksternal termasuk meninjau batasan layanan jasa yang disediakan dalam konteks jasa non-audit yang diberikan oleh Audit Eksternal.
» Membuat rekomendasi kepada Dewan Komisaris mengenai pengangkatan kembali Audit Eksternal bila diperlukan.
» Mengadakan pertemuan terpisah dengan Audit Eksternal untuk mendiskusikan masalah yang diyakini Komite atau Auditor harus dibicarakan secara tertutup.
» Memastikan temuan dan rekomendasi penting yang dibuat Audit Eksternal dapat diterima dan dibicarakan tepat waktu.
» Memastikan manajemen Perusahaan menanggapi rekomendasi yang dibuat Audit Eksternal.
5. Kepatuhan atas Aturan dan Perundangan
» Memastikan kepatuhan terhadap badan
» Ensure that company’s management respond to recommendations made by internal auditors.
» Verify that internal auditors comply with Standards for the Professional Practice of Internal Auditing.
4. External Audit
» Recommend the Audit Firm which will be the company’s external auditor, to the Board of Commissioners for its approval.
» Review the external auditors proposed audit scope and approach and ensure no unjustified restrictions or limitations have been placed on the scope.
» Review the performance of the external auditors.
» Consider the independence of the external auditors, including reviewing the range of services provided in the context of non-audit services bought by external auditors.
» Make recommendation to the board regarding the appointment of the external auditors when necessary.
» Meet separately with the external auditors to discuss any matters that the committee or the auditors believe should be discussed privately.
» Ensure that significant findings and recommendations made by external auditors are received and discussed on a timely basis.
» Ensure that company’s management responds to recommendations made by external auditors.
5. Compliance with Rules and Regulations
» Be satisfied that all regulatory compliance
Komite Audit
Audit Committee
and assessments, which, in the opinion of Transgasindo’s legal department or external legal advisers, could results in losses to the company.
» Review general taxation issues as they arise.
» Review the finding of any examination by regulatory agencies.
6. Compliance with the Company's Ethical Business Policy
» Ensure that the business ethics policy in writing and that arrangements are made for all employees to be aware of it.
» Evaluate whether management is highlighting and communicating the importance of the business ethics policy and guidelines for acceptable behavior.
» Review the process for monitoring compliance with the business ethics policy.
» Obtain regular updates from company’s management regarding compliance, and review any significant cases of employees’
conflict of interest, misconduct or fraud.
» Determine if any ethical situations that comes to its attention requires investigation by internal auditors, external auditors or outside counsel.
7. Responsibility Reporting
» Update the Board of Commissioners after each Audit Committee meeting, about the committee’s activity, their significant results and make appropriate recommendations.
» Ensure the Board of Commissioners is aware of matters, which may significantly impact the financial statements, internal controls, klaim dan penilaian, yang menurut pendapat
Biro Hukum TGI atau penasihat hukum eksternal dapat mengakibatkan kerugian bagi Perusahaan.
» Mengkaji masalah perpajakan umum yang muncul.
» Meninjau temuan dari pemeriksaan oleh badan pengatur.
6. Kepatuhan atas Kebijakan Bisnis Etik Perusahaan
» Memastikan bahwa kebijakan etika bisnis telah tertulis dan dibuat pengaturan untuk seluruh pegawai agar menyadari hal tersebut.
» Menganalisa apakah manajemen telah memastikan dan mengkomunikasikan pentingnya kebijakan etika bisnis dan pedoman perilaku yang dapat diterima.
» Meninjau proses pengawasan atas kepatuhan kebijakan etika bisnis.
» Mendapatkan informasi terbaru secara teratur dari dari manajemen atas kepatuhan dan penelaahan kasus penting dalam konfllik kepentingan karyawan, kesalahan, atau penipuan.
» Menentukan adanya situasi etika yang membutuhkan perhatian untuk investigasi oleh Audit Internal, Audit Eksternal atau Penasihat Hukum dari luar.
7. Tanggung Jawab Pelaporan
» Menginformasikan kepada Dewan Komisaris bahwa setelah pelaksanaan rapat Komite Audit, tentang seluruh kegiatan komite, hasil yang penting dan membuat rekomendasi yang tepat.
» Memastikan bahwa Dewan Komisaris telah menyadari atas hal-hal yang secara penting dapat mempengaruhi laporan keuangan,