PT Kalbe Farma Tbk. dan Anak Perusahaan

(1)

PT Kalbe Farma Tbk. dan Anak Perusahaan

Laporan Keuangan Konsolidasi Dan Laporan Auditor Independen

Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2001 Dan 2000 (Mata Uang Indonesia)

(2)

Laporan Auditor Independen Laporan No. 37042S

Para Pemegang Saham, Komisaris dan Direksi PT Kalbe Farma Tbk.

Kami telah mengaudit neraca konsolidasi PT Kalbe Farma Tbk. dan Anak perusahaan tanggal 31 Desember 2001 dan 2000, serta laporan laba rugi konsolidasi, laporan perubahan ekuitas konsolidasi dan laporan arus kas konsolidasi untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal tersebut. Laporan keuangan adalah tanggung jawab manajemen Perusahaan. Tanggung jawab kami terletak pada pernyataan pendapat atas laporan keuangan berdasarkan audit kami. Kami tidak mengaudit laporan keuangan Anak perusahaan tertentu, yang laporan keuangannya mencerminkan jumlah aktiva sebesar 25,4% dan 21,9% dari jumlah aktiva konsolidasi masing-masing pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000 serta jumlah penjualan bersih sebesar 34,4% dan 34,4% dari jumlah penjualan bersih konsolidasi masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal tersebut. Laporan-laporan keuangan tersebut diaudit oleh auditor independen lain dengan pendapat wajar tanpa pengecualian, yang laporannya telah diserahkan kepada kami, dan pendapat kami, sejauh yang berkaitan dengan jumlah-jumlah yang dilaporkan atas perusahaan-perusahaan tersebut di atas, semata-mata hanya didasarkan atas laporan auditor independen lain tersebut.

Kami melaksanakan audit berdasarkan standar auditing yang ditetapkan Ikatan Akuntan Indonesia. Standar tersebut mengharuskan kami merencanakan dan melaksanakan audit agar kami memperoleh keyakinan memadai bahwa laporan keuangan bebas dari salah saji material. Suatu audit meliputi pemeriksaan, atas dasar pengujian, bukti-bukti yang mendukung jumlah-jumlah dan pengungkapan dalam laporan keuangan. Audit juga meliputi penilaian atas prinsip akuntansi yang digunakan dan estimasi signifikan yang dibuat oleh manajemen, serta penilaian terhadap penyajian laporan keuangan secara keseluruhan. Kami yakin bahwa audit kami dan laporan auditor independen lain memberikan dasar memadai untuk menyatakan pendapat.

Menurut pendapat kami, berdasarkan audit kami dan laporan auditor independen lain tersebut, laporan keuangan konsolidasi yang kami sebut di atas menyajikan secara wajar, dalam semua hal yang material, posisi keuangan PT Kalbe Farma Tbk. dan Anak perusahaan tanggal 31 Desember 2001 dan 2000, hasil usaha, perubahan ekuitas serta arus kas untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal tersebut sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia.

(3)

Seperti dijelaskan dalam Catatan 2p dan 27 atas laporan keuangan konsolidasi, mulai tanggal 1 Januari 2001, Perusahaan dan Anak perusahaan menerapkan secara prospektif Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan No. 57, “ Kewajiban Diestimasi, Kewajiban Kontinjensi dan Aktiva Kontinjensi”. Catatan 29 atas laporan keuangan konsolidasi berisi pengungkapan dampak kondisi ekonomi dan ketidakpastian perekonomian pada saat ini di Indonesia terhadap Perusahaan dan Anak perusahaan serta tindakan yang telah ditempuh dan rencana yang dibuat oleh manajemen Perusahaan dan Anak perusahaan untuk menghadapi dampak kondisi ekonomi tersebut. Laporan keuangan konsolidasi terlampir mencakup dampak kondisi ekonomi tersebut sepanjang hal itu dapat ditentukan dan diperkirakan. Pemulihan kondisi ekonomi tergantung pada kebijakan fiskal, moneter dan lainnya yang telah dan akan diambil oleh pemerintah, suatu tindakan yang berada di luar kendali Perusahaan dan Anak perusahaan. Oleh karena itu, tidaklah mungkin untuk menentukan dampak masa depan kondisi ekonomi tersebut terhadap likuiditas dan pendapatan Perusahaan dan Anak perusahaan, termasuk dampak mengalirnya dana pelanggan, kreditur, pemasok dan pemegang saham ke dan dari Perusahaan dan Anak perusahaan.

PRASETIO, UTOMO & CO. NIU-KAP 98.2.0024

Drs. Hermawan Setiadi NIAP 01.1.0759 5 April 2002

(4)

31 Desember 2001 2000 AKTIVA AKTIVA LANCAR

Kas dan setara kas

(Catatan 2c, 2f, 4, 6, 15 dan 16) Rp 246.890.797.151 Rp 220.803.787.880

Bank yang terbatas penggunaannya

(Catatan 4 dan 16) 275.097.507 281.813.110

Investasi jangka pendek - bersih (Catatan 2d dan 11) 26.110.360.580 28.764.457.670

Piutang usaha

(Catatan 2e, 2f, 5, 6, 11, 16, 21, 28 dan 30)

Pihak yang mempunyai hubungan istimewa 292.404.128.883 233.906.549.429

Pihak ketiga - setelah dikurangi

penyisihan piutang ragu-ragu sejumlah Rp 5.442.782.419 pada tahun 2001 dan

Rp 7.150.874.804 pada tahun 2000 104.663.898.720 109.201.689.249

Piutang lain-lain 26.849.457.945 21.044.385.394

Persediaan - bersih

(Catatan 2f, 2g, 3, 6, 7, 11 dan 16) 340.476.568.710 275.462.783.776

Biaya dibayar di muka dan aktiva lancar lainnya

(Catatan 2h) 20.057.892.739 23.555.057.613

Jumlah Aktiva Lancar 1.057.728.202.235 913.020.524.121

AKTIVA TIDAK LANCAR

Piutang hubungan istimewa (Catatan 2f dan 6) 7.336.767.790 7.180.366.791

Aktiva pajak tangguhan - bersih (Catatan 2q dan 14) 81.611.998.249 90.061.138.508

Tagihan restitusi pajak penghasilan

(Catatan 2q dan 14) 10.233.204.611 12.883.589.937

Aktiva tetap - setelah dikurangi akumulasi penyusutan sejumlah

Rp 254.731.856.340 pada tahun 2001 dan Rp 202.619.902.582 pada tahun 2000

(Catatan 2f, 2i, 2j, 3, 6, 8, 11 dan 16) 433.729.833.697 403.025.442.661

Aktiva tidak berwujud - setelah dikurangi akumulasi amortisasi sejumlah

Rp 26.039.966.306 pada tahun 2001 dan Rp 20.940.378.181 pada tahun 2000

(Catatan 2b, 2k, 2l, 3, 9 dan 23) 71.529.390.787 76.628.978.912

Investasi efek hutang (Catatan 2d, 10 dan 29) 198.924.972.000 234.435.587.500

Uang muka pembelian mesin dan peralatan pabrik

(Catatan 28n) 10.575.198.447 10.494.312.702

Rugi transaksi penjualan dan penyewaan kembali

ditangguhkan (Catatan 2j dan 8) 1.531.715.151 338.010.447

Aktiva tidak lancar lainnya (Catatan 2b) 4.114.538.764 9.773.011.645

Jumlah Aktiva Tidak Lancar 819.587.619.496 844.820.439.103

JUMLAH AKTIVA (Catatan 20) Rp 1.877.315.821.731 Rp 1.757.840.963.224

(5)

31 Desember

2001 2000

KEWAJIBAN DAN EKUITAS KEWAJIBAN LANCAR

Pinjaman jangka pendek (Catatan 5, 7, 8, 11 dan 16) Rp 93.417.400.803 Rp 76.221.171.600

Hutang usaha (Catatan 2f, 6, 12 dan 22)

Pihak ketiga 99.582.836.936 73.648.360.405

Pihak yang mempunyai hubungan istimewa 1.705.825.179 25.274.192

Hutang lain-lain (Catatan 2p dan 27) 18.624.109.303 16.514.879.488

Biaya masih harus dibayar (Catatan 13, 28b dan 28j) 111.815.886.346 77.659.511.979

Hutang pajak (Catatan 2q dan 14) 46.590.828.463 46.365.985.346

Hutang jangka panjang yang jatuh tempo

dalam waktu satu tahun

Wesel bayar dengan tingkat bunga mengambang

(Catatan 15, 16 dan 28a) 41.415.151.970 47.929.685.597

Hutang bank (Catatan 4, 5, 6, 7, 8, 11, 15 dan 16) 74.160.535.180 78.467.135.700

Hutang sewa guna usaha (Catatan 2j dan 8) 5.401.482.534 7.393.512.069

Hutang pembelian aktiva tetap 3.640.267.040 5.047.455.880

Hutang hubungan istimewa

(Catatan 2f, 6, 15 dan 16) 4.120.525.623 3.801.086.622

Jumlah Kewajiban Lancar 500.474.849.377 433.074.058.878

KEWAJIBAN TIDAK LANCAR

Kewajiban pajak tangguhan - bersih

(Catatan 2q dan 14) 5.105.962.398 3.502.590.778

Hutang jangka panjang - setelah dikurangi

bagian yang jatuh tempo dalam waktu satu tahun Wesel bayar dengan tingkat bunga mengambang

(Catatan 15, 16 dan 28a) 289.292.000.286 301.984.978.262

Hutang bank (Catatan 4, 5, 6, 7, 8, 11, 15 dan 16) 503.721.945.264 485.826.159.712

Hutang obligasi - bersih (Catatan 2m dan 17) 195.587.794.758 194.418.998.670

Hutang sewa guna usaha (Catatan 2j dan 8) 2.650.532.551 3.258.761.652

Hutang pembelian aktiva tetap 6.708.801.120 8.675.823.520

Hutang hubungan istimewa

(Catatan 2f, 6, 15 dan 16) 20.465.483.741 21.363.428.749

Laba transaksi penjualan dan penyewaan kembali

ditangguhkan (Catatan 2j dan 8) 1.480.955.853 -

Estimasi kewajiban pesangon, penghargaan masa kerja dan ganti kerugian karyawan

(Catatan 2p dan 27) 5.853.658.474 -

Jumlah Kewajiban Tidak Lancar 1.030.867.134.445 1.019.030.741.343

(6)

31 Desember

2001 2000

HAK MINORITAS ATAS AKTIVA BERSIH

ANAK PERUSAHAAN (Catatan 2b, 8 dan 18) Rp 125.199.794.794 Rp 117.241.822.122

EKUITAS

Modal saham - nilai nominal Rp 100 per saham Modal dasar - 8.500.000.000 saham

Modal ditempatkan dan disetor penuh -

4.060.800.000 saham

(Catatan 1 dan 19) 406.080.000.000 406.080.000.000

Agio saham 2.640.000.000 2.640.000.000

Selisih kurs karena penjabaran laporan keuangan

(Catatan 2b) ( 54.311.186 ) ( 122.092.888 )

Selisih transaksi perubahan ekuitas Anak perusahaan

(Catatan 2b, 2d dan 8) 22.286.462.618 21.562.098.374

Selisih penilaian kembali aktiva tetap

(Catatan 2i, 8 dan 19) 265.408.456 265.408.456

Selisih transaksi restrukturisasi entitas sepengendali

(Catatan 3) ( 4.111.258.530 ) ( 4.111.258.530 )

Rugi belum direalisasi atas penurunan nilai pasar dari

investasi jangka pendek - bersih (Catatan 2d) ( 4.811.829.125 ) ( 3.633.970.253 )

Saldo laba (defisit) (Catatan 19) Ditentukan penggunaannya untuk

cadangan umum 3.383.734.906 3.383.734.906

Belum ditentukan penggunaannya ( 204.904.164.024 ) ( 237.569.579.184 )

Ekuitas - Bersih 220.774.043.115 188.494.340.881

JUMLAH KEWAJIBAN DAN EKUITAS Rp 1.877.315.821.731 Rp 1.757.840.963.224

Lihat Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi secara keseluruhan.

(7)

Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2001 2000 PENJUALAN BERSIH (Catatan 2f, 2n, 6, 20 dan 21) Rp 2.046.499.028.579 Rp 1.561.838.886.560

BEBAN POKOK PENJUALAN

(Catatan 2f, 2n, 2p, 6, 8, 22 dan 27) 1.059.022.347.297 729.038.540.338 LABA KOTOR 987.476.681.282 832.800.346.222 BEBAN USAHA (Catatan 2n, 2p, 8, 23, 27, 28b dan 28j) Penjualan 539.587.113.810 362.264.291.834

Umum dan administrasi 104.984.304.347 75.628.791.148

Riset dan pengembangan 6.482.370.014 3.999.965.639

Jumlah Beban Usaha 651.053.788.171 441.893.048.621

LABA USAHA (Catatan 20) 336.422.893.111 390.907.297.601

PENGHASILAN (BEBAN) LAIN-LAIN

Penghasilan bunga (Catatan 2f, 4, 6 dan 24) 17.168.691.217 35.668.510.513

Beban keuangan

(Catatan 2f, 6, 11, 15, 16, 17 dan 25) ( 144.765.620.412 ) ( 144.168.291.739 )

Rugi selisih kurs - bersih (Catatan 2o, 10, 26 dan 29) ( 97.419.589.181 ) ( 262.317.394.454 )

Rupa-rupa - bersih (Catatan 2k, 2l, 9 dan 10) ( 3.460.126.994 ) 3.346.634.228

Beban Lain-lain - Bersih ( 228.476.645.370 ) ( 367.470.541.452 )

LABA SEBELUM TAKSIRAN (MANFAAT)

PAJAK PENGHASILAN 107.946.247.741 23.436.756.149

TAKSIRAN (MANFAAT) PAJAK PENGHASILAN

(Catatan 2q dan 14) Tahun berjalan 48.157.173.695 45.782.168.870 Tangguhan 10.052.511.880 ( 23.559.723.286 ) Bersih 58.209.685.575 22.222.445.584 (Berlanjut)

(8)

Untuk Tahun Yang Berakhir Pada

Tanggal-tanggal 31 Desember

2001 2000

LABA SEBELUM HAK MINORITAS

ATAS LABA BERSIH ANAK PERUSAHAAN Rp 49.736.562.166 Rp 1.214.310.565

HAK MINORITAS ATAS LABA BERSIH

ANAK PERUSAHAAN (Catatan 2b) ( 17.071.147.006 ) ( 29.573.489.189 )

LABA (RUGI) BERSIH Rp 32.665.415.160 (Rp 28.359.178.624 )

LABA (RUGI) PER SAHAM DASAR

(Catatan 2r dan 19)

Laba usaha Rp 82,85 Rp 96,26

Laba (rugi) bersih Rp 8,04 (Rp 6,98 )

(9)

- 7 - U n tuk T a hun Y a ng Ber akhi r Pada T a ng ga l-tang ga l 31 D e sember 2001 D an 2000 Se lisih Ru gi Be lu m Sa ld o L a b a (De fisit) T ransaksi Dir ealisasi atas Selisih Kurs karena Selisih T ransaksi Selisih Penilaian Restrukturisasi Penurunan Nilai Ditentukan Penj abar an Per ubahan Ekui tas Kembal i Enti tas Pasar dar i Inv estasi Peng gunaanny a Bel um D itentukan M o dal Saham Ag io Saham Lapor an Keuang an Anak Per usahaan Akti va T e tap Sepeng endal i Jang ka Pendek Ber si h untuk C a dang a n U m um Peng gunaanny a Sub-Juml ah Rp Rp Rp Rp Rp Rp Rp Rp Rp Rp i 2000 216.000.000.000 2.640.000.000 ( 659.223.748 ) 24.365.472.753 190.345.408.456 ( 4.111.258.530 ) ( 935.957 .715 ) 1.383.734.906 ( 202.890.400.560 ) ( 201.506.665.654 h - - - - - - - - ( 28.359.178.624 ) ( 28.359.178.624 s kar ena penj abar an an keuang an Fi ntor et ( B ) dan et ( M ) ( Catatan 2b ) - - 537.130.860 - - - - - - real is asi atas unan ni la i pasar dar i jang ka pendek usahaan ) - - - ( 2.803.374.379 ) - - - - - real is asi atas unan ni la i pasar dar i jang ka pendek ) - - - - - - ( 2 .6 9 8 .0 1 2 .5 3 8 ) - - - vi den kas ( C a tatan 19 ) - - - - - - - - ( 4 .3 2 0 .0 0 0 .0 0 0 ) ( 4 .3 2 0 .0 0 0 .0 0 0 tentukan peng gu naanny a uan cadang an umum ) - - - - - - - 2.000.000.000 ( 2.000.000.000 ) -i atas sebag ian selisih ian kembal i akti va tetap ) 190.080.000.000 - - - ( 190.080.000.000 ) - - - - e sember 2000 406.080.000.000 2.640.000.000 ( 122.092.888 ) 21.562.098.374 265.408.456 ( 4.111.258.530 ) ( 3.633.9 70.253 ) 3.383.734.906 ( 237.569.579.184 ) ( 234.185.844.278 h - - - - - - - - 32.665.415.160 32.665.415.160 s kar ena penj abar an an keuang an Fi ntor et ( B ) dan et ( M ) ( Catatan 2b ) - - 67.781.702 - - - - - - real is asi atas unan ni la i pasar dar i jang ka pendek usahaan ) - - - ( 666.639.662 ) - - - - - real is asi atas unan ni la i pasar dar i jang ka pendek ) - - - - - - ( 1.177.858.872 ) - -h ro ni cl e ol eh Ig ar ) - - - 1.391.003.906 - - - - - e sember 2001 406.080.000.000 2.640.000.000 ( 54.311.186 ) 22.286.462.618 265.408.456 ( 4.111.258.530 ) ( 4.811 .829.125 ) 3.383.734.906 ( 204.904.164.024 ) ( 201.520.429.118

erupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi

(10)

2001 2000

ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI

Penerimaan kas dari pelanggan Rp 2.187.036.111.264 Rp 1.578.425.177.039

Pembayaran kas untuk pemasok dan karyawan ( 1.184.992.229.659 ) ( 828.170.815.814 )

Kas yang dihasilkan dari operasi 1.002.043.881.605 750.254.361.225

Penerimaan penghasilan bunga 15.258.254.411 33.897.134.586

Hasil tagihan restitusi pajak penghasilan 7.452.670.777 6.546.924.597

Pembayaran biaya iklan, pameran dan promosi ( 387.257.383.318 ) ( 273.314.225.277 )

Pembayaran pajak ( 167.085.304.962 ) ( 199.364.868.233 )

Pembayaran beban keuangan ( 137.625.876.313 ) ( 133.161.880.870 )

Pembayaran untuk beban operasi lainnya - bersih ( 163.839.373.595 ) ( 86.685.337.976 )

Kas Bersih Diperoleh dari Aktivitas Operasi 168.946.868.605 98.172.108.052

ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI

Hasil penebusan investasi efek hutang 8.025.027.800 12.431.260.000

Hasil penjualan aktiva tetap 6.963.393.931 4.103.379.311

Pembelian aktiva tetap ( 85.456.961.809 ) ( 90.511.291.352 )

Hasil pencairan dari deposito yang terbatas

penggunaannya -

340.518.186.890

Penempatan pada deposito berjangka - ( 23.522.323.591 )

Penerimaan dari aktivitas investasi lainnya - bersih 11.492.679.301 10.522.151.128

Kas Bersih Diperoleh dari (Digunakan untuk)

Aktivitas Investasi ( 58.975.860.777 ) 253.541.362.386

ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN

Penerimaan hutang bank 116.746.478.919 39.001.329.238

Pembayaran hutang bank ( 128.268.453.276 ) ( 670.051.358.496 )

Pembayaran wesel bayar dengan tingkat

bunga mengambang ( 48.186.049.214 ) ( 152.920.480.681 )

Pembayaran dividen kas ( 14.154.564.798 ) ( 6.842.452.755 )

Pembayaran hutang hubungan istimewa ( 3.616.842.370 ) ( 16.983.972.516 )

Hasil penerbitan obligasi - 194.418.998.670

Penerimaan dari (Pembayaran untuk) aktivitas

pendanaan lainnya - bersih ( 11.900.949.997 ) 6.346.292.542

Kas Bersih Digunakan untuk Aktivitas Pendanaan ( 89.380.380.736 ) ( 607.031.643.998 )

(11)

2001 2000

PENGARUH BERSIH ATAS PERUBAHAN KURS PADA KAS DAN SETARA KAS YANG

DIDENOMINASI DALAM MATA UANG ASING Rp 5.496.382.179 Rp 6.815.505.401

KENAIKAN (PENURUNAN) BERSIH

KAS DAN SETARA KAS 26.087.009.271 ( 248.502.668.159 )

KAS DAN SETARA KAS AWAL TAHUN 220.803.787.880 469.306.456.039

KAS DAN SETARA KAS AKHIR TAHUN Rp 246.890.797.151 Rp 220.803.787.880

Aktivitas yang tidak mempengaruhi arus kas:

Pembagian saham bonus dari kapitalisasi atas sebagian selisih penilaian kembali

aktiva tetap Rp - Rp 190.080.000.000

(12)

1. UMUM

PT Kalbe Farma Tbk. (“Perusahaan”) didirikan dalam rangka Undang-undang Penanaman Modal Dalam Negeri No. 6 Tahun 1968 yang telah diubah dengan Undang-undang No. 12 Tahun 1970

berdasarkan akta notaris Raden Imam Soesetyo Prawirokoesoemo No. 3. pada tanggal

10 September 1966. Akta pendirian ini telah disahkan oleh Menteri Kehakiman (Menkeh) Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. J.A.5/72/23 tanggal 12 September 1967 dan diumumkan dalam Tambahan No. 234, Berita Negara Republik Indonesia No. 102 pada tanggal 22 Desember 1967. Anggaran dasar Perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan, terakhir dengan akta notaris Ny. Poerbaningsih Adi Warsito, S.H. No. 30 tanggal 6 April 2001, sehubungan dengan pembagian saham bonus (lihat Catatan 19). Perubahan tersebut telah diterima dan dicatat oleh Menteri Kehakiman dan Hak Asasi Manusia (dahulu Menkeh) Republik Indonesia dalam surat keputusan No. C-01581 HT.01.04.TH.2001 tanggal 5 Juni 2001.

Seperti yang dinyatakan dalam anggaran dasarnya, ruang lingkup kegiatan Perusahaan meliputi, antara lain usaha dalam bidang industri dan distribusi produk farmasi (obat-obatan bagi manusia dan hewan). Saat ini, Perusahaan terutama bergerak dalam bidang produksi dan pengembangan produk farmasi. Perusahaan yang memulai operasi komersial pada tahun 1966 berkedudukan di Jakarta, dan baik kantor pusat maupun fasilitas pabrik keduanya berlokasi di Kawasan Industri Delta Silicon, Jl. M.H. Thamrin, Blok A3-1, Lippo Cikarang, Bekasi, Jawa Barat.

Ringkasan kebijakan yang dapat mempengaruhi efek yang diterbitkan (corporate actions) Perusahaan sejak tanggal penawaran umum perdana sampai dengan tanggal 31 Desember 2001, adalah sebagai berikut:

Kebijakan Perusahaan Jumlah Saham Tanggal

Penawaran umum perdana dan pencatatan sebagian

Saham Perusahaan 20.000.000 30 Juli 1991

Pencatatan saham Perusahaan 30.000.000

Bursa Efek Jakarta 23 April 1992

Bursa Efek Surabaya 22 Mei 1992

Pembagian saham bonus 50.000.000

Bursa Efek Surabaya 10 November 1992

Bursa Efek Jakarta 17 November 1992

Penawaran umum terbatas 8.000.000 4 Mei 1993

Pembagian saham bonus 75.600.000

Bursa Efek Surabaya 15 Juli 1994

Bursa Efek Jakarta 18 Juli 1994

Pembagian dividen saham 32.400.000

Bursa Efek Surabaya 15 Juli 1994

Bursa Efek Jakarta 18 Juli 1994

Perubahan nilai nominal saham dari Rp 1.000 menjadi

Rp 500 per saham (stock split) 216.000.000 7 Oktober 1996

Perubahan nilai nominal saham dari Rp 500 menjadi

Rp 100 per saham (stock split) 1.728.000.000 24 Agustus 1999

Pembagian saham bonus 1.900.800.000 6 Desember 2000

Jumlah 4.060.800.000

Pada tanggal 31 Desember 2001, susunan komisaris dan direksi Perusahaan adalah sebagai berikut:

Komisaris Direksi

Boenjamin Setiawan - Presiden Komisaris Johannes Setijono - Presiden Direktur Nina Gunawan - Komisaris Santoso Oen - Direktur Rustiyan Oen - Komisaris Vidjongtius - Direktur

Johannes Baptista Bernadetta Ruth

Soemarlin - Komisaris Independen Irawati Setiady - Direktur Lukman Setiawan - Komisaris Independen Gracy Indriani - Direktur

(13)

Gaji dan tunjangan yang dibayarkan kepada komisaris dan direksi Perusahaan adalah sejumlah Rp 11,24 milyar pada tahun 2001 dan Rp 8,96 milyar pada tahun 2000.

Pada tanggal 31 Desember 2001, Perusahaan dan Anak perusahaan mempunyai karyawan tetap sebanyak 6.272 orang (tidak diaudit).

2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI

a. Dasar Penyajian Laporan Keuangan Konsolidasi

Laporan keuangan konsolidasi disajikan sesuai dengan prinsip akuntansi dan praktek yang berlaku umum di Indonesia.

Laporan keuangan konsolidasi disusun berdasarkan konsep biaya historis, kecuali untuk investasi jangka pendek tertentu yang dinyatakan berdasarkan nilai realisasi bersih (pasar), persediaan yang dinyatakan sebesar nilai yang lebih rendah antara biaya perolehan dan nilai realisasi bersih, dan aktiva tetap tertentu yang dicatat berdasarkan nilai setelah penilaian kembali sesuai dengan peraturan pemerintah. Laporan keuangan konsolidasi ini disajikan dengan menggunakan dasar akrual, kecuali untuk laporan arus kas konsolidasi.

Laporan arus kas konsolidasi menyajikan informasi penerimaan dan pengeluaran kas dan setara kas yang dikelompokkan menjadi aktivitas operasi, investasi dan pendanaan dengan menggunakan metode langsung; sesuai dengan Peraturan VIII.G.7, Lampiran Keputusan Ketua Badan Pengawas Pasar Modal (BAPEPAM) No. KEP-06/PM/2000 tanggal 13 Maret 2000 “Pedoman Penyajian Laporan Keuangan”.

Umumnya, mata uang fungsional dan pelaporan yang digunakan oleh Perusahaan dan Anak perusahaan (selanjutnya disebut “Grup”) adalah Rupiah.

b. Prinsip-prinsip Konsolidasi

Laporan keuangan konsolidasi meliputi laporan keuangan Perusahaan dan anak perusahaan berikut yang berada di dalam negeri dan di luar negeri, dimana Perusahaan memiliki penyertaan saham baik secara langsung dan/atau tidak langsung lebih dari 50% hak suara:

Jumlah Aktiva

Persentase Pemilikan Sebelum Eliminasi

Kegiatan Mulai Efektif (Dalam Jutaan)

Nama Usaha/ Tempat Beroperasi

Anak Perusahaan Produk Kedudukan Komersial 2001 2000 2001 2000

% % Rp Rp

Farmasi:

PT Dankos Farmasi Jakarta 1978 71,46 71,46 428.023 382.812

Laboratories Tbk.

- Dankos (1)

PT Bintang Toedjoe Farmasi Jakarta 1949 71,46 71,46 243.577 167.582

- B. Toedjoe (2)

PT Hexpharm Jaya Farmasi Jakarta 1995 71,46 71,46

25.215 23.777

Laboratories

- Hexpharm (2)

PT Saka Farma Farmasi Jakarta 1997 57,17 57,17 43.279 47.318

Laboratories

- Saka (2)

(14)

Jumlah Aktiva

Persentase Pemilikan Sebelum Eliminasi

Kegiatan Mulai Efektif (Dalam Jutaan)

Nama Usaha/ Tempat Beroperasi

Anak Perusahaan Produk Kedudukan Komersial 2001 2000 2001 2000

% % Rp Rp

PT Phytosana Farmasi Jakarta 2001 71,46 - 1.356 -

Laboratories

- Phytosana (6)

PT Finusolprima Farma Farmasi Jakarta 1981 100,00 100,00 19.870 14.249

International

- Finusolprima (1)

PT Bifarma Adiluhung Farmasi Jakarta 1997 100,00 100,00 10.494 3.791

- Bifarma (1)

Makanan Kesehatan:

PT Helios Arya Putra Investasi Jakarta 1978 100,00 100,00 88.453 58.840

- Helios (1) (*)

PT Sanghiang Perkasa Makanan Jakarta 1982 100,00 100,00 166.831 98.019

- Sanghiang (5) Kesehatan

Kemasan:

PT Igar Jaya Tbk. Kemasan Jakarta 1977 51,13 51,13 118.746 124.701

- Igar (1)

PT Kageo Kemasan Bekasi, 1977 51,13 51,13 40.705 41.364

- Kageo (3) Jawa Barat

PT Avesta Continental Kemasan Bekasi, 1976 39,10 39,10 121.745 100.489

Pack Jawa Barat

- Avesta (3)

PT Indogravure Kemasan Tangerang, 1985 19,94 19,94 43.352 42.375

- Indogravure (4) Banten

Lain-lain:

Fintoret B.V., Mauritius Jasa Mauritius 1999 100,00 100,00 334.399 351.313

- Fintoret (M) (1) Keuangan

(lihat Catatan 15)

Fintoret B.V., Belanda Jasa Belanda 1993 100,00 100,00 3.654 3.561

- Fintoret (B) (1) (*) Keuangan

Thurson International Ltd. Investasi British Virgin 1993 100,00 100,00 192 169

- Thurson (1) (*) Islands

Dresden Resources Ltd. Jasa British Virgin 1998 100,00 100,00 49 55

- Dresden (1) (*) Keuangan Islands

Kalfarm Finance Ltd. Jasa British Virgin 1994 100,00 100,00 - -

- Kalfarm (1) (*) Keuangan Islands

(lihat Catatan 15)

Chronicle Trading Ltd. Investasi British Virgin 1994 - 51,13 - 3

- Chronicle (3) (*) Islands

Anak perusahaan yang dimiliki secara langsung oleh:

(1) Perusahaan (3) Igar (5) Helios

(2) Dankos (4) Avesta (6) B. Toedjoe

(*) Tidak aktif

Akun-akun Fintoret (B) dan Fintoret (M), anak perusahaan yang masing-masing berkedudukan di Amsterdam, Belanda dan Mauritius, dijabarkan dalam mata uang Rupiah untuk tujuan konsolidasi dengan dasar sebagai berikut:

Aktiva dan kewajiban - Kurs rata-rata pada tanggal neraca seperti yang

dipublikasikan oleh Bank Indonesia sebagai berikut:

2001 2000

Fintoret (B) NLG 1 = Rp 4.169,55 NLG 1 = Rp 4.004,04

(15)

Laporan laba rugi - Kurs rata-rata selama tahun berjalan seperti yang dipublikasikan oleh Bank Indonesia sebagai berikut:

2001 2000

Fintoret (B) NLG 1 = Rp 4.147,98 NLG 1 = Rp 3.548,78

Fintoret (M) US$ 1 = Rp 10.265,67 US$ 1 = Rp 8.534,83

Selisih kurs karena penjabaran akun-akun tersebut di atas disajikan sebagai ”Selisih Kurs karena Penjabaran Laporan Keuangan” pada bagian Ekuitas dalam neraca konsolidasi.

Semua saldo akun dan transaksi yang signifikan antar perusahaan yang dikonsolidasi telah dieliminasi. Bagian proporsional dari pemegang saham minoritas atas aktiva bersih Anak perusahaan yang tidak dimiliki sepenuhnya disajikan sebagai “Hak Minoritas atas Aktiva Bersih Anak Perusahaan” dalam neraca konsolidasi.

Penyertaan saham dengan persentase pemilikan Perusahaan di bawah 20% disajikan sebesar biaya perolehan (cost method).

Berdasarkan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) No. 40, “Akuntansi Perubahan Ekuitas Anak Perusahaan/Perusahaan Asosiasi”, selisih antara nilai tercatat investasi Perusahaan dan bagian atas nilai aktiva bersih dari Anak perusahaan yang bersangkutan sebagai akibat adanya perubahan ekuitas Anak perusahaan yang bukan berasal dari transaksi antara Perusahaan dan Anak perusahaan tersebut dicatat dan disajikan sebagai “Selisih Transaksi Perubahan Ekuitas Anak Perusahaan” pada bagian Ekuitas dalam neraca konsolidasi. Igar menjual seluruh kepemilikannya di Chronicle kepada Bapak Bambang Hartanto, pihak ketiga pada tanggal 28 Februari 2001 dengan harga sebesar Rp 5 juta. Penjualan tersebut telah disetujui oleh pemegang saham Igar yang dinotarialkan oleh Ny. Poerbaningsih Adi Warsito, S.H. dalam akta No. 57 tanggal 16 Mei 2001. Rugi yang terjadi dari penjualan tersebut sekitar Rp 2,7 milyar disajikan sebagai bagian dari “Penghasilan (Beban) Lain-lain” pada laporan laba rugi konsolidasi tahun 2001, sehingga, efektif tahun 2001, akun-akun Chronicle sudah tidak dikonsolidasikan lagi.

Sampai dengan tanggal penjualan, Chronicle adalah sebuah perusahaan yang telah tidak beroperasi lagi dan tidak memberikan pengaruh yang signifikan terhadap laporan keuangan konsolidasi.

c. Setara Kas

Call deposit dan deposito berjangka serta investasi jangka pendek lainnya dengan jangka waktu tiga (3) bulan atau kurang sejak tanggal investasi atau pembelian dan tidak digunakan sebagai jaminan atas pinjaman dan hutang lainnya diklasifikasikan sebagai “Setara Kas”.

d. Investasi Jangka Pendek dan Investasi Efek Hutang

Investasi jangka pendek terdiri dari deposito berjangka dengan jangka waktu tiga (3) bulan atau kurang sejak tanggal investasi atau pembelian dan digunakan sebagai jaminan atas pinjaman dan hutang lainnya; efek ekuitas yang tercatat di bursa efek; unit reksadana; dan wesel tagih. Investasi efek ekuitas, unit reksadana dan wesel tagih tersebut, yang diklasifikasikan sebagai efek “tersedia untuk dijual” dinyatakan berdasarkan nilai realisasi bersih (pasar) sesuai dengan PSAK No. 50, “Akuntansi Investasi Efek Tertentu”. Laba (rugi) yang belum direalisasi atas kenaikan (penurunan) nilai pasar dari investasi tersebut disajikan sebagai “Laba (Rugi) Belum Direalisasi atas Kenaikan (Penurunan) Nilai Pasar dari Investasi Jangka Pendek - Bersih” pada bagian Ekuitas dalam neraca konsolidasi.

(16)

Investasi efek hutang dinyatakan sebesar nilai nominal dikurangi penurunan permanen atas nilai investasi efek hutang tersebut sesuai dengan PSAK No. 50. Rugi yang terjadi sehubungan dengan penurunan secara permanen atas nilai investasi efek hutang tersebut diakui dalam laporan laba rugi konsolidasi sebagai rugi yang telah direalisasi.

e. Penyisihan Piutang Ragu-ragu

Grup membentuk penyisihan piutang ragu-ragu, jika perlu, berdasarkan hasil pengkajian ulang secara berkala terhadap keadaan akun piutang masing-masing pelanggan pada akhir tahun.

f. Transaksi dengan Pihak-pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa

Grup mempunyai transaksi dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa sebagaimana didefinisikan dalam PSAK No. 7, “Pengungkapan Pihak-pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa”.

Transaksi yang signifikan dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa, baik yang dilakukan dengan atau tidak dengan persyaratan dan kondisi yang sama sebagaimana dilakukan dengan pihak ketiga, telah diungkapkan dalam catatan yang bersangkutan.

g. Persediaan

Persediaan dinyatakan sebesar nilai yang lebih rendah antara biaya perolehan dan nilai realisasi

bersih (the lower of cost or net realizable value). Biaya perolehan umumnya ditentukan dengan menggunakan metode “masuk-pertama, keluar-pertama” (FIFO), kecuali persediaan B. Toedjoe, Saka, Finusolprima, Kageo dan Sanghiang yang biaya perolehannya ditentukan dengan menggunakan metode rata-rata bergerak (moving-average method) atau metode rata-rata tertimbang (weighted-average method). Nilai tercatat persediaan beberapa Anak perusahaan tersebut adalah sekitar 45% dan 40% dari saldo persediaan konsolidasi, masing-masing pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000. Penyisihan penurunan nilai persediaan, jika ada, ditentukan berdasarkan hasil penelaahan terhadap keadaan persediaan pada akhir tahun untuk mengurangi nilai tercatat menjadi nilai realisasi bersih.

Sehubungan dengan penggabungan usaha Erbapharma ke dalam Perusahaan pada tahun 2000

(lihat Catatan 3), Perusahaan tidak melakukan penyesuaian secara retroaktif atas perbedaan metode penilaian persediaan yang digunakan oleh Perusahaan dan Erbapharma, karena jumlahnya tidak material terhadap laporan keuangan konsolidasi.

h. Biaya Dibayar di Muka

Biaya dibayar di muka dibebankan pada operasi sesuai masa manfaat biaya yang bersangkutan dengan menggunakan metode garis lurus (straight-line method).

i. Aktiva Tetap

Aktiva tetap dinyatakan sebesar biaya perolehan, kecuali aktiva tetap tertentu yang dinilai kembali berdasarkan peraturan pemerintah, dikurangi akumulasi penyusutan.

(17)

Grup umumnya menghitung penyusutan dengan menggunakan metode garis lurus (straight-line method) berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomis aktiva tetap yang bersangkutan dengan rincian sebagai berikut:

Tahun

Bangunan dan prasarana 4 - 30

Mesin dan peralatan 4 - 25

Perlengkapan kantor; dan kendaraan 2 - 8

Tanah dinyatakan sebesar biaya perolehan dan tidak disusutkan.

B. Toedjoe menghitung penyusutan dengan menggunakan metode saldo menurun ganda (double-declining balance method). Nilai buku aktiva tetap yang dimiliki Anak perusahaan tersebut adalah sekitar 7,35% dan 2,61% dari nilai buku aktiva tetap konsolidasi, masing-masing pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000.

Sehubungan dengan penggabungan usaha Erbapharma ke dalam Perusahaan pada tahun 2000

(lihat Catatan 3), Perusahaan tidak melakukan penyesuaian secara retroaktif atas perbedaan metode penyusutan yang digunakan oleh Perusahaan dan Erbapharma, karena jumlahnya tidak material terhadap laporan keuangan konsolidasi.

Sesuai dengan PSAK No. 47, “Akuntansi Tanah”, semua biaya yang terjadi sehubungan dengan perolehan hak atas tanah ditangguhkan dan disajikan secara terpisah dari biaya perolehan tanah. Beban tangguhan tersebut, yang meliputi antara lain biaya perizinan, biaya notaris, pajak dan biaya lainnya yang berhubungan dengan hal tersebut, diamortisasi selama masa manfaat hak atas tanah yang bersangkutan.

Selanjutnya, PSAK No. 48, “Penurunan Nilai Aktiva”, mengharuskan nilai aktiva dikaji ulang atas kemungkinan penurunan pada nilai wajarnya yang disebabkan oleh peristiwa atau perubahan keadaan yang menyebabkan nilai tercatatnya mungkin tidak dapat dipulihkan. Manajemen berpendapat bahwa nilai tercatat dari seluruh aktiva Grup dapat dipulihkan, sehingga tidak diperlukan penurunan nilai atas aktiva tersebut.

Biaya perbaikan dan pemeliharaan rutin dibebankan pada laporan laba rugi pada saat terjadinya; pemugaran dan penambahan dalam jumlah signifikan dan yang meningkatkan manfaat aktiva tetap dikapitalisasi ke akun aktiva tetap yang bersangkutan. Aktiva tetap yang sudah tidak dipergunakan lagi atau yang dijual, nilai tercatat dan akumulasi penyusutannya dikeluarkan dari kelompok aktiva tetap yang bersangkutan dan laba atau rugi yang terjadi disajikan dalam laporan laba rugi pada tahun yang bersangkutan.

Aktiva dalam pengerjaan dinyatakan sebesar biaya perolehan dan disajikan sebagai bagian dari “Aktiva Tetap” pada neraca konsolidasi. Akumulasi biaya perolehan akan dipindahkan ke masing-masing aktiva tetap yang bersangkutan pada saat aktiva tersebut selesai dikerjakan dan siap digunakan.

j. Sewa Guna Usaha

Transaksi sewa guna usaha digolongkan sebagai sewa guna usaha dengan hak opsi (capital lease) apabila semua kriteria yang disyaratkan PSAK No. 30, “Akuntansi Sewa Guna Usaha” dipenuhi. Jika tidak, maka transaksi sewa guna usaha dikelompokkan sebagai sewa menyewa biasa (operating lease). Aktiva sewa guna usaha dengan hak opsi (disajikan sebagai bagian dari “Aktiva Tetap” pada neraca konsolidasi) dinyatakan sebesar nilai tunai dari seluruh pembayaran sewa guna usaha selama masa sewa guna usaha ditambah nilai sisa (harga opsi) yang harus

(18)

dibayar pada akhir masa sewa guna usaha. Penyusutan dihitung dengan menggunakan metode dan taksiran masa manfaat yang sama dengan yang diterapkan untuk aktiva tetap dengan pemilikan langsung (lihat Catatan 2i di atas).

Laba atau rugi yang terjadi akibat transaksi penjualan dan penyewaan kembali (“sale-and-leaseback”) ditangguhkan dan diamortisasi berdasarkan sisa masa manfaat aktiva sewa guna usaha yang bersangkutan dengan menggunakan metode garis lurus.

k. Goodwill

Goodwill, merupakan selisih lebih antara biaya perolehan investasi dengan proporsi pemilikan atas nilai aktiva bersih Anak perusahaan yang diakuisisi dan dicatat dengan menggunakan “metode pembelian”, diamortisasi dengan menggunakan metode garis lurus selama lima (5) tahun atau dua puluh (20) tahun. Manajemen Grup berpendapat bahwa amortisasi goodwill tertentu selama dua puluh (20) tahun adalah wajar mengingat prospek masa mendatang yang baik dari Anak perusahaan yang diakuisisi. Goodwill disajikan sebagai bagian dari akun “Aktiva Tidak Berwujud” pada neraca konsolidasi.

l. Merek Dagang, Hak Paten dan Formula

Beban yang terjadi sehubungan dengan akuisisi atas merek dagang, hak paten dan formula diamortisasi dengan menggunakan metode garis lurus selama dua puluh (20) tahun. Merek dagang, hak paten dan formula disajikan sebagai bagian dari “Aktiva Tidak Berwujud” pada neraca konsolidasi.

m. Biaya Emisi Obligasi

Sesuai Peraturan No. VIII.G.7, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM No. KEP-06/PM/2000 tanggal 13 Maret 2000, biaya emisi obligasi disajikan sebagai pengurang langsung atas saldo hasil emisi obligasi dalam rangka menentukan hasil emisi bersih obligasi tersebut, dan diamortisasi selama jangka waktu hutang obligasi tersebut, yaitu lima (5) tahun.

n. Pengakuan Pendapatan dan Beban

Pendapatan dari penjualan ekspor diakui pada saat barang dikapalkan (FOB Shipping Point). Pendapatan dari penjualan lokal diakui pada saat pengiriman barang kepada distributor/ pelanggan. Beban diakui pada saat terjadinya.

o. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang Asing

Transaksi dalam mata uang asing dicatat berdasarkan kurs yang berlaku pada saat transaksi dilakukan. Pada tanggal neraca, aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing disesuaikan ke dalam Rupiah untuk mencerminkan rata-rata nilai kurs seperti yang dipublikasikan oleh Bank Indonesia pada hari terakhir transaksi perbankan pada tahun tersebut dan laba atau rugi selisih kurs yang terjadi dikreditkan atau dibebankan pada operasi tahun berjalan.

Pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000, nilai kurs yang digunakan masing-masing adalah Rp 10.400 dan Rp 9.595 per US$ 1; dan Rp 7.915,68 dan Rp 8.357,30 per JP¥ 100.

(19)

p. Dana Pensiun

Perusahaan, Dankos dan Avesta menyelenggarakan program pensiun manfaat pasti yang ditujukan untuk seluruh karyawan tetap yang memenuhi syarat. Pendanaan dilakukan seluruhnya oleh pemberi kerja berupa iuran berdasarkan penilaian aktuaria termasuk biaya jasa lalu, yang diamortisasi selama perkiraan rata-rata sisa masa kerja karyawan yang memenuhi syarat.

Sehubungan dengan hal di atas, mulai tahun 2001, sehubungan dengan penerapan PSAK baru No. 57, "Kewajiban Diestimasi, Kewajiban Kontinjensi dan Aktiva Kontinjensi" yang berlaku efektif mulai tanggal 1 Januari 2001, Perusahaan dan Anak perusahaan juga telah mengestimasi kewajiban tambahan untuk manfaat pensiun dan uang pesangon karyawan selain iuran pensiun yang telah didanai dalam program pensiun di atas, dalam rangka untuk memenuhi Keputusan Menteri Tenaga Kerja (Menaker) No. KEP-150/Men/2000 mengenai "Penyelesaian Pemutusan Hubungan Kerja dan Penetapan Uang Pesangon, Penghargaan Masa Kerja dan Ganti Kerugian di Perusahaan". Berdasarkan keputusan Menaker tersebut, perusahaan diharuskan untuk membayar uang pesangon, uang penghargaan masa kerja dan ganti kerugian kepada karyawan apabila persyaratan yang ditentukan dalam keputusan tersebut dipenuhi. Penyisihan tambahan sehubungan biaya jasa lalu ditangguhkan dan diamortisasi selama rata-rata sisa masa kerja karyawan yang memenuhi syarat. Selain itu, cadangan tambahan untuk biaya jasa kini dibebankan secara langsung pada operasi tahun berjalan.

q. Taksiran (Manfaat) Pajak Penghasilan

Grup menerapkan PSAK No. 46, “Akuntansi Pajak Penghasilan”, yang mengharuskan perhitungan pengaruh pajak atas pemulihan aktiva dan penyelesaian kewajiban sebesar nilai tercatat, dan pengakuan serta pengukuran aktiva dan kewajiban pajak tangguhan untuk pengaruh pajak yang mungkin terjadi pada masa yang akan datang atas kejadian-kejadian yang diakui pada laporan keuangan konsolidasi, termasuk rugi fiskal dari periode-periode sebelumnya yang dapat dikompensasikan.

r. Laba (Rugi) per Saham Dasar

Laba usaha per saham dasar dan laba (rugi) bersih per saham dasar dihitung dengan membagi masing-masing laba usaha dan laba (rugi) bersih dengan jumlah rata-rata tertimbang saham yang beredar selama tahun yang bersangkutan (4.060.800.000 saham), setelah memperhitungkan dampak retroaktif sehubungan dengan pembagian saham bonus pada tanggal 6 Desember 2000 (lihat Catatan 19) yang dianggap telah terjadi sejak tanggal 1 Januari 2000.

3. PENGGABUNGAN USAHA (MERGER)

Dalam rapat umum pemegang saham luar biasa (RUPSLB) Perusahaan tanggal 30 Juni 2000 dan RUPSLB Erbapharma tanggal 21 Juni 2000, para pemegang saham kedua perusahaan tersebut menyetujui penggabungan usaha (merger) Erbapharma ke dalam Perusahaan.

Sehubungan dengan hal di atas, Perusahaan telah memperoleh pernyataan efektif dari BAPEPAM dengan surat keputusan No. S-1584/PM/2000 tanggal 29 Juni 2000; persetujuan dari Badan Koordinasi Penanaman Modal (BKPM) dengan surat persetujuan No. 198/III/PMDN/2000 tanggal 23 Agustus 2000; dan persetujuan dari Direktorat Jenderal Pajak dengan surat persetujuan

No. KEP-200/WPJ.06/BD03/2001 tanggal 20 Maret 2001. Berkaitan dengan hal tersebut,

Erbapharma menggabungkan usahanya ke dalam Perusahaan dengan menggunakan nilai buku aktiva dan kewajiban Erbapharma pada tanggal 31 Juli 2000.

(20)

Transaksi penggabungan usaha tersebut di atas dicatat dengan menggunakan metode “penyatuan kepemilikan” (“pooling of interest”) sesuai dengan PSAK No. 38, “Akuntansi Restrukturisasi Entitas Sepengendali”. Selisih yang terjadi antara biaya perolehan investasi dan nilai buku aktiva bersih Erbapharma sejumlah Rp 4,1 milyar disajikan sebagai “Selisih Transaksi Restrukturisasi Entitas Sepengendali” pada bagian Ekuitas” dalam neraca konsolidasi.

4. KAS DAN SETARA KAS

Kas dan setara kas terdiri dari:

2001 2000

Kas Rp 5.522.686.283 Rp 5.286.545.832

Bank

Hubungan istimewa - PT Bank Arta Media

(lihat Catatan 6)

Rupiah 10.247.616.027 42.375.809.954

Dolar A.S. (US$ 128.562 pada tahun 2001

dan US$ 836.588 pada tahun 2000) 1.337.044.800 8.027.061.860

Pihak ketiga

Rupiah 95.545.745.570 56.099.195.635

Dolar A.S. (US$ 2.107.198 pada tahun

2001 dan US$ 1.434.967 pada

tahun 2000) 21.914.859.200 13.768.508.365

Mata uang asing lainnya 7.974.682.081 3.978.526.469

Sub-jumlah 137.019.947.678 124.249.102.283

Setara kas - call deposit dan deposito berjangka Hubungan istimewa - PT Bank Arta Media

(lihat Catatan 6)

Rupiah 21.421.760.956 72.944.489.916

Dolar A.S. (US$ 100.000 pada tahun 2001

dan US$ 410.000 pada tahun 2000) 1.040.000.000 3.933.950.000

Pihak ketiga

Rupiah

PT Bank Mandiri (Persero) 26.090.000.000 3.590.000.000

Lain-lain (masing-masing

di bawah Rp 10 milyar) 22.643.874.830 8.812.813.196

Dolar A.S.

PT Bank Mandiri (Persero)

(US$ 2.275.000) 23.660.000.000 -

di bawah Rp 10 milyar) 7.297.877.553 -

Mata uang asing lainnya 2.194.649.851 1.986.886.653

Sub-jumlah 104.348.163.190 91.268.139.765

Jumlah Kas dan Setara Kas Rp 246.890.797.151 Rp 220.803.787.880

(21)

Berdasarkan perjanjian restrukturisasi, Perusahaan diwajibkan untuk mempunyai rekening bank operasional yang bertujuan untuk menampung dana untuk operasinya. Hak dan kepemilikan dari setiap rekening bank tersebut telah diserahkan kepada kreditur sehubungan dengan prioritas pertama untuk kepentingan penjaminan. Akan tetapi, penyerahan penjaminan tersebut tidak membatasi penggunaan atas dana rekening bank tersebut, dimana Perusahaan masih dapat dengan bebas menggunakannya sesuai dengan anggaran Perusahaan yang telah disetujui oleh kreditur. Juga, Perusahaan mempunyai rekening penampungan pada JP Morgan Chase Bank (dahulu The Chase Manhattan Bank N.A.) untuk menampung dana dari setiap kelebihan kas (cash sweep) dan hasil dari penjualan aktiva tambahan (non-core assets) Perusahaan. Sesuai dengan perjanjian restrukturisasi, dana dari rekening bank penampungan tersebut hanya dapat digunakan untuk membayar pokok pinjaman (lihat Catatan 15 dan 16). Saldo rekening bank penampungan tersebut pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000 masing-masing adalah sejumlah Rp 275.097.507 dan Rp 281.813.110 yang disajikan sebagai akun “Bank yang Terbatas Penggunaannya” pada neraca konsolidasi. Lebih lanjut, Perusahaan juga mempunyai rekening penampungan sendiri pada PT Bank Arta Media, pihak yang mempunyai hubungan istimewa, dengan saldo sejumlah Rp 27.718.348.143 pada tanggal 31 Desember 2000. Berdasarkan perjanjian restrukturisasi, penggunaan dana dari rekening bank penampungan tersebut ditentukan sendiri oleh Perusahaan, termasuk, tetapi tidak terbatas pada, pembayaran dividen kas sesuai dengan peraturan BAPEPAM dan/atau peraturan pencatatan pada Bursa Efek Jakarta. Pada tanggal 31 Desember 2001, tidak terdapat saldo pada rekening penampungan ini.

Suku bunga per tahun berkisar antara 5% sampai 18% pada tahun 2001, dan antara 7% sampai 14% pada tahun 2000 untuk call deposit dan deposito berjangka dalam mata uang Rupiah; dan antara 1,5% sampai 6,84% pada tahun 2001, dan antara 4% sampai 6,84% pada tahun 2000 untuk call deposit dan deposito berjangka dalam mata uang Dolar A.S.

5. PIUTANG USAHA - BERSIH

Rincian akun ini adalah sebagai berikut:

2001 2000

Hubungan istimewa (lihat Catatan 6)

PT Enseval Putera Megatrading Tbk. Rp 288.945.411.680 Rp 203.633.524.383

Enseval Megatrading (M) Sdn., Bhd.

Malaysia (MYR 634.973 dan US$ 78.699 pada tahun 2001 dan MYR 1.415.148

pada tahun 2000) 2.556.294.524 3.573.261.950

PT Tri Sapta Jaya 793.471.379 26.210.260.306

Lain-lain (masing-masing di bawah Rp 1 milyar) 108.951.300 489.502.790 Sub-jumlah 292.404.128.883 233.906.549.429 Pihak ketiga Pelanggan lokal PT Wicaksana Overseas

International Tbk. (lihat Catatan 30) 32.025.616.128 30.034.540.800

PT Sumber Sehat 10.181.412.955 8.842.473.905

(22)

2001 2000

PT Gala Djaja Raya (US$ 252.360 dan Rp 251.222.308 pada tahun 2001 dan US$ 197.965 dan Rp 125.106.000

pada tahun 2000) Rp 2.875.766.309 Rp 2.024.580.175

PT Bayer Indonesia Tbk. 2.086.051.239 407.539.760

PT Japfa Comfeed Indonesia Tbk.

(US$ 195.633) 2.034.579.000 -

PT Kimia Farma (Persero) Tbk. 2.003.007.652 868.307.939

PT Citrawacana 1.226.356.196 325.319.962

PT Sierad Feedmill (US$ 30.553 dan

Rp 847.600.000) 1.165.345.750 -

PT Indofarma (Persero) Tbk. 1.105.451.275 2.364.271.205

PT Dexa Medica 1.033.447.309 734.432.990

PT Jamu Air Mancur 1.014.754.959 578.807.150

PT Industri Jamu Jago 938.402.150 1.364.337.645

PT Sanbe Farma 765.624.751 1.014.268.751

PT Werda Kesri 617.805.651 1.742.998.538

Bp. Yonas 602.185.264 1.108.267.883

PT Samsung Print & Pack Indonesia 252.142.771 1.334.620.843

PT Phapros 40.335.394 1.080.199.921

PT Agrotech Veterindo Jaya - 1.152.338.000

Pelanggan luar negeri

Hemas (Drugs) Ltd., Sri Lanka

(US$ 364.514 pada tahun 2001 dan

US$ 320.232 pada tahun 2000) 3.790.948.720 3.072.625.084

Zimbabwe Pharmaceuticals (Pvt.), Ltd.,

Zimbabwe (ZWD 15.864.823

pada tahun 2001 dan ZWD 1.353.668

pada tahun 2000) 3.129.018.948 239.355.562

Aung-Aung Enterprise Ltd., Myanmar

US$ 635.825 pada tahun 2000) 2.846.652.535 6.100.736.365

Sime Darby, Singapura

(SIN$ 396.744 pada tahun 2001 dan

SIN$ 269.948 pada tahun 2000) 2.230.049.808 1.495.256.815

United Laboratories Inc., Philipina

US$ 198.528 pada tahun 2000) 2.042.217.927 1.904.880.819

Shwee Yee Win Co. Ltd., Myanmar (US$ 184.029 pada tahun 2001 dan

US$ 82.745 pada tahun 2000) 1.913.902.640 793.941.345

Permark Pty., Ltd., Afrika Selatan

(ZAR 1.970.962 pada tahun 2001 dan

ZAR 720.873 pada tahun 2000) 1.734.509.357 913.548.228

(23)

2001 2000

Mega Product Ltd., Thailand

(US$ 154.766) Rp 1.609.561.617 Rp -

Orange Drugs Ltd., Nigeria

US$ 2.507.760 pada tahun 2000) 286.331.449 24.061.954.130

Sub-jumlah 110.106.681.139 116.352.564.053

Penyisihan piutang ragu-ragu ( 5.442.782.419 ) ( 7.150.874.804 )

Pihak ketiga - bersih 104.663.898.720 109.201.689.249

Piutang Usaha - bersih Rp 397.068.027.603 Rp 343.108.238.678

Analisa piutang usaha berdasarkan umur piutang pada tanggal 31 Desember 2001 adalah sebagai berikut:

Mata Uang

Setara dalam Jumlah Keseluruhan

Rupiah Rupiah dalam Rupiah

Lancar Rp 277.939.859.664 Rp 8.713.936.792 Rp 286.653.796.456 Lewat jatuh tempo:

1 - 30 hari 25.728.369.539 14.390.310.664 40.118.680.203 31 - 60 hari 60.095.020.461 4.645.527.924 64.740.548.385 61 - 90 hari 1.992.510.422 3.572.449.449 5.564.959.871 Lebih dari 90 hari 1.492.063.418 3.940.761.689 5.432.825.107

Jumlah Rp 367.247.823.504 Rp 35.262.986.518 Rp 402.510.810.022

Analisa mutasi saldo penyisihan piutang ragu-ragu adalah sebagai berikut:

2001 2000

Saldo awal tahun Rp 7.150.874.804 Rp 1.771.264.817

Ditambah (dikurangi):

Penyisihan (pembukuan kembali penyisihan)

tahun berjalan ( 1.662.467.648 ) 5.773.466.608

Penghapusan tahun berjalan ( 45.624.737 ) ( 393.856.621 )

Saldo akhir tahun Rp 5.442.782.419 Rp 7.150.874.804

Berdasarkan hasil pengkajian ulang keadaan akun piutang masing-masing pelanggan pada akhir tahun, manajemen Grup berpendapat bahwa jumlah penyisihan piutang ragu-ragu tersebut di atas cukup untuk menutupi kerugian yang mungkin timbul atas tidak tertagihnya piutang usaha.

Piutang usaha sejumlah Rp 68 milyar dan Rp 49 milyar masing-masing pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000, digunakan sebagai jaminan sehubungan dengan pinjaman tertentu yang diperoleh seperti dijelaskan pada Catatan 11 dan 16.

(24)

6. SALDO DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK YANG MEMPUNYAI HUBUNGAN ISTIMEWA

Dalam kegiatan usaha normal, Perusahaan dan Anak perusahaan melakukan transaksi dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa, terutama yang berhubungan dengan transaksi penjualan, pembelian, keuangan dan sewa ruang kantor dengan rincian sebagai berikut:

a. Perusahaan dan Anak perusahaan mempunyai transaksi penjualan dengan PT Enseval Putera Megatrading Tbk., PT Tri Sapta Jaya dan Enseval Megatrading (M) Sdn., Bhd. Penjualan bersih kepada pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa tersebut adalah sekitar 65,96% dan 69,05% dari penjualan bersih konsolidasi masing-masing pada tahun 2001 dan 2000. Saldo piutang yang timbul dari transaksi ini adalah sejumlah Rp 292.404.128.883 dan Rp 233.906.549.429 masing-masing pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000, disajikan sebagai “Piutang Usaha - Hubungan Istimewa” pada neraca konsolidasi (lihat Catatan 5, 21 dan 28).

b. Perusahaan dan Anak perusahaan membeli bahan baku dengan PT Enseval Putera Megatrading Tbk. Pembelian dari pihak yang mempunyai hubungan istimewa ini adalah sekitar 7,99% dan 5,65% dari pembelian konsolidasi masing-masing pada tahun 2001 dan 2000. Saldo hutang yang timbul dari transaksi ini adalah sejumlah Rp 1.705.825.179 dan Rp 25.274.192 masing-masing pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000, disajikan sebagai “Hutang Usaha - Hubungan Istimewa” pada neraca konsolidasi (lihat Catatan 12 dan 22).

c. Perusahaan dan Anak perusahaan mempunyai transaksi keuangan dengan dan menerima penghasilan bunga dari PT Bank Arta Media (BAM) (lihat Catatan 4). Penghasilan bunga yang diperoleh dari BAM adalah sekitar 30,02% dan 23,39% masing-masing dari penghasilan bunga konsolidasi pada tahun 2001 dan 2000. Suku bunga tahunan untuk transaksi keuangan dengan BAM berkisar antara 3% sampai 17,88% pada tahun 2001, dan antara 3,5% sampai 13,96% pada tahun 2000 untuk penempatan dalam mata uang Rupiah; dan antara 3% sampai 6,79% pada tahun 2001, dan antara 2% sampai 11,25% pada tahun 2000 untuk penempatan dalam mata uang Dolar A.S.

Sebaliknya, Perusahaan juga dikenai biaya bunga dari transaksi keuangan dengan Alderma Group Ltd., PT Enseval Putera Megatrading Tbk., PT Enseval dan PT Agio Hasil Prima. Biaya bunga yang dibayar kepada pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa adalah sekitar 1,22% dan 1,56% dari beban keuangan konsolidasi masing-masing pada tahun 2001 dan 2000. Suku bunga tahunan untuk transaksi keuangan dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa tersebut yang seluruhnya dalam mata uang Dolar A.S. berkisar antara 4,81% sampai 9,03% pada tahun 2001 dan antara 8,42% sampai 9,13% pada tahun 2000.

d. Perusahaan menyewakan ruang kantor kepada PT Enseval Putera Megatrading Tbk., PT Enseval, PT Bank Arta Media, PT Asuransi Mitra Maparya, PT Adimitra Transferindo dan PT Phytosana Laboratories. Penghasilan sewa yang diperoleh dari pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa tersebut adalah sejumlah Rp 4.206.109.826 dan Rp 4.080.812.057 masing-masing pada tahun 2001 dan 2000.

e. Perusahaan dan Anak perusahaan membeli polis asuransi dari PT Asuransi Mitra Maparya dengan jumlah keseluruhan pertanggungan sejumlah Rp 607,5 milyar dan US$ 14,2 juta pada tanggal 31 Desember 2001 dan Rp 155,2 milyar dan US$ 71,1 juta pada tanggal 31 Desember 2000. Polis asuransi tersebut untuk melindungi sebagian persediaan dan aktiva tetap dari risiko kerugian kebakaran, kebanjiran dan risiko lainnya (lihat Catatan 7 dan 8).

(25)

f. Perusahaan dan Anak perusahaan memberikan pinjaman kepada karyawan dengan kriteria dan syarat tertentu sesuai dengan jenjang kepegawaian masing-masing karyawan.

g. Perusahaan dan Anak perusahaan mempunyai perjanjian manajemen dengan PT Enseval. Beban manajemen yang dibayarkan ke PT Enseval adalah sejumlah Rp 1,71 milyar pada tahun 2001.

Sifat dari hubungan Perusahaan dan Anak perusahaan dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa di atas adalah sebagai berikut:

(i) PT Enseval merupakan pemegang saham utama Perusahaan.

(ii) Semua pihak yang mempunyai hubungan istimewa lainnya di atas berhubungan dengan Perusahaan dan Anak perusahaan melalui kepemilikan baik secara langsung dan/atau bersama khususnya dengan grup Kalbe, dan/atau memiliki manajemen kunci yang sama.

Transaksi dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa dengan jumlah masing-masing di atas Rp 1 milyar selama setahun (untuk setiap pihak yang mempunyai hubungan istimewa dan setiap jenis transaksi) adalah sebagai berikut:

2001 2000

Penjualan barang jadi:

PT Enseval Putera Megatrading Tbk. Rp 1.309.242.204.574 Rp 879.290.053.295

PT Tri Sapta Jaya 24.685.094.682 187.359.009.615

Enseval Megatrading (M) Sdn., Bhd. 15.354.980.105 11.787.861.353

Jumlah Rp 1.349.282.279.361 Rp 1.078.436.924.263

Pembelian bahan baku -

Penghasilan bunga dari transaksi keuangan -

PT Bank Arta Media 5.153.409.717 8.342.404.810

Penghasilan sewa -

PT Enseval Putera Megatrading Tbk. 3.206.818.856 3.206.818.857

Beban manajemen -

PT Enseval 1.708.000.000 -

Biaya bunga dari transaksi keuangan -

Alderma Group Ltd. 961.481.450 1.281.254.318

Rincian saldo piutang yang timbul dari transaksi di luar usaha pokok dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa dan tidak berbunga, adalah sebagai berikut:

2001 2000

Piutang Hubungan Istimewa

Piutang karyawan 2.893.045.166 1.951.663.881 Lain-lain (masing-masing di bawah Rp 1 milyar) 381.003.332 246.350.037 Jumlah Rp 7.336.767.790 Rp 7.180.366.791

(26)

Perusahaan memiliki kontrak forward valuta asing dengan bank tertentu pada tahun 1997, dimana sebagian besar dari jumlah tersebut telah dijual kembali kepada pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa dengan syarat dan kondisi yang sama sebagaimana dilakukan dengan pihak bank. Kontrak forward tersebut telah dihentikan di muka pada tahun 1998 dan saldo hutang di bawah ini yang timbul sehubungan dengan penghentian kontrak tersebut termasuk dalam hasil kesepakatan restrukturisasi pinjaman dengan kreditur yang telah berhasil diselesaikan pada tanggal 4 Januari 2000. Hutang tersebut disajikan sebagai bagian dari akun “Hutang Hubungan Istimewa” pada neraca konsolidasi (lihat Catatan 15 dan 16). Rincian akun “Hutang Hubungan Istimewa (Tidak Lancar)” pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000 adalah sebagai berikut:

2001 2000

Hutang yang timbul dari penghentian kontrak forward valuta asing dengan:

Alderma Group Ltd. Rp 13.291.932.368 Rp 14.063.930.355

PT Enseval Putera Megatrading Tbk. 5.345.055.456 5.655.497.180

PT Enseval 3.752.594.976 3.970.546.291

PT Agio Hasil Prima 1.005.747.496 1.064.161.496

Lain-lain 1.190.679.068 410.380.049

Jumlah 24.586.009.364 25.164.515.371

Dikurangi bagian yang jatuh tempo

dalam waktu satu tahun 4.120.525.623 3.801.086.622

Bagian jangka panjang Rp 20.465.483.741 Rp 21.363.428.749

7. PERSEDIAAN - BERSIH

Persediaan terdiri dari:

2001 2000

Barang jadi Rp 114.613.467.567 Rp 107.431.137.826

Barang dalam proses 74.705.516.858 42.438.124.152

Bahan baku dan kemasan 138.165.226.885 113.622.877.805

Suku cadang dan lain-lain 2.552.326.836 2.509.402.618

Bahan baku dalam perjalanan 11.727.114.514 9.461.241.375

Jumlah 341.763.652.660 275.462.783.776

Dikurangi penyisihan persediaan usang ( 1.287.083.950 ) -

Bersih Rp 340.476.568.710 Rp 275.462.783.776

Persediaan dengan nilai tercatat keseluruhan sejumlah Rp 121 milyar dan Rp 84,5 milyar masing-masing pada tanggal 31 Desember 2001 dan 2000, digunakan sebagai jaminan sehubungan dengan pinjaman tertentu yang diperoleh, seperti dijelaskan dalam Catatan 11 dan 16.

Persediaan telah diasuransikan terhadap risiko kerugian kebakaran, kebanjiran dan risiko lainnya berdasarkan suatu paket polis tertentu dengan nilai keseluruhan pertanggungan sejumlah US$ 3,1 juta dan Rp 245,4 milyar pada tanggal 31 Desember 2001, yang berdasarkan pendapat manajemen Grup adalah cukup untuk menutupi kerugian yang mungkin timbul atas persediaan yang dipertanggungkan (lihat juga Catatan 6).

(27)

8. AKTIVA TETAP

Aktiva tetap terdiri dari:

2001

Penambahan/ Pengurangan/

Saldo Awal Reklasifikasi Reklasifikasi Saldo Akhir

Nilai Tercatat Pemilikan Langsung

Tanah Rp 142.712.684.617 Rp - Rp - Rp 142.712.684.617

Bangunan dan prasarana 158.809.180.384 7.197.113.039 20.000.000 165.986.293.423

Mesin dan peralatan 200.540.663.645 57.857.614.304 6.035.958.417 252.362.319.532

Perlengkapan kantor 36.746.384.126 17.931.665.195 376.205.616 54.301.843.705

Kendaraan 32.945.860.825 19.120.608.933 4.662.025.953 47.404.443.805

571.754.773.597 102.107.001.471 11.094.189.986 662.767.585.082

Sewa Guna Usaha

Mesin dan peralatan 9.740.069.253 2.980.250.000 - 12.720.319.253

Kendaraan 327.104.058 3.500.000.000 327.104.058 3.500.000.000

10.067.173.311 6.480.250.000 327.104.058 16.220.319.253

Aktiva dalam Pengerjaan

Bangunan dan prasarana 3.688.771.383 113.062.021 3.697.958.404 103.875.000

23.823.398.335 14.185.705.289 28.535.317.922 9.473.785.702

Jumlah Nilai Tercatat 605.645.345.243 122.772.956.760 39.956.611.966 688.461.690.037

Akumulasi Penyusutan

Pemilikan Langsung

Tanah 785.235.546 - - 785.235.546

Mesin dan peralatan 111.448.049.975 26.445.211.917 995.952.931 136.897.308.961

Kendaraan 17.250.841.589 8.277.949.516 2.455.173.351 23.073.617.754

199.251.584.235 54.505.734.070 3.719.614.776 250,037,703,529

Sewa Guna Usaha

Mesin dan peralatan 3.312.622.567 1.323.196.911 - 4.635.819.478

Kendaraan 55.695.780 96.840.598 94.203.045 58.333.333

3.368.318.347 1.420.037.509 94.203.045 4.694.152.811

Jumlah Akumulasi Penyusutan 202.619.902.582 55.925.771.579 3.813.817.821 254.731.856.340

Nilai Buku Rp 403.025.442.661 Rp 433.729.833.697 2000 Penambahan/ Pengurangan/

Nilai Tercatat Pemilikan Langsung

Tanah Rp 142.712.684.617 Rp - Rp - Rp 142.712.684.617

Kendaraan 22.085.861.916 14.591.783.985 3.731.785.076 32.945.860.825

513.945.960.710 64.909.692.706 7.100.879.819 571.754.773.597

Sewa Guna Usaha

Mesin dan peralatan 8.993.470.000 746.599.253 - 9.740.069.253

Kendaraan 85.304.058 241.800.000 - 327.104.058

9.078.774.058 988.399.253 - 10.067.173.311

(28)

2000

Penambahan/ Pengurangan/

Aktiva dalam Pengerjaan

Bangunan dan prasarana Rp 2.260.297.625 Rp 1.585.767.743 Rp 157.293.985 Rp 3.688.771.383

7.542.833.393 30.342.166.877 14.061.601.935 23.823.398.335

Jumlah Nilai Tercatat 530.567.568.161 96.240.258.836 21.162.481.754 605.645.345.243

Akumulasi Penyusutan

Pemilikan Langsung

Tanah 785.235.546 - - 785.235.546

Kendaraan 15.141.277.186 4.501.594.693 2.392.030.290 17.250.841.589

162.258.971.893 42.418.404.089 5.425.791.747 199.251.584.235

Sewa Guna Usaha

Mesin dan peralatan 2.335.124.333 977.498.234 - 3.312.622.567

Kendaraan 21.326.015 34.369.765 - 55.695.780

2.356.450.348 1.011.867.999 - 3.368.318.347

Jumlah Akumulasi Penyusutan 164.615.422.241 43.430.272.088 5.425.791.747 202.619.902.582

Nilai Buku Rp 365.952.145.920 Rp 403.025.442.661

Beban penyusutan pada tahun 2001 dan 2000 dibebankan ke operasi sebagai berikut:

2001 2000

Beban pabrikasi Rp 38.734.349.390 Rp 33.564.232.671

Biaya umum dan administrasi 13.327.600.768 7.896.162.580

Biaya penjualan 3.678.518.591 1.876.336.503

Biaya riset dan pengembangan 185.302.830 93.540.334

Jumlah Rp 55.925.771.579 Rp 43.430.272.088

Hak atas tanah Grup adalah dalam bentuk Hak Guna Bangunan (HGB) yang mempunyai sisa masa manfaat berkisar antara tiga (3) sampai dengan dua puluh enam (26) tahun pada tanggal 31 Desember 2001. Manajemen Grup berpendapat bahwa masa manfaat hak atas tanah tersebut dapat diperbaharui/diperpanjang pada saat jatuh tempo.

Berdasarkan ketentuan di dalam Surat Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 384/KMK/04/1998 tanggal 14 Agustus 1998 dan Surat Edaran Direktorat Jenderal Pajak No. SE-29/PJ.42/1998 tanggal 17 September 1998, Perusahaan dan Dankos melakukan penilaian kembali aktiva tetapnya yang masing-masing menghasilkan selisih penilaian (untuk tujuan perpajakan) masing-masing sejumlah Rp 191,5 milyar dan Rp 32,3 milyar. Penilaian kembali pada tahun 1998 tersebut telah disetujui oleh Kantor Pajak dengan surat keputusan No. KEP/004/WPJ.06/KP.0404/1999 tanggal 19 Maret 1999 untuk Dankos, dan surat keputusan No. KEP/014/WPJ.06/KP.0404/1999 tanggal 13 April 1999 untuk Perusahaan.

Sehubungan dengan hal tersebut di atas, selisih penilaian tersebut diakui untuk tujuan komersial sejumlah Rp 186,5 milyar untuk Perusahaan, disajikan sebagai bagian dari “Selisih Penilaian Kembali Aktiva Tetap” sedangkan bagian Dankos sejumlah Rp 29,4 milyar, sebagian disajikan sebagai bagian dari “Selisih Transaksi Perubahan Ekuitas Anak Perusahaan” dan sebagian lagi sebagai bagian dari “Hak Minoritas atas Aktiva Bersih Anak Perusahaan”.