WAKE UP MORNING DAILY TRUST 16 September 2013

(1)

1 www.trust.co.id

Indikator Pasar

Ulasan Pasar

Pergerakan IHSG

Market News Highlight

Source: BI, IDX, Bloomberg, Reuters, Chartnexus, TrustOnline

IHSG mengharmonisasikan dengan penguatan Rupiah...

Hingga akhir pekan, IHSG masih dapat mempertahankan laju positifnya. Meski asing sudah mulai

mencatatkan nett sell dan laju bursa saham Asia mulai melemah setelah terimbas penurunan bursa saham

Eropa-AS namun, IHSG justru menghijau. Imbas kenaikan BI rate yang baru terasa pada perdagangan valas

di akhir pekan dengan penguatan nilai tukar Rupiah membuat pelaku pasar percaya diri bahwa laju Rupiah

akan stabil dalam beberapa hari ke depan sehingga membuat mereka kembali masuk pasar. Bahkan

sentimen negatif dari pernyataan BI yang menurunkan angka pertumbuhan ekonomi Indonesia sepertinya

tidak terlalu dihiraukan. Sepanjang perdagangan, IHSG menyentuh level 4372,10 (level tertingginya) di akhir

sesi 1 dan menyentuh level 4318,60 (level terendahnya) jelang akhir sesi 1 dan berakhir di level 4356,61.

Volume perdagangan naik dan nilai total transaksi turun. Investor asing mencatatkan nett sell dengan

penurunan nilai transaksi beli dan transaksi jual. Investor domestik mencatatkan nett buy.

Estimasi Pergerakan IHSG

Pada perdagangan Senin (16/9) diperkirakan IHSG akan berada pada support 4300-4356 dan resistance

4389-4397. Berpola menyerupai hammer di atas middle bollinger bands (MBB). MACD masih naik dengan

histogram positif yang memanjang. RSI, William's %R, dan Stochastic mulai menurun. IHSG sedikit gagal

mendekati target resisten 4386 namun, IHSG juga sempat masuk ke target support 4300-4338. Meski dari

pola terlihat adanya penahanan untuk turun namun, diharapkan pola yang terjadi tidak memberikan false

signal. Jika volume pembelian masih ada minimal penguatan terbatas masih dimungkinkan terjadi.

• Jika setelah pengumuman kenaikan BI rate, laju Rupiah bergerak melemah namun, di akhir pekan justru

laju Rupiah bergerak menguat cukup signifikan. Bahkan pelemahan selama 2 hari terakhir sebelumnya

telah terbayarkan. Kali ini laju Rupiah beriringan dengan laju bursa saham yang bergerak di zona hijaunya.

Kemungkinan kenaikan BI rate baru direspon pelaku pasar valas dengan harapan inflasi dan nilai tukar

Rupiah akan menjadi stabil. Di sisi lain, penguatan Rupiah juga dipicu pelemahan US$ terhadap ¥

sehingga dapat mengimbangi sentimen negatif dari revisi perkiraan pertumbuhan ekonomi Indonesia oleh

BI menjadi 5,5%-5,9% dari sebelumnya 5,8%-6,2%. Laju Rupiah berhasil melewati target resisten kami di

level 11.465. Rp11366-11.437 (kurs tengah BI).

• Laju bursa saham Asia variatif. Kali ini Nikkei bergerak menguat dari bursa saham China yang melemah.

Variatifnya bursa saham Asia dipicu masih adanya aksi wait & see pelaku pasar terhadap rapat FOMC

pada pekan depan. Saham-saham komoditas memimpin penurunan dengan sentimen masih terjadinya

negosiasi antara Rusia-Suriah sehingga mengurangi kekhawatiran akan terjadinya lonjakan harga minyak

mentah dan adanya rencana Pemerintah China untuk mengurangi konsumsi batubara untuk mengurangi

polusi. Adanya rilis kenaikan industrial production dan capacity utilization Jepang turut direspon positif.

• Aksi wait & see terhadap hasil rapat FOMC The Fed AS pekan depan juga turut dirasakan pada bursa

saham Eropa dimana pergerakannya masih di zona merah. Selain itu, pelaku pasar juga masih mencermati

pertemuan antara AS-Rusia di Jenewa untuk membahas penarikan senjata kimia Suriah. Adanya rilis

positif kenaikan trade balance Irlandia tampaknya kurang kuat mengangkat indeks saham Eropa. Di sisi

lain, pelemahan juga dipicu penurunan saham-saham komoditas seiring mulai berkurangnya ketegangan di

Suriah.

• Adanya rilis pertumbuhan penjualan ritel di bawah estimasi; penurunan consumer sentiment index; dan

kenaikan tipis business inventories membuat laju bursa saham AS menghijau. Dengan rilis data-data

tersebut membuat estimasi pelaku pasar bahwa tappering off stimulus The Fed kemungkinan akan

dilakukan secara moderat sehingga tidak akan mengguncang pasar keuangan. Di sisi lain, pelaku pasar

juga tampaknya telah siap mengantisipasi pengurangan stimulus dari besar saat ini US$85 miliar per

bulannya.

(2)

2 www.trust.co.id

Ekonomi Bergejolak, PTBA Belum Revisi Target

PT Bukit Asam (Persero) Tbk (PTBA) belum merevisi target penjualan hingga akhir tahun ini

meski dibayangi oleh gejolak ekonomi yang terjadi di dalam negeri dan sejumlah negara tujuan

ekspor dengan menargetkan penjualan batu bara bisa terealisasi sekitar 20 juta ton sepanjang

2013. Salah satu pasar ekspor produk batu bara PTBA adalah India, yang dilakukan oleh anak

usahanya PT Bukit Asam Prima (BAP). Selama ini India membeli seperlima dari total ekspor

batu bara Indonesia dan menargetkan dapat mengekspor batu bara sekitar 317 juta—400 juta

ton tahun ini. PTBA memastikan gejolak ekonomi India belakangan ini belum menekan

penjualan batu bara dalam jangka pendek. Keyakinan itu dilatarbelakangi oleh kedatangan 44

lokomotif dan 230 gerbong baru dalam rangka meningkatkan kemampuan angkutan kereta api

dari Tanjung Enim, Sumatra Selatan, ke Pelabuhan Tarahan, Lampung. PTBA mencatat

penjualan batu bara dalam 1H13 8,4 juta ton atau tumbuh sekitar 19% dibandingkan 1H12 7,08

juta ton. Penurunan harga komoditas tidak memengaruhi performa perusahaan karena

perusahaan melakukan strategi penjualan batubara berkalori tinggi antara 6.300-6.500 kkal/kg.

Diperkirakan rentang support 12550-12700 dan resistance 13100-13450. Black marubozu diatas

area middle bollinger band. RSI, William's %R, dan Stochastic’s membentuk pola downreversal

menuju area oversold.

MNCN Buyback Saham Senilai Rp15 Miliar

PT Media Nusantara Citra Tbk (MNCN) telah melakukan buyback saham senilai Rp15 miliar

setara 5 juta lembar saham dengan harga rata-rata per saham sebesar Rp3 ribu. Transaksi ini

dilakukan pada 12 September 2013. Tindakan tersebut merujuk kepada Peraturan OJK No:

2/POJK.04/2013 tanggal 23 Agustus 2013 tentang Pembelian Kembali Saham yang Dikeluarkan

oleh Emiten atau Peraturan Publik Dalam Kondisi Pasar yang Berfluktuasi Secara Signifikan

(Buyback). Diperkirakan rentang support 2975-3100 dan resistance 3275-3350. White marubozu

pada area upper bollinger band. RSI, William's %R, dan Stochastic’s membentuk pola

upreversal menuju area overbought.

Hingga Agustus 2013 APLN Catatkan Penjualan Rp3,91 Triliun

PT Agung Podomoro Land Tbk (APLN) mencatatkan marketing sales mencapai Rp3,91 triliun

atau naik 24,9% hingga Agustus 2013 dari YTD Agustus 2012 yang dikontribusikan dari the

Podomoro City Extension sekitar 45%, Metro Park Residence sebesar 14%, dan Vimala Hills

sebesar 12,8%. Selain itu, juga disumbangkan dari The Borneo Bay Residence di Balikpapan

sebesar 10,6%, Grand Taruma sebesar 6,7%, dan Soho@Pancoran sebesar 5,7%. APLN

menargetkan dapat meraih marketing sales mencapai Rp6 triliun pada 2013. Melalui anak

usahanya PT Dimas Pratama Indah juga meluncurkan Orchard Park Batam pada 30 Agustus

2013 dengan membangun 1.159 unit landed houses, 72 unit ruko, dan 114 apartemen beserta

area komersial. Pada awal September 2013, APLN melalui anak usahanya PT Sinar Menara

Deli menandatangani kerjasama dengan grup Capital untuk membangun superblok di Medan di

lahan seluas 5,2 ha berupa apartemen, kondominium, mal, hotel, dan perkantoran. Diperkirakan

rentang support 265-270 dan resistance 280-285. Gravestone doji pada area middle bollinger

band. RSI, William's %R, dan Stochastic’s membentuk pola sideways diatas area oversold.

CENT Beli Saham Indo Pratama Senilai Rp105,99M

PT Centrin Online Tbk (CENT) akan membeli 99% saham PT Indo Pratama Teleglobal (IPT)

senilai Rp105,99 miliar. Pembelian tersebut ditandatangani dalam suatu conditional sale and

purchase agreement (CSPA) pada 11 September 2013 dengan PT Mora Telematika Indonesia,

Tindjaja Soetadji dan Setyo H.Singgih. Dalam CSPA tersebut, CENT juga membeli 1% saham

PT Teleglobal Lintas Media dan 1% saham PT Indopratama Jaringan Telematika. Nilai

masing-masing pembelian saham tersebut sekitar Rp1 juta. Adapun pengalihan saham kepada CENT

akan dilaksanakan apabila seluruh ketentuan-ketentuan dan persyaratan sebagaimana diatur

dalam CSPA. Transaksi ini bukan merupakan transaksi material sebagaimana dimaksud dalam

peraturan IX.E.2 mengenai transaksi material dan perubahan kegiatan usaha utama.

Diperkirakan rentang support 195-196 dan resistance 199-201. Tweezers bottom pada area

middle bollinger band. RSI, William's %R, dan Stochastic’s membentuk pola upreversal menuju

area overbought.

Berita Emiten

(3)

3 www.trust.co.id

Stocks View

BoW : Buy on Weakness TB : Trading Buy TS : Trading Sell BAH : Buy And Hold

Code Open High Low Close Prev ∆% S1 S2 S3 Pivot R1 R2 R3 Spt Rst Rec

AALI 21,200 21,250 BWPT 850 LSIP 1,430 1,460 SIMP 720 ADRO 970 ANTM 1,440 1,470 HRUM 3,325 3,325 INCO 2,425 2,475 ITMG 30,600 30,600 PTBA 13,250 13,250 CPIN 3,600 3,800 MAIN 3,250 3,400 JPFA 1,320 1,480 INTP 19,250 19,350 SMGR 13,200 13,700 SMCB 2,300 2,350 ASII 6,050 6,250 GJTL 2,200 2,375 IMAS 4,900 4,900 GGRM 40,000 41,300 ICBP 9,950 10,600 INDF 6,600 6,650 KLBF 1,350 1,360 ROTI 5,950 5,950 UNVR 30,800 31,250 ADHI 1,710 1,830 ASRI 590 BSDE 1,420 1,440 CTRA 970 CTRS 2,325 2,425 CTRP 800 LPKR 1,090 1,110 LPCK 5,300 5,350 SSIA 820 WIKA 1,870 1,940 WSKT 550 EXCL 4,400 4,400 INDY 730 ISAT 4,125 4,125 JSMR 5,600 5,700 PGAS 5,200 5,350 TLKM 2,200 2,225 BBCA 9,850 10,000 BBNI 4,250 4,325 BBRI 7,800 7,900 BDMN 4,150 4,225 BMRI 8,150 8,500 PNBN 650 AKRA 4,175 4,200 BHIT 355 BMTR 1,760 1,850 SCMA 2,500 2,525 MAPI 5,400 5,450 MNCN 3,075 3,225 RALS 1,040 1,150 UNTR 17,050 17,200 VIVA 168 Perdagangan Industri Dasar Aneka Industri Barang Konsumer Properti Target Agrikultur Pertambangan Infrastruktur Keuangan 20,000 20,100 21,600 -6.94 20,025 19,388 18,775 20,638 21,275 21,888 22,525 20,025 21,888 TS 870 820 830 850 -2.35 815 793 765 843 865 893 915 815 893 TS 1,370 1,380 1,430 -3.50 1,360 1,320 1,270 1,410 1,450 1,500 1,540 1,360 1,500 TS 730 700 710 720 -1.39 700 685 670 715 730 745 760 700 745 TS 970 930 940 970 -3.09 935 913 895 953 975 993 1,015 935 993 TS 1,420 1,460 1,450 0.69 1,425 1,398 1,375 1,448 1,475 1,498 1,525 1,425 1,498 TB 3,200 3,200 3,325 -3.76 3,200 3,138 3,075 3,263 3,325 3,388 3,450 3,200 3,388 TS 2,375 2,400 2,425 -1.03 2,363 2,319 2,263 2,419 2,463 2,519 2,563 2,363 2,519 TS 29,500 29,800 31,000 -3.87 29,650 29,025 28,550 30,125 30,750 31,225 31,850 29,650 31,225 TS 12,800 12,900 13,150 -1.90 12,850 12,600 12,400 13,050 13,300 13,500 13,750 12,850 13,500 TS 3,575 3,800 3,650 4.11 3,588 3,469 3,363 3,694 3,813 3,919 4,038 3,588 3,919 TB 3,150 3,375 3,250 3.85 3,188 3,044 2,938 3,294 3,438 3,544 3,688 3,188 3,544 TB 1,300 1,450 1,310 10.69 1,295 1,208 1,115 1,388 1,475 1,568 1,655 1,295 1,568 TS 19,000 19,100 19,250 -0.78 19,000 18,825 18,650 19,175 19,350 19,525 19,700 19,000 19,525 TS 13,100 13,500 13,400 0.75 13,050 12,775 12,450 13,375 13,650 13,975 14,250 13,050 13,975 BoW 2,275 2,275 2,300 -1.09 2,250 2,225 2,175 2,300 2,325 2,375 2,400 2,250 2,375 TS 6,050 6,200 6,150 0.81 6,025 5,938 5,825 6,138 6,225 6,338 6,425 6,025 6,338 BoW 2,150 2,250 2,200 2.27 2,113 2,019 1,888 2,244 2,338 2,469 2,563 2,113 2,469 TB 4,900 4,900 4,900 0.00 4,900 4,900 4,900 4,900 4,900 4,900 4,900 4,900 4,900 Hold 40,000 41,300 40,000 3.25 40,000 39,350 38,700 40,650 41,300 41,950 42,600 40,000 41,950 TB 9,850 10,500 9,750 7.69 9,850 9,475 9,100 10,225 10,600 10,975 11,350 9,850 10,975 TB 6,450 6,500 6,550 -0.76 6,450 6,350 6,250 6,550 6,650 6,750 6,850 6,450 6,750 BoW 1,330 1,350 1,340 0.75 1,335 1,318 1,305 1,348 1,365 1,378 1,395 1,335 1,378 BoW 5,850 5,850 5,900 -0.85 5,850 5,800 5,750 5,900 5,950 6,000 6,050 5,850 6,000 Hold 30,600 30,700 30,850 -0.49 30,425 30,188 29,775 30,838 31,075 31,488 31,725 30,425 31,488 BoW 1,680 1,820 1,700 7.06 1,690 1,610 1,540 1,760 1,840 1,910 1,990 1,690 1,910 TB 620 580 600 600 0.00 575 558 535 598 615 638 655 575 638 TB 1,400 1,410 1,420 -0.70 1,395 1,378 1,355 1,418 1,435 1,458 1,475 1,395 1,458 BoW 990 950 970 970 0.00 950 930 910 970 990 1,010 1,030 950 1,010 TS 2,275 2,400 2,350 2.13 2,288 2,206 2,138 2,356 2,438 2,506 2,588 2,288 2,506 TB 810 780 790 800 -1.25 780 765 750 795 810 825 840 780 825 TS 1,060 1,070 1,090 -1.83 1,055 1,033 1,005 1,083 1,105 1,133 1,155 1,055 1,133 BoW 5,100 5,250 5,300 -0.94 5,150 5,000 4,900 5,250 5,400 5,500 5,650 5,150 5,500 BoW 860 810 860 810 6.17 815 788 765 838 865 888 915 815 888 TS 1,840 1,880 1,870 0.53 1,825 1,783 1,725 1,883 1,925 1,983 2,025 1,825 1,983 TB 610 550 590 570 3.51 540 515 480 575 600 635 660 540 635 TB 4,300 4,400 4,400 0.00 4,350 4,275 4,250 4,375 4,450 4,475 4,550 4,350 4,475 Hold 750 730 740 750 -1.33 725 718 705 738 745 758 765 725 758 TS 4,000 4,050 4,125 -1.82 4,025 3,950 3,900 4,075 4,150 4,200 4,275 4,025 4,200 TS 5,550 5,600 5,650 -0.88 5,525 5,463 5,375 5,613 5,675 5,763 5,825 5,525 5,763 TS 5,100 5,250 5,150 1.94 5,100 4,975 4,850 5,225 5,350 5,475 5,600 5,100 5,475 BoW 2,150 2,200 2,225 -1.12 2,163 2,119 2,088 2,194 2,238 2,269 2,313 2,163 2,269 BoW 9,800 9,950 9,950 0.00 9,800 9,700 9,600 9,900 10,000 10,100 10,200 9,800 10,100 TB 4,150 4,275 4,275 0.00 4,175 4,075 4,000 4,250 4,350 4,425 4,525 4,175 4,425 TS 7,750 7,850 7,800 0.64 7,750 7,675 7,600 7,825 7,900 7,975 8,050 7,750 7,975 TS 4,050 4,150 4,125 0.61 4,063 3,969 3,888 4,144 4,238 4,319 4,413 4,063 4,319 TS 8,150 8,500 8,350 1.80 8,150 7,975 7,800 8,325 8,500 8,675 8,850 8,150 8,675 TB 670 640 650 650 0.00 635 623 605 653 665 683 695 635 683 TB 4,050 4,100 4,175 -1.80 4,063 3,981 3,913 4,131 4,213 4,281 4,363 4,063 4,281 TS 365 345 360 355 1.41 348 336 328 356 368 376 388 348 376 TB 1,750 1,820 1,790 1.68 1,740 1,695 1,640 1,795 1,840 1,895 1,940 1,740 1,895 TB 2,450 2,500 2,525 -0.99 2,463 2,419 2,388 2,494 2,538 2,569 2,613 2,463 2,569 TS 5,200 5,250 5,400 -2.78 5,200 5,075 4,950 5,325 5,450 5,575 5,700 5,200 5,575 TS 3,050 3,225 3,100 4.03 3,063 2,969 2,888 3,144 3,238 3,319 3,413 3,063 3,319 TB 1,030 1,140 1,050 8.57 1,030 970 910 1,090 1,150 1,210 1,270 1,030 1,210 TB 16,650 16,650 17,300 -3.76 16,575 16,338 16,025 16,888 17,125 17,438 17,675 16,575 17,438 TS 171 167 169 169 0.00 167 165 163 169 171 173 175 167 173 TS

(4)

4 www.trust.co.id

September 2013

16 September 2013

13 September 2013

Kalender Ekonomi

Code:

NZD N. Zealand CNY China GRM German SPN Spanyol

JPN Japan FRN France CAD Canada PHP Philippine

AUD Australia GBP England EUR Eropa KRW Sth. Korea

IDR Indonesia INR India ITA Italia SWD Swedia

Act : Actual Frcst : Forecast Prev : Previous

Act

Frcst

Act

Frcst

Act

Frcst

0.10%

0.30% 0.60%

0.00%

0.10% 0.10%

1.10%

1.30% 1.20% 76.80 86.73 82.1

0.40%

0.20% 0.10%

Core PPI MoM Core PPI YoY

Reuters Michigan Consumer Sent Business Inventories MoM Producer Price Index MoM Retail Sales Ex Autos MoM Retail Sales YoY Producer Price Index YoY

Industrial Production MoM JPN Capacity Utilization CAD

Capacity Utilization JPN Retail Sales MoM

Asia Pasific

Europe

America

Industrial Production YoY JPN Monthly Budget Statement

Act

Frcst

Act

Frcst

Act

Frcst

5.62%

5.79%

3963.8M

3618M

8.24 0.7B

3.27B

77.60%

1.10%

1.87%

1.40%

-0.18%

-0.50%

0.54%

0.00%

1.30%

1.60%

Inflation Rate MoM €

Industrial Production MoM

Inflation Rate YoY €

Current Account ITA

Capacity Utilization

Core Inflation Rate YoY €

Industrial Production YoY

Asia Pasific

Europe

America

(5)

6 www.trust.co.id

Disclaimer:

Jakarta Branch :

Jl. Pluit Sakti Raya Blok A21 No. 28

Jakarta Utara 14450

Telp : 021 – 666 75018 / 666 75019 /

666 75020 / 666 75021

Fax : 021 – 666 75022

E-Mail : pluit@trust.co.id

Medan Branch :

Gedung Uni Plaza Lt. 2, Suite S2-03

Jl. MT Haryono No. A-1 Medan

Telp : 061 – 455 5156

Fax : 061 – 455 5204

E-Mail : medan@trust.co.id

Bali Branch :

Pertokoan Ngurah Rai Permai Blok i

Jl. By Pass Ngurah Rai No. 999

Tuban – Kuta 80361

Telp : 0361 – 757 112 / 757 118

Fax : 0271 - 767 712

E-mail : bali@trust.co.id

The information contained in this report has been taken from sources which we deem reliable. No warranty (express or implied) is made to the accuracy or

completeness of the information. However, none of PT Trust Securities (BR) and/or its affiliated companies and/or their respective employees and/or agents makes

any representation or warranty (express or implied) or accepts any responsibility or liability as to, or in relation to, the accuracy or completeness of the information

and opinions contained in this report or as to any information contained in this report or any other such information or opinions remaining unchanged after the issue

thereof. All the information and opinions contained in this document have been collected by one of or derived from sources considered reliable and trustworthy. No

under name or warranties, either directly or indirectly from the PT. Trust Securities or any other party from PT. Trust Securities, including the other side of the PT.

Trust Securities of documents can be obtained, as to the accuracy or completeness of the information contained in this document all opinions and estimates in this

report represents our consideration on the date indicated and may change at any time without notice. This document was not intended as an offer, or solicitation of

an offer, a request to buy or sell securities and all matters relating to securities (such as securities mentioned herein, or from the same publisher, of the warrant or

Head Office :

Permata Senayan Blok B No. 10 - 11

Jl. Tentara Pelajar. Jakarta 12210, Indonesia

Telp : 021 – 5794 0678

Fax : 021 – 5794 0676

E-mail : mail@trust.co.id

Website :

www.trust.co.id

Wisma Nusantara, Lt. 26

Jl. M.H Thamrin Kav. 59

Jakarta 10350

Telp : 021 – 316 1416

Fax : 021 – 390 6629

E-mail : rudy.irawan@trust.co.id

Research Team :

Reza Priyambada

reza.priyambada@trust.co.id

trust1_securities@yahoo.com

Yusuf Nugraha

yusuf.nugraha@trust.co.id

Equity Team :

Jakarta Branch

Patal Senayan

Pluit

Wisma Nusantara

Puspa Rini

puspa@trust.co.id

I Wayan Sudiantara Rudy Irawan

S. Reza Pramudita

reza.pramudita@trust.co.id

wayan@trust.co.id

rudy.irawan@trust.co.id

Sardjono

sardjono@trust.co.id

Bali Branch

Medan Branch

Komang Ayu

Dewi

bali@trust.co.id

dewi@trust.co.id

Fixed Income Team :

Ana Ekawati

Henny Setyowaty

Jelly Rayne Andrea Nelwan