Hidup Berhemah Labur Berhemah Labur Syariah

Hidup Berhemah

Labur Berhemah

Labur Syariah

Penyenaraian

Dagangan

Penjelasan

Penyelesaian

Depositori

3 jenis pasaran:

▪ Pasaran Utama: 782 syarikat

▪ Pasaran ACE: 123 syarikat ▪ Pasaran LEAP: 21 syarikat ▪ 20 sektor merangkumi 68

aktiviti ekonomi

▪ Pasaran Modal: RM1.98 trilion

15 produk derivatif

merangkumi niaga hadapan dan opsyen komoditi, ekuiti dan kewangan:

• 6 Niaga hadapan Komoditi • 4 Niaga hadapan Kewangan • 3 Niaga Hadapan Ekuiti • 1 Opsyen Komoditi • 1 Opsyen Ekuiti

Bursa Malaysia-i (BM-i)

▪ Sekuriti Patuh Syariah: • 687 Syarikat Berstatus

Patuh Syariah • 6 i-ETF • 4 i-REIT • 4 ETBS

Bursa Suq Al-Sila (BSAS)

▪ Bon dan Sukuk Dagangan Bursa (ETBS)

▪ Penyenaraian Bon dan Sukuk di Bursa Malaysia ▪ Penyenaraian Bon dan

Sukuk di Labuan International Financial Exchange (LFX)

PASARAN SEKURITI

_{_}

PASARAN DERIVATIF

_

PASARAN ISLAM

_

PASARAN BON/ SUKUK

_{_}

Sehingga 31 May 2019,

saiz Pasaran Modal Islam Malaysia

adalah RM1.98 trilion

(62% daripada saiz pasaran modal

keseluruhan berjumlah RM3.21 trilion)

RIBA

▪ Lebihan atau tambahan yang dikenakan ke atas pinjaman, harga tangguh atau hutang

▪ Penyelesaian dan hantaran hadapan kontrak tukaran mata wang, emas dan beberapa barang lain

GHARAR

▪ Ketidakpastian/

kesamaran dalam kontrak berkenaan pihak yang berkontrak, perkara yang dikontrakkan, harga dan sebagainya ▪ Keadilan – bagi mengelakkan perbalahan di masa hadapan MAYSIR ▪ Unsur eksploitasi ▪ Untung nasib - satu

pihak mendapat keuntungan di atas kerugian pihak yang lain

LAIN - LAIN

▪ Makanan atau produk berkaitan yang tidak halal ▪ Produk atau aktiviti

berkaitan tembakau ▪ Hiburan yang bertentangan dengan Syariah ▪ Aktiviti-aktiviti terlarang yang lain

Pelaburan Patuh Syariah Terhindar

Daripada Elemen Terlarang

Penilaian

Kuantitatif

Penilaian

Kualitatif

Semakan kepatuhan Syariah dilaksanakan bagi sekuriti syarikat yang tersenarai di Bursa

Malaysia dan semasa Tawaran Awal Syarikat Awam (Initial Public Offering atau ‘IPO’)

Setiap syarikat tersenarai awam disemak berdasarkan penyata kewangan terkini yang telah

diaudit

Bagi syarikat-syarikat pra-IPO, pemeriksaan bagi status patuh Syariah dibuat semasa permohonan

(secara sukarela)

Senarai sekuriti patuh Syariah dikemaskini dan diterbitkan dua kali setahun, iaitu setiap bulan

Mei dan November

Saringan Syariah dikendalikan oleh Majlis Penasihat Syariah (SAC) di Suruhanjaya Sekuriti

Malaysia (SC)

Hutang ke Atas Jumlah Aset*

Hutang hanyalah termasuk hutang yang dikenakan faedah sedangkan hutang/ pembiayaan patuh Syariah atau sukuk

akan dikecualikan daripada pengiraan. Tunai ke Atas Jumlah Aset*

Tunai hanya merangkumi tunai yang diletakkan di dalam akaun dan instrumen konvensional, manakala wang tunai

yang dimasukkan ke dalam akaun dan instrumen Islam akan dikecualikan daripada pengiraan.

▪ Dagangan saham

▪ Perniagaan broker saham

▪ Sewa yang diterima daripada aktiviti tidak patuh Syariah

▪ Aktiviti lain yang dianggap tidak mematuhi Syariah ▪ Perbankan konvensional

▪ Insurans konvensional ▪ Perjudian

▪ Minuman keras dan aktiviti berkaitan minuman keras ▪ Daging khinzir dan aktiviti berkaitan daging khinzir ▪ Makanan dan minuman tidak halal

▪ Hiburan tidak patuh Syariah

▪ Tembakau dan aktiviti berkaitan tembakau ▪ Pendapatan faedah dari akaun dan instrumen

konvensional

▪ Aktiviti lain yang dianggap tidak mematuhi Syariah

* Kedua-dua nisbah ini digunakan untuk mengukur Riba dan elemen-elemen berasaskan Riba dalam kunci kira-kira syarikat.

<5%

<20%

<33%

<33%

Penilaian Kuantitatif

Penilaian Kualitatif

Persepsi masyarakat, maslahah atau imej aktiviti syarikat terhadap Islam.

Penanda Aras Berasaskan Aktiviti

Penanda Aras Berasaskan Kewangan

Proses Saringan Syariah:

Syarikat Tersenarai di

Bursa Malaysia

Proses Saringan Syariah

Status

Aktiviti Teras:

Perjudian

Perbankan konvensional Insuran konvensional

Arak dan aktiviti-aktiviti berkaitan Aktiviti-aktiviti lain yang tidak

patuh Syariah

GAGAL

Tidak Patuh Syariah

Aktiviti Teras:

Pembinaan Perladangan

Aktiviti-aktiviti lain yang patuh Syariah

Aktiviti Anak Syarikat:

Tembakau Perjudian Insuran

Perbankan konvensional

LULUS

Patuh Syariah atau

_sebaliknya

Bagaimana?

Perkiraan

Keputusan

Perolehan

RM1 bil/ RM15 bil = 7%

7% > 5% 

Untung Sebelum Cukai

RM0.3 bil/ RM10 bil = 3%

3% < 5% 

Perolehan

RM

Attap Holdings Berhad

15 bilion

Attap Games Sdn Bhd

1 bilion

Untung Sebelum Cukai

RM

Attap Holdings Berhad

10 bilion

Attap Games Sdn Bhd

0.3 bilion

Tidak patuh Syariah

Patuh Syariah

Attap Holdings Berhad

Attap Plantation Sdn

Bhd

Attap Games Sdn Bhd

Petunjuk [S] di laman sesawang Bursa Malaysia

1

2

Mod “Syariah” di portal BURSAMKTPLC

Senarai Sekuriti Patuh Syariah yang dikeluarkan oleh Majlis Penasihat Syariah Suruhanjaya Sekuriti Malaysia

3

4

Simbol “□” dalam Akhbar Tempatan

Instrumen Pasaran Ekuiti

Patuh Syariah

698 (75.9%)

Patuh Syariah

222 (24.1%)

Tidak Patuh Syariah

Pasaran Modal: RM0.7 trilion

Pasaran Modal: RM1.1 trilion

920

Syarikat

712

Patuh Syariah

75%

12

ETF

6 (50.0%) i-ETF NAV: RM0.5 bilion 6 (50.0%) ETF NAV: RM1.5 bil

18

REIT

4 (22.2%) i-REIT Pasaran Modal: RM17.7 bilion 14 (77.8%) REIT

4

ETBS

Pasaran Modal: RM0.6 bilion

242

Tidak Patuh Syariah

Jumlah Sekuriti

954

* termasuk i-Saham, i-ETF, i-REIT dan ETBS

* termasuk Saham, ETF, REIT, LEAP, Dana Tertutup dan SPAC

*termasuk Saham, Dana Tertutup dan SPAC

*termasuk i-Saham sahaja

Sekuriti Patuh Syariah Yang Disenaraikan &

Didagangkan di Bursa Malaysia

i-Saham

i-Indeks

i-ETF

i-REIT

ETBS

Jumlah: 698 Pasaran Utama: 597 Pembinaan 46 Pengguna 130 Tenaga 28 Kewangan 3 Kesihatan 12 Perindustrian 188 Perladangan 35 Hartanah 77 Teknologi 34 Telekomunikasi 13 Pengangkutan 25 Utiliti 9 Pasaran ACE: 94 Pembinaan 4 Pengguna 7 Kesihatan 4 Perindustrian 21 Teknologi 44 Telekomunikasi 10 Pengangkutan 3 Utiliti 1 Pasaran LEAP: 7 Teknologi 1 Pengguna 4 Kesihatan 1

1. FTSE Bursa Malaysia EMAS Shariah Index 2. FTSE Bursa Malaysia

Hijrah Shariah Index 3. FTSE Bursa Malaysia

Small Cap Shariah Index 4. FTSE Bursa Malaysia MidS

Cap Shariah Index

1. 1st _{DanaInfra ETBS} Kod Saham: 0400GA 2. 2nd _{DanaInfra ETBS}

Kod Saham: 0400GB 3. 3rd _{DanaInfra ETBS}

Kod Saham: 0400GC 4. Sukuk Ihsan ETBS

Kod Saham: 0401GA

1. MyETF Dow Jones Islamic Market Malaysia Titans 25

(MyETF-DJIM 25)

2. MyETF MSCI Malaysia Islamic Dividend (MyETF-MMID) 3. MyETF MSCI South East Asia

Islamic Dividend

(MyETF-MSEAD)

4. MyETF Thomson Reuters Asia Pacific ex-Japan Agribusiness

(MyETF-AGRI)

5. Tradeplus Shariah Gold Tracker

(GoldETF)

6. MyETF Dow Jones U.S. Titans 50 (MyETF-US50)

1. Al-Aqar KPJ REIT 2. AXIS REIT

3. KLCCP REIT 4. Al-Salam REIT

Instrumen-instrumen Patuh Syariah

Sumber: Bursa Malaysia

Indeks Syariah mengatasi prestasi FBM KLCI secara konsisten

10.1%

FBM

KLCI

20.6%

FBM EMAS

Shariah

1,672.13 12,132.94

30.8%

FBM Hijrah

Shariah

13,672.68

9.1%

FBM Small

Cap Shariah

11,439.15

-20.1%

FBM Mids

Cap Shariah

13,187.56

-3.0%

F4GBM

936.99

-60% -40% -20% 0% 20% 40% 60% 80% 2013 2014 2015 2016 2017 2018 YTD Jun 2019 2012 2011

Prestasi & Pertumbuhan Indeks:

Dari Tahun 2010 hingga Jun 2019)

i-ETF

Dana-dana Dagangan Bursa patuh Syariah di Bursa Malaysia-i Mengapa melabur KEPELBAGAIAN Pendedahan kepada sekumpulan

sekuriti dalam satu transaksi

PENJIMATAN Yuran pengurusan yang lebih rendah

daripada unit amanah

BERDAGANG SEPERTI SAHAM Beli dan jual bila-bila masa sepanjang

hari perdagangan TELUS SEPENUHNYA Portfolio pelaburan yang menjejaki indeks Syarikat A Syarikat D Syarikat C Syarikat B

Proses dagangan

yang sama seperti

i-Saham

Disenaraikan dan

didagangkan di

Bursa Malaysia

Pelaburan dalam

sekumpulan

syarikat / stok

Menjejaki prestasi

indeks

Patuh Syariah

Apakah itu i-ETF?

21 Januari 2008

MyETF Dow Jones Islamic

Market Malaysia Titans 25

NAMA SAHAM: MyETF-DJIM 25 KOD SAHAM: 0821EA

21 Mac 2014

MyETF MSCI Malaysia Islamic Dividend

NAMA SAHAM: MyETF-MMID KOD SAHAM: 0824EA

7 Mei 2015

MyETF MSCI South East Asia Islamic Dividend

NAMA SAHAM: MyETF-MSEAD KOD SAHAM: 0825EA

3 Disember 2015

MyETF Thomson Reuters Asia Pacific ex-Japan

Agribusiness

NAMA SAHAM: MyETF-AGRI KOD SAHAM: 0826EA

6 Disember 2017

Trade Plus Shariah Gold Tracker

NAMA SAHAM: GOLDETF KOD SAHAM: 0828EA

28 Februari 2018

MyETF Dow Jones US Titans 50

NAMA SAHAM: MyETF-US50 KOD SAHAM: 0827EA

MAMPU MILIK ALIRAN PENDAPATAN _{YANG STABIL} KECAIRAN TINGGI _{HARTANAH BERSKALA BESAR}PENDEDAHAN TERHADAP

Dana/ Amanah yang memiliki dan

mengurus penghasilan pendapatan Estet komersial komersil patuh Syariah - Kompleks beli-belah - Hospital - Perladangan - Blok pejabat Pelaburan adalah berdasarkan harga saham tunggal Pelabur-pelabur kecil boleh mengambil bahagian tanpa memerlukan pembiayaan hartanah Menawarkan peningkatan harga modal dan pulangan pendapatan tetap

Apakah itu i-REIT?

Mengapa melabur

i-REIT

Amanah Pelaburan Hartanah patuh Syariah

Dilancarkan oleh

KPJ Healthcare Berhad pada tahun 2006;

i-REIT hospital pertama di dunia

Menjadi patuh Syariah pada 2008;

Hartanah pejabat dan industri

Sekuriti terikat patuh Syariah pertama di dunia;

REIT ke-3 terbesar di ASEAN

REIT ke-2 di bawah Johor Corporation;

Aset peruncitan komersial, pejabat dan industri

Mengapa melabur

Sekuriti hutang

berpendapatan tetap

Juga dikenali sebagai bon

atau Sukuk

Tersenarai dan didagangkan

di Bursa Malaysia

Pemegang adalah pemilik aset,

bukan pemilik syarikat

Dikeluarkan oleh syarikat atau

kerajaan bagi tujuan

mengumpul dana

Disasarkan kepada pelabur yang

lebih konservatif dan inginkan

kepelbagaian

Apakah itu ETBS?

ETBS

Bon-bon dan Sukuk Dagangan Bursa patuh Syariah

di Bursa Malaysia-i

FLEKSIBEL DAN MUDAH

Membeli & menjual ETBS semudah berdagang dalam

saham

KETELUSAN

Akses kepada harga dan jumlah mengikut

masa sebenar KEPELBAGAIAN Mempelbagaikan asset dalam portfolio pelaburan ALIRAN PENDAPATAN TAMBAHAN Pendapatan tetap melalui pembayaran kupon/ dividen

Pelaburan Patuh Syariah

di Bursa Malaysia-i

Platform Patuh Syariah Sepenuhnya

yang Pertama di Dunia yang

dilancarkan pada 5 September 2016

Platfom Bursa Malaysia-i merangkumi perkhidmatan dagangan saham patuh Syariah

termasuk penyenaraian, dagangan, penjelasan, penyelesaian and depositori, yang

menyediakan pelabur Syariah dengan lanskap baharu, di mana para pelabur

BUKAN HANYA MELABUR INSTRUMEN PELABURAN PATUH SYARIAH,

malah MELABUR DENGAN CARA PATUH SYARIAH.

❖ Pendekatan holistik dalam pelaburan

Syariah

❖ Sokongan dan usaha berterusan dari

ekosistem Kewangan Islam

❖ Pelaburan yang mampan dan

berhemah

Affin Hwang Investment Bank Berhad

Hong Leong Investment Bank Berhad CGS-CIMB Securities BIMB Securities Sdn Bhd AmInvestment Bank Berhad Inter-Pac Securities Sdn Bhd Kenanga Investment Bank Berhad Maybank Investment Bank Berhad Malacca Securities Sdn Bhd

MIDF Amanah Investment

Bank Berhad TA Securities Sdn Bhd

RHB Investment Bank Berhad Public Investment

Bank Berhad

UOB Kay Hian Securities (M) Sdn Bhd KAF-Seagroatt &

Campbell Securities Sdn Bhd

Mulakan Sekarang!

DISCLAIMER:

These presentation slides are owned by Bursa Malaysia Berhad and/or the Bursa Malaysia group of companies (“Bursa Malaysia”). Whilst Bursa Malaysia endeavors to ensure that the contents in this presentation are accurate, complete, current and have been obtained from sources believed by Bursa Malaysia to be accurate and reliable, neither Bursa Malaysia or the presenter of this presentation make any warranty, express or implied, nor assume any legal liability or responsibility for the accuracy, completeness or currency of the contents of this presentation. In no event shall Bursa Malaysia be liable for any claim, however arising, out of or in relation to this presentation.

This document shall be used solely for the purpose it was circulated to you. This document is owned by Bursa Malaysia Berhad and/or the Bursa Malaysia group of companies (“Bursa Malaysia”). No part of the document is to be produced or transmitted in any form or by any means, electronic or mechanical, including photocopying, recording or any information storage and retrieval system, without permission in writing from Bursa Malaysia.

http://www.bursamalaysia.com/market/islamic-markets/

Hidup Berhemah

Labur Berhemah

Labur Syariah

Terima Kasih

icm@bursamalaysia.com

Islamic Capital Market, Bursa Malaysia @ICM_Bursa