ANALISIS PENGARUH INFLASI, BI RATE, CAR, NPF, DAN BOPO TERHADAP PROFITABILITAS BANK PEMBIAYAAN RAKYAT
SYARIAH DI INDONESIA TAHUN 2013 – 2017
SKRIPSI
Diajukan Untuk Memenuhi Tugas dan Syarat-Syarat guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi (SE) pada Program Studi Ekonomi Pembangunan Fakultas Ekonomi dan Bisnis, dan Sarjana Hukum Ekonomi Syariah (S.H)
pada Program Studi Hukum Ekonomi Syariah Fakultas Agama Islam
Disusun Oleh : WEKA HARDIYANTI B300152065 / I000152065 HALAMAN JUDUL
TWINNING PROGRAM
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS DAN FAKULTAS AGAMA ISLAM UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH SURAKARTA
MOTTO
“Katakanlah: “Dia-lah Allah, yang Maha Esa.” (QS. Al-Ikhlas: 1)
“Dan Allah mengeluarkan kamu dari perut ibumu dalam keadaan tidak mengetahui sesuatupun, dan Dia memberi kamu pendengaran, penglihatan dan
hati, agar kamu bersyukur.” (QS. An-Nahl: 78)
“Tuhan sebenarnya telah menyediakan penyelesaian atas kesulitan yang kita hadapi, namun Tuhan tidak segera menurunkan penyelesaiannya karena ingin
mengetahui seberapa besarnya cinta kita pada Nya.” (Ulilamrir Rahman)
“Memang benar, berharap pada apa pun selain Tuhan itu nggak sehat” (Gita Savitri Devi)
vii
PERSEMBAHAN
Dengan mengucap syukur kehadirat Allah SWT atas rahmat dan karunia-Nya hingga terselesaikan skripsi ini, kupersembahkan untuk:
Allah SWT yang senantiasa memberikan nikmat dan karunia serta hidayah-Nya, sehingga opik bias menyelesaikan skripsi ini dengan target yang tepat.
Rasulullah SAW semoga shalawat serta salam selalu tercurah kepada beliau Nabi Muhammad SAW, keluarga beserta sahabat.
Mama Musipah dan Ayah Kiswanto, terimakasih telah mendukung serta selalu mendorong apapun yang ingin weka lakukan selama ini, terimakasih selalu mengingatkan weka untuk tidak menyerah terhadap keadaan apapun.
Adik – adik ku tercinta, Permata Sari dan Akifa Juhri, terimakasih sudah menyemangati dan menghibur kakak selama ini.
Keluarga besar ku yang ada di Boyolali dan Longkali, terimakasih atas doa, dan dukungan yang diberikan.
Sahabat – sahabat ku Antok, Vika, dan Intan yang selalu membantu, dan menemani ku selama 4 tahun ini. Terimakasih atas segala kebaikan yang telah kalian berikan. Terimakasih telah mendegar keluh kesah ku selama ini, maafkan bila selama ini aku belum bisa membalas kebaikan kalian. Sahabat – sahabat Cigul ku, Putri, Yani, Yanti, Inung, dan Niken.
Terimakasih atas segala semangat, perhatian, dan motivasi yang telah kalian berikan.
Kawan – kawan HIMEPA, terimakasih atas suka dukanya selama ini. Terima kasih juga telah mengajarkan serta memberikan ku pengalaman yang berharga.
Sahabat-sahabat hebat ku yang tercinta (Twinning Ekonomi Syariah 2015).
Terimakasih buat teman-teman IESP angkatan 2015 yang sudah memberi suka dan duka dalam masa perkuliahan.
Teman-teman seperjuangan bimbingan terimakasih atas dukungan yang diberikan.
Almamaterku yang telah mendidikku tentang banyak hal. Untuk satu nama yang tak tertuliskan.
ix
KATA PENGANTAR
Assalamu’alaikum Wr. Wb
Syukur Alhamdulillah penulis panjatkan kehadirat Allah SWT yang telah melimpahkan rahmat hidayah-Nya serta memberikan kekuatan, ketabahan, kemudahan, dan kedamaian berfikir dalam menyelesaikan penyusunan skripsi yang berjudul “ANALISIS PENGARUH INFLASI, BI RATE, CAR, NPF, DAN BOPO TERHADAP PROFITABILITAS BANK PEMBIAYAAN RAKYAT SYARIAH DI INDONESIA TAHUN 2013-2017” dengan lancar. Untuk Memenuhi Tugas Dan Syarat-Syarat Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi (SE) pada Program Studi Pembangunan Fakultas Ekonomi dan Bisnis, dan Sarjana Hukum Syariah (S.H) pada Program Studi Hukum Ekonomi Syariah Fakultas Agama Islam Universitas Muhammadiyah Surakarta. Penulis menyadari sepenuhnya tanpa adanya bimbingan, dorongan dan bantuan dari berbagai pihak, penulis tidak akan mampu melaksanakan skripsi dengan baik. Maka dengan segala kerendahan hati penulis mengucapkan terima kasih kepada:
1. Dr. H. Sofyan Anif, M.Si selaku Rektor Universitas Muhammadiyah Surakarta.
2. Bapak Dr. Syamsudin, M.M selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah Surakarta.
3. Bapak Dr. Syamsul Hidayat, M.Ag selaku Dekan Fakultas Agama Islam Universitas Muhammadiyah Surakarta.
4. Ibu Ir. Maulidiyah Indira H, MS, selaku Ketua Program Studi Ekonomi pembangunan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah Surakarta.
5. Bapak Dr. Imron Rosyadi, M.Ag selaku Ketua Program Jurusan Ekonomi Syariah serta Pembimbing Akademik dan pembimbing skripsi yang telah meluangkan waktunya dengan penuh kesabaran dan pengarahan selama ini.
6. Bapak Drs. Yuni Prihadi Utomo, MM selaku dosen Pembimbing Akademik dan sebagai dosen pembimbing skripsi yang selalu memberi arahan, kesabaran dan bimbingan dalam studi penulis.
7. Seluruh Dosen Program Studi Ilmu Ekonomi Studi Pembangunan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah Surakarta yang telah memberikan ilmu pengetahuan yang sangat bermanfaat bagi penulis. 8. Seluruh Dosen Program Hukum Ekonomi Syariah Fakultas Agama Islam
Universitas Muhammadiyah Surakarta yang telah memberikan ilmu pengetahuan yang sangat bermanfaat bagi penulis.
9. Dan semua pihak yang tidak bisa penulis sebutkan satu-persatu yang telah membantu penulis dalam menyelesaikan skripsi ini. Semoga Allah SWT membalas kebaikan yang telah kalian berikan, amin ya robbal ‟alamin.
Semoga bantuan dan dukungan yang bersifat moral maupun material dari berbagai pihak tersebut dapat menjadi ibadah dan mendapat balasan dari Allah
xi
SWT. Dengan segala kerendahan hati penulis, mengharapkan saran dan kritik yang dapat membangun demi perbaikan skripsi ini. Semoga tugas akhir skripsi ini dapat bermanfaat. Wassalamu’alaikum Wr. Wb. Surakarta, 22 Mei 2019 Penulis Weka Hardiyanti
ABSTRAK
Penelitian ini bertujuan untuk menguji pengaruh Inflasi, BI Rate, Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Financing (NPF), dan Biaya Operasional Terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) Terhadap Profitabilitas Bank Pembiayaan Rakyat Syariah di Indonesia Tahun 2013-2017. Data yang digunakan adalah data time series yang dipublikasikan oleh Ototitas Jasa Keuangan (OJK), Bank Indonesia (BI), dan Badan Pusat Statistik (BPS). Metode analisis yang digunakan dalam penelitian ini adalah analis regresi berganda dengan Model Kesalahan atau Error Correction Model (ECM). Berdasarkan hasil penelitian ini dapat disimpulkan bahwa dalam jangka pendek variabel NPF berpengaruh secara signifikan terhadap profitabilitas BPRS tetapi variabel inflasi, BI Rate, CAR, dan BOPO tidak berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas BPRS. Sedangkan dalam jangka panjang variabel inflasi, BI Rate, CAR, NPF, dan BOPO berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas BPRS di Indonesia.
xiii ABSTRACT
This study aims to examine the effect of Inflation, BI Rate, Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Financing (NPF), and Operational Costs on Operating Income (BOPO) Against the Profitability of Sharia People's Financing Banks in Indonesia 2013-2017. The data used are time series data published by the Financial Services Authority (OJK), Bank Indonesia (BI), and the Central Statistics Agency (BPS). The analytical method used in this study is multiple regression analysts with Error Correction Model (ECM). Based on the results of this study, it can be concluded that in the short term NPF variables have a significant effect on BPRS profitability but the variables of inflation, BI Rate, CAR, and BOPO have no significant effect on the profitability of BPRS. Whereas in the long term the variable inflation, BI Rate, CAR, NPF, and BOPO have a significant effect on the profitability of BPRS in Indonesia.Keywords: Islamic Bank, Profitability, Return On Assets (ROA).
DAFTAR ISI
HALAMAN JUDUL ... i
HALAMAN PERSETUJUAN ... ii
HALAMAN PENGESAHAN ... iii
PERNYATAAN KEASLIAN SKRIPSI ... iv
MOTTO ... vi
PERSEMBAHAN ... vii
KATA PENGANTAR ... ix
ABSTRAKSI ... xii
ABSTRACT ... xiii
DAFTAR ISI ... xiv
DAFTAR TABEL ... xvi
DAFTAR GRAFIK ... xvii
DAFTAR LAMPIRAN ... xviii
BAB I PENDAHULUAN ... 1 A. Latar Belakang ... 1 B. Rumusan Masalah ... 4 C. Tujuan Penelitian ... 4 D. Manfaat Penelitian ... 5 E. Metode Penelitian ... 5 F. Sistematika Penulisan ... 6
BAB II TINJAUAN PUSTAKA ... 8
A. Landasan Teori ... 8
B. Penelitian Sebelumnya ... 25
C. Hipotesis ... 27
BAB III METODE PENELITIAN... 29
A. Alat dan Model Analisis ... 29
B. Error Correction Model (Model Koreksi Kesalahan) ... 30
C. Uji Asumsi Klasik ... 33
xv
E. Uji Validitas Pengaruh ... 39
F. Data dan Sumber Data ... 40
BAB IV HASIL ANALISIS DATA DAN PEMBAHASAN ... 45
A. Analisis Diskriptif ... 45
B. Hasil Estimasi ... 56
C. Uji Asumsi Klasik ... 59
D. Uji Kebaikan Model ... 62
E. Interpretasi Pengaruh Variabel Independen ... 63
F. Interpretasi Ekonomi ... 65
BAB V KESIMPULAN DAN SARAN... 69
A. Kesimpulam ... 69
B. Saran ... 71 DAFTAR PUSTAKA
DAFTAR TABEL
Tabel 1. 1 Data Bank dan Kantor BPRS di Indonesia Tahun 2013-2017…...2
Tabel 4.1Perkembangan Return On Asset (ROA) Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017 ... 46
Tabel 4.2 Perkembangan Inflasi Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017 ... 48
Tabel 4.3 Perkembangan BI Rate Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017 ... 49
Tabel 4.4 Perkembangan Capital Adequacy Ratio (CAR) Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017...51
Tabel 4.5 Perkembangan Non Performing Financial (NPF) Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017 ... 53
Tabel 4.6 Perkembangan Perkembangan Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017 ... 55
Tabel 4.7 Hasil Estimasi Model Ekonometri ... 57
Tabel 4.8 Koefisien Regresi Jangka Panjang ... 58
Tabel 4.9 Hasil Uji Multikolinieritas (VIF) ... 59
xvii
DAFTAR GRAFIK
Grafik 1.1 Data Profitabilitas ROA BPRS di Indonesia Tahun 2013-2017…...3 Grafik 4.1 Perkembangan Return On Asset (ROA) Bank Pembiayaan Rakyat
Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017 ... 47 Grafik 4.2 Perkembangan Inflasi BPRS Perkembangan Inflasi Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017... 48 Grafik 4.3 Perkembangan BI Rate Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017 ... 50 Grafik 4.4 Perkembangan Capital Adequacy Ratio (CAR) Bank Pembiayaan
Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017...51
Grafik 4.5 Perkembangan Non Performing Financial (NPF) Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017... 53 Grafik 4.6 Perkembangan Perkembangan Biaya Operasional terhadap Pendapatan
Operasional (BOPO) Bank Pembiayaan Rakyat Syariah periode Januari 2013 – Desember 2017 ... 55
DAFTAR LAMPIRAN Lampiran 1 : Input Data Variabel Penelitian Lampiran 2 : Output Regresi ECM
