งานวิจัยต่างประเทศ

บทที่ 2

2. งานวิจัยต่างประเทศ

Huseynov และ Klamm (2012: 804-827) ได้ศึกษา การหลีกเลี่ยงภาษี การบริหาร ภาษีและความรับผิดชอบต่อสังคม พบว่า การศึกษาครั้งนี้เป็นครั้งแรกที่จะตรวจสอบบทบาทของ ความรับผิดชอบต่อสังคมในความสัมพันธ์ระหว่างการจัดการภาษีและการหลีกเลี่ยงภาษี รวมถึง ประสิทธิภาพของอัตราภาษี โดยการแยกจุดแข็งและการตระหนักถึงความรับผิดชอบต่อสังคม นอกจากนี้ ยังตรวจสอบผลกระทบของการกระท าทางสังคมในเชิงบวกและเชิงลบ ผลการวิจัยยัง พบว่า การตระหนักถึงการท างานร่วมกันของชุมชนโดยค่าธรรมเนียมการบริหารภาษีส่งผลกระทบเชิง บวกต่อเงินสดในอัตราภาษีที่แท้จริง และหลักการบัญชีที่รับรองโดยทั่วไป ในขณะที่จุดแข็งในการ ท างานร่วมกันของการก ากับดูแลกิจการและการตระหนักถึงความหลากหลายที่มีค่าธรรมเนียมการ บริหารภาษีที่ส่งผลกระทบเชิงลบต่อเงินสดในอัตราภาษีที่แท้จริง และพบหลักฐานเพิ่มเติมที่มี

ผลกระทบต่อความรับผิดชอบต่อสังคม การหลีกเลี่ยงภาษีเมื่อแบ่งพอร์ตการลงทุนของบริษัทตาม ระดับความรับผิดชอบต่อสังคม แสดงให้เห็นว่า การศึกษาในอนาคตเกี่ยวกับการหลีกเลี่ยงภาษีและ การบริหารภาษีควรค านึงถึงความรับผิดชอบต่อสังคม

Wahab และ Holland (2012: 111-124) ได้ศึกษา การวางแผนภาษี การก ากับดูแล กิจการและมูลค่าหุ้น พบว่า มีความสัมพันธ์กันโดยตรง ของนโยบายผู้ถือหุ้น การบริหารภาษีในการ ตรวจสอบและการควบคุมบริษัท และกิจกรรมการวางแผนภาษี การรวมของมาตรฐานการก ากับดูแล กิจการมีความสัมพันธ์กับความไม่เท่ากันของข้อมูลผู้ถือหุ้นและกระทบต่อประสิทธิภาพของอัตราภาษี

การวางแผนภาษีไม่มีมูลค่าโดยผู้ถือหุ้นและในความเป็นจริงมีการลดมูลค่า ความสัมพันธ์เชิงลบที่

สอดคล้องกัน ระหว่างการวางแผนภาษีและมูลค่าของบริษัทที่เกิดขึ้นโดยทั่วไปที่แข็งแกร่งกับ ข้อก าหนดที่แตกต่างกันและการควบคุม และมีหลักฐานที่แสดงให้เห็นที่มาของความสัมพันธ์เชิงลบที่

จะมีความแตกต่างอย่างถาวรที่รายได้ เช่น รายได้ที่รวมอยู่ในก าไรทางบัญชีเป็นแต่อยู่นอกความหมาย ของรายได้ที่ต้องเสียภาษี เนื้อหาประเภทของกิจกรรมนี้ถึงแม้จะถือสิทธิประโยชน์ทางภาษีที่อาจ เกิดขึ้นสูงสุดที่อาจเกิดขึ้นนอกจากนี้ ยังสร้างระดับสูงสุดของความเสี่ยง และค่าใช้จ่าย และข้อมูลทาง ภาษีที่ไม่เพียงพอมีความเกี่ยวข้องกับกลไกการควบคุมที่มีศักยภาพในการด าเนินงาน ผลการวิจัยช่วย ในการอภิปรายของผู้ปฏิบัติงานทางภาษีและการได้รับประโยชน์จากการวางแผนภาษีที่ด าเนินการโดย บริษัท

Marques และคณะ (2011: 83–96) ได้ศึกษา การบริหารก าไรโดยการวางแผนภาษี

กรณีศึกษาบริษัทเอกชนในโปรตุเกส พบว่า แรงบันดาลใจที่จะลดการรับรู้รายได้และการจัดการ รายได้แบบ การช าระเงินพิเศษในบัญชี (Special Payment on Account) หรือ SPA บริษัทจึงมีการ ประมาณการหนี้สินอยู่ใน SPA ช่วงขั้นต่ าและข้อจ ากัด สูงสุดของ SPA มีระดับที่สูงขึ้นในการตัดสินใจ

65 การประมาณการเป็น (หรือเท่ากับ) เหนือเพดานที่ก าหนดโดยการออกกฎหมายใหม่ บริษัทที่มีอัตรา ที่สูงขึ้นของภาษีรายได้ พบว่าผลประกอบการจะลดใกล้ศูนย์ บริษัทที่มีอัตราภาษีรายได้เฉลี่ยที่สูงขึ้น มีแนวโน้มที่จะจัดการกับก าไรมากกว่าบริษัทอื่นๆ ผลที่ได้ช่วยเสริมสร้างความส าคัญส าหรับผู้

ตรวจสอบ ผู้มีส่วนได้เสียและที่ปรึกษานโยบายภาษี ซึ่งจะแจ้งเตือนไปยังสมาคมที่ใกล้ชิดระหว่างการ พิจารณาการวางแผนภาษี และการรายงานผลประกอบการ ในการตรวจสอบ การวิเคราะห์ และ นโยบายการให้ค าปรึกษากิจกรรมของบริษัท มาตรการทางกฎหมายเพื่อลดการวางแผนภาษีที่จะต่อสู้

กับการหลีกเลี่ยงภาษีและการฉ้อโกง (เช่น SPA ในโปรตุเกส) ดังนั้นส าหรับ บริษัท ที่มี AITR (AITR เป็นตัวแปรจ าลอง บริษัทที่ถูกจัดว่ามีอัตราภาษีสูงเฉลี่ย และค่า 0 เป็นอย่างอื่น) สูงขึ้นมีแนวโน้มการ จัดการรายได้ลดลง บริษัทเหล่านี้มีแรงจูงใจที่จะลดภาษีรายได้และรายงานผลประกอบการ การ กระจายความถี่ของการรายงานผลประกอบการมีความเข้มข้นมากอย่างมีนัยส าคัญ ในช่วงแรกของผล ประกอบการทางด้านขวาของศูนย์ ส าหรับ บริษัทที่มี AITR ต่ าการกระจายตัวของผลประกอบการ มีความสอดคล้องกับผลในประเทศที่บัญชีและภาษีอากรไม่ได้จัดให้มีหลักฐานทางสถิติแสดงให้เห็นว่า นอกเหนือไปจากการกระจายรายได้ของ บริษัท เหล่านี้มีการก าหนดค่าที่โค้งออกไปทางขวาของศูนย์

และมีจุดสูงสุดในช่วงที่สองของผลประกอบการ ดังนั้นแรงจูงใจส าหรับการลดภาษีรายได้ไม่ได้ดู

เหมือนจะเป็นที่โดดเด่นส าหรับบริษัทเหล่านี้

Tang และ Firth (2011: 175-204) ได้ศึกษาความแตกต่างของการบริหารก าไร และการบริหารจัดการภาษีในรายงานทางการเงิน โดยหลักฐานเชิงประจักษ์จากประเทศจีน พบว่า บริษัทที่มีผลประกอบการและการจัดการภาษีระดับสูงของ ผลต่างของภาษีในรายงานทางการเงิน ของบริษัท หรือ Book–Tax Differences (BTDs) ที่ผิดปกติ นี้แสดงให้เห็นว่า BTDs สามารถที่ใช้

ในการพิจารณาการบันทึกบัญชีและภาษีที่เกิดจากแรงจูงใจในการบริหารจัดการ ผลการวิจัยแสดงให้

เห็นว่าการจัดการรายได้ของ BTDs ผิดปกติบัญชี ภาษีส าหรับการจัดการของ BTDs ผิดปกติ

และการมีปฏิสัมพันธ์อธิบายถึง BTDsที่ผิดปกติ ผลบังคับใช้ BTDs มีประสิทธิภาพมากขึ้นกว่า BTDs รายได้ผลในการจับผิดการรายงานที่ฉวยโอกาสทั้งในระดับแนวคิดและเชิงประจักษ์ความสามารถ ในการตรวจสอบการจัดการกิจวัตรส ารวจได้กลายเป็นปัญหาที่ส าคัญ หลักฐานจากประเทศ

สหรัฐอเมริกาแสดงให้เห็นว่า BTDs สามารถตรวจพบในการจัดการก าไร (Earning Management : EM) ในการตั้งค่าบางอย่าง และ BTDs เป็นตัวบ่งชี้ที่ดีของการเลี่ยงจ่ายภาษี และขยายวรรณกรรมใน ปัจจุบันโดยแสดงให้เห็นว่า BTDs ไม่เพียงการจัดการก าไร แต่ยังเป็นการบริหารภาษี ในประเทศจีน ประเทศที่มีการก ากับดูแลและบริบทของตลาดที่แตกต่างจากผู้ที่อยู่ในประเทศที่พัฒนาแล้ว

Minnick และ Noga (2010: 703-718) ได้ศึกษา ลักษณะการก ากับดูแลกิจการที่มี

อิทธิพลต่อการบริหารภาษี พบว่า การก ากับดูแลกิจการ มีบทบาทส าคัญในการบริหารภาษี

ในระยะยาว แรงจูงใจในการขับเคลื่อนการจัดการผลตอบแทนของผู้บริหารที่ท าให้เกิดการลงทุน

66 ในระยะยาว ได้แก่ การบริหารภาษี และการลงทุนที่เป็นส่วนหนึ่งของการบริหารสิทธิประโยชน์ทาง ภาษี โดยที่การบริหารภาษีที่ดี มีความสัมพันธ์เชิงบวกกับผลตอบแทนที่สูงขึ้นของผู้ถือหุ้น การก ากับ ดูแลและการวัดผลการปฏิบัติงาน โดยการใช้ทดสอบตัวแปรจากการหาค่าความคลาดเคลื่อนของตัว แปรอิสระ (Endogeneity) มีความสัมพันธ์เป็นเอกลักษณ์ และมีผลต่อการเลือกชนิดของกลยุทธ์

ในการบริหารภาษีที่ แตกต่างกันโดยที่บริษัทที่มีโครงสร้างการก ากับดูแลที่แตกต่างกัน เลือกกลยุทธ์

ในการบริหารภาษีที่แตกต่างกัน นอกจากนี้ผลการวิจัยยังชี้ให้เห็นถึงรัฐบาลมีบทบาทส าคัญ ในการบริหารภาษี วิธีการก ากับดูแลกิจการที่สามารถปรับปรุงประสิทธิภาพการท างานของบริษัท และเพิ่มมูลค่าผู้ถือหุ้นในระยะยาว รวมถึงผลกระทบในระยะยาวของค่าตอบแทน และปัจจัย ที่มีการก ากับดูแลกิจการ โดยเน้นที่การบริหารภาษีในระยะยาว

67