DAILY REPORT
25 August 2016
PT. Semesta Indovest | Please see important disclosure at the end of this report 1
Market Recap:
Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) pada Rabu (24/08) ditutup melemah, dan berkurang 13.15 poin atau turun 0.24% dan berakhir di level 5,403.99. Sementara itu LQ45 mengakhiri perdagangan
pada level 929.02 kehilangan 3.21 poin atau melemah 0.34%.
Global Market United States
Wall Street (24/08) secara umum ditutup negatif, Indeks Dow Jones berkurang 65.82 poin atau melemah 0.35%, S&P 500 turun 0.52%, dan Nasdaq terdepresiasi 0.81%. Harga minyak dan logam mulia juga turut melemah sehingga membebani kinerja saham sektor tambang. Minimnya katalis penggerak bursa Wall Street pada kalender ekonomi, fokus para pelaku pasar juga akan bergeser pada konferensi Jackson Hole di hari Jumat.
Asia
Bursa saham Asia berakhir mixed (24/08), seiring para investor tetap bertahan dalam mode 'wait and see', menjelang pidato Ketua Federal Reserve Janet Yellen di Jackson Hole hari Jumat
mendatang. Nikkei turun 0.61% dan Hang Seng melemah 0.77%.
JCI’s Outlooks
Fundamental: menunggu arah pidato Janet Yellen besok Jum’at, paket kebijakan ekonomi XIII akan menahan pelemahan IHSG, secara umum IHSG masih minim katalis positif. Teknikal: MACD deathcross, RSI overbought RSI > 70% hati-hati pembalikan arah, menguji support 5,300. Kami prediksi IHSG bearish (moderat) dengan support-resistance 5,369 – 5,436.
Semesta Dana Maxima vs IDX Performances Semesta Dana Saham vs IDX Performances
-10% -5% 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% 35% 40% 45%
1-Jan-14 1-Mar-14 1-May-14 1-Jul-14 1-Sep-14 1-Nov-14
JCI SDM -4% -2% 0% 2% 4% 6% 8% 10% 12% 14%
21-Mar-14 21-May-14 21-Jul-14 21-Sep-14 JCI SDS IDX Statistics Close Chg %Chg %YTD IDX Last 5,403.99 -13.15 -0.24 19.40 Vol (mn/sh) 12,600 Val (Rp Bn) 8,146
Foreign Net Buy/ -Net Sell (Rp bn) (845) Market Indices Close Chg %Chg %YTD DJIA 18,481 -65.82 -0.35 7.77 S&P 500 2,175.4 -11.46 -0.52 8.09 NASDAQ 5,217.7 - - 6.42 FTSE 6,835.8 -32.73 -0.48 12.18 NIKKEI 16,597.3 99.94 0.61 -10.05 HANG SENG 22,820.8 -178.15 -0.77 7.46 SSE Comp 3,085.8 -3.88 -0.13 -6.38 EIDO 26.12 0.14 0.54 27.10 %Chg Close % YTD Oil-WTI (USD/bbl) (0.02) 46.76 25.73 Gold (USD/t oz.) (0.04) 1,329.10 23.89 Nickel (USD/MT) - 10,270.00 18.05 Tin (USD/MT) 0.80 18,850.00 29.51 CPO (RM/Ton) 0.85 2,600.00 4.63 Coal 0.45 68.30 58.47 Economic Indicators Latest % YTD Fed Rate (%) 0.5 BI Rate (%) 6.5 Inflation (YoY) (%) 3.21 GDP 2Q-16 (%) 5.18 USD//IDR 13,250 -4.33 JPY/IDR 131.77 14.52 SGD/IDR 9,771.4 0.36 EUR/IDR 14,927.7 -0.64 Mutual Fund NAB 1 Mo 1 Yr YTD SDM 7,892.23 5.55% 24.87% 16.07% SDS 1,156.91 5.64% 31.18% 19.40%
DAILY REPORT
25 August 2016
PT. Semesta Indovest | Please see important disclosure at the end of this report 2 TECHNICAL STOCK PICK
ASSA
MACD Golden Cross
Buy Price Range Resistance Targets
200 245
Stop Loss Period
190 3 days Recommendation
Hold
META
Bullish Trend
Buy Price Range Resistance Targets
128 145
Stop Loss Period
125 2 days Recommendation
Trading Buy
BAJA
Bullish Trend
Buy Price Range Resistance Targets
160 255
Stop Loss Period
155 3 days
Recommendation
Trading Buy
Keterangan rekomendasi
Buy : Harga berpotensi menguat beberapa hari kedepan
Buy on Weakness : Harga berpotensi menguat namun diperkirakan akan terkoreksi untuk sementara Trading Buy : Harga diperkirakan bergerak fluktuatif dengan kecenderungan ditutup menguat Sell : Harga berpotensi melemah beberapa hari kedepan
DAILY REPORT
25 August 2016
PT. Semesta Indovest | Please see important disclosure at the end of this report 3
NEWS UPDATE
Ekonomi – Utang Luar Negri
Bank Indonesia (BI) mencatat ada 2,372 atau 93% dari 2,540 perusahaan yang memiliki utang luar negeri (ULN) melakukan lindung nilai atau hedging selama kuartal pertama 2016. Jumlah itu turun 3% dibanding periode sama tahun 2015. Pada kuartal I 2015, jumlah perusahaan yang melakukan Kegiatan Penerapan Prinsip Kehati-hatian (KPPK) atau hedging sebanyak 2,444 perusahaan. (Sumber: Kontan)
Perusahaan Gas Negara (Persero) (PGAS) Close: - Change: -
PGAS menargetkan penambahan panjang pipa gas buminya sepanjang 1,685 kilometer di sejumlah daerah di Indonesia dalam periode 2016-2019. Hingga kini perusahaannya telah membangun pipa gas biaya sendiri sepanjang lebih dari 7,100 km. (Sumber: IQ Plus)
Gajah Tunggal (GJTL) Close: - Change: -
Manajemen GJTL masih mempelajari opsi pembiayaan kembali (refinancing) utang jatuh tempo pada 2018 senilai USD 500 juta, Hingga semester I 2016, total utang bersih GJTL mencapai Rp 6.47 triliun. Angka ini berkurang dari tahun sebelumnya, Rp 7.05 triliun. Rasio utang terhadap ekuitas atau debt to equity ratio (DER) adalah 1.1 kali dengan total utang USD 553 juta. (Sumber: Kontan)
Medco Energy International (MEDC) Close: - Change: -
MEDC berencana menggelar aksi right issue bulan depan. Target emiten pertambangan ini mendapatkan dana segar untuk menambah modal sebesar Rp 1,94 triliun. Dalam keterbukaan Perseroan mengumumkan akan melakukan penambahan modal dengan memberikan hak memesan efek terlebih dahulu (HMETD) kepada pemegang saham perseroan dengan jumlah maksimal 1,306 miliar saham dengan nilai nominal Rp 100. (Sumber: Kontan)
Tembaga Mulia Semanan (TBMS) Close: - Change: -
TMBS mencatat laba tumbuh drastis hingga tujuh kali lipat mencapai USD 4.2 juta pada semester I dibanding periode sama tahun lalu hanya USD 667.4 miliar. Namun peningkatan laba ini tidak berbanding lurus dengan pendapatan perusahaan. (Sumber: Kontan)
Asia Pacific Investama (MYTX) Close: - Change: -
Penjualan yang kurang oke sepanjang paruh pertama tahun ini, tak membuat produsen tekstil dan pakaian jadi MYTX patah semangat mengejar target 2016. Mereka berupaya menggenjot penjualan tekstil agar target pertumbuhan penjualan sebesar 10% dari tahun lalu atau setara dengan Rp 2.08 triliun tahun ini tak sebatas angan-angan. (Sumber: Kontan)
Erajaya Swasembada (ERAA) Close: - Change: -
Penambahan gerai di luar negeri menjadi strategi Erajaya Swasembada. Pada semester II-2016 ini, perusahaan tersebut berencana menambah lima gerai di Malaysia dan satu sampai dua gerai baru di Singapura. Sebagai gambaran, sepanjang tahun ini ERAA berencana menambah 40-50 gerai baru. Jadi, penambahan gerai mancanegara tak sampai seperlima dari total target penambahan gerai. (Sumber: Kontan)
DAILY REPORT
25 August 2016
PT. Semesta Indovest | Please see important disclosure at the end of this report 4
Technical Recommendation
Stock Code Stock Name S1 S2 S3 R1 R2 R3
AALI Astra Agro Lestari Tbk. 16,083.33 15,941.67 15,658.33 16,508.33 16,791.67 16,933.33
ABBA Mahaka Media Tbk. 33.33 16.67 33.33 33.33 16.67 33.33
ABDA Asuransi Bina Dana Arta Tbk. 4,333.33 2,166.67 4,333.33 4,333.33 2,166.67 4,333.33
ABMM ABM Investama Tbk. 1,626.67 813.33 1,626.67 1,626.67 813.33 1,626.67
ACES Ace Hardware Indonesia Tbk. 975.00 965.00 960.00 990.00 995.00 1,005.00
ACST Acset Indonusa Tbk. 3,266.67 3,233.33 3,176.67 3,356.67 3,413.33 3,446.67
ADES Akasha Wira International Tbk. 1,406.67 1,388.33 1,376.67 1,436.67 1,448.33 1,466.67
ADHI Adhi Karya (Persero) Tbk. 2,760.00 2,750.00 2,730.00 2,790.00 2,810.00 2,820.00
ADMF Adira Dinamika Multi Finance Tbk. 5,883.33 5,841.67 5,783.33 5,983.33 6,041.67 6,083.33
ADMG Polychem Indonesia Tbk 180.67 161.33 147.67 213.67 227.33 246.67
ADRO Adaro Energy Tbk. 1,046.67 1,033.33 1,011.67 1,081.67 1,103.33 1,116.67
AGRO Bank Rakyat Indonesia Agroniaga Tbk. 342.67 325.33 306.67 378.67 397.33 414.67
AGRS Bank Agris Tbk. 97.33 93.67 90.33 104.33 107.67 111.33
AHAP Asuransi Harta Aman Pratama Tbk. 184.00 184.00 184.00 184.00 184.00 184.00
AIMS Akbar Indo Makmur Stimec Tbk 165.33 82.67 165.33 165.33 82.67 165.33
AISA Tiga Pilar Sejahtera Food Tbk. 2,170.00 2,120.00 2,070.00 2,270.00 2,320.00 2,370.00
AKKU Alam Karya Unggul Tbk. 168.00 145.00 99.00 237.00 283.00 306.00
AKPI Argha Karya Prima Industry Tbk. 573.33 286.67 573.33 573.33 286.67 573.33
DAILY REPORT
25 August 2016
PT. Semesta Indovest | Please see important disclosure at the end of this report 5 RESEARCH
Aditya Perdana Putra
Research Analyst
HEAD OFFICE PT. Semesta Indovest
Menara Imperium Fl.18 Jl. HR Rasuna Said Kav. 1 Jakarta 12980 - Indonesia
BRANCHES
Jakarta - Puri Serpong
Komp. Rukan Puri Niaga III, Blok M 8/ 2A Ruko BSD Sektor 7
Jl. Puri Kencana Kembangan, Jakarta 11610 Blok RN No. 60, Serpong 15321
Telp. (021) 2569 5600 Telp. (021) 537 9545
Fax. (021) 5830 3441 Fax. (021) 537 9967
Surabaya Semarang
Ruko Darmo Square Blok B 28 Jl. Karang Saru No.17
Jl. Raya Darmo No. 54 – 56, Surabaya 60264 Semarang 50136
Telp. (031) 563 2727 Tel. (024) 358 4801/03
Fax. (031) 562 4616 Fax. (021) 358 4804
Disclaimer
This report has been prepared by PT. Semesta Indovest on behalf of itself and its affiliated companies and is provided for information purposes only. Under no circumstances is it to be used or considered as an offer to sell, or a solicitation of any offer to buy. This report has been produced independently and the forecasts, opinions, and expectations contained herein are entirely those of PT. Semesta Indovest.
While all reasonable care has been taken to ensure that information contained herein is not untrue or misleading at the time of publication, PT. Semesta Indovest makes no representation as to its accuracy or completeness and it should not be relied upon as such. This report is provided solely for the information of clients of PT. Semesta Indovest who are expected to make their own investment decisions without reliance on this report. Neither PT. Semesta Indovest nor any officer or employee of PT. Semesta Indovest accept any liability whatsoever for any direct or consequential loss arising from any use of this report or its contents. PT. Semesta Indovest and/or persons connected with it may have acted upon or used the information herein contained, or the research or analysis on which it is based, before publication.
