ABSTRAK
Value at Risk(VaR) mempunyai banyak aplikasi, seperti dalam manajemen risiko, untuk mengevaluasi percapaian dalam pengambilan keputusan yang menyangkut risiko dan untuk mengembangkan metodologi peng-ukuran VaR yang menghasil-kan estimasi risiko yang akurat. Penggunaan VaR yang terus meningkat dalam pengukuran risiko sehingga para manajer risiko finansial mencurahkan perhatian dengan menentukan teknik VaR. Dalam penelitian ini dikemukan metode untuk menilai ketepatan dari model dinamis umum dan untuk mengukur besar kesa-lahan penilaian dengan membangun interval kepercayaan di sekitar titik yang diramalkan dalam VaR dan Expexted Shortfall (ES).
Kata kunci: Manajemen risiko, Risiko finansial, Value at Risk.
ii
ABSTRACT
Value at risk have many applications, such as in risk management to evaluate the achievement in making decisions regarding the risk and developing the VaR measurement methodology that produces an accurate estimate of the risk. VaR increasing use in the measurement of the risk that the financial risk manager to devote attention to determining the VaR technique. In this study presented a method for assessing the accuracy of the dynamic model of public and large measuring errors in judgment for the build confidence intervals around the point foretold in VaR and expected Shortfall.
Keyword: Financial risk, Management risk, Value at risk
iii
