BAB II
TINJAUAN PUSTAKA
2.1 Tinjauan Teoritis
2.1.1 Teori Akuntansi Positif
Teori akuntansi positif merupakan teori yang dikembangkan oleh Watts dan Zimmerman (1960) yang menjelaskan tentang kebijakan akuntansi dan praktiknya dalam perusahaan serta memprediksi kebijakan apa yang akan dipilih manajer dalam kondisi-kondisi tertentu dimasa yang akan datang. Penentuan kebijakan akuntansi dan praktik yang tepat merupakan hal yang penting bagi perusahaan dalam hal penyusunan laporan keuangan.Sehingga, dalam hal menentukan kebijakan akuntansi dan pelaksanaannya tidak terlepas dari pihak-pihak yang berwenang serta memiliki kepentingan dengan penyusunan laporan keuangan. Teori akuntansi menjelaskan apakah kebijakan yang telah dibuat, jika dilihat secara objektif memiliki manfaat bagi perusahaan, atau apakah kebijakan yang dibuat telah terpengaruh oleh faktor-faktor lain yang nantinya hanya akan menguntungkan sebagian pihak. Selain itu, teori akuntansi juga digunakan untuk memprediksi kebijakan apa yang akan dipilih manajer dalam kondisi-kondisi tertentu dimasa yang akan datang.
setiap perusahaan bisa saja berbeda, jika dilihat dari berbagai faktor. Menurut Watt dan Zimmerman (1960) melalui teori akuntansi positif, ada beberapa motivasi perusahaan dalam manajemen laba yang juga berhubungan dengan tindakan oportunis yang dirangkum dalam 3 hipotesis, yaitu:
a. Hipotesis Program Bonus
Dalam hipotesis ini, ceteris paribus. Perusahaan akan memberikan apresiasi kepada manajer dalam bentuk bonus apabila manajer dapat mencapai target yang akan diraih oleh perusahaan yaitu bentuk pencapaian laba yang optimal. Biasanya dalam setiap perusahaan, laba yang diperolah akan dijadikan acuan dalam mengukur kinerja perusahaan dalam satu periode. Oleh sebab itu, perusahaan termotivasi untuk dapat memperoleh bonus dengan memilih prosedur-prosedur akuntansi yang dapat meningkatkan laba akuntansi. Sebagai contoh, dalam penelitian ini perusahaan dapat meningkatkan jumlah laba perusahaan melalui persediaan yaitu dengan menggunakan metode persediaan FIFO.
b. Hipotesis Perjanjian Hutang
menjaga hal tersebut, maka akan menimbulkan kerugian bagi perusahaan yang dapat berupa pinalti, dan akan berdampak pada terhambatnya kinerja operasional perusahaan. Perusahaan yang mulai mendekati pelanggaran perjanjian kontrak hutang, maka biasanya akan menghindari terjadinya hal tersebut dengan meningkatkan jumlah laba perusahaan. Sebagai contoh, dalam penelitian ini perusahaan dapat meningkatkan jumlah laba perusahaan melalui persediaan yaitu dengan menggunakan metode persediaan FIFO.
c. Hipotesis Biaya Politik
Dalam hipotesis ini, ceteris paribus. Perusahaan yang memiliki laba yang besar, cenderung akan mendapat banyak perhatian dari pemerintah sehingga akan menimbulkan biaya politik. Seperti pengenaan pajak yang tinggi dan tuntutan tanggungjawab yang besar terhadap lingkungan. Untuk menghindari biaya politik tersebut, perusahaan cenderung untuk mengurangi laba yang diperoleh agar biaya politik yang dikeluarkan tidak terlalu besar. Sebagai contoh, dalam penelitian ini perusahaan dapat mengurangi jumlah laba perusahaan melalui persediaan yaitu dengan menggunakan metode persediaan rata-rata (average)
dengan tujuan tax saving melalui penentuan penilaian persediaan yang tepat dan sesuai untuk perusahaan dengan kondisi ekonomi saat ini.
2.1.2 Persediaan
1. Pengertian Persediaan
Menurut Kieso & Weydgant (2008) Persediaan (inventory) adalah pos-pos aktiva yang dimiliki oleh perusahaan untuk dijual dalam operasi bisnis normal, atau barang yang akan digunakan atau dikonsumsi dalam membuat barang yang akan dijual. Sementara menurut Smith & Skousen (1987) istilah persediaan pada umumnya diterapkan untuk barang-barang yang dimiliki oleh perusahaan dagang, baik perusahaan dagang besar maupun eceran, apabila barang tersebut diperoleh dalam keadaan yang siap untuk dijual kembali. istilah bahan baku, barang dalam proses, dan barang jadi berkaitan dengan persediaan perusahan manufaktur.Sementara itu, pengertian persediaan menurut Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) No. 14 (2008) adalah sebagai berikut :
Persediaan adalah aktiva :
(a) tersedia untuk dijual dalam kegiatan usaha normal (b) dalam proses produksi dan atau dalam perjalanan, atau
(c) dalam bentuk bahan atau perlengkapan (supplies) untuk digunakan dalam proses produksi atau pemberian jasa.
perusahaan. Pengelolaan persediaan yang baik, akan meningkatkan efisiensi dan efektifitas operasional perusahaan sehingga perusahaan dapat memenuhi kebutuhan konsumen dengan baik dan mencapai tingkat laba yang optimal.
2. Metode Akuntansi Persediaan
Dalam menilai persediaan terdapat 3 metode yang dapat digunakan, yaitu metode biaya rata-rata (Average), metode Masuk Pertama Keluar Pertama atau First In Firs Out (FIFO), dan Last In First Out (LIFO) . Di Indonesia sendiri,
berdasarkan Berdasarkan PSAK (2008 : 14) mengungkapkan bahwa :
biaya persediaan harus dihitung dengan menggunakan rumus biaya masuk pertama keluar pertama (MPKP atau FIFO), rata-rata tertimbang. Entitas harus menggunakan rumus biaya yang sama terhadap semua persediaan yang memiliki sifat dan kegunaan yang sama. untuk persediaan yang memiliki sifat dan kegunaan yang berbeda, rumusan biaya yang berbeda diperkenankan.
Hal ini sesuai dengan peraturan yang ditetapkan oleh UU pajak No. 36 Pasal 10 ayat (6) Tahun 2008 tentang pajak penghasilan dimana penilaian pemakaian persediaan barang untuk perhitungan harga pokok hanya boleh dilakukan dengan cara atau metode pencatatan persediaan sebagai berikut: Metode FIFO (First In First Out) dan Metode Rata-Rata (Weighted Average).
a. Metode FIFO
persediaan yang tersisa merupakan barang yang dibeli paling terakhir (Kieso, Weygandt dan Warfield ,2008). Berdasarkan PSAK (2008 : 14), formula MPKP mengasumsikan item persediaan yang pertama dibeli akan dijual atau digunakan terlebih dahulu sehingga item yang tertinggal dalam persediaan akhir adalah yang dibeli atau diproduksi kemudian. Berdasarkan beberapa pengertian tersebut, dapat disimpulkan bahwa nilai persediaan yang dibebankan pada operasi perusahaan yang sedang berjalan merupakan persediaan yang diperoleh pertama kali, sementara persediaan yang tersisa merupakan persediaan yang diperoleh melalui pembelian terakhir.Hal ini menyebabkan harga pokok dibebankan sesuai dengan urutan pembeliannya.Harga pokok yang dibebankan pada saat penjualan barang merupakan harga pokok barang yang pertama kali dibeli, disusul yang seterusnya dan harga pokok pembelian terakhir dibebankan persediaan yang tersisa. Dalam FIFO, persediaan dan harga pokok penjualan akan sama pada akhir bulan terlepas dari apakah yang dipakai adalah sistem persediaan perpetual atau periodik (Kieso, Weygandt dan Warfield ,2008).
Keunggulan penggunaan metode FIFO, pada masa perubahan harga apabila harga-harga meningkat maka harga perolehan barang yang dijual pertama merupakan harga persediaan yang diperoleh melalui pembelian pertama. Hal ini mengakibatkan harga pokok penjualan lebih rendah dan menyebabkan laba perusahaan meningkat.Hal ini juga berlaku sebaliknya.
paling tua dibebankan ke pendapatan paling akhir, yang mungkin akan mendistorsi laba kotor dan laba bersih (Kieso, Weygandt,Warfield, 2008)
b. Metode LIFO
Menurut Kieso, Weygandt dan Warfield (2008), Metode LIFO merupakan metode persediaan yang menandingkan (matches) biaya dari barang-barang yang paling akhir dibeli terhadap pendapatan. Jika yang digunakan adalah persediaan periodik, maka akan diasumsikan bahwa baiaya dari total kuantitas yang terjual atau dikeluarkan selama suatu bulan berasal dari pembelian paling akhir. Namun jika yang digunakan adalah persediaan perpetual, maka aplikasi metode LIFO akan menghasilkan nilai persediaan akhir dan harga pokok penjualan yang berbeda.
Menurut Skousen (1987), penggunaan LIFO pada periode kenaikan harga akan mengaitkan harga pokok periode berjalan yang tinggi dari perolehan barang dengan harga jual yang meningkat. Metode LIFO mengakibatkan persentase laba kotor yang relatip tetap meskipun harga-harga berfluktuasi.
Keunggulan utama dari LIFO adalah :
(1) biaya terkini ditandingkan dengan pendapatan berjalan untuk mendapatkan laba berjalan yang lebih akurat.
Kelemahan utama dari LIFO adalah :
(1) menurunkan laba
(2) membuat persediaan kurang saji
(3) tidak menyerupai arus fisik aktual dari barang kecuali dalam situasi ganjil (Kieso, Weygandt dan Warfield, 2008)
c. Metode Average
Dalam rumus biaya rata-rata tertimbang, biaya setiap item ditentukan berdasarkan biaya rata-rata tertimbang dari setiap item yang serupa pada awal periode dan biaya item yang serupa yang dibeli atau diproduksi selama satu periode. Perhitungan rata-rata dapat dilakukan secara berkala atau pada setiap penerimaan kiriman, tergantung pada keadaan entitas ( PSAK 2008 : 14). Menurut (Kieso and Weydgant, 2008), metode biaya rata-rata (average cost method) menghitung harga pos-pos yang terdapat dalam persediaan atas dasar biaya rata-rata barang yang sama yang tersedia selama suatu periode. Metode biaya rata-rata-rata-rata terbagi dua, jika dilihat dari sistem pencatatannya.Metode rata-rata yang digunakan dalam sistem pencatatan perpetual menggunakan metode biaya rata-rata bergerak (moving average method). Dalam metode ini, biaya rata-rata-rata-rata per unit baru akan dihitung setiap kali pembelian dilakukan. Sementara sistem periodik menggunakan metode biaya rata-rata tertimbang (weighted-average method).Dalam metode ini, untuk menghitung biaya rata-rata per unit dengan
3. Pemilihan Metode Penilaian Persediaan
Perusahaan memilih banyak alternatif untuk menilai persediaan.Ada beberapa alasan yang mendasari pemilihan metode penilaian persediaan. Menurut Haryono Jusup (2005) dalam Srimonah (2008) ada tiga faktor yang menjadi alasan yang mendasari pemilihan metode penilaian persediaan, yaitu:
1. Pengaruh terhadap neraca
Keuntungan pemakaian metode FIFO pada masa inflasi, karena pemakaian FIFO pada masa seperti itu akan menghasilkan nilai persediaan yang lenih mencerminkan harga yang berlaku pada saat tanggal neraca. Pada metode FIFO harga perolehan dari pembelian yang lebih akhir akan dialokasikan pada persediaan yang ditetapkan pada tanggal neraca akan mendekati harga saat itu. Dengan metode LIFO, harga perolehan persediaan pada tanggal neraca akan didasarkan pada harga perolehan barang yang dibeli lebih awal, atau bahkan harga perolehan brang yang berasal dari periode sebelumnya. Akibatnya, harga perolehan persediaan tidak mencerminkan keadaan pada tanggal neraca, dan aktiva lancar serta total aktiva akan dilaporkan lebih rendah dari harga yang berlaku pada tanggal neraca. 2. Pengaruh terhadap laporan laba rugi
bersih yang lebih tinggi bagi manajemen mungkin merupakan hal yang menguntungkan karena pihak luar akan emmberikan penilaian yang positif terhadap perusahaan. Selain itu, jika manajemen diberi bonus yang besarnya ditentukan atas dasar laba bersih, maka bonus yang diterima manajemen juga akan semakin tinggi. Pemakaian FIFO dimasa inflasi akan menghasilkan laba semu atau laba diatas kertas belaka.
3. Pengaruh pajak
Meskipun jumlah rupiah persediaan dan laba bersih selama masa inflasi pada metode FIFO lebih besar dibandingkan dengan LIFO, namun dewasa ini banyak perusahaan berpindah ke metode LIFO. Hal ini disebabkan karena perhitungan laba bersih dengan metode LIFO akan menghasilkan pajak penghasilan yang lebih rendah (karena labanya lebih kecil) bila dibandingkan dengan metode FIFO ataupun metode rata-rata.
2.1.3 Ukuran Perusahaan
a. Perusahaan dengan ukuran mikro, yaitu yang memiliki kekayaan bersih ≤ Rp 50.000.000,- (tidak termasuk tanah dan bangunan) dan memiliki jumlah penjualan ≤ Rp 300.000.000,-
b. Perusahaan dengan ukuran kecil, yaitu yang memiliki kekayaan bersih ≤ Rp 50.000.000,- sampai dengan Rp 500.000.000 (tidak termasuk tanah dan bangunan) dan memiliki jumlah penjualan Rp 300.000.000,- sampai dengan Rp 2.500.000.000,-
c. Perusahaan dengan ukuran menengah, yaitu yang memiliki kekayaan bersih ≤ Rp 500.000.000,- sampai dengan Rp 10.000.000.000,- (tidak termasuk tanah dan bangunan) dan memiliki jumlah penjualan Rp 2.500.000.000,- sampai dengan Rp 50.000.000.000,-
d. Perusahaan dengan ukuran besar, yaitu yang memiliki kekayaan bersih ≥ Rp 10.000.000.000,- (tidak termasuk tanah dan bangunan) dan memiliki jumlah penjualan ≥ Rp 50.000.000.000,-
memperoleh pendapatan yang lebih besar sehingga akan berdampak pada pembayaran pajak yang tinggi. Berdasarkan pernyataaan diatas, maka perusahaan besar cenderung untuk memilih metode rata-rata untuk mengurangi jumlah laba dengan tujuan untuk melakukan tax saving dan untuk menghindari adanya biaya politik (political cost) yang muncul. Biaya Politik yang akan timbul dari pemerintah kepada perusahaan besar seperti, intervensi pemerintah, pengenaan pajak yang tinggi, dan tuntutan tanggungjawab sosial yang tinggi. Hal itu menyebabkan perusahaan besar cenderung untuk memilih metode untuk mengurangi jumlah laba yang dilaporkan.
2.1.4 Variabilitas Persediaan
Viariabilitas persediaan merupakan nilai akhir persediaan suatu perusahaan. Perusahaan yang memiliki persediaan yang bervariasi, akan memiliki laba yang bervariasi pula. Oleh sebab itu, perusahaan yang memiliki laba yang bervariasi, cenderung memilih metode yang dapat meningkatkan laba yang akan dilaporkan yaitu dengan menggunakan metode FIFO. Sebaliknya, perusahaan yang memiliki nilai persediaan dengan tingkat variasi kecil, akan memiliki tingkat variasi laba yang kecil juga. Oleh sebab itu, perusahan besar cenderung menggunakan metode average untuk menurunkan laba yang dilaporkan dengan tujuan untuk melakukan tax saving.
2.1.5 Variabilitas Harga Pokok Penjualan
tangan pada akhir periode ( Kieso dan Weydgant, 2008). Salah satu penyebab harga pokok penjualan bervariasi yaitu karena adanya inflasi. Pada saat inflasi, nilai persediaan akhir akan meningkat, yang juga akan berdampak pada peningkatan harga pokok penjualan sehingga menyebabkan terjadinya penurunan laba. Jika harga pokok penjualan dalam perusahaan tinggi, maka perusahaan cenderung menggunakan metode FIFO untuk meningkatkan laba yang dilaporkan. Sementara untuk perusahaan yang memiliki harga pokok penjualan yang rendah, mengakibatkan laba yang diperoleh cukup tinggi dan akan dikenakan pajak yang tinggi juga. Sehingga untuk melakukan penghematan pajak, perusahaan lebih memilih menggunakan metode average agar laba yang dilaporkan lebih rendah.
2.1.6 Laba Sebelum Pajak
Berdasarkan Political Cost yang dikemukakan oleh Watts and Zimmerman (1986) menyatakan bahwa perusahaan dengan laba yang besar cenderung akan mendapat banyak perhatian dari pemerintah sehingga menimbulkan biaya politik seperti intervensi pemerintah dan pengenaan pajak yang tinggi. Hal ini menyebabkan perusahaan-perusahaan yang memiliki laba sebelum pajak yang besar memilih metode average untuk menurunkan laba yang dilaporkan sehingga memungkinkan perusahaan untuk melakukan penghematan pajak (tax saving).
2.1.7 Financial Leverage
Financial Leverage menunjukkan sejauh mana perusahaan dapat
memiliki dampak terhadap besarnya risiko hutang yang dimiliki perusahaan tersebut. Menurut Zmijewski dan Hangerman (1981) dalam Taqwa (2001), apabila perusahaan memiliki tingkat leverage yang tinggi, maka perusahaan akan memilih metode-metode penilaian yang dapat menaikkan laba untuk menghindari terjadinya pelanggaran debt covenant atau perjanjian hutang, dimana pelanggaran terhadap perjanjian hutang akan menimbulkan biaya. Perusahaan yang memiliki leverage yang tinggi cenderung menggunakan metode FIFO untuk meningkatkan
laba sehingga kemampuan perusahaan dalam memenuhi hutangnya akan semakin baik. Sebaliknya, perusahaan yang memiliki tingkat leverage yang rendah dapat menurunkan jumlah laba yang dilaporkan sehingga dapat melakukan tax saving.
2.2 Tinjauan Peneliti Terdahulu
Tabel 2.1
Tinjauan Peneliti Terdahulu
No. Peneliti Judul Penelitian Variabel Hasil Penelitian 1. Shofaa Marwah terdaftar di BEI tahun 2007-2010
Ukuran Perusahaan
Berpengaruh Signifikan Leverage Tidak
Signifikan Likuiditas Tidak
Signifikan Laba sebelum
pajak
Tidak Signifikan 2. Srimonah (2007) Analisis Faktor-Faktor
yang mempengaruhi Rasio Lancar Tidak
Signifikan Variabilitas
Persediaan
Sumber : Data diolah penulis (2013)
2.3 Kerangka Konseptual dan Hipotesis Penelitian
2.3.1 Kerangka Konseptual
Berdasarkan penjelasan diatas, maka dapat disimpulkan bahwa persediaan merupakan salah satu faktor yang penting dalam perusahaan demi terciptanya efisiensi dan efektifitas operasional perusahaan dalam pencapaian tujuan.Salah satu hal yang perlu diperhatikan manajemen dalam mengelola persediaan adalah dengan memilih metode pencatatan persediaan yang tepat sesuai dengan kondisi perusahaan. Dalam penelitian ini akan dibahas faktor-faktor apa saja yang dapat
3. Salma Taqwa manufaktur di BEJ.
Struktur Rasio Lancar Tidak
Signifikan 4. Mukhlasin (2001) Analisis pemilihan
metode akuntansi persediaan dan dampaknya terhadap earning price ratio
mempengaruhi manajemen dalam memilih metode pencatatan persediaan yang tepat bagi perusahaan.
Gambar 2.1
Kerangka Konseptual
2.3.2 Hipotesis Penelitian
Berdasarkan penjelasan diatas, maka peneliti mengemukakan lima hipotesis yang berkenaan dengan penelitian ini, yaitu :
H1 :FaktorUkuran Perusahaan berpengaruh terhadap pemilihan metode pencatatan persediaan.
Faktor-Faktor yang Ada dalam
Perusahaan
Ukuran Perusahaan (X1)
Variabilitas Persediaan(X2)
LabaSebelumpajak( X3)
Financial Leverage(X4)
VariabilitasHargaP okokPenjualan(X5)
H2:Faktor Variabilitas Persediaan berpengaruh terhadap pemilihan metode pencatatanpersediaan.
H3
:FaktorVariabilitasHargaPokokPenjualanberpengaruhterhadappemilihanmetodepe ncatatanpersediaan.
H4 : Faktor Laba Sebelum pajak berpengaruh
terhadappemilihanmetodepencatatanpersediaan.
H5 :Faktor Financial Leverage
