BELI KEMBALI
23. ACCRUED EXPENSES AND OTHER LIABILITIES
2005 (Disajikan kembali
-Catatan 48a/
As restated
-2006 Note 48a ) 2006 2005
Hutang atas transaksi Payables on joint financing
joint financing 1,350,233 1,274,215 - - transactions
(Catatan 43) 180,433 260,894 255,536173,682 (Note 43)
Beban yang masih harus dibayar 198,451 139,492 116,158190,493 Accrued expenses
Bunga yang masih harus dibayar 158,222 163,314 144,667145,243 Accrued interests
Setoran jaminan 34,360 43,352 33,761 39,702 Margin deposits
Pendapatan diterima dimuka 12,195 21,829 12,195 21,829 Deferred income 25,578
76,598 16,922 63,421 1,959,472
1,979,694 572,296 641,313
Lain-lain Others
23000000
Penyisihan manfaat karyawan Provision for employee benefits
Konsolidasi/ Bank/
Consolidated Bank
Pada tanggal 31 Desember 2006, pencadangan bonus Bank untuk direksi dan komisaris sebesar Rp19.917 (2005: Rp13.500) dan selain direksi dan komisaris sebesar Rp46.472 (2005: Rp31.500).
As of December 31, 2006, the Bank accrued bonuses to directors and commissioners amounting to Rp19,917 (2005: Rp13,500), and to non-directors and non-commissioners amounting to Rp46,472 (2005: Rp31,500).
Pada tanggal 31 Desember 2006 dan 2005, lain-lain termasuk penyisihan kontijensi perkara hukum masing-masing sebesar Rp7.650 dan Rp24.352.
As of December 31, 2006 and 2005, others included provision for contingent losses pertaining to legal matters amounting to Rp7,650 and
Pada tahun 2006, sehubungan dengan perjanjian kerjasama penerusan kredit, terdapat tagihan dari Anak Perusahaan kepada Perusahaan atas penjualan agunan yang diambil alih atas portofolio kredit Perusahaan sebesar Rp25.540 (Catatan 39).
In 2006, in relation to the credit channeling cooperation agreements, there was payable to the Subsidiary for losses on sale of repossessed assets on the Company’s loan portofolio for Rp25,540 (Note 39).
24. PINJAMAN SUBORDINASI 24. SUBORDINATED LOANS
2006 2005 2006 2005
Mata uang asing Foreign currency
Nilai Nominal 1,350,450 1,474,500 1,350,450 1,474,500 Nominal amount
Dikurangi: Biaya emisi dan Less: Unamortized issuance
diskonto yang belum diamortisasi (29,822) (36,540) (29,822) (36,540) costs and discounts
Bersih 1,320,628 1,437,960 1,320,628 1,437,960 Net
Biaya amortisasi diskonto yang Amortized discounts charged
dibebankan ke laba rugi 3,710 3,051 3,710 3,051 to income
23000000
Konsolidasi/ Bank/
Consolidated Bank
Pada tanggal 28 April 2005, Perusahaan melalui cabang Cayman Island menerbitkan surat berharga subordinasi (Surat Berharga Subordinasi) sebesar USD150.000.000 dan dicatat di bursa efek Singapura. Surat Berharga Subordinasi ini tidak dijamin dan disubordinasikan terhadap kewajiban Perusahaan lainnya. Surat Berharga Subordinasi ini akan jatuh tempo pada tanggal 28 April 2015 dengan opsi pelunasan oleh Perusahaan pada tanggal 28 April 2010 yang bergantung pada persetujuan Bank Indonesia.
On April 28, 2005, the Company through its Cayman Island branch, issued USD150,000,000 subordinated notes (the Subordinated Notes) listed on the Singapore Stock Exchange. The Subordinated Notes are unsecured and subordinated to all other obligations of the Company. The Subordinated Notes will mature on April 28, 2015, with an option to call by the Company on April 28, 2010 subject to an approval from Bank Indonesia.
Surat Berharga Subordinasi ini memiliki tingkat bunga sebesar 7,75% per tahun, dibayarkan setiap enam bulan pada tanggal 28 April dan 28 Oktober.
Kecuali jika dilunasi lebih awal, pada tanggal 28 April 2010, tingkat bunga akan ditentukan kembali berdasarkan tingkat bunga Treasuri Amerika Serikat ditambah 7,424% per tahun mulai dari tanggal tersebut. Wali amanat untuk penerbitan Surat Berharga Subordinasi ini adalah The Bank of New York.
The Subordinated Notes bear interest at the rate of 7.75% per annum, payable semi-annually in arrears on April 28 and October 28. Unless previously redeemed, on April 28, 2010, interest rate will be reset at the U.S. Treasury Rate plus 7.424% per annum from that date. The trustee of the Subordinated Notes issuance is The Bank of New York.
Pada tanggal 31 Desember 2006, peringkat Surat Berharga Subordinasi ini menurut Moody’s Investors Service Inc., Standard & Poor’s Rating Group dan Fitch Ratings Ltd. masing-masing adalah Ba3, B- dan B+.
As of December 31, 2006, the ratings of the Subordinated Notes based on Moody’s Investors Service Inc., Standard & Poor’s Rating Group and Fitch Ratings Ltd. was Ba3, B- and B+, respectively.
Untuk keperluan perhitungan rasio kewajiban penyediaan modal minimum (CAR), pinjaman subordinasi di atas diperhitungkan sebagai modal pelengkap setelah dikurangi dengan investasi Perusahaan pada pinjaman subordinasi yang diterbitkan perusahaan lain.
For the purpose of calculating the Capital Adequacy Ratio (CAR), the subordinated loans after offsetted by the Company’s investment in subordinated loans issued by other companies is calculated as supplementary capital.
Berdasarkan surat Bank Indonesia No. 7/11/DPwBI/PwB14 tertanggal 15 Maret 2005 dan Surat Edaran Bank Indonesia No. 26/1/BPPP tertanggal 29 Mei 1993, Perusahaan telah mengalokasikan aset likuidnya pada tanggal 31 Desember 2006 sebesar USD150.000.000 untuk memastikan tersedianya dana yang cukup untuk pembayaran kembali pinjaman subordinasi pada saat jatuh tempo.
Based on Bank Indonesia letter No. 7/11/DPwBI/PwB14 dated March 15, 2005 and Circular Letter of Bank Indonesia No. 26/1/BPPP dated May 29, 1993, the Company hasallocated USD150,000,000 of their liquid assets as of December 31, 2006 to ensure that the Company has sufficient funds to repay the Subordinated Loans when it is due.
25. MODAL SAHAM 25. SHARE CAPITAL
Modal ditempatkan dan disetor penuh Perusahaan pada tanggal 31 Desember 2006 dan 2005 adalah sebagai berikut:
The Company’s issued and paid-up capital as of December 31, 2006 and 2005 were as follows:
Nilai Nominal
24010000_01 (Nilai Penuh)/
Jumlah Saham/ Nominal Amount
Jenis Saham Number of Shares (Full Amount) Rp Types of Shares
Saham Seri A 388,146,231 900.00 349,332 Series A Shares Saham Seri B 8,759,435,681 225.00 1,970,873 Series B Shares Saham Seri C 131,764,319 225.00 29,647 Series C Shares Saham Seri D 38,967,804,000 22.50 876,775 Series D Shares
Jumlah 48,247,150,231 3,226,627 Total
31 Desember 2006/
December 31, 2006
Nilai Nominal
24010000_01 (Nilai Penuh)/
Jumlah Saham/ Nominal Amount
Jenis Saham Number of Shares (Full Amount) Rp Types of Shares
Saham Seri A 388,146,231 900.00 349,332 Series A Shares Saham Seri B 3,728,632,366 225.00 838,942 Series B Shares Saham Seri C 5,162,567,634 225.00 1,161,578 Series C Shares Saham Seri D 38,586,510,000 22.50 868,196 Series D Shares
Jumlah 47,865,856,231 3,218,048 Total
31 Desember 2005/
December 31, 2005
Susunan pemegang saham Perusahaan pada tanggal 31 Desember 2006 dan 2005 berdasarkan laporan dari Biro Administrasi Efek (“BAE”) -PT Sinartama Gunita adalah sebagai berikut:
The Company’s shareholders as of December 31, 2006 and 2005 based on the statement of PT Sinartama Gunita, shares registrar (“Biro Administrasi Efek [BAE]”) are as follows:
Jumlah Saham/
% Number of Shares
56.33
27,179,506,578 6.09
2,938,224,500 Masyarakat (masing-masing
kurang dari < 5%) 37.58 18,129,419,153 Public (individually less than 5%)
100.00
48,247,150,231
Sorak Financial Holdings Pte. Ltd. Sorak Financial Holdings Pte. Ltd.
Aranda Investments (Mauritius) Pte. Ltd. Aranda Investments (Mauritius) Pte. Ltd.
31 Desember 2006/
December 31, 2006
Pemegang Saham Name of Shareholder
Jumlah Saham/
Pemerintah Indonesia Government of the Republic of Indonesia
(qq. PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero)) 5.52 2,640,424,647 (qq. PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero) ) Masyarakat (masing-masing
kurang dari < 5%) 31.56 15,107,700,506 Public (individually less than 5%)
100.00
47,865,856,231
Sorak Financial Holdings Pte. Ltd. Sorak Financial Holdings Pte. Ltd.
Aranda Investments (Mauritius) Pte. Ltd. Aranda Investments (Mauritius) Pte. Ltd.
December 31, 2005
Pemegang Saham Name of Shareholder
Semua saham yang diterbitkan oleh Perusahaan, seperti Seri A, B, C, dan D adalah saham biasa, kecuali untuk saham Seri C yang memiliki hak tambahan. Di antara hak tambahan tersebut ialah hak untuk menerima sisa likuidasi Perusahaan lebih dahulu.
All shares, i.e. Series A, Series B, Series C and Series D are common shares, except for Series C, which have additional rights. Among those additional rights is that of preferential treatment if the Company is liquidated.
Sejak tahun 2001, saham Perusahaan telah diperdagangkan dengan mekanisme “scrip-less”.
Since 2001, the Company’s shares have been traded on a scripless mechanism.
Saham Seri C hanya dapat dimiliki oleh Negara Republik Indonesia atau badan hukum yang seluruh sahamnya dimiliki oleh Negara Republik Indonesia atau badan hukum publik. Jika saham Seri C dijual atau dialihkan ke pihak lain yang bukan merupakan badan hukum Pemerintah, saham tersebut akan berubah dengan sendirinya menjadi saham Seri B.
Series C shares may only be owned by the Government of the Republic of Indonesia, companies wholly-owned by the Government of the Republic of Indonesia or public sector utilities. If any Series C shares are sold or transferred to another party that is a non-Government entity then such Series C shares will be converted automatically into Series B shares.
Sejak tahun 2002, Pemerintah Republik Indonesia telah mencadangkan sejumlah tertentu saham Seri C yang dimilikinya untuk dialihkan kepada pemegang Sertifikat Bukti Hak – SBH berdasarkan pengumuman Badan Penyehatan Perbankan Nasional tanggal 21 Desember 2002. SBH ini diberikan oleh Pemerintah Republik Indonesia kepada pihak yang telah mengambil bagian dalam pembelian saham Seri B sehubungan dengan proses rekapitalisasi Perusahaan di tahun 1999, dimana pemegang SBH berhak untuk menerima pembayaran kredit yang diklasifikasikan sebagai
“macet”, yang sebelumnya telah dialihkan ke Badan Penyehatan Perbankan Nasional. Pada tahun 2006 dan 2005, jumlah saham Seri C yang telah dialihkan menjadi saham Seri B oleh Pemerintah Republik Indonesia adalah sebesar 5.030.803.315 dan 502.743.
Since 2002, the Government of the Republic of Indonesia has provided certain of its Series C shares to be transferred to the holders of Right Certificate of ‘Sertifikat Bukti Hak – SBH’ based on an announcement by the Indonesian Bank Restructuring Agency on December 21, 2002. The SBH were provided by the Government of the Republic of Indonesia to parties that took a part of the purchase of Series B shares related to the Company’s recapitalization process in 1999, wherein the holders of SBH have a right to receive the proceeds from loans classified as “loss”, which were transferred to the Indonesian Bank Restructuring Agency. In 2006 and 2005, total accumulated Series C shares that have been transferred to Series B shares by the Government of the Republic of Indonesia are 5,030,803,315 and 502,743, respectively.
Dari tanggal 16 Oktober 2003 sampai dengan tanggal 24 Oktober 2003, Badan Penyehatan Perbankan Nasional (saat ini PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero)) menjual 1.229.270.000 saham Seri D Perusahaan di Bursa Efek Jakarta.
From October 16, 2003 through to October 24, 2003, the Indonesian Bank Restructuring Agency (currently PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero)) sold 1,229,270,000 Series D shares of the Company on the Jakarta Stock Exchange.
Dari tanggal 15 November 2006 sampai dengan tanggal 16 November 2006, PT Perusahaan Pengelola Aset menjual 2.508.625.977 saham Perusahaan di Bursa Efek Jakarta.
From November 15, 2006 through November 16, 2006 PT Perusahaan Pengelola Aset sold 2.508.625.977 shares of the Company on the Jakarta Stock Exchange.
Pada tanggal 20 November 2003, Badan Penyehatan Perbankan Nasional (saat ini PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero)) mengadakan perjanjian jual beli (“Sale and Purchase Agreement”) dengan Sorak Financial Holdings Pte. Ltd. Dalam perjanjian tersebut, Sorak Financial Holdings Pte. Ltd. menyetujui pembelian 24.369.506.578 saham Seri D, yang merupakan 51% dari total saham Perusahaan. Perjanjian jual beli tersebut memuat beberapa pengaturan yang terkait dengan pengendalian Perusahaan, diantaranya mengenai pengaturan komposisi Dewan Komisaris dan Direksi Perusahaan.
On November 20, 2003, the Indonesian Bank Restructuring Agency (currently PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero)) entered into a Sale and Purchase Agreement with Sorak Financial Holdings Pte. Ltd. Under the Sale and Purchase Agreement, Sorak Financial Holdings Pte. Ltd. agreed to purchase 24,369,506,578 Series D shares, constituting 51% of the total outstanding shares in the Company. The Sale and Purchase Agreement contains a number of covenants related to controling the Company, including agreement regarding the composition of the Company’s Boards of Commissioners and Directors.
Pada bulan Desember 2003, Badan Penyehatan Perbankan Nasional (saat ini PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero)) kembali menjual 8.327.400.000 saham Seri D kepada warga non-Amerika Serikat tertentu yang berdomisili di luar Amerika Serikat dan Indonesia dan kepada sejumlah investor tertentu yang berdomisili di Republik Indonesia yang didasarkan pada Regulation S dari US Securities Act tahun 1933.
In December 2003, the Indonesian Bank Restructuring Agency (currently PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero)) sold 8,327,400,000 Series D shares to eligible non-US persons outside the United States and Indonesia and a limited number of investors in the Republic of Indonesia under Regulation S of the US Securities Act of 1933.
Berdasarkan Keputusan Presiden No. 15/2004 tanggal 27 Februari 2004, Badan Penyehatan Perbankan Nasional dibubarkan. Oleh karena itu, kepemilikan saham Perusahaan oleh Badan Penyehatan Perbankan Nasional dialihkan ke Republik Indonesia (qq. Menteri Keuangan Republik Indonesia).
Based on Presidential Decree No. 15/2004 dated February 27, 2004, the Indonesian Bank Restructuring Agency was terminated. Accordingly, the Company’s shares previously held by the Indonesian Bank Restructuring Agency were transferred to the Republic of Indonesia (qq the Ministry of Finance of the Republic of Indonesia).
Kemudian melalui Keputusan Presiden No. 10/2004 tanggal 27 Februari 2004, Pemerintah Republik Indonesia mendirikan PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero) untuk melakukan pengelolaan aset negara yang berasal dari Badan Penyehatan Perbankan Nasional setelah pengakhiran tugas dan pembubaran Badan Penyehatan Perbankan Nasional, untuk dan atas nama Menteri Keuangan Republik Indonesia.
Through Presidential Decree No. 10/2004 dated February 27, 2004, the Government of the Republic of Indonesia established PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero) to take over the management of the assets transferred from the Indonesian Bank Restructuring Agency upon the termination of the Indonesian Bank Restructuring Agency on behalf of the Ministry of Finance of the Republic of Indonesia.
Mutasi atas perubahan modal saham Perusahaan adalah sebagai berikut:
Changes in the Company’s share capital are as follows:
2006 2005 2006 2005
Saldo awal tahun 47,865,856,231 47,783,346,231 3,218,048 3,216,192 Balance at beginning of year
Pengeluaran saham melalui Issuance of shares through
pelaksanaan hak opsi (Catatan 52) 381,294,000 82,510,000 8,579 1,856 share options exercise (Note 52) Saldo akhir tahun 48,247,150,231 3,226,62747,865,856,231 3,218,048 Balance at end of year
Jumlah Saham/ Modal Disetor/
Number of Shares Total Paid-up Capital
26. AGIO SAHAM 26. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL
2006 2005 2006 2005
Saldo awal tahun 78,070 61,745 77,671 61,346 Balance at beginning of year
Pengeluaran saham Issuance of shares
melalui pelaksanaan hak opsi 76,242 16,325 76,242 16,325 through share options exercice
Saldo akhir tahun 154,312 78,070 153,913 77,671 Balance at end of year
Konsolidasi/ Bank/
Consolidated Bank/
27. PENGGUNAAN LABA BERSIH 27. APPROPRIATION OF NET INCOME