Indices Level Change Composite 4216.681 -7.322 Kompas100 938.328 -3.022 LQ45 716.216 -1.561 JII 580.754 -2.58 DBX 623.728 3.725 MBX 1203.832 -3.45
Leading Movers LQ45 Price % Change
KIJA 245 4.26%
DOID 520 4.00%
UNVR 21250 2.66%
BUMI 2025 2.27%
BBNI 4025 1.90%
Lagging Movers LQ45 Price % Change
INDY 2150 -4.44% EXCL 5600 -3.45% LSIP 2625 -2.78% SIMP 1340 -2.19% HRUM 7100 -2.07% Previous Day:
Pada penutupan perdagangan hari Jumat (04/05), IHSG melemah sebanyak 7,322 poin (-7,322%) ke level 4216,681. Ada sebanyak 107 saham yang naik, 151 sa-ham yang mengalami koreksi, dan 85 sasa-ham yang tidak bergerak. Total perdagangan hari ini sebanyak Rp 7,116 triliun. LQ45 melemah 1,561 poin (-0,22%) ke level 716,216. Sektor-sektor perdagangan yang berada di zona hijau adalah sektor consumer goods menguat 0,54%, sektor keuangan menguat 0,39%, dan sektor industri dasar menguat 0,19%. Sedangkan, sektor-sektor perdagangan yang berada di zona merah adalah sektor aneka industri turun 1,54%, sektor perkebunan turun 1,14%, dan sektor konstruksi koreksi 0,74%. Indeks Komposit Shanghai naik 0,49%. Indeks Hang Seng turun 0,77%. Indeks Straits Times turun 0,36%. Indeks KOSPI melemah 0,30%.
Today’s Market:
Pada perdagangan hari Senin (07/05), secara teknikal indeks diperkirakan akan bergerak mixed dengan kecenderungan melemah di kisaran 4200-4250. Data pengangguran yang melebihi estimasi dan pemilihan umum Perancis dan Yunani akan memberikan sentimen terhadap indeks.
Top Technical Buys: JSMR, SMCB, CMNP, ADHI
DH
DAILY RESEARCH
MONDAY, MAY 07, 2012
World Markets Level Change
DOW JONES 13038.27 -168.32 NASDAQ 2956.34 -67.96 FTSE 5655.06 -111.49 NIKKEI 9159.52 -220.73 HANG SENG 21086.00 -163.53 KLSE 1591.04 7.87 STRAITS TIMES 2990.59 -10.35
Commodities Price Change
CRUDE OIL / BARREL 96.49 -2.00
COAL / MT 88.60 -0.25
NATURAL GAS / mmBtu 2.29 0.01 GOLD / OUNCE 1640.55 -1.67 NICKEL / MT 17575.00 290.00 TIN / MT 21455.00 -350.00 CPO (MYR) / MT 3366.00 -21.00 UNDERVALUED GEMS 2012: ROTI TP 4100 BBRI TP 7500 ADRO TP 2000 BSDE TP 1600 UNTR TP 30500 AUTO TP 3800
CORPORATE NEWS
•
PT Surya Semesta Internusa Tbk (SSIA) berencana menambah lahan selus 500hek-tare di kawasan Bekasi, Jawa Barat. Perseroan menganggarkan Rp 250 miliar untuk penambahan lahan tersebut. Rencana ini memperbesar target pembelian lahan perusa-haan tahun ini menjadi 1.500 hektare. Sebelumnya perseroan berniat menambah lahan seluas 1.000 hektare di kawasan Karawang, Jawa Barat. Penambahan lahan ini menjawab permintaan atas lahan industri yang terus meningkat. Tahun ini, perseroan akan menyele-saikan pengembangan kawasan industri fase dua. Kemudian baru menyelemenyele-saikan pembe-basan seluruh tanah kawasan industri fase tiga dan mengembangkannya secara bertahap. Target penjualan lahan industri sebesar 135 hektare dengan harga minimal US$ 85 per m2. Hingga kuartal I 201, perseroan telah mengantongi komitmen pembelian seluas 50 hektare dengan harga rata-rata US$ 109 per m2. (Positive)
•
PT Bumi Resources Tbk (BUMI) memperkirakan penjualan batubara pada kuartalper-tama 2012 naik 16% menjadi US$ 1,4 miliar, dibandingkan periode yang sama tahun lalu US$ 1,2 miliar. Kenaikan ditopang peningkatan volume penjualan dan harga jual rata-rata. Per Maret 2012, volume penjualan batubara naik 15% menjadi 16 juta ton dari 13,9 juta ton. Harga jual rata-rata naik 3,7% menjadi US$ 91 per ton dari US$ 87,7 per ton. Tahun ini perseroan menargetkan penjualan mencapai 75 juta ton, naik 19% dibanding-kan tahun lalu sebesar 63 juta ton. Perseroan juga hendak memangkas utang yang per Desember 2011 mencapai US$ 3,8 miliar. (Positive)
•
PT Metropolitan Land Tbk (MTLA) berencana menambah dana akuisisi lahan menyusulrencana penambahan cadangan lahan tahun ini berkisar 200-300 hektare. Perseroan se-belumnya telah menyiapkan dana sebesar Rp 200 miliar untuk akuisisi lahan seluas 100 hektare. Hingga akhir kuartal I 2012, kas internal perseroan mencapai Rp 334 miliar. Perseroan sedang bernegosiasi dengan PT Bank Mandiri Tbk untuk memperoleh pinjama Rp 400 miliar untuk pembangunan Grand Metropolitan Mall dan pembangunan inter-change jalan tol untuk Metland Puri. Hingga kuartal I 2012, pereroan berhasil mencetak laba bersih Rp 42,6 miliar, tumbuh 40% dibandingkan periode yang sama tahun sebelum-nya. Penjualan unit selama kuartal I 2012 mencapai Rp 192 miliar. Perseroan menarget-kan penjualan tahun ini meningkat menjadi Rp 800 miliar. (Positive)
•
PT Bank Mandiri Tbk (BMRI) menargetkan penyaluran kredit ke segmen usaha kecildan menengah (UKM) mencapai Rp 73 triliun pada 2014. Penyaluran kredit ke segmen tersebut seluruhnya untuk pembiayaan usaha produktif. Hingga Maret 2012, perseroan telah menyalurkan kredit senilai Rp 30,8 tirliun di segmen UKM, naik 32,7% dari Maret 2011 sebesar Rp 23 triliun. (Positive)
•
PT Bank Tabungan Negara Tbk (BBTN) telah menyalurkan kredit kepemilikan rumah(KPR) subsidi, yaitu Fasilitas Likuiditas Pembiayaan Perumahan (FLPP) dan KPR Komersial (nonsubsidi) sebanyak 12.500 unit rumah pada kuartal I 2012. Penyaluran kredit tercatat lebih dari RP 750 miliar. Tahun ini, perseroan menyiapkan dana FLPP sebesar Rp 1 triliun atau untuk 16 ribu unit rumah. Tahun ini, perseroan menargetkan pertumbuhan kredit sebesar 25%. Hingga kuartal I 2012, kredit perseroan telah mencapai Rp 66,48 triliun atau tumbuh 24,51% y-o-y dan laba bersih Rp 313 miliar. (Positive)
•
PT Indofarma Tbk (INAF) membukuan laba bersih Rp 140,19 juta per kuartal I 2012.Penjualan perusahaan tumbuh 42,01% dari Rp 118,88 miliar menjadi Rp 168 miliar pada kuartal I 2012. Dengan demikian, margin laba bersih naik 0,08% dari sebelumnya – 16,82%. (Positive)
•
PT Alam Sutera Realty Tbk (ASRI) menggunakan Rp 500 miliar, atau 63,84% daridana penerbitan saham baru atau rights issue. Perseroan akan menggunakan dana terse-but untuk membebaskan lahan di kawasan Serpong yang menjadi fokus pengembangan. Perseroan pada Januari lalu menerbitkan 1,78 miliar saham baru. Dari situ perseroan mengantongi dana senilai Rp 783,2 miliar. (Positive)
DH
3672900 2 2000Icbp Bsde Yup…..Dal buat cpiI 2809 09 Kerja dulu ya om lagi nguli Ya hxTLah Bisa tembus Lho
TRADING VIEW Monday, May 07, 2012
These recommendations are more based on technical and just for one day trading
RESEARCH DEPARTMENT
By: Eddy Wijaya (+6221-3925550)
TICKER RECOMMENDATION PRICE ENTRY EXIT S2 S1 R1 R2 EXPLANATION AGRICULTURE
AALI Buy on Weakness 21650 21550 21700 21400 21550 21700 21900 Stoc osc : uptrend LSIP Trading Sell 2625 2625 2575 2500 2575 2700 2800 Macd : downtrend BWPT Trading Sell 1460 1460 1430 1390 1430 1480 1510 Macd : downtrend
BANK & FINANCE
BMRI Buy on Weakness 7350 7300 7450 7200 7300 7450 7550 Cci : reversal BBRI Buy on Weakness 6550 6450 6600 6350 6450 6600 6700 Cci : reversal BBNI Trading Buy 4025 4025 4075 3875 3950 4075 4150 Long white candle BBCA Buy on Weakness 8050 8000 8100 7900 8000 8100 8200 Macd : uptrend BDMN Buy on Weakness 6000 5950 6050 5850 5950 6050 6150 Doji
BJBR Trading Sell 1020 1020 1000 980 1000 1030 1050 Macd : downtrend
CONSUMER GOODS
INDF Buy on Weakness 4800 4750 4825 4675 4750 4825 4875 Long legged doji GGRM Buy on Weakness 58400 57850 58550 57300 57850 58550 59100 Inverted hammer UNVR Take profit 21250 - 21450 20400 20800 21450 21850 Macd : uptrend MYOR Trading Buy 21000 21000 21450 20350 20800 21450 21900 Macd : golden cross CPIN Buy on Weakness 2650 2600 2700 2550 2600 2700 2750 Black spinning top ICBP Buy on Weakness 5800 5700 5850 5650 5700 5850 5950 Macd : uptrend
INDUSTRY
ASII Trading Sell 72700 72700 72200 71700 72200 73700 74750 Rsi : downtrend UNTR Trading Sell 29300 29300 28900 28650 28900 29600 29900 Macd : downtrend SMGR Trading Sell 12150 12000 12300 11750 12000 12300 12500 Cci : downtrend INTP Trading Buy 18850 18850 19100 18200 18550 19100 19250 Macd : uptrend
INFRASTRUCTURE
TLKM Buy on Weakness 8350 8250 8450 8100 8250 8450 8550 Rsi : neutral ISAT Buy on Weakness 4925 4850 4950 4800 4850 4950 5050 Macd : golden cross PGAS Buy on Weakness 3675 3625 3700 3575 3625 3700 3750 Dragonfly doji AKRA Buy on Weakness 4075 4050 4125 4000 4050 4125 4175 Macd : downtrend
MINING
BUMI Buy on Weakness 2025 2000 2050 1980 2000 2050 2100 Cci : uptrend PTBA Buy on Weakness 18250 18100 18400 17900 18100 18400 18550 Rsi : neutral ADRO Trading Sell 1810 1810 1790 1770 1790 1840 1870 Stoc osc : downtrend ITMG Trading Sell 39000 39000 39250 37950 38500 39250 39750 Black spinning top MEDC Buy on Weakness 2275 2225 2350 2175 2225 2350 2425 Black spinning top INCO Buy on Weakness 3000 2950 3050 2900 2950 3050 3150 Black spinning top BORN Trading Sell 810 810 790 770 790 830 850 Black spinning top ANTM Buy on Weakness 1720 1700 1730 1680 1700 1730 1750 Doji
TINS Buy on Weakness 1810 1790 1820 1770 1790 1820 1840 Doji
PROPERTY
ASRI Buy on Weakness 610 590 630 570 590 630 650 Long legged doji JSMR Trading Buy 5500 5500 5600 5300 5400 5600 5800 White spinning top BSDE Buy on Weakness 1470 1450 1490 1420 1450 1490 1520 Black spinning top
FORECAST
DIVIDEN
RIGHT ISSUE
STOCK SPLIT
UPCOMING IPO
DH
Ticker Status DPS (IDR) Cum Date Ex Date Recording Payment
SDRA Final 11 10 April 2012 11 April 2012 13 April 2012 27 April 2012 IGAR Final 75 13 April 2012 16 April 2012 18 April 2012 2 Mei 2012 BJBR Final 61,0721 17 April 2012 18 April 2012 20 April 2012 4 Mei 2012 BDMN Final 104,43 19 April 2012 20 April 2012 24 April 2012 8 Mei 2012 PTRO Final $ 0,0209 20 April 2012 23 April 2012 25 April 2012 7 Mei 2012 EXCL Final 130 20 April 2012 23 April 2012 25 April 2012 9 Mei 2012 BBRI Final 122,2817 26 April 2012 27 April 2012 1 Mei 2012 15 Mei 2012 ITMG Final 2506 27 April 2012 30 April 2012 2 Mei 2012 15 Mei 2012 MPPA Final 6 30 April 2012 1 Mei 2012 3 Mei 2012 16 Mei 2012 MFMI Final 1,6 1 Mei 2012 2 Mei 2012 4 Mei 2012 18 Mei 2012 TRST Final 20 3 Mei 2012 4 Mei 2012 8 Mei 2012 24 Mei 2012 SMCB Final 32 7 Mei 2012 8 Mei 2012 10 Mei 2012 25 Mei 2012 TGKA Final 63,5 7 Mei 2012 8 Mei 2012 10 Mei 2012 28 Mei 2012 AALI Final 695 8 Mei 2012 9 Mei 2012 11 Mei 2012 29 Mei 2012 AUTO Final 75 9 Mei 2012 10 Mei 2012 14 Mei 2012 29 Mei 2012 BBNI Final 62,48 10 Mei 2012 11 Mei 2012 15 Mei 2012 30 Mei 2012 MERK Final 8,270 10 Mei 2012 11 Mei 2012 15 Mei 2012 31 Mei 2012 TRIO Final 22 14 Mei 2012 15 Mei 2012 21 Mei 2012 4 Juni 2012 EMTK Final 35
Ticker Ratio Price Cum Date Ex Date Recording Trading
INCF 30:1 3000 INTA 1:5
SDRA 1:2 180
FREN 2:1 100 06-February-12 07-February-12 09-February-12 13-February-12 PSAB 3025:125 2000 06-January-12 09-January-12 11-January-12 13-January-12 MASA 1:2 500 27-Desember-11 28-Desember-11 30-Desember-11 03-Januari-12 MDLN 21:20 250 22-Desember-11 23-Desember-11 28-Desember-11 30-Desember-11 BCIP 67:10 250 31-Januari-12 01-February-12 03-February-12 07-February-12
Company Business Offering Date Share Price Listing Date
Maspion Household Product 40 Mitrasurya Cemerlang Properti 300.000.000 120 Molindo Raya Industrial Kimia Dasar 650.000.000 450-750 Nirwana Kharisma Properti 333.333.500 110-140 Semen Baturaja
Truba Jaya Engineering 3.200.000.000 120-180 AirAsia Transportasi Udara
Bank Jatim Bank
Ticker OS:NS Record Trade
DISCLAIMER
This material is issued by PT Sinarmas Sekuritas, a member of Indonesia Stock Exchanges, represent the opinion of PT Sinarmas Sekuritas, derived its judgement from sources deemed reliable, however, PT Sinarmas Sekuritas and its affiliated cannot guarantee its accuracy and completeness. PT Sinarmas Sekuritas or its affiliates may be involved in transactions contrary to any opinion herein or have positions in the securities recommended herein and may seek or will seek investment banking or other business relationships with the companies in this material. PT Sinarmas Sekuritas, its employees and its affili-ates, expressly disclaim any and all liability for representation or warranties, expressed or implied, here in or omission there from or for any loss how so ever arising from any use of this material or its contents or otherwise arising in connection there with. Opinion expressed in this material are our present view and are subject to change without notice.
DH
FOREX RATE (IDR) CHANGE
USD/IDR 9214.40 -20.00 EUR/IDR 12068.63 -54.76 JPY/IDR 114.93 0.28 SGD/IDR 7401.26 -24.79 AUD/IDR 9419.66 -66.42 GBP/IDR 14911.67 -67.38
FOREX RATE (USD) CHANGE
IDR/USD 0.10824 -0.00057 EUR/USD 1.29840 -0.00510 JPY/USD 0.01251 -0.00001 SGD/USD 0.80070 -0.00270 AUD/USD 1.01300 -0.00230 GBP/USD 1.61270 -0.00110
ASUMSI MACRO APBN 2012 APBN-P 2012 2011
GDP (%) 6.7 6.5 6.4
Inflation (%) 5.3 7 5.3
IDR/USD (IDR) 8,800 9,000 9,250
SBI—3 Bulan (%) 6.0 5.0 6.5
Crude Oil (USD/brl) 90.00 105.00 80.00
Oil Production (bpd) 950,000 930,000 970,000
Total APBN (IDR Triliun) 1,418.50 1,292.90 1,169.90
DESCRIPTION APRIL MARCH
Inflation YTD (%) 0.21 0.88
Inflation YOY (%) 4.50 3.97
Inflation MOM (%) 1.09 0.07
Foreign Reserve (USD) 110.49 112.22 GDP (IDR Tn) 1,921,560 1,738,163
DUAL LISTED PRICE (IDR) CHANGE
TLKM (US) 8274.53 50.68
ISAT (US) 6129.88 71.41
ANTM (GR) 1713.75 0.00
BLTA (SP) 0.00 0.00
Global Reference Rates
FED Rate (%) 0.25 BI Rate (%) 5.75 ECB Rate (%) 1.00 BOJ Rate (%) 0.10 BOE Rate (%) 0.50 PBOC Rate (%) 6.56
Lending & Deposit Rates
JIBOR (IDR) 3.98 LIBOR (GBP) 0.68 SIBOR (USD) 0.24 SBI (1M) 4.56 SBI (3M) 4.62 SBI (6M) 4.06
RESEARCH TEAM
KANTOR CABANG
Produk Asset Management
Reksadana Pasar Uang : Danamas Rupiah Danamas Rupiah Plus Riau Liquid Fund Reksadana Pendapatan Tetap : Danamas Dollar
Simas Danamas Mantap Plus
Simas Danamas Instrumen Negara
Danamas Stabil Riau Income Fund Reksadana Campuran : Danamas Fleksi
Simas Satu
Reksadana Saham : Simas Danamas Saham
DH
Email Address Yahoo Messenger
Jeffrosenberg Tan jeffrosenberg.tan@sinarmassekuritas.co.id
Jansen Kustianto jansen.kustianto@sinarmassekuritas.co.id smsresearch3@yahoo.com Eddy Wijaya eddy.wijaya@sinarmassekuritas.co.id
James Wahjudi james.wahjudi@sinarmassekuritas.co.id smsresearch1@yahoo.com Betty Fitri betty.fitri@sinarmassekuritas.co.id smsresearch5@yahoo.com Wibowo Ng wibowo.ng@sinarmassekuritas.co.id smsresearch4@yahoo.com Riani Nugroho riani.nugroho@sinarmassekuritas.co.id
No Lokasi Telepon No Lokasi Telepon No Lokasi Telepon 1 Plaza BII Menara 3 Lt 7* 021-3925550 21 Surabaya* 031-5619788 35 Pontianak* 0561-7071130 2 Mangga Dua* 021-6257970 22 Malang* 0341-335888 36 Balikpapan 0542-750865 3 Kelapa Gading* 021-4502357 23 Jombang 0321-853788 37 Singkawang 0562-639823 4 Fatmawati 021-7668283 24 Sidoarjo 031-8959650 38 Samarinda 0541-746564 5 Permata Hijau* 021-53663651 25 Kediri 0354-682770 39 Banjarmasin 0511-7416112 6 Tangerang 021-5377098
7 Bekasi* 021-88961718
No Lokasi Telepon No Lokasi Telepon No Lokasi Telepon 26 Denpasar 0361-229933 40 Manado 0431-879581
7 Bandung* 022-4266481 41 Makassar 0411-456789 8 C irebon 0231-238805 No Lokasi Telepon
9 Bogor 0251-2280082 27 Medan* 061-4564132 10 Pekalongan 0285-412449 28 Padang 0751-811950 11 Garut 0262-2246528 29 Pekanbaru 0761-856123 12 Karawang 0267-8454482 30 Palembang 0711-353791 13 Tasikmalaya 0265-311771 31 Jambi 0741-7554987 14 Sukabumi 0266-229318 32 Lampung 0721-470462 33 Banda Aceh 0651-32822 No Lokasi Telepon 15 Semarang 024-8502683
16 Yogya 0274-557222 No Lokasi Telepon 17 Solo 0271-661199 34 Batam 0778-7030262 18 Purwokerto 0281-642244
19 Tegal 0283-320184 *) C abang yang memiliki equity
Pulau Batam Wilayah Jawa Tengah
Wilayah Jawa Barat
Cabang Jakarta Wilayah Jawa Timur Kalimantan
Wilayah Sulawesi Wilayah Bali
